อุตสาหกรรมน้ำมันและก๊าซรวมถึง บริษัท ที่เกี่ยวข้องในการสำรวจการสกัดการกลั่นการขนส่งและการตลาดผลิตภัณฑ์น้ำมันและก๊าซ หุ้นน้ำมันสามารถรวมถึง บริษัท ที่มีการซื้อขายสาธารณะซึ่งสำรวจเจาะและผลิตสินค้าเช่น ConocoPhillips (COP) บริษัท ที่ให้บริการด้านแหล่งน้ำมันและอุปกรณ์อื่น ๆ ในอดีตเช่น Schlumberger Ltd. (SLB) บริษัท ที่อยู่ตรงกลางที่ขนส่งจัดเก็บและแปรรูปน้ำมันและก๊าซเช่น Enbridge Inc. (ENB) รวมถึงโรงกลั่นน้ำมันและ บริษัท ปิโตรเคมีเช่น Phillips 66 (PSX) และ บริษัท น้ำมันแบบรวมเช่น ExxonMobil Corp. (XOM)
ภาคน้ำมันและก๊าซเริ่มต้นปี 2018 จากระดับที่แข็งแกร่งพร้อมกับการเพิ่มขึ้นของราคาน้ำมันดิบจากประมาณ $ 50 ถึง $ 70 ต่อบาร์เรล เมื่อราคาน้ำมันดิบร่วงลงต่ำกว่า 50 ดอลลาร์ต่อบาร์เรลในช่วงปลายปีหุ้นได้รับความเดือดร้อนฟื้นตัวอีกครั้งในปี 2562 ตามการฟื้นตัวของตลาดในวงกว้างและราคาน้ำมันดิบที่พุ่งขึ้นถึง 54 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ในปี 2561 และ 2562 คาดว่าอุตสาหกรรมน้ำมันและก๊าซจะมีกำไรเติบโตอย่างแข็งแกร่ง ความคาดหวังสำหรับความต้องการพลังงานทั่วโลกที่เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วโดยเฉพาะในอินเดียและจีนในอีกไม่กี่ทศวรรษข้างหน้าน่าจะช่วยกระตุ้นยอดขายให้แก่ บริษัท น้ำมันและก๊าซแม้ว่ารัฐบาลทั่วโลกจะเพิ่มโครงการพลังงานหมุนเวียนเป็นสองเท่า จากข้อมูลของ Deloitte ในปี 2561 ความต้องการน้ำมันทั่วโลกมีแนวโน้มว่าจะทะลุ 100 ล้านบาร์เรลต่อวันเป็นครั้งแรกในขณะที่ก๊าซธรรมชาติยังคงขยายส่วนแบ่งตลาดหลัก ๆ ในขณะที่ความเสี่ยงในการจัดหายังคงมีอยู่ในประเทศผู้ส่งออกสำคัญบางประเทศเช่นเวเนซุเอลาและอิหร่านเศรษฐกิจโลกกำลังส่งสัญญาณการเติบโตอย่างต่อเนื่องและความต้องการพลังงานเพิ่มขึ้นในระดับสูงกว่าค่าเฉลี่ยความเสี่ยงขาลง ได้แก่ ความผันผวนของราคาสินค้า การชะลอตัวของตลาดและความไม่แน่นอนที่กว้างขึ้น
นี่คือการดูหุ้นน้ำมันเพนนีและก๊าซเดี่ยวที่มีประสิทธิภาพสูงสุด ณ เดือนกุมภาพันธ์ 2562 ตามผลการดำเนินงานของภาคธุรกิจตั้งแต่ต้นปี รายการที่นี่จะถูกนำเสนอตามลำดับผลการดำเนินงานปีต่อปี (YTD) ตามราคาปิดของหุ้น ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2561 และราคาปิด ณ วันที่ 6 ก.พ. 2019 มีการเปรียบเทียบประสิทธิภาพกับ SPDR S&P 500 การสำรวจและผลิตน้ำมันและก๊าซของอีทีเอฟ (XOP) ได้รับ 13.5% ในปี 2562 รายการนี้รวมถึง บริษัท ที่มีราคาตลาดสูงสุดระหว่าง 39.2 ล้านดอลลาร์ถึง 909.8 ล้านดอลลาร์ หุ้นพลังงานราคาต่ำที่เราแสดงไว้ด้านล่างรอดชีวิตจากการตกต่ำของน้ำมันแม้จะไม่แน่นอนและอาจถูกจัดตำแหน่งให้ฟื้นตัวต่อเนื่องจากความต้องการน้ำมันและก๊าซทั่วโลกที่เพิ่มขึ้น อย่างไรก็ตามนักลงทุนควรระมัดระวังในการจัดการกับสิ่งเหล่านี้ที่เรียกว่า "เงินเพนนี" เนื่องจากพวกเขาอาจมีความผันผวนมากขึ้นในราคาหุ้นและมีความเสี่ยงเดิมพัน
