กองทุนตลาดเงินเป็นทางเลือกที่ปลอดภัยสำหรับการลงทุนในหุ้นหรือถือเงินในบัญชีออมทรัพย์ธนาคารแบบดั้งเดิม กองทุนเหล่านี้รวมเงินของนักลงทุนเพื่อซื้อหลักทรัพย์ที่ปลอดภัยและมีสภาพคล่องสูงเช่นตั๋วเงินคลัง (T-notes) และบัตรเงินฝาก (CD) ในสภาพแวดล้อมอัตราดอกเบี้ยปกติกองทุนตลาดเงินให้อัตราดอกเบี้ยสูงกว่าบัญชีออมทรัพย์และให้ความปลอดภัยในระดับเดียวกัน สิ่งนี้ทำให้พวกเขาเหมาะสำหรับนักลงทุนที่กำลังมองหาสถานที่ที่ปลอดภัยในการจอดเงินที่พวกเขาต้องการเพื่อเข้าถึงในอนาคตอันใกล้ ด้วยอัตราดอกเบี้ยที่ผลักไปสู่จุดต่ำสุดหลังจากการถดถอยครั้งยิ่งใหญ่ของปี 2550-2552 ความแตกต่างของอัตราผลตอบแทนระหว่างบัญชีตลาดเงินและบัญชีออมทรัพย์ได้ถูกแบนลงในบางกรณีให้เป็นศูนย์ หลายปีต่อมาก็ยังหายากที่จะหาบัญชีตลาดเงินที่จ่ายได้แม้แต่ผลตอบแทนเต็มเปอร์เซ็นต์
กองทุนตลาดเงินของ USAA (USAXX) นำเสนอโดย United Services Automobile Association (USAA) มีจำนวน 205 โฮลดิ้งซึ่งส่วนใหญ่อยู่ในอุตสาหกรรมธนาคารการศึกษาและการบริการ กองทุนเสนอค่าธรรมเนียมต่ำสำหรับนักลงทุนที่รักษายอดคงเหลือรายเดือนขั้นต่ำหรือยอมรับเงินฝากรายเดือนปกติ มันให้การเติบโตที่แข็งแกร่งจนกระทั่งอัตราดอกเบี้ยลดลงในปี 2009 ในข้อเสียกองทุนมีประวัติของการเสนอผลตอบแทนไม่ดีกว่าบัญชีออมทรัพย์ธนาคารส่วนใหญ่และมันไม่ได้มาพร้อมกับการรักษาความปลอดภัยของรัฐบาลกลางประกันเงินฝากคอร์ปอเรชั่น (FDIC)
ประเด็นที่สำคัญ
- กองทุนตลาดเงินเป็นทางเลือกที่ปลอดภัยสำหรับการลงทุนในหุ้นหรือถือเงินในบัญชีออมทรัพย์ธนาคารแบบดั้งเดิม กองทุนตลาดเงินของ USAA (USAXX) ซึ่งเสนอโดย United Services Automobile Association (USAA) มีจำนวน 205 โฮลดิ้งในทางกลับกันกองทุนมีประวัติการเสนอผลตอบแทนไม่ดีไปกว่าบัญชีออมทรัพย์ของธนาคารส่วนใหญ่และไม่ได้มาด้วย ความปลอดภัยของ Federal Insurance Insurance Corporation (FDIC) ที่ครอบคลุม
สรุปกองทุน
