นิยามทฤษฎีความโกลาหล

ทฤษฎีความโกลาหลคืออะไร?

ทฤษฎีความโกลาหลเป็นแนวคิดทางคณิตศาสตร์ที่อธิบายว่ามันเป็นไปได้ที่จะได้รับผลลัพธ์แบบสุ่มจากสมการปกติ หลักธรรมเบื้องหลังทฤษฎีนี้คือแนวคิดพื้นฐานของเหตุการณ์เล็ก ๆ ที่ส่งผลต่อผลลัพธ์ของเหตุการณ์ที่ดูเหมือนไม่เกี่ยวข้องอย่างมีนัยสำคัญ ทฤษฎีความโกลาหลก็เรียกว่า "ไม่ใช่เชิงเส้น - พลศาสตร์"

ทำความเข้าใจทฤษฎีความโกลาหล

ทฤษฎีความโกลาหลถูกนำไปใช้กับสิ่งต่าง ๆ มากมายจากการทำนายรูปแบบของสภาพอากาศไปจนถึงตลาดหุ้น ทฤษฎีความโกลาหลคือความพยายามที่จะมองเห็นและเข้าใจถึงลำดับพื้นฐานของระบบที่ซับซ้อนซึ่งอาจดูเหมือนว่าไม่มีความเป็นระเบียบในทันที

การทดลองจริงครั้งแรกในทฤษฎีความโกลาหลทำในปี 1960 โดยนักอุตุนิยมวิทยา Edward Lorenz เขาทำงานกับระบบสมการเพื่อคาดการณ์สภาพอากาศที่น่าจะเป็น ในปี 1961 เขาต้องการสร้างลำดับสภาพอากาศที่ผ่านมาใหม่ แต่เขาเริ่มลำดับตรงกลางและพิมพ์เฉพาะทศนิยมสามตำแหน่งแรกแทนเต็มหก นี่เป็นการเปลี่ยนแปลงลำดับอย่างรุนแรงซึ่งสามารถสันนิษฐานได้ว่าจะสะท้อนลำดับเดิมอย่างใกล้ชิดโดยมีการเปลี่ยนแปลงทศนิยมสามตำแหน่งเพียงเล็กน้อยเท่านั้น อย่างไรก็ตาม Lorenz พิสูจน์ว่าปัจจัยที่ไม่มีนัยสำคัญที่ดูเหมือนจะมีผลอย่างมากต่อผลลัพธ์โดยรวม ทฤษฎีความโกลาหลสำรวจผลกระทบของเหตุการณ์เล็ก ๆ ที่ส่งผลต่อผลลัพธ์ของเหตุการณ์ที่ดูเหมือนไม่เกี่ยวข้อง

ทฤษฎีความโกลาหลในตลาดหุ้น

ทฤษฎีความโกลาหลเป็นทฤษฎีที่มีความขัดแย้งและซับซ้อนซึ่งถูกนำมาใช้เพื่ออธิบายคุณสมบัติบางอย่างของระบบที่มักจะยากที่จะสร้างแบบจำลองอย่างถูกต้อง ตลาดการเงินตกอยู่ในหมวดหมู่นี้พร้อมด้วยสิทธิประโยชน์เพิ่มเติมจากการมีข้อมูลย้อนหลังจำนวนมาก ปรากฏการณ์ทางการเงินที่น่าสนใจอย่างหนึ่งที่ทฤษฎีความโกลาหลสามารถช่วยอธิบายได้ถ้าไม่อธิบายก็คือตลาดการเงินที่มีสุขภาพดีดูเหมือนจะประสบกับการกระแทกและการตกกระแทกอย่างฉับพลันได้อย่างไร

ผู้เสนอทฤษฎีความโกลาหลเชื่อว่าราคาเป็นสิ่งสุดท้ายที่จะเปลี่ยนแปลงสำหรับหุ้นพันธบัตรหรือหลักทรัพย์อื่น ๆ นี่แสดงให้เห็นว่าช่วงเวลาของความผันผวนของราคาที่ต่ำนั้นไม่ได้สะท้อนถึงสุขภาพที่แท้จริงของตลาด การดูราคาในฐานะตัวบ่งชี้ที่ล้าหลังทำให้นักลงทุนอยู่ในที่มืดเท่าที่จะสามารถสังเกตเห็นการล่มได้ก่อนที่จะเกิดขึ้น แน่นอนว่าสิ่งนี้เหมาะสมกับประสบการณ์ของนักลงทุนส่วนใหญ่ที่เคยประสบเหตุการณ์หงส์ดำและวิกฤตการเงิน มีบางคนที่ดูเหมือนว่าจะสามารถวางตำแหน่งตัวเองสำหรับการชะลอตัวของตลาดล่วงหน้า แต่พวกเขามักจะขุดลึกกว่าข้อมูลราคาเพื่อทำความเข้าใจจุดอ่อนเชิงโครงสร้างที่ตลาดส่วนใหญ่มองข้าม

ข้อแม้ขนาดใหญ่ที่มีทฤษฎีความโกลาหลก็คือมันมักจะใช้เป็นวิธีในการลดการลงทุน ในขณะที่ตลาดแทบจะเป็นไปไม่ได้ที่จะคาดการณ์ในระยะเวลาอันสั้น แต่ก็มีความสอดคล้องมากกว่าในระยะยาว เพียงเพราะคุณไม่มีเวลาที่ความผิดพลาดครั้งต่อไปไม่ได้หมายความว่าคุณไม่ควรลงทุนในหุ้นที่มีปัจจัยพื้นฐานแข็งแกร่งและมีแนวโน้มที่จะดำเนินการในระยะยาว