ทองใกล้แนวต้านสำคัญก่อนที่จะถูกป้อน

ผู้ค้าสินค้าโภคภัณฑ์และผู้สนใจรักอื่น ๆ จะจับตาดูทองคำอย่างใกล้ชิดหลังจากการตัดสินใจอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐในวันพุธเพื่อดูว่าโลหะสีเหลืองสามารถเพิ่มกำไรที่น่าประทับใจที่ยืดเยื้อเกือบ 12% ตั้งแต่เดือนสิงหาคม 2561 แรงกระตุ้นการซื้อนี้ ติดตั้งมาตั้งแต่ปี 2556 โดยมีการตั้งจุดแบ่งสัญญาณซื้อที่ทรงพลังที่สุดนับตั้งแต่ต้นทศวรรษ

โกลด์บั๊กมีการบริหารของทรัมป์เพื่อขอขอบคุณสำหรับแนวโน้มขาขึ้นโดยประธานาธิบดีเจอโรมพาวเวลล์โจมตีอย่างไม่หยุดยั้งของประธานาธิบดีเฟดบังคับให้นายธนาคารกลางต้องพิจารณานโยบายการคลังเชิงรุกซึ่งมีกำหนดเริ่มต้นอย่างน้อยปี 2019 ตัวเลขดังกล่าวลดลงเหลือ 2 ครั้งตามตลาดซื้อขายล่วงหน้า แต่ตัวเลขเงินเฟ้อที่ใจดีและตลาดโลกที่ผันผวนสามารถส่งตัวเลขกลับมาที่ศูนย์ในอีกไม่กี่เดือนข้างหน้า

เฟดยังต้องพิจารณาด้วยว่าการเพิ่มขึ้นของค่าแรงและแรงกดดันเงินเฟ้อนั้นไม่ได้เกิดขึ้นในวัฏจักรเศรษฐกิจที่แปลกประหลาดซึ่งจะขยายไปสู่ทศวรรษที่สองในไม่ช้า อย่างไรก็ตามสงครามการค้าสามารถทำลายมุมมองที่เป็นบวกของทองคำได้ด้วยอัตราเงินเฟ้อสินค้าโภคภัณฑ์พุ่งสูงขึ้นเนื่องจากต้นทุนที่สูงขึ้นในขณะที่บังคับให้เฟดต้องกลับมาขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกครั้ง อย่างน้อยตอนนี้การมองโลกในแง่ดีเกี่ยวกับดีลของจีนกำลังสูงขึ้นทำให้ตราสารทางการเงินที่ไม่ซ้ำใครนี้สามารถไต่ระดับความหวังได้

แผนภูมิระยะยาวของ GLD (2549 - 2562)

TradingView.com

SPDR Gold Trust (GLD) สิ้นสุดวันที่ขาขึ้นเล็กน้อยที่ $ 72.26 ในปี 2549 และดึงกลับเข้าสู่ช่วงกลาง $ 50sa ไม่กี่เดือนต่อมา มันทะลุแนวต้านแนวต้านในปี 2550 และกลับไปที่ระดับ $ 100 ทางจิตวิทยา ($ 1, 000 สำหรับสินค้าอ้างอิง) วางลงในการทดสอบการสนับสนุนใหม่ในช่วงเดือนตุลาคม 2008 ความผิดพลาด ซึ่งถือเป็นโอกาสในการซื้อที่ผ่านมาก่อนที่แนวโน้มล่วงหน้าที่ทรงพลังซึ่งจะยกระดับเป็นตัวเลขสามหลักในไตรมาสที่สี่ของปี 2009

แนวโน้มขาขึ้นในที่สุดก็สิ้นสุดลงในเดือนกันยายน 2011 ส่งผลให้มีการลดลงของรูปสามเหลี่ยมด้านบนด้วยการสนับสนุนแนวนอนใกล้ $ 150 ระลึกถึงระดับนั้นเพราะตอนนี้ทำเครื่องหมายเป้าหมาย upside ที่เป็นตรรกะหากทองคำสามารถทำลายแนวต้านหลายปีในอีกไม่กี่สัปดาห์ข้างหน้า มันพังลงในปี 2013 เข้าสู่แนวโน้มขาลงที่ผ่อนคลายลงในช่องทางที่ลดลงในไม่กี่เดือนต่อมาและโพสต์ระดับต่ำสุดในระดับต่ำสุดในรอบหกปีของปี 2558 ที่ $ 100.23

การตีกลับในปี 2559 จนตรอกเกินกว่า $ 130 ที่. 382 Fibonacci ระดับ retracement ของการลดลงสามปีพิมพ์สูงสุดที่สูงที่สุดในสองปีที่ผ่านมาและครึ่งปี การเคลื่อนไหวของราคาตั้งแต่เวลานั้นจัดขึ้นภายในขอบเขตของปี 2558 สู่ช่วงการซื้อขายปี 2559 ปฏิเสธผลกำไรทั้งวัวและหมีในขณะที่การชุมนุมเล็ก ๆ ได้แกะแนวเทรนด์ของจุดสูงสุดที่ต่ำซึ่งเป็นแนวต้านสำคัญ การอัพติคล่าสุดนั้นมาถึงภายในสี่จุดของสิ่งกีดขวางนี้ทำให้เกิดความหวังในการฝ่าวงล้อม

แผนภูมิระยะสั้น GLD (2015 - 2019)

TradingView.com

การเคลื่อนไหวของราคาได้ทำสัญญามาตั้งแต่ปี 2559 โดยมีระดับต่ำสุดและสูงต่ำคล้ายกับรูปแบบสามเหลี่ยม การสูญเสียความผันผวนนี้เป็นเรื่องปกติในตอนท้ายของแนวโน้มขาลงในระยะยาวและอาจเป็นสัญญาณว่าเวลานั้นเหมาะสมสำหรับโลหะสีเหลืองที่จะหลุดออกจากช่วงระยะยาวในแนวโน้มล่วงหน้าที่เป็นที่พอใจแมลงทองคำที่ทนทุกข์มานาน อย่างไรก็ตามไม่มีข้อได้เปรียบในการเปิดเผยตั้งแต่เนิ่น ๆ เพราะมีหลายสิ่งที่อาจผิดพลาดได้ในขณะนี้

ตัวบ่งชี้การกระจายการสะสมตามปริมาณ (OBV) ยืนยันการเติบโตที่เพิ่มขึ้นและสูงที่สุดนับตั้งแต่เดือนเมษายน 2556 ขณะนี้ตั้งอยู่เหนือยอด 2016 และ 2018 ที่พิมพ์ในช่วงการพลิกกลับเทรนด์สองครั้งที่ผ่านมา เมื่อพิจารณาจากโครงสร้างนี้มันจะเหมาะสมที่จะดูตัวบ่งชี้อย่างใกล้ชิดหากการชุมนุมพุ่งเข้าสู่แนวต้านโดยมองหาแรงซื้อหรือการขายที่สร้างสัญญาณเริ่มต้นสำหรับการฝ่าวงล้อมหรือการชะลอตัวอื่น

บรรทัดล่าง

ทองคำกำลังเข้าใกล้แนวต้านเทรนด์ย้อนกลับไปถึงปี 2013 ซึ่งเป็นจุดเริ่มต้นของการทดสอบที่สำคัญซึ่งอาจทำให้แนวโน้มขาขึ้นแข็งแกร่งที่สุดตั้งแต่ปี 2554