ขณะนี้นักลงทุนรายย่อยสามารถเข้าถึงข้อมูลและตลาดการลงทุนอย่างที่ไม่เคยมีมาก่อน สถิติความปลอดภัยโดยละเอียดและข่าวตามเวลาจริงนั้นง่ายต่อการรับทางออนไลน์ซึ่งปรับระดับการเล่นข้อมูลระหว่าง Wall Street และ Main Street แต่ถึงแม้ว่านักลงทุนรายย่อยจะได้รับการสนับสนุนให้ "ทำเอง" อย่างต่อเนื่องพวกเขาสามารถจัดการการลงทุนของพวกเขารวมถึงมืออาชีพและโดยปราศจากความช่วยเหลือจากที่ปรึกษาที่ได้รับค่าจ้างหรือไม่ ที่สำคัญกว่านั้นนักลงทุนรายย่อยควรไปคนเดียว เหล่านี้เป็นคำถามที่ท้าทายที่ต้องใช้การประเมินตนเองอย่างซื่อสัตย์เพื่อตอบคำถาม ลองมาดูกันว่าคุณในฐานะนักลงทุนสามารถจัดการเรื่องนี้และสร้างความเห็นเกี่ยวกับเรื่องนี้ได้อย่างไร
ประสิทธิภาพของนักลงทุนรายบุคคล
การศึกษาได้แสดงบันทึกการติดตามสำหรับนักลงทุนรายย่อยไม่ได้รับการสนับสนุน DALBAR บริษัท วิจัยการตลาดบริการทางการเงินชั้นนำเปิดตัวการศึกษาที่แสดงตั้งแต่ปี 2533-2553 ดัชนี S&P 500 ที่ไม่มีการจัดการนั้นได้รับค่าเฉลี่ย 7.81% ต่อปี ในช่วงเวลาเดียวกันนั้นนักลงทุนตราสารทุนโดยเฉลี่ยได้รับ 3.49% ต่อปี
ประเด็นที่สำคัญ
- สถิติความปลอดภัยโดยละเอียดและข่าวตามเวลาจริงนั้นง่ายต่อการรับออนไลน์ซึ่งมีการจัดระดับการเล่นที่ให้ข้อมูลระหว่าง Wall Street และ Main Street หากคุณพิจารณาว่าคุณมีเหตุผลจูงใจเป็นหลักคุณสามารถควบคุมร่องรอยทางอารมณ์ที่เหลือโดยการพิง กระบวนการคุณไม่จำเป็นต้องเป็นนักวิเคราะห์ทางการเงิน แต่คุณต้องสะดวกสบายกับตัวเลข
ความแตกต่างของการสะสมความมั่งคั่งระหว่างตัวเลขทั้งสองนี้นั้นทำให้ส่าย กว่า 20 ปีการลงทุน 100, 000 ดอลลาร์จะเพิ่มขึ้นเกือบ 450, 000 ดอลลาร์หากทบต้นที่ 7.81% ในขณะที่การลงทุน 100, 000 ดอลลาร์จะเพิ่มขึ้นเป็นเพียง $ 198, 600 หากรวมกับ 3.49%! สิ่งสำคัญที่ควรทราบคืออย่างไรก็ตามความแตกต่างของผลการดำเนินงานมีส่วนเกี่ยวข้องกับผลตอบแทนของกองทุนรวมตราสารทุนโดยเฉลี่ยซึ่งดำเนินการเพียงแค่ขี้อายของดัชนี แต่ได้รับผลกระทบมากที่สุดจากความจริงที่ว่านักลงทุนไม่สามารถจัดการอารมณ์ของตนเองและ ย้ายเข้ากองทุนใกล้กับตลาดขณะที่ประกันตัวที่ตลาดต่ำ
สป็อคกับกัปตันเคิร์ก
