พื้นฐานประจำปีคืออะไร
คำศัพท์ประจำปีมีแอปพลิเคชั่นหลายตัวในด้านการเงิน ในแต่ละแง่มุมมันหมายถึงตัวเลขที่สังเกตได้ตลอดทั้งปี นอกจากนี้ยังสามารถอ้างถึงสิ่งที่เกิดขึ้นทุกปี
พื้นฐานรายปีสามารถอ้างถึงผลตอบแทนที่ได้รับจากการลงทุนตลอดระยะเวลาหนึ่งปี การคาดการณ์ที่มีวลี "เป็นประจำทุกปี" มักจะใช้ข้อมูลน้อยกว่าหนึ่งปีในการคาดการณ์ผลตอบแทนทั้งปี พื้นฐานรายปียังสามารถอ้างถึงค่าใช้จ่ายของบางสิ่งในช่วงเวลาหนึ่งปี
การทำความเข้าใจพื้นฐานประจำปี
คนส่วนใหญ่คุ้นเคยกับกระแสเงินสดหรือผลตอบแทนที่ได้รับการแปลงเป็นรายปี ตัวอย่างเช่นพนักงานหลายคนทำงานบนพื้นฐานเงินเดือนประจำปี นักลงทุนและผู้จัดการพอร์ตการลงทุนจะบันทึกผลการดำเนินงานของพวกเขาเป็นประจำทุกปี ในตลาดออปชั่นจะมีการคำนวณความผันผวนเป็นประจำทุกปีและการจ่ายดอกเบี้ยเงินฝากและสินเชื่อ (รวมถึงพันธบัตรหรือตราสารหนี้อื่น ๆ) จะถูกนำเสนอเป็นอัตราผลตอบแทนประจำปี
อัตราผลตอบแทนต่อปีจะคำนวณตามผลตอบแทนประจำปีเทียบเท่าที่นักลงทุนได้รับในช่วงเวลาที่กำหนด มาตรฐานประสิทธิภาพการลงทุนทั่วโลก (GIPS) กำหนดว่าผลตอบแทนของพอร์ตการลงทุนหรือคอมโพสิตเป็นระยะเวลาน้อยกว่าหนึ่งปีอาจไม่ได้เป็นรายปี สิ่งนี้จะช่วยป้องกันไม่ให้ "คาดการณ์" ประสิทธิภาพในช่วงที่เหลือของปีเกิดขึ้น อย่างไรก็ตามคนคาดการณ์เพื่อวัตถุประสงค์ทางการ - การลงทุนอาจได้รับผลตอบแทน 1.5% ในหนึ่งเดือน ด้วยการคูณผลตอบแทนนี้ด้วย 12 จะได้ผลลัพธ์พื้นฐานต่อปี 18% ยิ่งระยะเวลาของข้อมูลสั้นลงเพื่อกำหนดอัตราผลตอบแทนต่อปีก็จะยิ่งน้อยลง ข้อความเกี่ยวกับสิ่งที่การลงทุนจะให้ผลตอบแทนในแต่ละปีนั้นเป็นค่าโดยประมาณ
ประเด็นที่สำคัญ
- คำศัพท์ประจำปีมีแอปพลิเคชันทางการเงินหลายอย่าง ในแต่ละแง่มุมมันหมายถึงตัวเลขที่สังเกตได้ตลอดทั้งปี นอกจากนี้ยังสามารถอ้างถึงบางสิ่งที่เกิดขึ้นทุกปีเงินเดือนอัตราดอกเบี้ยและผลตอบแทนมักถูกยกมาเป็นประจำทุกปีพื้นฐานประจำปีสามารถคำนวณได้โดยประมาณจากระยะเวลาที่สั้นลง
เกณฑ์รายปีที่เกิดขึ้นในแต่ละปี
เกี่ยวข้องอย่างใกล้ชิดกับวิธีการถ่ายทอดจำนวนเงินหรือกระแสเงินสดเป็นประจำทุกปีคำนี้อาจหมายถึงรายการที่เกิดขึ้นเป็นประจำทุกปี ตัวอย่างเช่นเงินเดือน $ 60, 000 ต่อปีไม่เพียงยกมาเป็นประจำทุกปี แต่ยังเกิดขึ้นในแต่ละปีเป็นประจำทุกปี เช่นเดียวกันอาจกล่าวได้ว่าอัตราผลตอบแทนจากพันธบัตรอัตราคงที่ สมมติว่าพันธบัตรจ่ายดอกเบี้ย 5% ต่อปีอัตราจะถูกยกมาเป็นประจำทุกปีและสมมติว่าพันธบัตรมีอายุครบ 10 ปีและจะจ่าย 5% ต่อปีในแต่ละปีเช่นกัน
ตัวอย่างของฐานรายปี
ตัวอย่างเช่นหากแองเจล่าต้องการสร้างงบประมาณในครัวเรือนสำหรับปีและเป็นวันที่ 1 เมษายนเธอสามารถดูว่าครอบครัวของเธอใช้เงินไปกับร้านขายของชำเป็นเงินเท่าไหร่ในเดือนมกราคมกุมภาพันธ์และมีนาคมเพื่อประเมินว่าค่าใช้จ่ายร้านขายของชำของครอบครัว รายปี เธอเห็นว่าเธอใช้จ่าย $ 300 ในเดือนมกราคม, $ 250 ในเดือนกุมภาพันธ์และ $ 350 ในเดือนมีนาคมรวมเป็น $ 900 ตั้งแต่ 25% ของปีที่ผ่านมาเธอคูณ $ 900 x 4 เพื่อตรวจสอบว่าร้านขายของชำควรค่าใช้จ่ายครอบครัวของเธอประมาณ $ 3, 600 เป็นประจำทุกปี
