โลกมีไก่อยู่ถึง 25 พันล้านตัว สิ่งที่เย็นกว่าก็คือไก่เป็นญาติที่อยู่ใกล้ที่สุดของไทรันโนซอรัสเร็กซ์ แต่นกทำข่าวด้วยเหตุผลที่ไร้สาระเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว เฮ้าส์เดโมแครตสตีฟโคเฮนพยายามที่จะเสียบอัยการสูงสุด Barr เพื่อเป่าการได้ยินของเขา เขานั่งลงและเริ่มกินไก่ทอดเคนตักกี้หนึ่งถัง การแสดงของเขาได้รับการวิจารณ์ที่เปรี้ยวเป็นส่วนใหญ่ แต่ฉันคิดว่ามันไม่ได้ผล บางทีการดูไก่ทอดเพื่อนเก่า ๆ นั้นน่าสนุกสำหรับบางคน แต่มันก็ช่วยให้ห่างไกลจากปัญหาที่รุนแรงมากขึ้น
หลายคนเป็นหมีในตลาด ฉันเข้าใจผิดเกี่ยวกับสื่อทางการเงิน ฉันคิดว่ามันทำแบบเดียวกับการแสดงความสามารถที่ดี - นิ้วของ lickin เสียงรบกวนรายวันส่วนใหญ่นำไปจากสิ่งที่เกิดขึ้นจริงหลังม่าน ลองวางไม้กลองลงแล้วดูดี
ฉันใช้เวลาหนึ่งสัปดาห์ในการประชุมที่จิตใจสดใสให้แนวคิดการลงทุนที่ใหญ่ที่สุด ฉันจะไปที่เหมืองในชั่วครู่หนึ่ง แต่ประเด็นหลักคือผู้คนหยาบคายกับหุ้น ฉันได้ยินเหตุผลหลายประการเช่นการตีราคาสูง analog analog และเพียง: "ตลาดวัวอายุ 10 ปี!" สิ่งนี้มักถูกกล่าวว่าเป็นบทสรุปก่อนหน้านี้: "ทุกคนรู้ว่าตลาดจะต้องตกลงไปจากที่นี่ - มันเป็นเพียงเรื่องของเมื่อ - ใช่ไหม?" ฉันได้ยินเรื่องนี้ก่อนที่ฉันจะบอกห้องที่เต็มไปด้วยผู้คนมากกว่า 100 คนทำไมวัวตัวใหญ่เพิ่งเริ่มต้น
เมื่อพูดกับหลุยส์เนเวลลิเออร์ผู้จัดการเงินหลายพันล้านดอลลาร์เมื่อวันศุกร์ที่ผ่านมาเขาพูดได้ดีที่สุด: "ไม่มีที่ไหนอีกแล้ว!" เขาพูดถูก. ยุโรปเป็นระเบียบ เยอรมนีและอิตาลีเดินโซเซเข้าและออกจากการพูดคุยเรื่องเศรษฐกิจถดถอย Brexit เป็นแผลใหญ่ จีนมีความคืบหน้า แต่ไม่ได้แก้ไขปัญหาการค้ากับสหรัฐอเมริกา ละตินอเมริกาเป็นเพียงน่าเกลียดโดยเฉพาะอย่างยิ่งกับอาร์เจนติน่าและเวเนซุเอลา การพูดถึงสงครามกลางเมืองไม่ได้เป็นเรื่องดีสำหรับนักลงทุน
คะแนนความเจ็บปวดเหล่านี้ช่วยส่งเงินทุนให้กับสหรัฐอเมริกาที่นี่ และเมื่อมันมาถึงขุมคลังจะไม่ให้ผลตอบแทนที่น่าดึงดูดเหมือนตราสารทุน เงินปันผลที่ได้รับจากหุ้นสหรัฐจะถูกเก็บภาษีในอัตรากำไรระยะยาวในขณะที่ดอกเบี้ยพันธบัตรจะถูกหักภาษีเป็นรายได้ปกติ พันธบัตรยังไม่ได้เสนอศักยภาพการเพิ่มทุนของหุ้นสหรัฐ และด้วยเกือบครึ่งหนึ่งของ S&P 500 ที่รายงานผลประกอบการ 77% ดีกว่าที่คาดการณ์รายได้และมากกว่า 60% ที่ดีกว่าประมาณการรายได้ นั่นไม่ใช่คนหยาบคาย
มุมมองการลงทุนของฉันมาจากการซื้อครั้งใหญ่ที่ฉันเห็นในตลาด ฉันพูดถึงเรื่องนี้มานานแล้ว การซื้อที่ใหญ่ที่สุดที่ฉันเคยเห็นคือเซมิคอนดักเตอร์และซอฟต์แวร์ ฉันคิดว่าทั้งสองกลุ่มนี้เป็นเชื้อเพลิงดิบสำหรับตลาดกระทิง เมื่อนักลงทุนรายใหญ่อย่างกองทุนเฮดจ์ฟันด์และสถาบันต่างๆทำการถอนเงินสดเข้ากลุ่มเหล่านี้