หนึ่งในรูปแบบคงที่ของซีรีส์โทรทัศน์ปี 1960 "Star Trek" ที่เกี่ยวข้องกับจุดแข็งและจุดอ่อนของอารมณ์และเหตุผล กัปตันเคิร์กกัปตันของ บริษัท เอ็นเตอร์ไพรส์มักตัดสินใจตามสัญชาตญาณของมนุษย์ซึ่งเป็นเหตุผลแรกของวัลแคนเจ้าหน้าที่สป็อคซึ่งบางครั้งก็พบว่าไม่มีเหตุผล อย่างไรก็ตามการตัดสินใจแบบ "gut-based" เหล่านี้ให้ผลลัพธ์เชิงบวกที่ดูเหมือนไม่น่าจะเป็นไปได้บนพื้นฐานของการวิเคราะห์ที่มีเหตุผล บางครั้งอารมณ์และสัญชาตญาณพิสูจน์แล้วว่าประสบความสำเร็จแม้ต้องเผชิญกับเหตุผล โชคไม่ดีในขณะที่สัญชาตญาณในอวกาศนอกโลกเมื่อพูดถึงการลงทุนสป็อคจะเอาชนะกัปตันเคิร์กในระยะยาว มีกรณีเมื่อติดตามลางสังหรณ์พิสูจน์ผลกำไร แต่ไม่บ่อยมาก ในระยะยาวเหตุผลตรรกะและวินัยจะเอาชนะอารมณ์ทุกครั้ง
ปัญหาของเราคือว่าเราคือมนุษย์ การหย่าร้างตนเองจากอารมณ์เป็นสิ่งที่ขัดต่อธรรมชาติของเรา ถึงกระนั้นเราก็สามารถทำได้นั่นคือสิ่งที่เราต้องทำ ความกลัวจะนำคุณไปสู่การขายเมื่อราคาที่ลดลงของการลงทุนอยู่ใกล้กับจุดต่ำสุด การมองในแง่ดีเกินจะทำให้คุณซื้อเมื่อราคาอยู่ในระดับสูงสุด การฝึกฝนด้านอารมณ์ของคุณไม่ใช่เรื่องง่ายแม้แต่สำหรับมืออาชีพที่ผ่านการฝึกฝนและมีประสบการณ์ ก่อนที่คุณจะพยายามทำด้วยตัวเองคุณจะต้องทำการประเมินอารมณ์ด้วยการแต่งหน้าด้วยความซื่อสัตย์ คุณไม่จำเป็นต้องเป็น Spock แต่คุณไม่สามารถเป็น Chicken Little ได้เช่นกัน!
คุณสมบัติพื้นฐานของนักลงทุนที่ประสบความสำเร็จ
สมมติว่าคุณมีรัฐธรรมนูญทางอารมณ์ที่เหมาะสมความสามารถและทรัพยากรขั้นพื้นฐานอื่น ๆ ที่จำเป็นในการตัดสินใจลงทุนของคุณเองประสบความสำเร็จ ความสามารถทางคณิตศาสตร์บางอย่างเป็นสิ่งจำเป็น คุณไม่จำเป็นต้องเป็นนักวิเคราะห์ทางการเงิน แต่คุณต้องสะดวกสบายกับตัวเลข คำในรายงานประจำปีหรือหนังสือชี้ชวนสามารถวาดภาพเชิงบวกที่หลอกลวงได้ แต่ตัวเลขนั้นยากที่จะจัดการ คุณต้องสามารถดำเนินการมูลค่าปัจจุบันและ / หรือการคำนวณมูลค่าในอนาคต คุณจะพบว่ามันง่ายที่จะสำเร็จโดยใช้เครื่องคิดเลขการเงิน
