สมาชิกใหม่ของพื้นที่สมาร์ทเบต้าที่เติบโตอย่างรวดเร็วบางส่วนเป็นกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยนหลายปัจจัย (ETFs) หรือกองทุนเหล่านี้ให้นักลงทุนได้รับผลกระทบพร้อมกันกับปัจจัยการลงทุนมากกว่าหนึ่ง ในขณะที่กองทุนสมาร์ทเบต้าที่ใหญ่ที่สุดยังคงเป็นอีทีเอฟแบบปัจจัยเดียวคือกองทุนการเติบโตหรือมูลค่ากองทุนที่มีหลายปัจจัยกำลังรุกเข้ามา
ที่สำคัญในปี 2018 ได้นำเหตุการณ์สำคัญที่น่าสนใจมากมายมาใช้ในการจัดอีทีเอฟหลายปัจจัย โดยเฉพาะอีทีเอฟหลายปัจจัยได้ครบรอบสามปีในช่วงหลายเดือนที่ผ่านมา สามปีเป็นหนึ่งในตัวชี้วัดอายุที่มีการตรวจสอบอย่างกว้างขวางซึ่งนักวิเคราะห์กองทุนและนักลงทุนระวัง
“ ในปี 2561 อีทีเอฟหลายปัจจัยที่สร้างขึ้นอย่างแตกต่างกันเจ็ดรายการจะครบรอบสามปีของพวกเขาเนื่องจากผู้จัดการสินทรัพย์เริ่มเสนอแนวทางที่โปร่งใสตามกฎเกณฑ์ อีทีเอฟและกองทุนรวมวิจัยทอดด์โรเซนบลั ธ ในบันทึกปี 2560 “ คุณสมบัติหรือปัจจัยทั้งห้านี้คือคุณภาพโมเมนตัมมูลค่าความผันผวนต่ำและขนาด”
ในทางของมัน
หนึ่งในอีทีเอฟหลายปัจจัยที่ฉลองวันเกิดปีที่สามในปี 2561 คือ JPMorgan Diversified Return US Equity ETF (JPUS) JPUS ซึ่งเปิดตัวเมื่อเดือนกันยายน 2558 กำลังจะกลายเป็นหนึ่งในยักษ์ใหญ่ของจักรวาลที่มีหลายปัจจัย
“ JPUS ติดตามดัชนีที่มีเป้าหมายเพื่อส่งมอบผลตอบแทนที่ปรับความเสี่ยงได้สูงกว่าดัชนีถ่วงน้ำหนักแบบดั้งเดิมของตลาดผ่านการกระจายความเสี่ยงในทุกภาคส่วนและหุ้น” การบริหารกองทุนของ JPMorgan “ ดัชนีใช้กระบวนการคัดกรองสต็อคแบบหลายปัจจัยซึ่งมีผลต่อประสิทธิภาพที่แข็งแกร่งในอดีต”
JPUS ได้ดึงดูดผู้ลงทุนดังต่อไปนี้ อีทีเอฟมีสินทรัพย์ภายใต้การบริหารประมาณ 556 ล้านดอลลาร์ซึ่งมากกว่า $ 150 ล้านเข้ากองทุนในปีนี้ JPUS มีเพื่อนที่มั่นคงที่กำลังจะเปลี่ยนเป็นสามในปี 2561
JPMorgan Diversified Return Emerging Markets Equity ETF (JPEM) เปิดสามในเดือนมกราคมในขณะที่ JPMorgan Diversified Return International Equity ETF (JPIN) กลับมาสามในเดือนพฤศจิกายนปี 2560 JPIN อยู่ในช่วงเร่งด่วนของการรวบรวมสินทรัพย์ที่ได้เห็นสินทรัพย์ภายใต้การบริหาร ข้ามไป $ 1.43 พันล้านบนหลังของ 2017 ไหลเข้าของ $ 526.4 ล้าน เป็นการพิสูจน์ว่าเหตุการณ์สำคัญในระยะเวลาสามปีนั้นมีความสำคัญ JPIN ได้เปลี่ยนเป็นสามในไตรมาสที่สี่ของปีที่แล้วและมีเงินทุนไหลเข้าในไตรมาสที่สี่ทางเหนือที่ 124 ล้านดอลลาร์
JPIN เพิ่มขึ้นมากกว่า 25% ในปี 2560 โดยทำดัชนี MSCI EAFE มากกว่า 100 คะแนนพื้นฐานแม้ว่าจะลดลงมากกว่า 10% YTD
อีกความคิดของสหรัฐฯ
นักลงทุนที่กำลังมองหาแนวทางที่มีหลายปัจจัยในการลงทุนขนาดใหญ่ของสหรัฐสามารถพิจารณา Deutsche Xtrackers Russell 1, 000 Comprehensive Factor ETF (DEUS) DEUS อายุสามปีในเดือนพฤศจิกายน 2561
“ ด้วยผลตอบแทนรวม 19.1%, DEUS มีประสิทธิภาพเหนือกว่ากองทุนหลักขนาดใหญ่โดยเฉลี่ยในปีที่ผ่านมาจนถึงวันที่ 1 ธันวาคม” Rosenbluth กล่าวถึงผลการดำเนินงานในปี 2560 “ DEUS รวมถึงห้าปัจจัยซึ่งตรงกันข้ามกับเพื่อนร่วมงานที่โดยทั่วไปจะรวมสามหรือสี่คน”
