การแรเงาราคาเป็นการฝึกที่โบรกเกอร์ Forex ใช้เมื่อพวกเขาคิดว่าราคาของสกุลเงินนั้นกำลังมีแนวโน้มสูงขึ้น ในกรณีนี้นายหน้าอาจเลือกเพิ่ม pip หนึ่งหรือสองใบในการเสนอราคาสกุลเงิน สิ่งนี้ทำให้นายหน้าได้เปรียบเหนือลูกค้า โชคดีที่การปฏิบัตินี้ไม่จำเป็นต้องมีการโจมตีผู้ค้า อ่านเพื่อเรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับการแรเงาและสิ่งที่คุณสามารถทำได้เพื่อ จำกัด ผลกระทบของมันหากมันเกิดขึ้นในบัญชีของคุณ
แรเงาราคาคืออะไร? ก่อนที่เราจะเข้าไปดูรายละเอียดของการแรเงาราคาสิ่งสำคัญคือต้องจำข้อมูลพื้นฐานบางอย่างเกี่ยวกับตลาดแลกเปลี่ยน
ตลาดแลกเปลี่ยน forex เป็นตลาดระหว่างธนาคาร ธนาคารแลกเปลี่ยนกับและระหว่างกัน ดังนั้นราคาจึงถูกสร้างขึ้นตามการเสนอราคาและข้อเสนอของธนาคารที่ใหญ่ที่สุดและมีสภาพคล่องมากที่สุดในสกุลเงินหนึ่ง การซื้อขายประเภทนี้ไม่ได้มีการควบคุมหรือไม่มีในการแลกเปลี่ยนอย่างเป็นทางการเช่นตลาดหุ้น ดังนั้นตลาดแลกเปลี่ยนฟอเร็กซ์จึงถูกเรียกว่าเป็นตลาดซื้อขายตามเคาน์เตอร์
ราคาของสกุลเงินระหว่างธนาคารจะแสดงเป็นราคาสตรีมมิ่งในเทอร์มินัลเช่น Reuters หรือ Bloomberg ธนาคารใหญ่ ๆ ทุกแห่งกองทุนป้องกันความเสี่ยงผู้ค้าฟอเร็กซ์และ บริษัท ข้ามชาติใช้ราคาเหล่านี้เพื่อแลกเปลี่ยนกัน
โบรกเกอร์มีบัญชีกับธนาคารอย่างน้อยหนึ่งแห่ง พวกเขาสามารถเข้าถึงข้อเสนอราคาและการเสนอราคาและสามารถซื้อขายโดยตรงกับธนาคาร อย่างไรก็ตามโบรกเกอร์มักจะไม่เสนอราคาเดียวกับที่พวกเขาได้รับจากธนาคารให้กับลูกค้ารายย่อย พวกเขาทำเครื่องหมายราคาเพื่อรวมกำไรสำหรับตัวเอง
โบรกเกอร์ต้องทำกำไรด้วยเช่นกันและบางคนไปได้ไกลกว่าด้วย "การแรเงาราคา" ซึ่งเป็นวิธีปฏิบัติในการปรับราคาเพื่อให้ได้เปรียบลูกค้า
พวกเขาทำมันได้อย่างไร? ก่อนอื่นเรามาดูสิ่งที่นายหน้ามักจะทำ โดยทั่วไปแล้วโบรกเกอร์จะได้รับชุดราคาจากธนาคารที่พวกเขามีบัญชีแล้วจะกำหนดราคาตามราคารวมที่พวกเขาได้รับ นี่คือราคาที่พวกเขาเสนอให้กับลูกค้าเมื่อพวกเขาได้เพิ่มส่วนต่างให้กับตัวเอง ตัวอย่างเช่นหากพวกเขาได้รับราคา 52 - 53 ในวันที่ 41 เมื่อซื้อขายยูโรนั่นหมายความว่าธนาคารของพวกเขาจะขายยูโรเป็น 1.4153 ดอลลาร์หรือซื้อจากพวกเขาในราคา 1.4152 ดอลลาร์ หากนายหน้าต้องการเสนอการค้านี้ให้กับลูกค้ารายย่อยจะมีการเพิ่มมาร์จิ้นและโบรกเกอร์จะเสนอขายในราคา $ 1.4154 หรือเพื่อซื้อในราคา $ 1.4151 ซึ่งเป็นสเปรดสามจุด โบรกเกอร์จำนวนมากเสนอสเปรดคงที่เช่นนี้