สัปดาห์ที่แล้วมีความแข็งแกร่งในหุ้นโดยเฉพาะหุ้นขนาดเล็กแม้จะมีความปั่นป่วนภายใต้พื้นผิว ฤดูกาลรายได้จะเห็นปฏิกิริยาตอบสนองต่อรายงานที่เกินมาตรฐาน บาง บริษัท พบหรือชนะกำไร แต่หากมีการให้คำแนะนำที่ต่ำกว่านั้นก็จะต้องจ่ายตามราคาจริง หุ้นได้รับการเห็นข้อบกพร่อง 10% ถึง 20% เป็นประจำเพื่อลดคำเตือนคำแนะนำ แต่นี่คือสิ่ง: ฉันคิดว่าหุ้น ที่ดี จะเด้งกลับมาทันที
FactSet
เราเห็นการซื้อครั้งใหญ่อีกครั้งในสัปดาห์ที่ผ่านมาในด้านเทคโนโลยีการเงินและอุตสาหกรรม ขายพลังงานที่ถูกครอบครองการดูแลสุขภาพและวัสดุ ชุดรูปแบบทั่วไปนี้เล่นกันมาตั้งแต่ต้นคริสต์มาส
www.mapsignals.com
จากวิธีการให้คะแนนของ Mapsignals เทคโนโลยีสารสนเทศเป็นภาคที่แข็งแกร่งที่สุดของเรา แต่เซมและซอฟต์แวร์เป็นกลุ่มอุตสาหกรรมที่โดดเด่น นี่คือพลังของการชุมนุมเทคโนโลยีในปัจจุบัน
ฉันตัดสินใจที่จะรวมข้อมูล 30 ปีของเรา ฉันต้องการที่จะดูว่าการซื้อซอฟต์แวร์และเซมมิสปัจจุบันเปรียบเทียบกับสัญญาณโดยรวมของเราเกือบ 650, 000 รายการตั้งแต่วันที่ 1 มกราคม 1990 สิ่งแรกที่คุณควรรู้ก็คือ นั่นทำให้รู้สึกว่าแนวโน้มวัวโดยรวมในช่วงเวลานั้น เมื่อมองภาคต่างๆเราจะเห็นว่าการดูแลสุขภาพเทคโนโลยีสารสนเทศและสาธารณูปโภคเป็นสาเหตุที่ทำให้เกิดความไม่สมดุลในการซื้อและการขาย ภาคที่อ่อนแอที่สุดในแง่ของการซื้อที่ผิดปกติคือธุรกิจอสังหาริมทรัพย์พลังงานและโทรคมนาคม
ให้ความสำคัญกับเทคโนโลยีสารสนเทศ: เมื่อเราขุดหาสิ่งที่ทำให้เกิดความไม่สมดุลในการซื้อนั้นเราเห็น - คุณเดาได้ว่าซอฟต์แวร์และเซมิคอนดักเตอร์ สิ่งสำคัญคือ 62% ของสัญญาณในซอฟแวร์และคอสะพานตั้งแต่ปี 1990 ถูกซื้อ แต่เมื่อคุณไปถึงด้านล่างของตารางที่ดวงตาของคุณควรปรากฏ เพราะปีใหม่ semis เห็นสัญญาณซื้อ 95% และซอฟต์แวร์เห็น 90% นั่นเป็นประวัติการณ์
www.mapsignals.com
อย่าปล่อยให้คนที่กินไก่ของตลาดหันเหความสนใจของคุณจากแนวโน้มที่แท้จริง เกมเป็นซอฟต์แวร์และคอสะพาน ผู้เล่นในตลาดที่ใหญ่ที่สุดได้รับการพัดเปลวไฟสำหรับแนวโน้มการเติบโตรั้น ใส่ใจกับเรื่องใหญ่ ๆ เช่นเดียวกับ Mark Zuckerberg กล่าวว่า: "การหาว่าแนวโน้มใหญ่ครั้งต่อไปจะบอกอะไรเราว่าเราควรจะให้ความสนใจ
บรรทัดล่าง
เรา (Mapsignals) ยังคงมีมุมมองที่เป็นบวกต่อตลาดหุ้นสหรัฐในระยะยาวและเราเห็นว่าการดึงกลับเป็นโอกาสในการซื้อ หุ้นเทคโนโลยีและอุตสาหกรรมเห็นการซื้อที่ผิดปกติมากที่สุดทำให้ภาคธุรกิจดีที่สุดในกลุ่ม
