ปริมาณยอดคงเหลือ (OBV) คืออะไร
ปริมาณคงเหลือ (OBV) เป็นตัวบ่งชี้โมเมนตัมการซื้อขายทางเทคนิคที่ใช้การไหลของปริมาณการทำนายการเปลี่ยนแปลงของราคาหุ้น โจเซฟแกรนวิลล์พัฒนา OBV metric เป็นครั้งแรกในปี 1963 สำหรับ New Key to Stock Market Profits
แกรนวิลล์เชื่อว่าปริมาณเป็นกำลังสำคัญที่อยู่เบื้องหลังตลาดและออกแบบ OBV ให้กับโครงการเมื่อการเคลื่อนไหวครั้งสำคัญในตลาดเกิดขึ้นตามการเปลี่ยนแปลงของปริมาณ ในหนังสือของเขาเขาอธิบายการคาดการณ์ที่เกิดขึ้นโดย OBV ว่า "ฤดูใบไม้ผลิที่ถูกแผลแน่น" เขาเชื่อว่าเมื่อปริมาณเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วโดยไม่มีการเปลี่ยนแปลงอย่างมีนัยสำคัญในราคาหุ้นในที่สุดราคาจะกระโดดขึ้นหรือลง
ประเด็นที่สำคัญ
- On-balance volume (OBV) เป็นตัวบ่งชี้ทางเทคนิคของโมเมนตัมโดยใช้การเปลี่ยนแปลงปริมาณเพื่อคาดการณ์ราคาOBVแสดงความเชื่อมั่นของผู้บริโภคที่สามารถคาดการณ์ผลประกอบการที่รั้นหรือหยาบคายเปรียบเทียบกับการกระทำที่สัมพันธ์กันระหว่างแท่งราคาและ OBV หรือฮิสโทแกรมปริมาณสีแดงมักพบที่ด้านล่างของแผนภูมิราคา
สูตรสำหรับ OBV คือ
OBV = OBVprev + ⎩⎪⎨⎪⎧ระดับเสียง, 0, −volume, ถ้าปิด> closeprev ถ้าปิด = closeprev ถ้าปิด ปริมาณคงเหลือให้ปริมาณการซื้อขายทั้งหมดของสินทรัพย์และระบุว่าปริมาณนี้ไหลเข้าหรือออกจากคู่หลักทรัพย์หรือสกุลเงินที่กำหนด OBV เป็นผลรวมสะสมของปริมาณ (บวกและลบ) มีกฎสามข้อที่นำมาใช้เมื่อคำนวณ OBV พวกเขาเป็น: 1. ถ้าราคาปิดของวันนี้สูงกว่าราคาปิดของเมื่อวานนี้ดังนั้น: OBV ปัจจุบัน = OBV ก่อนหน้า + ปริมาณของวันนี้ 2. ถ้าราคาปิดของวันนี้ต่ำกว่าราคาปิดของเมื่อวานนี้ดังนั้น: OBV ปัจจุบัน = OBV ก่อนหน้า - ปริมาณของวันนี้ 3. ถ้าราคาปิดของวันนี้เท่ากับราคาปิดของเมื่อวานนี้ดังนั้น: OBV ปัจจุบัน = OBV ก่อนหน้า ทฤษฎีที่อยู่เบื้องหลัง OBV ขึ้นอยู่กับความแตกต่างระหว่างเงินอัจฉริยะ ได้แก่ นักลงทุนสถาบันและนักลงทุนรายย่อยที่มีความซับซ้อนน้อยกว่า เมื่อกองทุนรวมและกองทุนบำเหน็จบำนาญเริ่มซื้อเป็นประเด็นที่นักลงทุนรายย่อยกำลังขายปริมาณอาจเพิ่มขึ้นแม้ว่าราคาจะยังคงอยู่ในระดับที่ค่อนข้าง ในที่สุดปริมาณก็ทำให้ราคาสูงขึ้น ณ จุดนี้นักลงทุนรายใหญ่เริ่มขายและนักลงทุนรายย่อยเริ่มซื้อ แม้จะมีการพล็อตในกราฟราคาและวัดเป็นตัวเลข แต่มูลค่าเชิงปริมาณที่แท้จริงของ OBV นั้นไม่เกี่ยวข้องกัน ตัวบ่งชี้ตัวเองเป็นสะสมในขณะที่ช่วงเวลายังคงถูกแก้ไขโดยจุดเริ่มต้นเฉพาะหมายถึงค่าจำนวนจริงของ OBV โดยพลขึ้นอยู่กับวันที่เริ่มต้น ผู้ค้าและนักวิเคราะห์มองไปที่ธรรมชาติของการเคลื่อนไหวของ OBV เมื่อเวลาผ่านไป ความชันของเส้น OBV นั้นมีน้ำหนักทั้งหมดของการวิเคราะห์ นักวิเคราะห์มองตัวเลขปริมาณใน OBV เพื่อติดตามนักลงทุนสถาบันขนาดใหญ่ พวกเขาปฏิบัติต่อความแตกต่างระหว่างปริมาณและราคาเป็นคำพ้องความสัมพันธ์ระหว่าง "เงินอัจฉริยะ" และมวลชนที่แตกต่างกันโดยหวังว่าจะแสดงโอกาสในการซื้อกับแนวโน้มที่ไม่ถูกต้อง ตัวอย่างเช่นเงินจากสถาบันอาจผลักดันให้ราคาของสินทรัพย์สูงขึ้นจากนั้นขายหลังจากนักลงทุนรายอื่นกระโดดขึ้นไปบน bandwagon ด้านล่างนี้คือรายการมูลค่า 10 วันของราคาปิดและปริมาณการปิดของหุ้นสมมุติ: อย่างที่เห็นวันสองสามหกเจ็ดและเก้าวันขึ้นดังนั้นปริมาณการซื้อขายเหล่านี้จะถูกเพิ่มใน OBV วันที่สี่ห้าและ 10 เป็นวันหยุดดังนั้นปริมาณการซื้อขายเหล่านี้จะถูกลบออกจาก OBV ในวันที่แปดไม่มีการเปลี่ยนแปลงใด ๆ กับ OBV เนื่องจากราคาปิดไม่เปลี่ยนแปลง ให้วันที่ OBV สำหรับแต่ละ 10 วันคือ: ปริมาณที่สมดุลและสายการสะสม / การกระจายมีความคล้ายคลึงกันซึ่งเป็นทั้งตัวบ่งชี้โมเมนตัมที่ใช้ปริมาณในการทำนายการเคลื่อนไหวของ "เงินอัจฉริยะ" อย่างไรก็ตามนี่คือจุดสิ้นสุดของความคล้ายคลึงกัน ในกรณีของปริมาณที่สมดุลจะคำนวณโดยการรวมปริมาณในวันขึ้นและลบปริมาณในวันที่ สูตรที่ใช้สร้างบรรทัดการสะสม / การกระจาย (Acc / Dist) นั้นค่อนข้างแตกต่างจาก OBV ที่แสดงด้านบน สูตรสำหรับ Acc / Dist โดยไม่ซับซ้อนเกินไปคือใช้ตำแหน่งของราคาปัจจุบันเทียบกับช่วงการซื้อขายล่าสุดและคูณด้วยปริมาณของช่วงเวลานั้น ข้อ จำกัด อย่างหนึ่งของ OBV ก็คือมันเป็นตัวบ่งชี้ที่สำคัญซึ่งหมายความว่ามันอาจสร้างการทำนายได้ แต่มีเพียงเล็กน้อยเท่านั้นที่สามารถพูดเกี่ยวกับสิ่งที่เกิดขึ้นจริงในแง่ของสัญญาณที่สร้างขึ้น ด้วยเหตุนี้จึงมีแนวโน้มที่จะสร้างสัญญาณเท็จ ดังนั้นจึงสามารถสร้างความสมดุลโดยตัวชี้วัดที่ปกคลุมด้วยวัตถุฉนวน เพิ่มเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ลงใน OBV เพื่อค้นหา OBV ของตัวแบ่งบรรทัด คุณสามารถยืนยันการฝ่าวงล้อมในราคาถ้าตัวบ่งชี้ OBV ทำให้การฝ่าวงล้อมพร้อมกัน ข้อควรระวังในการใช้ OBV อีกข้อหนึ่งคือปริมาณที่เพิ่มขึ้นอย่างมากในวันเดียวอาจทำให้ไฟแสดงสถานะไม่ทำงาน ตัวอย่างเช่นการประกาศผลประกอบการที่น่าประหลาดใจการเพิ่มหรือลบออกจากดัชนีหรือการซื้อขายบล็อกขนาดใหญ่ของสถาบันสามารถทำให้ตัวบ่งชี้ที่จะขัดขวางหรือลดลง แต่ปริมาณที่เพิ่มขึ้นในปริมาณอาจไม่บ่งบอกถึงแนวโน้มกำลังคำนวณ OBV
ปริมาณคงเหลือบอกอะไรคุณ?
ตัวอย่างของวิธีใช้ปริมาณที่สมดุล
ความแตกต่างระหว่าง OBV และการสะสม / การกระจาย
ข้อ จำกัด ของ OBV