1. Torchlight Energy Resources Inc. (TRCH)
·มูลค่าตลาด: $ 70.1 ล้าน
· YTD ประสิทธิภาพของหุ้น: 76.8%
2. Sanchez Energy Corp. (SN)
·มูลค่าตลาด: $ 39.2 ล้าน
· YTD ประสิทธิภาพของหุ้น: 67.4%
3. Weatherford International Ltd. (WFT)
·มูลค่าตลาด: $ 909.8 ล้าน
·ผลประกอบการ YTD: 61.6%
4. Capstone Turbine Corp. (CPST)
·มูลค่าตลาด: 61.7 ล้านดอลลาร์
· YTD ประสิทธิภาพของหุ้น: 53.7%
ทรัพยากรพลังงานคบไฟ
Plano รัฐเท็กซัสซึ่งตั้งอยู่ในเท็กซัสเป็นแหล่งน้ำมันและก๊าซสำรวจและผลิต (E&P) ที่มีการเติบโตสูงโดยมีเป้าหมายหลักในการเข้าซื้อและพัฒนาแหล่งน้ำมันในประเทศที่ทำกำไรได้สูง ปัจจุบัน บริษัท มูลค่า 70 ล้านดอลลาร์ถือหุ้นในเท็กซัสโดยมีการจัดตั้งกลุ่มเป้าหมายเช่น Permian Basin และ Eagle Ford Shale
หุ้นของ Torchlight แม้จะเพิ่มขึ้น 77% ในปี 2019 ลดลง 10.1% ในรอบ 12 เดือนต่ำกว่าการสูญเสีย 1.9% ของ S&P 500 ในช่วงเวลาเดียวกับภาคน้ำมันและก๊าซโดยรวมอยู่ในอันดับที่แย่ที่สุดในปี 2018 รายงานของ Wall St. วันที่ 17 ม.ค. Torchlight ซึ่งยังไม่สามารถทำกำไรได้เพิ่มหนี้จาก 7.2 ล้านดอลลาร์เป็น 15 ล้านดอลลาร์ในปีที่ผ่านมาทำให้ บริษัท มีเงินสดและการลงทุนระยะสั้น 878, 000 ดอลลาร์ ด้วยสัดส่วนหนี้สินถึง 76% ของผู้ถือหุ้น Torchlight อาจได้รับการพิจารณายกระดับสูง
เมื่อพิจารณาจากตลาดขนาดเล็กและอัตราส่วนหนี้สินที่สูงนักลงทุนจะจับตาดูงบดุลของ Torchlight อย่างใกล้ชิดเพื่อตัดสินว่า บริษัท สามารถอยู่รอดในตลาดอื่นได้หรือไม่ ในกรณีที่สภาพเศรษฐกิจตกต่ำอย่างรุนแรงสภาพคล่องอาจแห้งลงทำให้ยากสำหรับ บริษัท ที่มีหนี้สินสูงและขาดทุนจากการดำเนินงานเพื่อดำเนินการต่อ
พลังงาน Sanchez
Sanchez Energy เป็น บริษัท E&P น้ำมันในเมืองฮุสตันรัฐเท็กซัสที่มุ่งเน้นการจัดหาและพัฒนาแหล่งน้ำมันและก๊าซธรรมชาตินอกชายฝั่ง US Gulf Coast โดยมุ่งเน้นการพัฒนาแนวนอนของศักยภาพทรัพยากรสำคัญจาก Eagle Ford Shale South Texas the TMS ในมิสซิสซิปปีและลุยเซียนา
บริษัท ประสบกับความวุ่นวายอย่างมากในช่วงเวลาที่ผ่านมาโดยมีหุ้นลดลงกว่า 67% ในสามเดือนและลดลงเกือบ 88% ใน 12 เดือน ในขณะที่การผลิตและยอดขายของ Sanchez เพิ่มขึ้นอย่างโดดเด่นหลังจากการเข้าซื้อกิจการ Eagle Eagle ของ Anadarko Petroleum Corp. (APC) 2.3 พันล้านดอลลาร์ของเอเคอร์ในเดือนมกราคมปี 2560 บรรทัดด้านบนล้มเหลวในการรักษาภาระผูกพันและภาระผูกพันต่อผู้ถือหุ้นบุริมสิทธิ การวิจัยหลักทรัพย์ของ Zack ในช่วงท้ายไตรมาสสาม บริษัท ได้รายงานในความคาดหวังของนักวิเคราะห์สีแดงและพลาด เมื่อเดือนที่แล้ว บริษัท ได้รับคำเตือนการเพิกถอนครั้งที่สองจาก NYSE เนื่องจากมูลค่าตลาดของ บริษัท ต่ำกว่า 50 ล้านดอลลาร์เป็นเวลามากกว่า 30 วันทำการติดต่อกัน
