วิธีการพัฒนาแผนปรับสมดุลประจำปีที่มั่นคง

แผนการปรับสมดุลพอร์ตโฟลิโอประจำปีคืออะไรและทำไมคุณต้องใช้ เมื่อคุณสร้างพอร์ตโฟลิโอสินทรัพย์จะมีความสมดุลตามวัตถุประสงค์การลงทุนความเสี่ยงและขอบเขตเวลา อย่างไรก็ตามยอดคงเหลือนั้นหรือที่เรียกว่า "การถ่วงน้ำหนัก" อาจมีการเปลี่ยนแปลงเมื่อเวลาผ่านไปขึ้นอยู่กับประสิทธิภาพของแต่ละเซกเมนต์ หากกลุ่มหนึ่งเติบโตในอัตราที่เร็วกว่ากลุ่มอื่นผลงานของคุณก็จะกลายเป็นน้ำหนักเกินในพื้นที่นั้นและอาจไม่เหมาะกับวัตถุประสงค์ของคุณอีกต่อไป

การปรับสมดุลพอร์ตโฟลิโอหลีกเลี่ยงการมีน้ำหนักเกินนี้เพื่อรักษาน้ำหนักที่คุณต้องการเมื่อเวลาผ่านไป มันเป็นขั้นตอนสำคัญในการตรวจสอบผลงานของคุณเป็นประจำทุกปี - ด้วยตัวคุณเองหรือกับที่ปรึกษาทางการเงินของคุณ - เพื่อกำหนดสิ่งที่จำเป็นต้องมีการปรับสมดุลในอนาคตในปีหน้า คุณอาจต้องปรับสมดุลบ่อยขึ้นกว่าปีละครั้งทั้งนี้ขึ้นอยู่กับความผันผวนของตลาด (เกี่ยวกับการปรับสมดุลพอร์ตโฟลิโอของคุณเพื่อให้ทัน)

แผนการปรับสมดุลพอร์ตโฟลิโอประจำปีทำงานอย่างไร

ในรูปแบบที่ง่ายที่สุดกลยุทธ์การปรับสมดุลจะรักษาสัดส่วนการลงทุนเดิมของพอร์ตไว้โดยการขายส่วนใดส่วนหนึ่งที่เติบโตเร็วกว่าส่วนที่เหลือและใช้เงินทุนเพื่อซื้อส่วนเพิ่มเติมของส่วนพอร์ตอื่น ๆ ตัวอย่างเช่นสมมติว่าคุณสร้างพอร์ตโฟลิโอประกอบด้วยหุ้น 50% พันธบัตร 40% และเงินสด 10% หากหุ้นเติบโตในอัตรา 10% ต่อปีและพันธบัตรที่อัตรา 5% หุ้นจะมีสัดส่วนมากกว่า 50% ของพอร์ตในไม่ช้า

กลยุทธ์การปรับสมดุลจะบอกว่าการเติบโตที่มากเกินไปในพอร์ทการลงทุนจะถูกขายออกไปและเงินที่ถูกนำไปที่พันธบัตรและกลุ่มเงินสดเพื่อรักษาอัตราส่วนสินทรัพย์เดิม กลยุทธ์นี้ยังใช้ประโยชน์จากการขายออกของกลุ่มที่มีประสิทธิภาพดีกว่าเมื่อราคาสูงและซื้ออื่น ๆ เมื่อราคาต่ำซึ่งปรับปรุงผลตอบแทนโดยรวมเมื่อเวลาผ่านไป

การปรับสมดุลจะมีประสิทธิภาพมากที่สุดเมื่อตลาดมีความผันผวนเนื่องจากพอร์ตที่ลงทุนในหุ้นที่ชนะและรับการถือครองที่มีราคาต่ำกว่าพร้อมส่วนลด กลยุทธ์การปรับสมดุลบางอย่างมีความเข้มงวดกว่ากลยุทธ์อื่น: หนึ่งอาจปรับสมดุลหากพอร์ตโฟลิโอกลายเป็น 5% ที่มีน้ำหนักเกินในภาคส่วนหนึ่งในขณะที่อีกกลยุทธ์หนึ่งอาจอนุญาตให้มีน้ำหนักเกิน 10% ได้

การวางแผนอสังหาริมทรัพย์และภาษี

ในขณะเดียวกันคุณปรับสมดุลพอร์ตโฟลิโอของคุณคุณอาจต้องการใช้สิ่งนี้เป็นโอกาสในการปรับเปลี่ยนเพื่อการวางแผนอสังหาริมทรัพย์ ตัวอย่างเช่นพระราชบัญญัติการตั้งค่าทุกชุมชนเพื่อการเพิ่มประสิทธิภาพการเกษียณอายุ (SECURE) พระราชบัญญัติกำหนดว่าผู้ที่ไม่ใช่คู่สมรสที่ได้รับผลประโยชน์จาก IRA ที่สืบทอดมาจะต้องดำเนินการแจกจ่ายภายในสิ้นปีปฏิทินที่ 10 หลังจากปีที่เจ้าของ IRA เสียชีวิต

