ค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานกองทุนประจำปีทั้งหมดเป็นค่าใช้จ่ายของกองทุนเช่นค่าธรรมเนียมการจัดการและธุรกรรมและค่าธรรมเนียม 12b-1 รายงานเป็นอัตราร้อยละของสินทรัพย์รวมของกองทุน
ทำลายค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานกองทุนรวมประจำปี
ค่าใช้จ่ายทั้งหมดในการดำเนินงานกองทุนประจำปีจะต้องเปิดเผยต่อนักลงทุนในหนังสือชี้ชวนของกองทุน พวกเขาจะรายงานว่าเป็นอัตราส่วนที่รู้จักกันเป็นอัตราส่วนค่าใช้จ่ายทั้งหมดซึ่งหมายถึงค่าใช้จ่ายเป็นร้อยละของสินทรัพย์รวม เมื่อวิเคราะห์ค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานกองทุนประจำปีของกองทุนนักลงทุนมักจะเห็นหมวดหมู่ดังต่อไปนี้: ค่าธรรมเนียมการจัดการค่าธรรมเนียมการจัดจำหน่ายหรือค่าธรรมเนียม 12b-1 และค่าใช้จ่ายในการทำธุรกรรมอื่น ๆ
ค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานกองทุนสามารถจำแนกได้ทั้งขั้นต้นหรือสุทธิ ยอดขายของกองทุนไม่รวมอยู่ในค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานประจำปี แต่มีการรายงานในหนังสือชี้ชวนและเป็นปัจจัยเพิ่มเติมสำหรับการพิจารณาเมื่อวิเคราะห์ค่าธรรมเนียมและค่าใช้จ่ายของกองทุน
หมวดค่าใช้จ่ายที่พบมากที่สุดสามประเภทคือ:
ค่าธรรมเนียมการจัดการ
ค่าธรรมเนียมการจัดการมักเป็นส่วนที่ใหญ่ที่สุดของค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานของกองทุน ค่าธรรมเนียมการจัดการจะสูงขึ้นสำหรับกองทุนที่จัดการอย่างแข็งขัน ค่าธรรมเนียมการจัดการอยู่ในช่วง 0.20% ถึง 2.00%
ค่าธรรมเนียมการกระจายสินค้า
ค่าธรรมเนียมการจัดจำหน่ายเป็นส่วนสำคัญของค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานของกองทุน ค่าธรรมเนียมการจัดจำหน่ายอาจเป็นที่รู้จักกันในชื่อค่าธรรมเนียม 12b-1 ค่าธรรมเนียมเหล่านี้จ่ายให้กับบุคคลที่สามซึ่งเป็นพันธมิตรกับกองทุนเพื่อการจัดจำหน่าย อาจมีการจ่ายค่าธรรมเนียมการจัดจำหน่ายให้กับผู้จัดจำหน่ายบุคคลที่สามซึ่งเป็นพันธมิตรกับ บริษัท กองทุนอย่างแข็งขันเพื่อให้แน่ใจว่ามีการกระจายกองทุนผ่านหลายช่องทาง กองทุนบางแห่งจ่ายค่าธรรมเนียมการกระจายสินค้าให้แก่คนกลาง ค่าธรรมเนียมการกระจายสินค้าระดับกลางมีโครงสร้างตามตารางค่าคอมมิชชั่นการขายของกองทุน กองทุนต้องการปริมาณยอดขายที่สูงสำหรับโบรกเกอร์ตัวกลางมักจะมีค่าธรรมเนียมต่ำกว่า 12b-1 และในทางกลับกัน
ขั้นต้นและสุทธิ
กองทุนสามารถรายงานอัตราส่วนค่าใช้จ่ายรวมและสุทธิหากมีการทำสัญญากับหน่วยงานเพื่อยกเว้นค่าธรรมเนียมและส่วนลด การยกเว้นค่าธรรมเนียมและส่วนลดจะทำสัญญาตามระยะเวลาที่กำหนด อัตราส่วนค่าใช้จ่ายรวมจะแสดงค่าใช้จ่ายประจำปีทั้งหมดของกองทุนโดยไม่ต้องสละหรือลดราคา อัตราส่วนค่าใช้จ่ายสุทธิจะแสดงค่าใช้จ่ายประจำปีพร้อมการยกเว้นค่าธรรมเนียมและส่วนลด การยกเว้นและส่วนลดอาจขยายได้ อย่างไรก็ตามนักลงทุนสามารถคาดหวังที่จะจ่ายอัตราส่วนค่าใช้จ่ายรวมเมื่อส่วนลดหมดอายุ
โหลดการขาย
เมื่อซื้อและขายกองทุนที่มีการซื้อขายสาธารณะผ่าน บริษัท หลักทรัพย์ที่ให้บริการเต็มรูปแบบโดยทั่วไปแล้วนักลงทุนจะจ่ายยอดขายเป็นจำนวนมาก บริษัท กองทุนจะกำหนดตารางเวลาการขายและระบุไว้ในหนังสือชี้ชวนของกองทุน ยอดขายที่จ่ายให้กับคนกลางจะไม่รวมอยู่ในค่าใช้จ่ายทั้งหมดของกองทุน