การแรเงาราคา โบรกเกอร์บางรายจะประเมินการไหลของคำสั่งซื้อที่เข้ามาและอาจพิจารณาว่ามีลูกค้าจำนวนมากที่สนใจในด้านซื้อมากกว่าด้านขาย เนื่องจากลำดับการสั่งซื้อนี้มาจากลูกค้ารายย่อย - และพวกเขามีแนวโน้มที่จะผิด - นายหน้าจะปรับข้อเสนอนี้เพื่อเรียกเก็บเงินจากผู้ซื้อทั้งหมดเล็กน้อย สิ่งนี้จะมีอคติหรือ "แรเงา" สเปรดเป็น 1.4155 สำหรับข้อเสนอและ 1.4152 สำหรับราคาเสนอ ดังนั้นผู้ซื้อจ่ายมากขึ้นและนายหน้าเพิ่มกำไร นายหน้าเชื่อว่าตลาดจะขายออกดังนั้นจะยอมรับความเสี่ยงจากการแรเงาสเปรด
ทำงานอย่างไร หากมีผู้ซื้อ 100 รายและผู้ขาย 100 รายนายหน้าจะทำการซื้อขายเพียงจุดเดียวในแต่ละการซื้อขายรวมเป็น 200 จุด แต่ถ้ามีผู้ซื้อ 150 รายและผู้ขาย 50 รายนายหน้าจะกำหนดราคาให้กับผู้ซื้อขาย 150 รายและไม่มีกำไรสำหรับผู้ขาย 50 ราย ส่งผลให้กำไรรวม 300 pips
การตรวจจับการแรเงาราคา วิธีเดียวที่จะบอกได้ว่านายหน้าคือการแรเงาราคาหรือไม่โดยการมีเทอร์มินัลจากรอยเตอร์หรือบลูมเบิร์กหรือจัดการกับนายหน้าที่ให้การประมวลผลแบบตรง นอกจากนี้คุณยังสามารถเปิดบัญชีกับโบรกเกอร์สองรายหนึ่งรายที่มีโต๊ะการติดต่อและอีกหนึ่งคนที่ดำเนินการตรงไปตรงมา โดยทั่วไปแล้วดีลเลอร์ที่ให้บริการการประมวลผลแบบตรงไม่มีแผนกค้าขายและคิดค่าคอมมิชชั่นแทนเช่น 50 เซ็นต์ต่อการซื้อขาย 10, 000 ดอลลาร์แทนที่จะจัดการสเปรด
สิ่งนี้จะช่วยให้คุณสังเกตได้ว่าโบรกเกอร์นั้นมีอัตราสูงขึ้นอย่างต่อเนื่องในด้านการซื้อของอัตราระหว่างธนาคารหรือลดลงอย่างต่อเนื่องในด้านการขายของอัตราระหว่างธนาคาร
การเอาชนะโบรคเกอร์ด้วยการ แรเงาราคา เกมของเขาเอง ไม่จำเป็นต้องเป็นค่าลบทั้งหมดสำหรับเทรดเดอร์ ดูเหมือนว่านายหน้าของคุณจะไร้ยางอาย แต่คุณสามารถใช้แนวทางปฏิบัติของเขาเพื่อผลประโยชน์ของคุณ ตัวอย่างเช่นหากคุณสามารถตรวจพบว่าการกำหนดราคาของนายหน้าของคุณนั้นเอนเอียงไปทางด้านหนึ่งหรือด้านอื่น ๆ อย่างต่อเนื่องโดยปกติแล้วคำสั่งซื้อส่วนใหญ่ที่มาจากลูกค้ารายย่อยจะลำเอียงไปทางด้านหนึ่งหรืออีกด้านหนึ่ง เนื่องจากผู้ค้าปลีกส่วนใหญ่มักจะผิดอาจมีโอกาสที่จะค้าขายกับอคติโดยการขายถ้าอคติอยู่บนฝั่งซื้อหรือโดยการซื้อถ้าอคติอยู่ด้านขาย คุณจะต่อต้านผู้ค้าปลีกรายใหญ่รายอื่นด้วย หากพวกเขาส่วนใหญ่ผิดคุณจะถูกที่สุด
