Berkshire Hathaway คืออะไร
Berkshire Hathaway เป็น บริษัท โฮลดิ้งสำหรับธุรกิจมากมาย มันดำเนินการโดยประธานและซีอีโอวอร์เรนบัฟเฟตต์ Berkshire Hathaway มีสำนักงานใหญ่ในโอมาฮาเนเบรสกาและเดิมเป็น บริษัท ที่ประกอบด้วยกลุ่มโรงสีสิ่งทอ
บัฟเฟตต์เริ่มควบคุมผู้ถือหุ้นของ บริษัท ในช่วงกลางทศวรรษ 1960 และเริ่มใช้กลยุทธ์ที่ก้าวหน้าในการโอนกระแสเงินสดจากธุรกิจหลักไปสู่การลงทุนอื่น เมื่อวันที่ 12 มีนาคม 2562 Berkshire Hathaway มีมูลค่าตลาดประมาณ 5 แสนล้านดอลลาร์ทำให้เป็นหนึ่งใน บริษัท การค้าสาธารณะที่ใหญ่ที่สุดทั่วโลก
2, 472, 627%
เปอร์เซ็นต์นี้คือผลตอบแทนโดยรวมของหุ้น Berkshire Hathaway จากปี 1965 ถึงปี 2018 ในช่วงเวลาเดียวกันนี้ S&P 500 กลับมามากกว่า 15, 000%
Warren Buffett ทำให้ Berkshire เป็นผู้ชนะได้อย่างไร
ทำความเข้าใจกับ Berkshire Hathaway
เนื่องจากประวัติศาสตร์อันยาวนานของ Berkshire Hathaway ในการดำเนินงานที่ประสบความสำเร็จและการลงทุนที่กระตือรือร้น บริษัท จึงได้เติบโตขึ้นเป็น บริษัท มหาชนที่มีขนาดใหญ่เป็นอันดับห้าของโลกในแง่ของมูลค่าตลาด หุ้นของ Berkshire ทำการซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์นิวยอร์กโดยแบ่งเป็นสองประเภทคือหุ้น A และหุ้น B หุ้น Class A ซื้อขายที่ $ 304, 000 ต่อหุ้น ณ วันที่ 12 มีนาคม 2562
บริษัท ประกันภัยมีแนวโน้มที่จะเป็นตัวแทนของชิ้นส่วนที่ใหญ่ที่สุดของ Berkshire Hathaway แต่ บริษัท ยังจัดการธุรกิจที่หลากหลายหลายร้อยแห่งทั่วโลกรวมถึง Dairy Queen, Burlington เหนือ Santa Fe, Pampered Chef, Fruit of the Loom, NetJets และ GEICO เป็นต้น. นอกเหนือจากการเป็นเจ้าของ บริษัท เอกชนแล้ว Berkshire ยังมีพอร์ตการลงทุนขนาดใหญ่ใน บริษัท มหาชนที่สำคัญ ๆ เช่น Apple (AAPL), Bank of America (BAC) และ Wells Fargo (WFC) พอร์ตการลงทุนในตลาดหุ้นสาธารณะของ Berkshire มีมูลค่าอยู่ที่ 183 พันล้านดอลลาร์
ในช่วงต้นอาชีพของเขาบัฟเฟตต์พบกับแนวคิดใหม่ในการใช้ "โฟลต" จาก บริษัท ประกันภัยของเขาเพื่อลงทุนในที่อื่น ๆ ส่วนใหญ่เป็นการเลือกหุ้นที่มุ่งเน้นที่จะจัดขึ้นในระยะยาว บัฟเฟตได้หลบเลี่ยงพอร์ตหุ้นที่มีความหลากหลายในระยะยาวเพื่อสนับสนุนการลงทุนที่น่าเชื่อถือซึ่งจะมีน้ำหนักเกินความจำเป็นเพื่อให้ได้ผลตอบแทนที่คาดหวัง เมื่อเวลาผ่านไปความกล้าหาญในการลงทุนของบัฟเฟตต์จึงสังเกตเห็นว่าการประชุมผู้ถือหุ้นประจำปีของ Berkshire กลายเป็นเมกกะสำหรับผู้สนับสนุนการลงทุนที่มีมูลค่าและการมุ่งเน้นการตรวจสอบสื่ออย่างเข้มข้น
Berkshire Hathaway เป็นหนึ่งใน บริษัท มหาชนที่ใหญ่ที่สุดในโลกบริหารงานโดย Warren Buffett นักลงทุนที่มีชื่อเสียง
ข้อควรพิจารณาพิเศษ
จากปีพ. ศ. 2508-2561 ประสิทธิภาพของหุ้นของ Berkshire Hathaway มากกว่าสองเท่าของดัชนี S&P 500 สต็อกของ Berkshire สร้างรายปี 20.5% ในช่วงเวลานั้นขณะที่กำไรของ S&P 500 อยู่ที่ 9.7% ต่อปี
การสืบทอดอย่างต่อเนื่องเป็นประเด็นร้อนแรงสำหรับ Berkshire โดยมีคำถามใหญ่ ๆ คือ: การแทนที่ของบัฟเฟตต์สามารถนำพาตลาดออกสู่ตลาดได้หรือไม่? คำถามยิ่งทวีความกดดันมากขึ้นเมื่อพิจารณาว่าบัฟเฟตต์อายุ 88 ปีแล้ว
ในปี 2010 บัฟเฟตต์ประกาศว่าเขาจะประสบความสำเร็จที่ Berkshire Hathaway โดยทีมประกอบด้วยซีอีโอหนึ่งคนและผู้จัดการการลงทุนสองถึงสี่คน ในปี 2554 มีการประกาศว่าผู้จัดการกองทุนป้องกันความเสี่ยง Todd Combs และ Ted Weschler จะเป็นผู้จัดการสองคน บัฟเฟตยังไม่ได้เปลี่ยนชื่อซีอีโอของเขา ถึงกระนั้นบัฟเฟตต์ก็ดูเหมือนจะดูแล บริษัท ให้ประสบความสำเร็จหลังจากที่เขาจากไป ในปีพ. ศ. 2561 บริษัท ได้ตั้ง Ajit Jain เป็นผู้ดูแลการดำเนินงานด้านประกันภัยทั้งหมดและทำให้ Greg Abel เป็นผู้จัดการฝ่ายปฏิบัติการอื่น ๆ ทั้งหมด
ประเด็นที่สำคัญ
- Berkshire Hathaway เป็น บริษัท โฮลดิ้งขนาดใหญ่ที่ยังคงดำเนินการโดย Warren Buffett นักลงทุนที่มีชื่อเสียง มันเป็นเจ้าของธุรกิจเอกชนที่มีชื่อเสียงหลายแห่งเช่น GEICO และยังมีผลประโยชน์ส่วนน้อยใน บริษัท มหาชนเช่น Warren Buffett CEO ของ Apple.Berkshire ที่อายุ 88 ปียังไม่ได้เป็นผู้สืบทอด