ซึ่งหมายความว่าผู้รับผลประโยชน์ของคุณอาจได้รับผลกระทบจากการเรียกเก็บภาษีที่สูงอย่างไม่คาดคิดขึ้นอยู่กับเวลาที่พวกเขาทำการแจกจ่ายและมูลค่าโดยรวมของ IRA ที่สืบทอดมา หากหนึ่งในเป้าหมายของคุณคือการปล่อยให้ทรัพย์สินของคุณเป็นของคู่สมรสบุตรหลานหรือผู้รับผลประโยชน์อื่น ๆ เพื่อจัดเตรียมให้พวกเขาหากคุณตายไปคุณจะต้องรับทราบและวางแผนสำหรับผลกระทบทางภาษีที่อาจเกิดขึ้น และสินทรัพย์เพื่อการเกษียณอายุมีโครงสร้าง

พิจารณาต้นทุน

การปรับสมดุลยังสามารถทำได้ในช่วงเวลาที่บ่อยครั้งเช่นทุกไตรมาสหรือหกเดือนโดยไม่คำนึงถึงสภาพตลาด อย่างไรก็ตามบ่อยครั้งที่พอร์ตการลงทุนมีความสมดุลมากขึ้นค่าคอมมิชชั่นหรือค่าใช้จ่ายในการทำธุรกรรมที่สูงขึ้น นอกจากนี้ผู้ดูแลการลงทุนบางคนอาจ จำกัด การเปลี่ยนเงินจากกองทุนหนึ่งหรือประเภทของสินทรัพย์หนึ่งไปอีกอีกจำนวนหนึ่งต่อปี

วิธีหนึ่งในการลดค่าธรรมเนียมคือการสมัครบริการของที่ปรึกษาที่เพิ่งเกิดขึ้น บริการอัตโนมัติเหล่านี้ทำหน้าที่บริหารเงินขั้นพื้นฐานเช่นการปรับสมดุลของพอร์ทการลงทุนด้วยค่าใช้จ่ายเพียงเล็กน้อยจากต้นทุนของที่ปรึกษามนุษย์ ขณะนี้มีผู้บริโภคหลายรายและฐานสินทรัพย์ของพวกเขาเติบโตอย่างรวดเร็ว (เกี่ยวกับว่าที่ปรึกษาของ robo ทำหน้าที่เพื่อผลประโยชน์สูงสุดของคุณหรือไม่)

การพิจารณาอีกครั้งเกี่ยวกับการปรับสมดุลคือบัญชีที่ต้องเสียภาษีการลงทุนใด ๆ ที่ขายในกำไรนั้นต้องเสียภาษีกำไรจากการลงทุน

บรรทัดล่าง

การปรับสมดุลนั้นเป็นเรื่องเกี่ยวกับการจัดการความเสี่ยง ตัวอย่างเช่นหากพอร์ตโฟลิโอดั้งเดิมของคุณประกอบด้วยหุ้นร้อยละ 60 และพันธบัตรร้อยละ 40 ในตลาดตราสารทุนที่แข็งแกร่งที่มีการเติบโตของหุ้น (และไม่มีการปรับสมดุล) อัตราส่วนอาจกลายเป็น 90:10 พอร์ทหุ้นที่หนักเช่นนี้ขาดความหลากหลายและเสี่ยงมาก นี่อาจเป็นสิ่งที่ดีสำหรับผู้ที่มีความเสี่ยงสูงและมีความเสี่ยงสูง แต่อาจเป็นเรื่องที่ไม่ดีสำหรับคนที่ต้องการเกษียณในปีหน้าหรือสองปีถัดไป

การปรับสมดุลพอร์ตโฟลิโอสามารถช่วยให้คุณรักษาการจัดสรรสินทรัพย์ดั้งเดิมและลดความเสี่ยง นอกจากนี้ยังสามารถปรับปรุงผลตอบแทนโดยรวมของคุณเมื่อเวลาผ่านไปโดยมีความผันผวนน้อยลง บริการการจัดการเงินส่วนใหญ่ บริษัท กองทุนรวมและผู้ให้บริการเงินปีตัวแปรให้บริการนี้บางครั้งฟรี สำหรับข้อมูลเพิ่มเติมว่าการปรับสมดุลสามารถช่วยพอร์ตโฟลิโอของคุณได้อย่างไรปรึกษาที่ปรึกษาทางการเงินของคุณ