นอกจากนี้เนื่องจากโบรกเกอร์ได้ย้ายสเปรดไปสู่ข้อเสียของผู้ค้าส่วนใหญ่ซึ่งในตัวอย่างข้างต้นเป็นผู้ซื้อนายหน้าของคุณจะสร้างความได้เปรียบสำหรับผู้ขายซึ่งจะสามารถเข้าสู่ตำแหน่งของพวกเขาในราคาที่ดีกว่า ถ้านายหน้าไม่ได้แรเงา
โบรกเกอร์ก็จะสูญเสียหากตลาดไปสู่ผู้ซื้อ แต่โดยทั่วไปแล้วนายหน้ารู้ว่าเขากำลังทำอะไรและผู้ค้าไม่ทำเช่นนั้น หากคุณมีโบรกเกอร์ที่มีโต๊ะซื้อขายและคุณสามารถตรวจสอบความลำเอียงการแรเงาในนโยบายการกำหนดราคาของเขาให้ระวังความลำเอียงและการค้าในทิศทางตรงกันข้าม คุณอาจจะสามารถเอาชนะนายหน้าในเกมของเขาเอง
แรเงากับ Slippage ในที่สุดอย่าสับสนกับการลื่นของราคา Slippage เป็นปรากฏการณ์ของตลาดที่รวดเร็วและสภาพคล่องไม่ดี หากตลาดมีการเคลื่อนไหวอย่างรวดเร็วคุณอาจไม่ได้รับราคาที่คุณเห็นเพราะเวลาที่คำสั่งซื้อของคุณเข้าสู่ตลาดราคาอาจขยับจากที่ที่คุณคิดว่าคุณจะถูกประหารชีวิต หากต้องการเอาชนะ slippage ให้ใช้คำสั่ง จำกัด หรือสั่งซื้อระหว่างสเปรด ข้อเสียคือคุณอาจไม่ได้รับการเติมเต็มถ้าตลาดเคลื่อนตัวออกจากคำสั่งซื้อของคุณ บางครั้งมันจะดีกว่าที่จะจ่ายเลื่อนหลุด แต่รับตำแหน่ง นี่คือคำพิพากษาส่วนตัว
รับ Cream-of-the-Crop Broker เมื่อพูดถึงเรื่องการแรเงาราคาวิธีที่ดีที่สุดที่จะออกมาข้างหน้าคือการทำวิจัยของคุณให้ดี ตรวจสอบโบรกเกอร์จำนวนมากเพื่อให้คุณเข้าใจโครงสร้างค่าคอมมิชชันของพวกเขาได้อย่างชัดเจนและวิธีการรับเงิน ไม่มีอาหารกลางวันฟรี นายหน้าอยู่ในธุรกิจที่ทำกำไรเช่นเดียวกับคุณ พยายามหานายหน้าที่มีการดำเนินธุรกิจที่โปร่งใสและตรงไปตรงมา แต่อย่าโลภเกินไป - คุณต้องจ่ายค่าคอมมิชชั่นในรูปแบบใดรูปแบบหนึ่ง หากนายหน้าบอกว่าเขาไม่ได้เรียกเก็บค่านายหน้าถามตัวเองว่าเขาทำเงินอย่างไร ยังดีกว่าถามนายหน้าโดยตรงและอ่านเอกสารประกอบของโบรกเกอร์ทุกครั้ง คุณสามารถตรวจสอบฟอรัมและบทวิจารณ์ ชื่อโบรกเกอร์ที่ดีก็เหมือนครีม - มันจะขึ้นไปด้านบนเสมอ
