หุ้นทุนซื้อคืนคืออะไร (หุ้นทุนซื้อคืน)?
หุ้นทุนซื้อคืนหรือที่เรียกว่าหุ้นทุนซื้อคืนหรือหุ้นที่เรียกคืนหมายถึงหุ้นที่มีอยู่ก่อนหน้านี้ซึ่งซื้อคืนจากผู้ถือหุ้นโดย บริษัท ผู้ออกหลักทรัพย์ ผลก็คือจำนวนหุ้นที่เหลือทั้งหมดในตลาดเปิดลดลง หุ้นเหล่านี้ออก แต่ไม่ค้างชำระอีกต่อไปและไม่รวมอยู่ในการจ่ายเงินปันผลหรือการคำนวณกำไรต่อหุ้น (EPS)
ประเด็นที่สำคัญ
- หุ้นทุนซื้อคืนเดิมเป็นหุ้นที่มีการซื้อคืนและมีการถือครองโดย บริษัท ที่ออกหุ้นล่วงหน้าการลดสัดส่วนหุ้นของผู้ถือหุ้นทั้งหมดในงบดุลของ บริษัท และดังนั้นจึงเป็นบัญชีหุ้นทุนตรงกันข้ามมีสองวิธีในการบันทึกหุ้นทุนซื้อคืน: วิธีราคาและวิธีมูลค่าที่ตราไว้
หุ้นทุนซื้อคืน
การทำความเข้าใจกับหุ้นทุนซื้อคืน (หุ้นทุนซื้อคืน)
หุ้นทุนซื้อคืนเป็นบัญชีที่ตรงกันข้ามที่บันทึกไว้ในส่วนของผู้ถือหุ้นของงบดุล เนื่องจากหุ้นทุนซื้อคืนแสดงจำนวนหุ้นที่ซื้อคืนจากตลาดเปิดจึงลดส่วนของผู้ถือหุ้นด้วยจำนวนเงินที่จ่ายสำหรับหุ้น
นอกเหนือจากการไม่จ่ายเงินปันผลและไม่รวมอยู่ในการคำนวณกำไรต่อหุ้นหุ้นทุนซื้อคืนยังไม่มีสิทธิออกเสียง จำนวนหุ้นซื้อคืนที่ บริษัท ซื้อคืนอาจถูก จำกัด โดยหน่วยงานกำกับดูแลของประเทศ ในสหรัฐอเมริกาสำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (ก.ล.ต.) ควบคุมการซื้อคืน
การบันทึกหุ้นทุนซื้อคืน (หุ้นทุนซื้อคืน)
เมื่อ บริษัท เริ่มออกหุ้นส่วนทุนของงบดุลจะเพิ่มขึ้นผ่านเครดิตไปยังหุ้นสามัญและบัญชีทุนชำระแล้ว (APIC) เพิ่มเติม บัญชีหุ้นสามัญสะท้อนมูลค่าที่ตราไว้ของหุ้นในขณะที่บัญชี APIC แสดงมูลค่าส่วนเกินที่ได้รับมากกว่ามูลค่าที่ตราไว้ เนื่องจากการทำบัญชีสองครั้งรายการชดเชยของรายการบันทึกนี้เป็นเดบิตเพื่อเพิ่มเงินสด (หรือสินทรัพย์อื่น ๆ) ในจำนวนเงินของการพิจารณาที่ได้รับจากผู้ถือหุ้น
หุ้นทุนซื้อคืนจะลดส่วนของผู้ถือหุ้นทั้งหมดและโดยทั่วไปจะระบุว่า "หุ้นทุนซื้อคืน" หรือ "การลดทุน" การบัญชีสำหรับสินค้าคงคลังมีสองวิธีคือวิธีราคาและวิธีมูลค่าที่ตราไว้ วิธีราคาทุนใช้มูลค่าที่ บริษัท จ่ายระหว่างการซื้อหุ้นคืนและไม่สนใจมูลค่าที่ตราไว้ ภายใต้วิธีนี้ต้นทุนของหุ้นทุนซื้อคืนจะรวมอยู่ในส่วนของผู้ถือหุ้นของงบดุล เป็นเรื่องปกติที่หุ้นจะมีมูลค่าที่น้อยที่สุดเช่น $ 1 แต่ขายและซื้อคืนอีกมาก