นอกจากนี้คุณยังต้องการวิธีในการติดตามประสิทธิภาพที่แท้จริงของพอร์ตการลงทุนโดยรวมและแม่นยำของคุณ นักลงทุนมักประสบกับความทรงจำที่เลือกสรร การเลือกที่ประสบความสำเร็จจะได้รับการจดจำอย่างชัดเจนในขณะที่การเลือกที่ไม่ประสบความสำเร็จนั้นถูกลืมไปอย่างสะดวก การหลอกลวงตัวเองไม่มีพันธมิตร คุณจะต้องสามารถประเมินความพยายามในการทำงานของคุณอย่างตรงไปตรงมากับผู้เชี่ยวชาญ โชคดีที่นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์กำลังสร้างพอร์ตโฟลิโอที่เชื่อถือได้เพื่อติดตามนักลงทุนรายย่อย
อย่างไรก็ตามในการวิเคราะห์ขั้นสุดท้ายความต้องการของคุณจะขึ้นอยู่กับกระบวนการที่คุณตัดสินใจทำเอง สิ่งนี้ไม่จำเป็นต้องเป็นการตัดสินใจทั้งหมดหรือไม่มีเลย คุณอาจพบว่าเป็นการดีที่จะเอาต์ซอร์ซกระบวนการบางส่วนไปให้ผู้อื่น
รู้ข้อ จำกัด ของคุณ
คุณต้องทำการประเมินข้อ จำกัด ของคุณอย่างซื่อสัตย์เพื่อให้ประสบความสำเร็จในการซื้อขาย เริ่มจากพื้นที่ที่คุณมีความมั่นใจในระดับสูงและให้ผู้อื่นทำส่วนที่เหลือ คุณอาจรู้สึกมั่นใจว่าคุณสามารถทำหน้าที่เป็นที่ปรึกษาของคุณ แต่จำเป็นต้องใช้ผู้จัดการเงินมืออาชีพสำหรับกองทุนรวมหรือผู้จัดการเงินส่วนตัวสำหรับสินทรัพย์การลงทุนของคุณ คุณอาจรู้สึกมั่นใจว่าคุณสามารถจัดโครงสร้างและจัดการพอร์ตโฟลิโอที่หลากหลายของหุ้นแต่ละตัว แต่ไม่แน่ใจว่าคุณสามารถทำเช่นเดียวกันกับพันธบัตรซึ่งอาจมีความซับซ้อนมากขึ้น ที่นี่อีกครั้งคุณสามารถเลือกหุ้นของคุณ แต่ใช้ผู้จัดการภายนอกเพื่อจัดการการลงทุนตราสารหนี้ของคุณ เมื่อเวลาผ่านไปและความสามารถของคุณเติบโตขึ้นคุณจะอยู่ในตำแหน่งที่จะนำบางส่วนหรือทั้งหมดของพื้นที่เอาต์ซอร์ซกลับมาใช้เอง
ชนะเกมของผู้แพ้
ชนะเกมผู้แพ้ (2002) โดย Charles D. Ellis ผุดขึ้นมาจากบทความที่เขาเขียนในปี 1975 มันเป็นบทความที่ John Bogle อ้างว่าเป็นหนึ่งในอิทธิพลสำคัญในการตัดสินใจของเขาในการสร้างกองทุนรวมดัชนีเมื่อเขาเริ่ม Vanguard Group ในชิ้นส่วนเหล่านี้เอลลิสระบุว่าผู้จัดการเงินมืออาชีพส่วนใหญ่ไม่สามารถทำตลาดได้ดีกว่าเพราะพวกเขาเป็นตลาดอย่างต่อเนื่อง ไม่ว่าจะเป็นสินทรัพย์ประเภทใดผู้เชี่ยวชาญด้านการลงทุนที่ชาญฉลาดและได้รับการฝึกฝนมาอย่างดีมีอิทธิพลเหนือภูมิทัศน์ของตลาด หากคิดว่าคุณสามารถทำงานได้ดีกว่าเขตแดนที่เชื่อใจกันในสมองด้วยการครอบงำจิตใจ
