ฉันจะใช้พอร์ตการลงทุนเพื่อประเมินกองทุนรวมได้อย่างไร

อัตราการหมุนเวียนของพอร์ตสามารถนำมาใช้เพื่อกำหนดขอบเขตที่กองทุนรวมจะพลิกหุ้นและสินทรัพย์ในช่วงหนึ่งปี อัตราการลาออกคืออัตราร้อยละของการถือหน่วยลงทุนของกองทุนรวมที่เปลี่ยนแปลงไปในปีที่ผ่านมา กองทุนรวมที่มีอัตราการหมุนเวียนสูงจะเพิ่มต้นทุนให้กับนักลงทุน ค่าใช้จ่ายสำหรับการหมุนเวียนนั้นนำมาจากกองทุนของสินทรัพย์ซึ่งต่างจากค่าธรรมเนียมการจัดการ ดังนั้นผู้จัดการกองทุนรวมอาจไม่มีแรงจูงใจอย่างมากในการลดกิจกรรมการซื้อขายที่ไม่จำเป็น

ผลประกอบการจะถูกกำหนดโดยการได้มาหรือจำหน่ายของกองทุนแล้วแต่จำนวนใดจะสูงกว่าและหารด้วยสินทรัพย์เฉลี่ยรายเดือนของกองทุนสำหรับปี ตัวอย่างเช่นกองทุนที่มีอัตราการหมุนเวียน 25% ถือหุ้นเป็นเวลาสี่ปีโดยเฉลี่ย อัตราการหมุนเวียนที่สูงขึ้นการหมุนเวียนที่มากขึ้น อัตราการหมุนเวียนที่สูงขึ้นหมายถึงค่าใช้จ่ายกองทุนที่เพิ่มขึ้นซึ่งสามารถลดประสิทธิภาพโดยรวมของกองทุนได้ อัตราการหมุนเวียนที่สูงขึ้นอาจส่งผลเสียภาษีได้เช่นกัน กองทุนที่มีอัตราการหมุนเวียนสูงกว่ามีแนวโน้มที่จะต้องเสียภาษีกำไรจากการขายซึ่งจะถูกแจกจ่ายให้กับนักลงทุน นักลงทุนอาจต้องจ่ายภาษีจากกำไรที่ได้

กองทุนรวมบางประเภทโดยทั่วไปมีอัตราการซื้อขายสูง กองทุนการเติบโตและกองทุนที่มีกลยุทธ์ที่ก้าวร้าวมากขึ้นจะมีการหมุนเวียนสูงขึ้น กองทุนที่เน้นมูลค่ามากขึ้นมักจะมีผลประกอบการที่ต่ำกว่า หากผลการดำเนินงานของกองทุนมากกว่ากองทุนที่มีผลประกอบการต่ำกว่าอัตราที่สูงขึ้นอาจเป็นธรรม หากอัตราการหมุนเวียนสูงในขณะที่ประสิทธิภาพการทำงานล่าช้านักลงทุนอาจมองหาทางเลือกอื่น