กองทุนรวมตลาดเงินของ USAA ต้องการเงินลงทุนเริ่มต้น $ 1, 000 ข้อกำหนดนี้ลดลงเหลือศูนย์สำหรับนักลงทุนที่เห็นด้วยกับการฝากอัตโนมัติ $ 50 หรือมากกว่าต่อเดือน ไม่มีค่าธรรมเนียมรายเดือนตราบใดที่ยอดเงินคงเหลือขั้นต่ำ $ 1, 000 หรือเงินฝากที่เกิดขึ้น $ 50 มิฉะนั้นกองทุนจะมีอัตราส่วนค่าใช้จ่ายต่อปีเท่ากับ 0.63% ณ เดือนตุลาคม 2561 กองทุนนี้เสนอโดย USAA ซึ่งเป็น บริษัท ที่ตั้งอยู่ในรัฐเท็กซัสที่ให้บริการทางการเงินรวมถึงการธนาคารและการประกันภัยแก่สมาชิกทหารและครอบครัวของพวกเขา
กองทุนโฮลดิ้ง
การถือครองที่ใหญ่ที่สุดห้าอันดับของกองทุนทั้งหมดเป็นตราสารหนี้ระยะสั้นจากธนาคารขนาดใหญ่ พันธบัตรองค์กรระยะสั้นจ่ายดอกเบี้ยต่ำกว่าพันธบัตรระยะกลางหรือระยะยาวที่เทียบเคียงได้ แต่มีความปลอดภัยมากกว่าเพราะมีความอ่อนไหวต่ออัตราดอกเบี้ยน้อยกว่า การถือครองพันธบัตรส่วนใหญ่ของกองทุนตลาดเงินของ USAA คือธนบัตรแบบลอยตัว (FRNs) หรืออัตราดอกเบี้ยลอยตัวตามเกณฑ์มาตรฐานเช่น LIBOR (อัตราดอกเบี้ยระหว่างธนาคารในลอนดอน)
กองทุนรวมตลาดเงิน USAA ถือพันธบัตรระยะสั้นจาก Bank of America Corporation (NYSE: BAC), JP Morgan Chase & Company (NYSE: JPM), โกลด์แมนแซคส์กรุ๊ป, อิงค์ (NYSE: GS) และ Citigroup, Inc. (NYSE: C)
ผลการดำเนินงานกองทุน
นับตั้งแต่ก่อตั้งกองทุนในปี 2524 กองทุนได้รับผลตอบแทนเฉลี่ย 4.65% แม้ในช่วงศตวรรษที่ 21 ผลตอบแทนของกองทุนยังคงแข็งแกร่งอยู่หลายปี จำนวน $ 10, 000 ที่ลงทุนในกองทุนในเดือนมกราคม 2549 จะมีมูลค่ามากกว่า $ 11, 000 ในช่วงต้นปี 2009 อย่างไรก็ตามตั้งแต่ 2009 ถึง 2016 กองทุนส่วนใหญ่จะคงที่ซึ่งจ่าย 0.01% ต่อปี การลงทุน $ 10, 000 ในเดือนมกราคม 2010 จะมีมูลค่าน้อยกว่า $ 10, 100 ในเดือนเมษายน 2016
นักลงทุนไม่ควรคาดหวังว่าจะทำเงินกับกองทุนนี้อย่างน้อยก็จนกว่าอัตราดอกเบี้ยจะดีดตัวขึ้นอย่างมาก
บรรทัดล่าง
สำหรับนักลงทุนที่กำลังมองหาสถานที่เก็บเงินที่พวกเขาจะต้องเข้าถึงในเร็ว ๆ นี้กองทุนตลาดเงินของ USAA เป็นทางเลือกที่ปลอดภัยสำหรับเงินสดหรือบัญชีออมทรัพย์ของธนาคาร อย่างน้อยที่สุดกองทุนซึ่งไม่เหมือนกับตลาดหุ้นก็ให้ความปลอดภัยในการคุ้มครองเงินต้น อย่างไรก็ตามนักลงทุนที่เกี่ยวข้องกับผลตอบแทน แต่ต้องการรักษาความปลอดภัยอาจดีกว่าการค้นหาบัญชีออมทรัพย์ออนไลน์เช่นที่เสนอโดย Ally Financial (NYSE: ALLY) ซึ่งส่วนใหญ่จ่าย 1% หรือมากกว่า