ซานเชซจะต้องร่างและส่งแผนไปสู่การแลกเปลี่ยนที่สามารถยกระดับตลาดขึ้นเหนือ 50 ล้านดอลลาร์ภายใน 18 เดือน มีรายงานว่า บริษัท กำลังสำรวจตัวเลือกเชิงกลยุทธ์เพื่อเสริมความแข็งแกร่งทางการเงินเนื่องจากมีการต่อสู้กับกระแสเงินสดอิสระติดลบและภาระหนี้สินที่สูง
เวเธอร์ฟอร์ดอินเตอร์เนชั่นแนล
Weatherford International เป็นหนึ่งใน บริษัท ให้บริการน้ำมันข้ามชาติที่ใหญ่ที่สุดในโลกซึ่งให้บริการโซลูชั่นนวัตกรรมเทคโนโลยีและบริการแก่อุตสาหกรรมน้ำมันและก๊าซ
ในขณะที่หุ้นของ Weatherford เพิ่มขึ้นเกือบ 62% YTD พวกเขายังคงลดลง 25.4% ในสามเดือนและลดลง 68.5% ในช่วง 12 เดือน ในไตรมาสล่าสุด Weatherford มีกระแสเงินสดอิสระเป็นบวกเป็นครั้งแรกในรอบหลายปีโดยมีกระแสเงินสดจากการดำเนินงาน 105 ล้านดอลลาร์ ณ สิ้นไตรมาส 4 เวเธอร์ฟอร์ดมีฐานะหนี้สินสุทธิ 7.39 พันล้านดอลลาร์
ฝ่ายบริหารแนะนำว่า บริษัท วางแผนที่จะใช้กระแสเงินสดอิสระและรายได้จากการขายสินทรัพย์เพื่อปรับปรุงงบดุล นักลงทุนจะยังคงมองหาสัญญาณการฟื้นตัวที่ Weatherford หลังจาก CEO Mark McCollum เกือบหนึ่งปีเป็นผู้ถือหางเสือเรือ “ จากงานที่เราทำเสร็จจากการเปลี่ยนแปลงเฉพาะเรายังคงเชื่อว่าเราสามารถบรรลุเป้าหมายอัตราการดำเนินงาน EBITDA ที่เพิ่มขึ้น 1 พันล้านดอลลาร์ภายในสิ้นปี 2562” McCollum กล่าว
Capstone Turbine
Capstone Turbine เป็นผู้ผลิตกังหันก๊าซที่ตั้งอยู่ในลอสแองเจลิสซึ่งมีความเชี่ยวชาญด้านพลังงาน microturbine และระบบบำบัดและทำความเย็นร่วม
ส่วนแบ่งของ Capstone เพิ่มขึ้นเกือบ 54% YTD ทำให้เป็นหุ้นเดียวในรายการนี้ที่ไม่ลดลงเกิน 12 เดือนแทนที่จะโพสต์เพิ่มขึ้น 5.8% ในเดือนพฤศจิกายน 2560 บริษัท ประสบความสำเร็จในการติดตามโครงการอย่างรวดเร็ว 6 เดือนเพื่อรวมสำนักงานใหญ่ของ บริษัท และโรงงานผลิตสองแห่งแยกเป็นโรงงานเดียว Capstone กล่าวว่าขณะนี้ได้“ ตระหนักถึงกำลังการผลิตและการปรับปรุงการใช้สิ่งอำนวยความสะดวกในการดำเนินงานการผลิตแบบกะเดียว”
ก้าวไปข้างหน้าผู้ผลิตกังหันก๊าซจะยังคงมุ่งเน้นไปที่การตัดค่าใช้จ่ายการปรับใช้กลยุทธ์นี้เพื่อเลือกสมาชิกในฐานการผลิต บริษัท มีกำหนดรายงานผลประกอบการไตรมาส 4 ในวันที่ 7 ก.พ. ซึ่งนักวิเคราะห์โดยเฉลี่ยคาดว่าขาดทุนรายไตรมาส 0.06 ดอลลาร์ต่อหุ้นจากรายรับ 21.3 ล้านดอลลาร์ลดลง 6.3% YOY
ภาพรวม
ที่มีขนาดใหญ่ตราบใดที่เศรษฐกิจโลกยังคงมีการเติบโตที่แข็งแกร่งราคาน้ำมันยังคงมีเสถียรภาพและความต้องการพลังงานยังคงแข็งแกร่งหุ้นเหล่านี้จะยังคงมีแรงผลักดันต่อไป
ที่ถูกกล่าวว่าเป็นสิ่งสำคัญที่จะต้องทราบว่ารางวัลที่สูงกว่าศักยภาพสำหรับหุ้นเงินเหล่านี้ยังมาพร้อมกับความเสี่ยงที่สูงขึ้น เนื่องจากลักษณะเก็งกำไรของหุ้นน้ำมันและก๊าซราคาต่ำเหล่านี้นักลงทุนควรดำเนินการตรวจสอบสถานะอย่างต่อเนื่องเนื่องจากขนาดของการลดลงของพวกเขาอาจรุนแรงในภาวะตกต่ำอย่างรุนแรง
