ตั้งแต่ภาวะเศรษฐกิจถดถอยครั้งใหญ่การเริ่มต้นเทคโนโลยีเป็นแหล่งสร้างมูลค่าและโอกาสที่ยิ่งใหญ่ที่สุด บางพื้นที่ที่มีการเติบโตที่น่าตื่นเต้นที่สุด ได้แก่ สมาร์ทโฟนเศรษฐกิจการแบ่งปันคอมพิวเตอร์แบบคลาวด์และเทคโนโลยีชีวภาพ บริษัท ที่ได้รับการคัดเลือกจะได้รับประโยชน์อย่างดีจากแนวโน้มเหล่านี้
การพัฒนาทางเทคโนโลยีช่วยให้ บริษัท ใหม่ได้รับการสัมผัสกับผู้คนนับล้านผ่านทางอินเทอร์เน็ต นอกจากนี้สำหรับ บริษัท เทคโนโลยีจำนวนมากค่าใช้จ่ายในการพัฒนาและบำรุงรักษาซอฟต์แวร์ไม่ได้เปลี่ยนแปลงไปอย่างมากตามจำนวนลูกค้าทำให้ บริษัท เหล่านี้มีศักยภาพในการขยายตัว ดังนั้น บริษัท เหล่านี้สามารถให้ผลตอบแทนที่ยอดเยี่ยมแก่นักลงทุนเนื่องจากพวกเขามักจะมีอัตรากำไรสูงและมีศักยภาพในการเติบโตอย่างรวดเร็ว
การลงทุนเริ่มต้น
น่าเสียดายสำหรับนักลงทุนส่วนใหญ่ startups ไม่สามารถใช้ได้ผ่านตลาดสาธารณะ แนวโน้มหนึ่งเนื่องจากการถดถอยครั้งยิ่งใหญ่คือการรวมเงินจำนวนมหาศาลเข้าสู่ตลาดเอกชน ดังนั้น บริษัท สามารถเติบโตเป็นขนาดใหญ่ได้โดยไม่ต้องเข้าถึงตลาดสาธารณะ Uber เพิ่มมูลค่าเป็น $ 50 พันล้านในฐานะ บริษัท เอกชน
บริษัท สตาร์ทอัพมีแนวโน้มที่จะรักษาความเป็นส่วนตัวให้นานที่สุดเท่าที่จะเป็นไปได้เพื่อให้ผู้ก่อตั้งสามารถควบคุมได้อย่างมีนัยสำคัญยิ่งขึ้นในแง่ของความเท่าเทียมและวิสัยทัศน์ เมื่อ บริษัท เป็นสาธารณะการประเมินมูลค่าของพวกเขามีแนวโน้มที่จะแปรเปลี่ยนและความต้องการของ Wall Street ซึ่งมีแนวโน้มที่จะมุ่งเน้นในระยะสั้น
อย่างไรก็ตามมีรถยนต์บางคันในตลาดสาธารณะที่เปิดโอกาสให้นักลงทุน
ETF ของ Renaissance IPO
ETF ของ Renaissance IPO (NYSEARCA: IPO) เปิดโอกาสให้นักลงทุนได้สัมผัสกับ บริษัท ที่หลากหลายและหลากหลายซึ่งเพิ่งเปิดตัวสู่สาธารณะ แน่นอนว่านี่ไม่ใช่การสัมผัสโดยตรงกับ บริษัท สตาร์ทอัพ แต่แนวโน้มเดียวกันกับการผลักดันการประเมินราคาเริ่มต้นในตลาดเอกชนก็เป็นตัวผลักดันการประเมินมูลค่าสำหรับ บริษัท จดทะเบียนใหม่
ดังนั้นการเสนอขายหุ้น IPO จึงเป็นตัวแทนที่มีประสิทธิภาพสำหรับความเสี่ยงในการเริ่มต้นลงทุน เมื่อนักลงทุนมีมุมมองที่ดีต่อการเสนอขายหุ้นมันเป็นลางดีสำหรับการประเมินมูลค่าเริ่มต้น การผกผันก็เป็นจริงเช่นกันเมื่อนักลงทุนเอกชนเริ่มต้นถือหุ้นของ บริษัท มหาชนใหม่หรือได้มาหากการประเมินมูลค่าเทียบเคียงกับตลาดเอกชน เมื่อพิจารณาจากตลาดเอกชนหลายคนกำลังมองหาโอกาสที่ดีกว่าในตลาดสาธารณะผ่านกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน (ETFs) เช่น IPO
ทุน GSV
GSV Capital (Nasdaq: GSVC) ไม่ใช่เทคนิค ETF เนื่องจากการตัดสินใจไม่ได้ขึ้นอยู่กับดัชนีหรือสูตร แต่เป็นการตัดสินใจของทีมผู้บริหาร ในบางวิธีมันเหนือกว่า ETF เนื่องจากไม่มีอัตราส่วนค่าใช้จ่าย อย่างไรก็ตามมันมีฟังก์ชั่นเช่นเดียวกับอีทีเอฟซึ่งช่วยให้นักลงทุนมีต้นทุนต่ำและมีความหลากหลายในภาคเศรษฐกิจ GSVC เปิดโอกาสให้นักลงทุนสัมผัสกับนวัตกรรมใหม่ล่าสุดที่เติบโตเร็วที่สุด
ณ เดือนสิงหาคม 2558 การถือครองที่สำคัญบางส่วนของ GSVC รวมถึง Dropbox, SugarCRM, Coursera, Dataminr, Palantir, Spotify และ Jawbone บริษัท เหล่านี้ทั้งหมดแสดงให้เห็นถึงการเติบโตที่แข็งแกร่งในแง่ของผู้ใช้หรือรายได้และการเสนอขายหุ้นของพวกเขาคาดว่าจะสูง นักลงทุนที่คาดว่าอัตราเงินเฟ้ออย่างต่อเนื่องในตลาดเอกชนเมื่อเทียบกับตลาดสาธารณะสามารถเล่นชุดรูปแบบนี้โดยการซื้อ GSVC
เหมาะสมเป็นหุ้นที่ลงทุนใน startups ระยะแรก GSVC ค่อนข้างผันผวน หุ้นเปิดตัวในเดือนมิถุนายน 2011 ที่ $ 15 ในเวลานี้มันกลายเป็นอสังหาริมทรัพย์ยอดนิยมเนื่องจากถือหุ้น Facebook และ Twitter ช่วยให้นักลงทุนได้รับการเปิดเผยก่อนที่จะเสนอขายหุ้น IPO ของพวกเขา อย่างไรก็ตามเมื่อ บริษัท เหล่านี้เดบิวต์แล้วอุปสงค์จะลดลงสำหรับ GSVC และราคาหุ้นลดลงครึ่งหนึ่ง ตั้งแต่นั้นมาก็ฟื้นตัวอย่างช้าๆจนถึง $ 10 จนถึงเดือนสิงหาคม 2015
