ผลตอบแทนจากรายได้ - คำจำกัดความ ror

ผลตอบแทนต่อรายได้คืออะไร?

Return on Revenue (ROR) เป็นตัวชี้วัดความสามารถในการทำกำไรของ บริษัท ซึ่งคำนวณโดยการหารกำไรสุทธิด้วยรายได้ ธุรกิจสามารถเพิ่ม ROR โดยการเพิ่มผลกำไรด้วยการเปลี่ยนแปลงยอดขายหรือการตัดค่าใช้จ่าย ROR ก็มีผลกระทบต่อกำไรต่อหุ้น (EPS) ของ บริษัท และนักวิเคราะห์ใช้ ROR ในการตัดสินใจลงทุน

สูตรสำหรับ ROR คือ

$\text{ROR}=\frac{\text{รายได้สุทธิ}}{\text{รายได้จากการขาย}}$ ROR = รายรับจากการขาย RevenueNet

วิธีการคำนวณ ROR

ผลตอบแทนจากรายได้ใช้กำไรสุทธิซึ่งคำนวณเป็นรายได้ลบด้วยค่าใช้จ่าย การคำนวณรวมถึงค่าใช้จ่ายที่จ่ายเป็นเงินสดและค่าใช้จ่ายที่ไม่ใช่เงินสดเช่นค่าเสื่อมราคา

การคำนวณรายได้สุทธิรวมถึงกิจกรรมทางธุรกิจทั้งหมดของ บริษัท ซึ่งรวมถึงการดำเนินงานแบบวันต่อวันและรายการที่ผิดปกติเช่นการขายอาคาร ในทางกลับกันรายได้แสดงถึงยอดขายและยอดคงเหลือจะลดลงตามส่วนลดการขายและการหักเงินอื่น ๆ เช่นผลตอบแทนการขายและค่าเผื่อ

ผลตอบแทนจากรายได้บอกอะไรคุณ

ROR ของ บริษัท ช่วยให้นักวิเคราะห์หรือนักลงทุนสามารถเปรียบเทียบผลกำไรจากปีหนึ่งไปอีกปีหนึ่งและประเมินการตัดสินใจทางธุรกิจของผู้บริหาร

เมื่อ ROR ลดลงอาจบ่งบอกว่าค่าใช้จ่ายเพิ่มขึ้นและ ROR ที่เพิ่มขึ้นหมายถึงการจัดการค่าใช้จ่ายอย่างมีประสิทธิภาพ เนื่องจาก ROR ไม่ได้พิจารณาสินทรัพย์และหนี้สินของ บริษัท จึงควรใช้ร่วมกับการวัดอื่น ๆ เมื่อประเมินประสิทธิภาพทางการเงินของ บริษัท

ตัวอย่างวิธีการใช้ ROR

บริษัท สามารถปรับปรุง ROR ได้โดยการเพิ่มรายได้สุทธิ การเปลี่ยนแปลงส่วนประสมการขายสามารถเพิ่มรายได้สุทธิ ส่วนแบ่งการขายเป็นสัดส่วนของแต่ละผลิตภัณฑ์ที่ธุรกิจขายเทียบกับยอดขายทั้งหมด ผลิตภัณฑ์แต่ละชิ้นที่ขายอาจให้ผลกำไรในระดับที่แตกต่างกัน

บริษัท วัดกำไรที่สร้างขึ้นโดยใช้กำไร (รายได้สุทธิ / ยอดขาย) ด้วยการเปลี่ยนการขายของ บริษัท เป็นผลิตภัณฑ์ที่ให้อัตรากำไรสูงขึ้นธุรกิจสามารถเพิ่มรายได้สุทธิและปรับปรุง ROR

ตัวอย่างเช่นสมมติว่าร้านขายเครื่องกีฬาขายถุงมือเบสบอล $ 80 ที่สร้างกำไร $ 16 และไม้เบสบอลตี $ 200 ที่สร้างกำไร $ 20 ในขณะที่ค้างคาวสร้างรายได้มากขึ้นถุงมือจะสร้างกำไร 20% ($ 16 / $ 80) และค้างคาวจะได้รับกำไร 10% เท่านั้น ($ 20 / $ 200) ด้วยการเปลี่ยนการขายและการตลาดของร้านค้าเป็นถุงมือเบสบอลธุรกิจสามารถสร้างรายได้สุทธิต่อยอดขายเพิ่มขึ้นซึ่งเพิ่ม ROR

แฟคตอริ่งใน EPS

เมื่อผู้บริหารทำการเปลี่ยนแปลงเพื่อเพิ่ม ROR การตัดสินใจของ บริษัท ยังช่วยเพิ่ม EPS สมมติว่า บริษัท ได้รับกำไรสุทธิรวม 1 ล้านเหรียญสหรัฐต่อปีและมีหุ้นสามัญ 100, 000 หุ้นที่โดดเด่นและกำไรต่อหุ้นอยู่ที่ 1, 000, 000 ดอลลาร์ต่อหุ้นหรือ 10 ดอลลาร์ต่อหุ้น หากผู้บริหารระดับสูงสามารถเพิ่มรายได้สุทธิเป็น $ 1.2 ล้านและไม่มีการเปลี่ยนแปลงในหุ้นสามัญ EPS เพิ่มขึ้นเป็น $ 12 ต่อหุ้น การเพิ่มขึ้นของรายได้สุทธิก็เพิ่ม ROR เช่นกัน