ในปี 1980 จอห์นโบลลิ่งเนอร์ซึ่งเป็นช่างเทคนิคมานานของตลาดได้พัฒนาเทคนิคการใช้ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่กับสองกลุ่มการค้าด้านบนและด้านล่าง ซึ่งแตกต่างจากการคำนวณเปอร์เซ็นต์จากค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ปกติ Bollinger Bands®เพียงแค่เพิ่มและลบการคำนวณค่าเบี่ยงเบนมาตรฐาน
ค่าเบี่ยงเบนมาตรฐานเป็นสูตรทางคณิตศาสตร์ที่ใช้วัดความผันผวนแสดงให้เห็นว่าราคาหุ้นสามารถเปลี่ยนแปลงจากมูลค่าที่แท้จริงได้อย่างไร โดยการวัดความผันผวนของราคา Bollinger Bands®ปรับตัวให้เข้ากับสภาวะตลาด นี่คือสิ่งที่ทำให้พวกเขาสะดวกสำหรับเทรดเดอร์ พวกเขาสามารถค้นหาข้อมูลราคาเกือบทั้งหมดที่ต้องการระหว่างสองแบนด์
ทำความเข้าใจกับ Bollinger Band®
Bollinger Bands®ประกอบด้วยเส้นกลางและสองช่องราคา (วงดนตรี) ด้านบนและด้านล่าง เส้นกลางเป็นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ชี้แจง ช่องทางราคาเป็นส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐานของสต็อกที่กำลังศึกษา วงดนตรีจะขยายและหดตัวเมื่อการเคลื่อนไหวของราคาของปัญหามีความผันผวน (ขยายตัว) หรือกลายเป็นรูปแบบการซื้อขายที่แน่น (การหดตัว)
สต็อกอาจซื้อขายเป็นเวลานานในแนวโน้มแม้ว่าจะมีความผันผวนบางครั้ง เพื่อดูแนวโน้มที่ดีขึ้นผู้ค้าใช้ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่เพื่อกรองการเคลื่อนไหวของราคา ด้วยวิธีนี้ผู้ค้าสามารถรวบรวมข้อมูลที่สำคัญเกี่ยวกับวิธีการซื้อขายในตลาด ตัวอย่างเช่นหลังจากที่มีแนวโน้มเพิ่มขึ้นหรือลดลงอย่างรวดเร็วตลาดอาจรวมเข้าด้วยกันซื้อขายในรูปแบบแคบ ๆ และสลับไปมาเหนือและต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ เพื่อตรวจสอบพฤติกรรมนี้ได้ดีขึ้นผู้ค้าใช้ช่องทางราคาซึ่งรวมกิจกรรมการซื้อขายรอบแนวโน้ม
เรารู้ว่าตลาดซื้อขายผิดพลาดในชีวิตประจำวันแม้ว่าพวกเขาจะยังคงซื้อขายในแนวโน้มขาขึ้นหรือขาลง ช่างเทคนิคใช้ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่พร้อมแนวรับและแนวต้านเพื่อคาดการณ์การเคลื่อนไหวของราคาหุ้น
แนวต้านด้านบนและแนวรับที่ต่ำกว่าจะถูกดึงออกมาก่อนจากนั้นจึงคาดการณ์ว่าจะสร้างช่องทางที่ผู้ค้าคาดหวังว่าจะมีราคาอยู่ ผู้ค้าบางรายวาดเส้นตรงที่เชื่อมต่อกับท็อปส์ซูหรือก้นของราคาเพื่อระบุสุดขั้วราคาสูงสุดหรือต่ำสุดตามลำดับจากนั้นเพิ่มเส้นคู่ขนานเพื่อกำหนดช่องทางที่ราคาควรเคลื่อนไหว ตราบใดที่ราคาไม่ขยับออกจากช่องนี้ผู้ค้าสามารถมั่นใจได้อย่างสมเหตุสมผลว่าราคากำลังเคลื่อนไหวตามที่คาดไว้
