ข้อกำหนดการสำรองคืออะไร
ข้อกำหนดการสำรองคือจำนวนเงินสดที่ธนาคารต้องมีในห้องใต้ดินหรือที่ธนาคารกลางที่ใกล้เคียงที่สุดซึ่งสอดคล้องกับเงินฝากที่ลูกค้าทำไว้ กำหนดโดยคณะกรรมการผู้ว่าการของเฟดความต้องการสำรองเป็นหนึ่งในสามเครื่องมือหลักของนโยบายการเงิน - อีกสองเครื่องมือคือการดำเนินงานของตลาดเปิดและอัตราคิดลด
ประเด็นที่สำคัญ
- ข้อกำหนดของปริมาณสำรองเป็นจำนวนเงินที่ธนาคารถือไว้เพื่อสำรองเพื่อให้แน่ใจว่าสามารถพบกับหนี้สินในกรณีที่มีการถอนเงินโดยฉับพลันข้อกำหนดในการสงวนเป็นเครื่องมือที่ธนาคารกลางใช้เพื่อเพิ่มหรือลดปริมาณเงินในระบบเศรษฐกิจและมีอิทธิพลต่อดอกเบี้ย ราคา.
พื้นฐานของข้อกำหนดการสำรอง
ธนาคารให้เงินกู้แก่ลูกค้าโดยใช้เงินสดเพียงเล็กน้อยเท่านั้น รัฐบาลกำหนดข้อกำหนดอย่างหนึ่งไว้เพื่อแลกกับความสามารถนี้: เก็บเงินจำนวนหนึ่งไว้ในมือเพื่อให้ครอบคลุมการถอนที่เป็นไปได้ จำนวนนี้เรียกว่าข้อกำหนดการสำรองและเป็นอัตราที่ธนาคารต้องสำรองและไม่อนุญาตให้ยืม
คณะกรรมการผู้ว่าการธนาคารกลางสหรัฐกำหนดข้อกำหนดเช่นเดียวกับธนาคารอัตราดอกเบี้ยที่ได้รับเงินสำรองส่วนเกิน พรบ. การบริการด้านกฎระเบียบทางการเงินของปี 2549 ให้สิทธิ์แก่ธนาคารกลางในการจ่ายดอกเบี้ยสำหรับเงินสำรองส่วนเกิน วันที่มีผลบังคับใช้ที่ธนาคารเริ่มได้รับดอกเบี้ยคือวันที่ 1 ตุลาคม 2008 อัตราดอกเบี้ยนี้เรียกว่าอัตราดอกเบี้ยของเงินสำรองส่วนเกินและทำหน้าที่เป็นตัวแทนสำหรับอัตราเงินของรัฐบาลกลาง
เกณฑ์ความต้องการสำรอง
พระราชบัญญัติสถาบันรับฝากของ Garn-St Germain ปี 1982 อนุญาตให้ธนาคารบางแห่งได้รับการยกเว้นจากกฎข้อกำหนด ปัจจุบันเกณฑ์สำหรับการยกเว้นถูกกำหนดไว้ที่ $ 2 ล้านซึ่งหมายความว่าหนี้สินที่สามารถสำรองได้ 2 ล้านดอลลาร์แรกไม่อยู่ภายใต้กฎข้อกำหนดการสำรอง เกณฑ์จะถูกปรับในแต่ละปีตามที่กำหนดไว้ล่วงหน้าโดยการคำนวณที่กำหนดไว้ในการกระทำ ตั้งแต่วันที่ 1 มกราคม 2018 ธนาคารที่มีเงินฝากน้อยกว่า $ 16 ล้านไม่มีข้อกำหนดสำรอง ธนาคารที่มีเงินฝากระหว่าง 16 ล้านดอลลาร์ถึง 122.3 ล้านดอลลาร์มีข้อกำหนดสำรอง 3% และธนาคารที่มีเงินฝากมากกว่า 122.3 ล้านดอลลาร์จะมีข้อกำหนดสำรอง 10% เงินฝากประจำและหนี้สินยูโรที่ไม่ใช่ส่วนบุคคลมีอัตราส่วนสำรองเท่ากับศูนย์ตั้งแต่เดือนธันวาคม 2533
ข้อกำหนดสำรองเป็นอีกเครื่องมือหนึ่งที่เฟดมีเพื่อควบคุมสภาพคล่องในระบบการเงิน โดยการลดความต้องการสำรองเฟดกำลังดำเนินนโยบายการเงินแบบขยายตัวและในทางกลับกันเมื่อมีการเพิ่มข้อกำหนดมันเป็นการใช้นโยบายการเงินแบบหดตัว การดำเนินการนี้จะลดสภาพคล่องและทำให้เศรษฐกิจชะลอตัวลง
