ดัชนีรายเดือนที่เพิ่มมูลค่าคืออะไร?
มูลค่าเพิ่มดัชนีรายเดือน (VAMI) ติดตามผลการดำเนินงานรายเดือนของการลงทุน $ 1, 000 ตามสมมติฐานสมมติว่าลงทุนใหม่ในช่วงระยะเวลาหนึ่ง
ประเด็นที่สำคัญ
- มูลค่าเพิ่มดัชนีรายเดือน (VAMI) ติดตามผลการดำเนินงานรายเดือนของการลงทุน $ 1, 000 สมมุติว่าการลงทุนใหม่ในช่วงระยะเวลาหนึ่ง VAMI เป็นหนึ่งในตัวชี้วัดที่ใช้กันมากที่สุดเพื่อแสดงถึงประสิทธิภาพโดยรวมของกองทุนแก่นักลงทุน VAMI คำนวณโดยใช้ NET ผลตอบแทนรายเดือน
การทำความเข้าใจกับดัชนีรายเดือนที่เพิ่มมูลค่า (VAMI)
มูลค่าเพิ่มดัชนีรายเดือนแผนภูมิผลตอบแทนรวมที่นักลงทุนได้รับในช่วงเวลาที่กำหนด ซึ่งรวมถึงกำไรที่ได้จากการลงทุนรวมถึงการลงทุนใหม่เช่นการจ่ายเงินปันผลและดอกเบี้ยที่เพิ่มขึ้นจากการทบต้น อีกแง่มุมที่สำคัญของ VAMI คือการคำนวณโดยใช้ผลตอบแทนรายเดือน NET ซึ่งหมายความว่าค่าธรรมเนียมที่เกี่ยวข้องเช่นการจัดการสิ่งจูงใจค่านายหน้าจะถูกหักออกไปแล้วและสิ่งที่เหลืออยู่คือผลตอบแทนที่แท้จริง
นี่เป็นหนึ่งในตัวชี้วัดที่ใช้กันมากที่สุดเพื่อแสดงถึงประสิทธิภาพโดยรวมของกองทุนแก่นักลงทุน ความนิยมของ VAMI นั้นเกิดจากความจริงที่ว่ามันเป็นคำอธิบายที่แสดงให้เห็นว่านักลงทุนมีรายได้ถึง $ 1, 000 อย่างไรในช่วงเวลาที่กำหนดและมันง่ายที่จะเข้าใจ
มูลค่าเพิ่มดัชนีรายเดือนสามารถนำมาใช้เพื่อวัตถุประสงค์ที่หลากหลาย มันอาจให้ข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับการเติบโตของเงินลงทุนเมื่อเวลาผ่านไป บางครั้งอาจใช้เพื่อประเมินประสิทธิภาพของผู้จัดการกองทุน นอกจากนี้ยังเป็นประโยชน์ในการเปรียบเทียบกองทุนและดัชนีชี้วัดต่างๆ VAMI คำนวณโดยการคูณ VAMI ของเดือนก่อนด้วยผลตอบแทนสุทธิของเดือนปัจจุบัน
- VAMI จุดแรก = 1, 000 * (1 + ผลตอบแทนสุทธิของเดือนปัจจุบัน) VAMI ที่ตามมา = ก่อนหน้า VAMI x (1 + ผลตอบแทนสุทธิของเดือนปัจจุบันปัจจุบัน)
ใช้ VAMI เพื่อการเปรียบเทียบ
แผนภูมิ VAMI สามารถเป็นวิธีที่เชื่อถือได้ในการเปรียบเทียบการเติบโตของกองทุนและมาตรฐานต่างๆในตลาด นักลงทุนสามารถปรับแต่งแผนภูมิเหล่านี้เพื่อเลือกจากตัวเลือกในกลุ่มกองทุนของ บริษัท กองทุน แผนภูมิ VAMI ให้มุมมองเกี่ยวกับการลงทุนที่มีประสิทธิภาพเมื่อเวลาผ่านไป พวกเขาอาจให้ข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับความคาดหวังที่อาจเกิดขึ้นกับการคาดการณ์ในอนาคต แผนภูมิ VAMI ยังสามารถให้ภาพที่แสดงให้เห็นว่ากองทุนที่คล้ายกันหรือเงินทุนจากหมวดหมู่สินทรัพย์ที่แตกต่างกันได้ดำเนินการในช่วงเวลาที่กำหนดพร้อมผลตอบแทนมาตรฐานรวมถึงการวิเคราะห์ที่กว้างขึ้น
เครื่องมือ VAMI
แพลตฟอร์มตลาดจำนวนมากมีเครื่องมือ VAMI สำหรับการวิเคราะห์ของนักลงทุน เครื่องมือเหล่านี้สามารถอนุญาตให้อินพุตที่แตกต่างกันเช่นค่าเงินทุนเริ่มต้นที่สูงขึ้นและระยะเวลาที่แตกต่างกัน
สามารถสร้างดัชนีมูลค่าเพิ่มรายเดือนโดยใช้โปรแกรมซอฟต์แวร์ทางเทคนิค มันมักจะเริ่มต้นด้วยการลงทุนสมมุติ $ 1, 000 อย่างไรก็ตามระดับการลงทุนเริ่มแรกอาจแตกต่างกันไป เมื่อใช้เทคนิคการสร้างแบบจำลองนี้เป็นสิ่งสำคัญเพื่อให้มั่นใจว่ามีความพร้อมใช้งานและคุณภาพของข้อมูลเพื่อจัดทำแผนภูมิที่เกี่ยวข้องเนื่องจากผลลัพธ์ที่ประเมินสามารถบิดเบือนได้โดยคุณภาพของข้อมูล แผนภูมิ VAMI สามารถสร้างได้ใน Microsoft Excel หรือโปรแกรมซอฟต์แวร์ทางเทคนิคอื่น ๆ เวอร์ชันออนไลน์มักจะมีให้โดย บริษัท ที่ให้บริการทางการเงินเพื่อช่วยในการแสดงภาพกราฟิกของมูลค่าการลงทุนเมื่อเวลาผ่านไป
Morningstar ได้ยกตัวอย่างเครื่องมือ VAMI ซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของการเสนอขายกองทุนวิจัย ภายใต้แท็บแผนภูมินักลงทุนจะได้รับการเติบโตตามสมมติฐานของการลงทุนเริ่มต้น 10, 000 ดอลลาร์ เมื่อทำการวิจัยกองทุนดัชนี Vanguard 500 ในช่วงระยะเวลาหนึ่งปีตั้งแต่วันที่ 26 มกราคม 2017 ถึง 26 มกราคม 2018 แผนภูมิ VAMI แสดงให้เห็นว่าการลงทุน $ 10, 000 ของนักลงทุนจะเพิ่มขึ้นเป็น $ 12, 585