อย่างไรก็ตามสิ่งที่คุณสามารถทำได้คือแข่งขันกับผู้เชี่ยวชาญเหล่านี้โดยใช้ภูมิปัญญาส่วนรวม ยกตัวอย่างเช่นเมื่อหลายสิบปีก่อนเมื่อแมคโดนัลด์เป็นแฮมเบอร์เกอร์อันดับต้น ๆ และเบอร์เกอร์คิงเป็นอันดับสองการศึกษาด้านการตลาดเปิดเผยว่าเบอร์เกอร์คิงได้พัฒนาวิธีที่ประหยัดต้นทุนในการตัดสินใจหาร้านอาหารใหม่ ในขณะที่แมคโดนัลด์จะใช้เงินหลายล้านดอลลาร์ในการพิจารณาสถานที่ที่เหมาะสมในการสร้างเมื่อการตัดสินใจและการก่อสร้างเริ่มขึ้นเบอร์เกอร์คิงจะสร้างร้านอาหารแห่งใหม่ข้ามถนน ด้วยการใช้ประโยชน์จากการวิจัยของแมคโดนัลด์อย่างชาญฉลาด Burger King ได้ผลลัพธ์ที่ตั้งที่เหมือนกันทุกประการโดยมีค่าใช้จ่ายเพียงเล็กน้อย
เวลาพลังงานพลังงานสมองและทรัพยากรเป็นจำนวนมากที่ใช้ใน Wall Street เพื่อสร้างปริมาณข้อมูลและข้อมูล ด้วยอินเทอร์เน็ตส่วนประกอบที่สำคัญที่สุดของการวิจัยนี้สามารถเข้าถึงได้ฟรี ใช้มัน!
คุณสามารถทำมันได้
ผู้เชี่ยวชาญด้านการต่อสู้ทุกวันเพื่อแข่งขันอย่างมีประสิทธิภาพ ถ้าอย่างนั้นทำไมมันง่ายสำหรับคุณ อารมณ์ของคุณจะพยายามก่อวินาศกรรมและความพยายามจะต้องใช้เวลาและความทุ่มเท คุณอาจไม่จำเป็นต้องเลิกงานประจำวัน แต่การลงทุนอาจต้องกลายเป็นงานอดิเรกหลักของคุณ แม้จะมีความท้าทายเหล่านี้คุณมีข้อได้เปรียบบางอย่าง
จุดแข็งที่สำคัญที่สุดของคุณคือไม่มีใครรู้จักคุณดีไปกว่าที่คุณรู้จักตัวเอง สิ่งนี้ทำให้คุณอยู่ในตำแหน่งที่ไม่ซ้ำใครเพื่อปรับกลยุทธ์การลงทุนของคุณให้แม่นยำยิ่งขึ้น คุณไม่ต้องเผชิญกับแรงกดดันระยะสั้นมากมายที่มืออาชีพเผชิญ แม้จะมีการมุ่งเน้นในระยะยาว แต่พวกเขาได้รับการตัดสินขั้นต้นเกี่ยวกับประสิทธิภาพที่ผ่านมาและความล้มเหลวในการทำงานได้ดีในระยะสั้นอาจนำไปสู่การสูญเสียงาน คุณอยู่ในฐานะที่จะมองในระยะยาว นอกจากนี้ยังมีความคิดฝูงใน Wall Street การต่อสู้กับการแตกตื่นที่เกิดขึ้นเป็นเรื่องยากมากแม้ว่าการแตกตื่นนั้นจะไปในทิศทางที่ผิดเช่นเดียวกับฟองเทคโนโลยีในปลายปี 1990 หรือกับการล่มสลายของซับไพรม์จำนองของปี 2007 คุณไม่ได้เป็นสมาชิกของฝูงดังนั้นคุณ ในตำแหน่งที่ดีกว่าที่จะไปกับการไหล
บรรทัดล่าง
การเป็นที่ปรึกษาการลงทุนและผู้จัดการเงินไม่ใช่เรื่องง่าย แต่ก็สามารถทำได้และถ้าคุณสนุกกับการลงทุนอย่างแท้จริง