ประวัติความต้องการสำรอง
การถือครองเงินสำรองเริ่มต้นจากธนาคารพาณิชย์แห่งแรกในช่วงต้นศตวรรษที่ 19 แต่ละธนาคารมีบันทึกของตัวเองที่ใช้เฉพาะภายในพื้นที่ทางภูมิศาสตร์ของการดำเนินงาน การเปลี่ยนไปใช้ธนบัตรอื่นในภูมิภาคอื่นนั้นมีราคาแพงและมีความเสี่ยงเนื่องจากการขาดข้อมูลเกี่ยวกับเงินทุนในธนาคารอื่น เพื่อเอาชนะปัญหานี้ธนาคารในนิวยอร์กและนิวเจอร์ซี่ได้จัดให้มีการไถ่ถอนโดยสมัครใจที่สาขาของกันและกันโดยมีเงื่อนไขว่าธนาคารผู้ออกบัตรและธนาคารที่ไถ่ถอนนั้นทั้งคู่ตกลงที่จะทำการฝากทองคำหรือเทียบเท่า ต่อจากนั้นพระราชบัญญัติธนาคารแห่งชาติของ 1863 กำหนดข้อกำหนดสำรองร้อยละ 25 สำหรับธนาคารภายใต้การดูแลของ ข้อกำหนดเหล่านี้และภาษีในธนบัตรของรัฐในปี 2408 ทำให้มั่นใจได้ว่าธนบัตรของชาตินั้นเข้ามาแทนที่สกุลเงินอื่นเป็นสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน การสร้าง Federal Reserve และธนาคารที่เป็นส่วนประกอบในปี 1913 ในฐานะผู้ให้กู้คนสุดท้ายได้ขจัดความเสี่ยงและค่าใช้จ่ายที่จำเป็นในการบำรุงรักษาและลดความต้องการสำรองจากระดับสูงก่อนหน้านี้ ตัวอย่างเช่นข้อกำหนดสำรองสำหรับธนาคารสามประเภทภายใต้ Federal Reserve ตั้งไว้ที่ 13 เปอร์เซ็นต์, 10 เปอร์เซ็นต์และ 7 เปอร์เซ็นต์ในปี 1917
ข้อกำหนดสำรองกับข้อกำหนดเงินทุน
บางประเทศไม่มีข้อกำหนดการสำรอง ประเทศเหล่านี้รวมถึงแคนาดาสหราชอาณาจักรนิวซีแลนด์ออสเตรเลียสวีเดนและฮ่องกง เงินไม่สามารถสร้างได้โดยไม่มีขีด จำกัด แต่ในบางประเทศเหล่านี้จะต้องปฏิบัติตามข้อกำหนดด้านเงินทุนซึ่งเป็นจำนวนเงินทุนที่ธนาคารหรือสถาบันการเงินต้องถือตามข้อกำหนดของหน่วยงานกำกับดูแลทางการเงิน
ตัวอย่างความต้องการสำรอง
ตัวอย่างเช่นสมมติว่าธนาคารมีเงินฝาก 200 ล้านดอลลาร์และจำเป็นต้องถือ 10% ตอนนี้ธนาคารได้รับอนุญาตให้กู้ยืมเงินได้ถึง 180 ล้านดอลลาร์ซึ่งเพิ่มเครดิตธนาคารอย่างมาก นอกเหนือจากการให้บริการบัฟเฟอร์กับการดำเนินการของธนาคารและชั้นของสภาพคล่องแล้วข้อกำหนดสำรองยังถูกใช้เป็นเครื่องมือทางการเงินโดย Federal Reserve โดยการเพิ่มความต้องการสำรองธนาคารกลางสหรัฐกำลังถอนเงินออกจากปริมาณเงินและเพิ่มต้นทุนเครดิต การลดความต้องการสำรองจะสูบเงินเข้าสู่เศรษฐกิจโดยการให้เงินสำรองส่วนเกินของธนาคารซึ่งส่งเสริมการขยายตัวของสินเชื่อธนาคารและอัตราที่ลดลง
