บัญชีที่ได้รับการจัดการแบบรวมคืออะไร?
บัญชีที่มีการจัดการแบบรวม (UMA) เป็นบัญชีการลงทุนภาคเอกชนที่มีการจัดการอย่างมืออาชีพซึ่งสามารถรวมการลงทุนหลายประเภททั้งหมดไว้ในบัญชีเดียว การลงทุนอาจรวมถึงกองทุนรวมหุ้นพันธบัตรและกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน บัญชีที่มีการจัดการแบบรวมมักจะถูกปรับสมดุลตามกำหนดเวลาที่กำหนด
การทำความเข้าใจบัญชีที่จัดการแบบรวม (UMA)
บัญชีที่มีการจัดการแบบรวมเป็นหนึ่งในตัวเลือกสองสามอย่างที่นักลงทุนรายใหญ่มีต่อการจัดการสินทรัพย์ของพวกเขา บัญชีที่มีการจัดการแบบรวมเป็นวิวัฒนาการของบัญชีที่มีการจัดการแยกต่างหากซึ่งคล้ายกับว่าเป็นบัญชีที่มีการจัดการอย่างมืออาชีพซึ่งมีการปรับสมดุลบ่อยครั้ง อย่างไรก็ตามโดยทั่วไปบัญชีที่จัดการแยกต่างหากนั้นไม่เป็นที่รู้จักสำหรับการรวมการลงทุนและยานพาหนะการลงทุนที่มีวัตถุประสงค์ที่แตกต่างกันหลายอย่าง บัญชีที่มีการจัดการแยกเป็นทางเลือกการลงทุนที่มีมูลค่าสุทธิสูงซึ่งมักจะเสนอโดยผู้จัดการการลงทุนที่มักจะมุ่งเน้นไปที่กลยุทธ์เป้าหมายที่จัดการเป็นบัญชีแยกสำหรับนักลงทุน หากนักลงทุนต้องการลงทุนในหลายกลยุทธ์พวกเขาอาจต้องเปิดบัญชีที่จัดการแยกกันหลายบัญชี
บัญชีที่มีการจัดการแบบรวมมักเป็นทางเลือกที่ดีกว่าสำหรับนักลงทุนที่ต้องการรวมการลงทุนหลาย ๆ UMA ไม่จำเป็นต้องมีบัญชีมากกว่าหนึ่งบัญชีและสามารถรวมสินทรัพย์ของนักลงทุนทั้งหมดไว้ในบัญชีเดียว
ลงทุนผ่านบัญชีที่จัดการแบบรวม
โดยทั่วไปแล้ว บริษัท นายหน้าและธนาคารเดียวกันจะเสนอบัญชีที่มีการจัดการแบบรวมเป็นบัญชีที่จัดการแยกต่างหาก การเสนอขายของพวกเขายังขยายวงกว้างเพื่อรวมที่ปรึกษาการลงทุนที่ลงทะเบียนและผู้จัดการความมั่งคั่งส่วนตัว เทคโนโลยีเป็นปัจจัยขับเคลื่อนที่สนับสนุนการขยายตัวของพวกเขา ผู้ให้บริการบัญชีที่มีการจัดการแบบรวมมีความรับผิดชอบโดยรวมที่ยิ่งใหญ่กว่าเนื่องจากพวกเขาทำหน้าที่เป็นผู้ดูแลการลงทุนจำนวนมากซึ่งอาจรวมถึงตำแหน่งหุ้นแผนการตัวเลือกหุ้นของพนักงานการจัดการบัญชีแยกต่างหากของบุคคลที่สามและอื่น ๆ
ผู้ให้บริการ UMA ทำงานร่วมกับนักลงทุนมูลค่าสูงเพื่อรวมสินทรัพย์ทั้งหมดของลูกค้า เมื่อรวมสินทรัพย์แล้วผู้ให้บริการ UMA จะทำงานกับลูกค้าได้หลายวิธี ผู้ให้บริการ UMA สามารถตรวจสอบพอร์ตโฟลิโอทั้งหมดสำหรับแผนที่ครอบคลุม การวางแผนบัญชี UMA สามารถรวมกลยุทธ์การซ้อนทับที่พยายามจัดการพอร์ตโฟลิโอจากวิธีการกระจายการจัดสรรสินทรัพย์เป้าหมาย ผู้ให้บริการ UMA ยังเสนอทางเลือกใหม่แก่นักลงทุนกับ บริษัท ในเครือและผลิตภัณฑ์ที่นักลงทุนอาจต้องการลงทุนในช่วงเวลาหนึ่ง บ่อยครั้งที่ผู้ให้บริการ UMA จะวิเคราะห์พอร์ตโฟลิโอเพื่อให้สอดคล้องกับทฤษฎีพอร์ตโฟลิโอที่ทันสมัยเนื่องจากขอบเขตที่ครอบคลุมและมีประสิทธิภาพซึ่งสินทรัพย์รวมสร้างขึ้น ตัวเลือกทางเลือกของผู้ให้บริการ UMA อาจช่วยให้ลูกค้าจัดพอร์ตโฟลิโอทั้งหมดเพื่อเพิ่มประสิทธิภาพความเสี่ยงและผลตอบแทนที่ดีกว่า
ผู้ให้บริการ UMA ยังเสนอลูกค้าที่มีมูลค่าสุทธิสูงรายงานการลงทุนที่คล่องตัวยิ่งขึ้นพร้อมการสนับสนุนการวางแผนภาษีที่ครอบคลุมมากขึ้น ผู้ให้บริการ UMA ยังทำงานร่วมกับลูกค้าเพื่อกำหนดตารางการปรับสมดุลที่เหมาะสมกับกลยุทธ์การลงทุนโดยรวมของพวกเขา
มาตรฐานของ UMA จะแตกต่างกันไปตามผู้ให้บริการและโดยทั่วไปนักลงทุนจะลงนามในข้อตกลงโดยมีรายละเอียดเกี่ยวกับการจัดการบัญชีค่าธรรมเนียมและการลงทุนและโครงสร้างที่อนุญาต นักลงทุน UMA มักจะจ่ายค่าธรรมเนียมการจัดการรายปีตามสินทรัพย์รวมภายใต้การจัดการ ค่าธรรมเนียมมักจะลดลงด้วยสินทรัพย์ภายใต้การบริหารที่มากขึ้นและสามารถอยู่ในช่วง 1.50% ต่อปีถึง 0.30%