ทำความเข้าใจกับกลุ่ม Bollinger
เมื่อราคาหุ้นแตะ Bollinger Band®บนอย่างต่อเนื่องราคาจะถูกคิดว่ามากเกินไป ในทางกลับกันเมื่อพวกเขาแตะที่วงล่างอย่างต่อเนื่องราคาจะถูกขายออกไปมากเกินไปซึ่งเป็นสัญญาณซื้อ
เมื่อใช้ Bollinger Bands®กำหนดแถบด้านบนและล่างเป็นเป้าหมายราคา หากราคาเบี่ยงเบนไปจากช่วงล่างและข้ามสูงกว่าค่าเฉลี่ย 20 วัน (เส้นกลาง) วงบนจะมาเป็นตัวแทนของเป้าหมายราคาส่วนบน ในช่วงขาขึ้นที่แข็งแกร่งราคามักจะผันผวนระหว่างช่วงบนและค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 20 วัน เมื่อสิ่งนั้นเกิดขึ้นการข้ามที่ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 20 วันเตือนถึงแนวโน้มกลับไปสู่ข้อเสีย
ตัวอย่างของ Bollinger Bands®
รูปที่ 1
คุณสามารถดูได้ในแผนภูมิของ American Express (NYSE: AXP) นี้ตั้งแต่ต้นปี 2008 โดยส่วนใหญ่การเคลื่อนไหวของราคาได้แตะที่วงล่างและราคาหุ้นตกลงจากระดับ $ 60 ในช่วงฤดูหนาวจนถึงเดือนมีนาคม ตำแหน่งประมาณ $ 10 ในบางกรณีการเคลื่อนไหวของราคาลดลงผ่านเส้นกลาง (มีนาคมถึงพฤษภาคมและอีกครั้งในเดือนกรกฎาคมและสิงหาคม) แต่สำหรับผู้ค้าจำนวนมากนี่ไม่ใช่สัญญาณซื้ออย่างแน่นอนเนื่องจากแนวโน้มไม่ได้ถูกทำลาย
รูปที่ 2
ในแผนภูมิ 2001 ของ Microsoft Corporation (Nasdaq: MSFT) (ด้านบน) คุณสามารถเห็นแนวโน้มกลับไปเป็นขาขึ้นในช่วงต้นเดือนมกราคม แต่ดูว่ามันช้าในการแสดงการเปลี่ยนแปลงแนวโน้ม ก่อนที่การเคลื่อนไหวของราคาจะข้ามเส้นกลางราคาหุ้นได้ย้ายจาก $ 20 เป็น $ 24 และจากนั้นถึงระหว่าง $ 24 และ $ 25 ก่อนที่ผู้ค้าบางรายจะมีการยืนยันการกลับรายการแนวโน้มนี้
นี่ไม่ได้เป็นการบอกว่า Bollinger Bands®ไม่ใช่ตัวบ่งชี้ที่ดีของปัญหา overbought หรือ oversold แต่แผนภูมิเช่นเลย์เอาท์ของ Microsoft 2001 เป็นเครื่องเตือนใจที่ดีว่าเราควรเริ่มต้นด้วยการรับรู้แนวโน้มและค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ง่าย ๆ ก่อนที่จะย้ายไปที่ ตัวชี้วัดที่แปลกใหม่มากขึ้น
บรรทัดล่าง
ในขณะที่ทุกกลยุทธ์มีข้อเสีย Bollinger Bands®ได้กลายเป็นหนึ่งในเครื่องมือที่มีประโยชน์และใช้กันอย่างแพร่หลายในการรักษาความปลอดภัยในระยะสั้น การซื้อเมื่อราคาหุ้นต่ำกว่า Bollinger Band®ที่ต่ำกว่ามักช่วยให้ผู้ค้าใช้ประโยชน์จากเงื่อนไขการขายที่มากเกินไปและกำไรเมื่อราคาหุ้นขยับขึ้นไปสู่เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่กลาง
