คำจำกัดความขนาดของสินทรัพย์

ขนาดของสินทรัพย์คืออะไร?

ขนาดสินทรัพย์คือมูลค่าตลาดรวมของหลักทรัพย์ในกองทุน นอกจากนี้ยังสามารถอ้างถึงเป็นสินทรัพย์ภายใต้การจัดการ กองทุนจะรายงานสินทรัพย์รวมอย่างสม่ำเสมอซึ่งอาจได้รับผลกระทบจากอุปสงค์อุปทานและผลตอบแทนจากตลาด

คำอธิบายขนาดสินทรัพย์

ขนาดสินทรัพย์สำหรับกองทุนรวมมักจะถูกรายงานโดยแบ่งระดับ เมื่อพูดถึงขนาดของกองทุนรวมเพื่อการลงทุนที่ใหญ่กว่านั้นไม่จำเป็นต้องดีกว่า ประเด็นสำคัญสำหรับคุณภาพของกองทุนรวมการลงทุนและการพิจารณาการลงทุนคือรูปแบบการลงทุนของกองทุนและความสามารถในการตอบสนองหรือผลตอบแทนที่สูงกว่ามาตรฐานของตลาดผ่านการจัดสรรการลงทุน

อย่างไรก็ตามขนาดสินทรัพย์ของกองทุนอาจมีความสำคัญสำหรับนักลงทุนในการพิจารณาด้วยเหตุผลบางประการ แม้ว่าขนาดของสินทรัพย์จะไม่ส่งผลกระทบอย่างมีนัยสำคัญต่อผลการดำเนินงานของกองทุนผู้จัดการการลงทุนและกองทุนที่มีผลการดำเนินงานสูงมีแนวโน้มที่จะเห็นการไหลเข้าของกองทุนมากขึ้น นักลงทุนในกองทุนที่มีขนาดสินทรัพย์ใหญ่กว่าสามารถได้รับประโยชน์จากการประหยัดจากขนาดที่มากขึ้นซึ่งแปลเป็นอัตราส่วนค่าใช้จ่ายกองทุนที่ต่ำลงเนื่องจากอัตราส่วนค่าใช้จ่ายคำนวณเป็นเปอร์เซ็นต์ของสินทรัพย์ทั้งหมด กองทุนขนาดใหญ่มีแนวโน้มที่จะซื้อขายในตลาดมากขึ้นโดยมีปริมาณการซื้อขายเฉลี่ยต่อวันสูงขึ้นเพื่อให้สภาพคล่องของตลาดดีขึ้น

ความผันผวนของขนาดสินทรัพย์

ขนาดของสินทรัพย์อาจได้รับผลกระทบจากอุปสงค์อุปทานและผลตอบแทนของตลาด การเพิ่มผลตอบแทนของตลาดเป็นปัจจัยบวกที่ช่วยเพิ่มมูลค่าของพอร์ตโฟลิโอจากผลกำไรของตลาด การแข็งค่าของเงินทุนเป็นสิ่งสำคัญที่สุดสำหรับผู้จัดการการลงทุนและตัวชี้วัดที่นักลงทุนติดตามได้ง่าย อย่างไรก็ตามเมื่อสินทรัพย์เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วจากการไหลเข้าที่เรียกว่า "การขยายตัวของสินทรัพย์" อาจเกิดขึ้นซึ่งสามารถนำเสนอความท้าทายสำหรับผู้จัดการพอร์ต การไหลเข้าและออกของเงินทุนสามารถส่งผลกระทบอย่างมีนัยสำคัญต่อต้นทุนการดำเนินงานและธุรกรรม กองทุนหลายแห่งมีค่าธรรมเนียมการไถ่ถอนสำหรับการไถ่ถอนระยะสั้นซึ่งช่วยสนับสนุนกิจกรรมการซื้อขายเมื่อนักลงทุนทำการไถ่ถอน

การไหลเข้าสู่กองทุนเป็นสิ่งสำคัญที่ทำให้สินทรัพย์ขยายตัว นี่คือปัญหาส่วนใหญ่ที่มีเงินทุนที่ใช้งานอยู่ ผู้จัดการการลงทุนที่ใช้งานต้องปรับใช้เงินทุนในการจัดสรรปัจจุบันหรืออาจเลือกที่จะลงทุนในหลักทรัพย์ใหม่ กองทุนบางแห่งอาจจำกัดความจุขนาดสินทรัพย์ของกองทุน ผู้จัดการการลงทุนสามารถเลือกที่จะปิดกองทุนให้กับนักลงทุนใหม่ด้วยเหตุผลหลายประการด้วยความสามารถของสินทรัพย์มักจะเป็นปัจจัยในการปิดกองทุน

กองทุนสหรัฐที่ใหญ่ที่สุดตามขนาดของสินทรัพย์

MarketWatch ให้รายละเอียดเกี่ยวกับกองทุนที่ใหญ่ที่สุดของตลาดการลงทุนตามขนาดของสินทรัพย์ กองทุนจะถูกรายงานโดยสินทรัพย์ในระดับหุ้น เมื่อวันที่ 29 กรกฎาคม 2019 กองหน้าครองอันดับหนึ่งในสิบรายการที่มีหกกองทุนที่ใหญ่ที่สุดในตลาดการลงทุน

1. SPDR S&P 500 ETF (SPY) Vanguard 500 ดัชนีกองทุนหุ้นทหารเรือ (VFIAX) Vanguard TSM ดัชนีกองทุนหุ้นทหารเรือ (VTSAX) Fidelity 500 กองทุนดัชนี (FXAIX) iShares Core S&P 500 (IVV) ดัชนี Vanguard TSM รวมหุ้นสถาบัน (VSMPX) หุ้นนักลงทุนหุ้น (VGTSX) เงินสำรองรัฐบาล Fidelity (FDRXX) กองหน้าดัชนี TSM หุ้นหุ้นสถาบัน (VITSX) กองหน้า TSM ดัชนีหุ้นนักลงทุน (VTSMX)