ภายใต้วิธีเงินสดในขณะที่มีการซื้อหุ้นคืนบัญชีหุ้นทุนซื้อคืนจะถูกหักบัญชีเพื่อลดส่วนของผู้ถือหุ้นทั้งหมด บัญชีเงินสดได้รับการบันทึกเพื่อบันทึกค่าใช้จ่ายของเงินสดของ บริษัท หากมีการขายหุ้นทุนซื้อคืนต่อมาบัญชีเงินสดจะเพิ่มขึ้นผ่านเดบิตและบัญชีหุ้นทุนซื้อคืนจะลดลงเพิ่มส่วนของผู้ถือหุ้นทั้งหมดผ่านเครดิต นอกจากนี้บัญชีทุนซื้อคืนที่ชำระเป็นเดบิตหรือเครดิตขึ้นอยู่กับว่าสต็อกถูกขายต่อที่ขาดทุนหรือกำไร
ภายใต้วิธีมูลค่าที่ตราไว้ ณ เวลาที่มีการซื้อหุ้นคืนบัญชีหุ้นทุนซื้อคืนจะถูกหักบัญชีเพื่อลดส่วนของผู้ถือหุ้นทั้งหมดในจำนวนมูลค่าที่ตราไว้ของหุ้นที่จะซื้อคืน บัญชีหุ้น APIC สามัญยังถูกเดบิตเพื่อลดลงตามจำนวนเงินที่จ่ายจริงในส่วนของมูลค่าที่ตราไว้โดยผู้ถือหุ้น บัญชีเงินสดจะได้รับเครดิตในจำนวนเงินทั้งหมดที่ บริษัท จ่ายไปเพื่อการซื้อหุ้นคืน จำนวนเงินสุทธิจะรวมเป็นเดบิตหรือเครดิตไปยังบัญชี APIC ของคลังขึ้นอยู่กับว่า บริษัท จ่ายมากขึ้นเมื่อซื้อหุ้นคืนมากกว่าที่ผู้ถือหุ้นเคยทำ
ตัวอย่างหุ้นที่ซื้อคืน
บริษัท ABC ได้ขายหุ้นสามัญจำนวน 5, 000 หุ้นมูลค่าที่ตราไว้หุ้นละ $ 1 สำหรับ $ 41 ต่อหุ้น ดังนั้นจึงมีหุ้นสามัญ $ 5, 000 (5, 000 หุ้น * มูลค่าที่ตราไว้ $ 1) และหุ้นสามัญ $ 200, 000 APIC (5, 000 หุ้น * ($ 41 - $ 1 จ่ายเกินกว่าพาร์)) ในงบดุล บริษัท ABC มีเงินสดส่วนเกินและเชื่อว่าหุ้นซื้อขายต่ำกว่ามูลค่าที่แท้จริง เป็นผลให้มันตัดสินใจที่จะซื้อคืน 1, 000 หุ้นของหุ้นที่ $ 50 สำหรับมูลค่ารวมของ $ 50, 000
การซื้อคืนสร้างบัญชีหุ้นทุนซื้อคืนในทางตรงกันข้าม ภายใต้วิธีเงินสดเงินสดจะถูกหักจากบัญชีตั๋วเงิน 50, 000 ดอลลาร์และเงินสดสำหรับ 50, 000 ดอลลาร์ ภายใต้วิธีมูลค่าที่ตราไว้หุ้นทุนซื้อคืนจะถูกหักสำหรับ $ 1, 000 (1, 000 หุ้น * มูลค่าที่ตราไว้ $ 1) หุ้นสามัญ APIC จะถูกหักสำหรับ $ 49, 000 (1, 000 หุ้น * (ราคาซื้อคืน $ 50 - มูลค่าหุ้นที่ 1 $)) และเงินสดจะถูกเครดิต สำหรับ $ 50, 000
ทั้งวิธีเงินสดและวิธีมูลค่าหุ้นที่ตราไว้หุ้นของผู้ถือหุ้นทั้งหมดจะลดลง $ 50, 000 สมมติว่ายอดรวมของบัญชีส่วนของ บริษัท ABC รวมถึงหุ้นสามัญ APIC และกำไรสะสมอยู่ที่ $ 500, 000 ก่อนการซื้อคืนหุ้น การซื้อคืนจะทำให้ส่วนของผู้ถือหุ้นรวมลดลงถึง 450, 000 ดอลลาร์
หุ้นทุนซื้อคืนเทียบกับหุ้นที่เลิกใช้แล้ว
หุ้นทุนซื้อคืนสามารถยกเลิกหรือถือไว้เพื่อขายต่อในตลาดเปิด หุ้นที่เลิกใช้แล้วจะถูกยกเลิกอย่างถาวรและไม่สามารถออกใหม่ได้ในภายหลัง เมื่อพ้นสภาพแล้วหุ้นจะไม่ถูกบันทึกเป็นหุ้นทุนซื้อคืนในงบการเงินของ บริษัท อีกต่อไป หุ้นทุนซื้อคืนที่ไม่ได้เกษียณสามารถออกใหม่โดยการจ่ายหุ้นปันผลค่าตอบแทนพนักงานหรือการเพิ่มทุน
