กำไรจากการลงทุนเทียบกับรายได้เงินปันผล: เข้าใจความแตกต่าง

กำไรและรายรับเงินปันผล: ภาพรวม

ทั้งกำไรจากการลงทุนและรายได้จากการลงทุนอื่น ๆ เช่นรายได้เงินปันผลเป็นแหล่งที่มาของกำไรและยังคงมีผลทางภาษีที่อาจเกิดขึ้น นี่คือความแตกต่างระหว่างรายได้สองประเภทกับความหมายของการลงทุนและภาษีที่แต่ละคนจ่าย

ทุนคือเงินทุนเริ่มแรก ดังนั้นกำไรจากการลงทุนจึงเป็นกำไรที่เกิดขึ้นเมื่อมีการขายเงินลงทุนในราคาที่สูงกว่าราคาซื้อเดิม นักลงทุนไม่ได้รับผลกำไรจากการลงทุนจนกว่าจะมีการขายเงินลงทุนเพื่อทำกำไร

เงินปันผลคือสินทรัพย์ที่จ่ายออกมาจากผลกำไรของ บริษัท ต่อผู้ถือหุ้น เงินปันผลที่นักลงทุนได้รับไม่ถือเป็นกำไร แต่เป็นรายได้สำหรับปีภาษีนั้น

ประเด็นที่สำคัญ

• กำไรจากการลงทุนคือผลกำไรที่เกิดขึ้นเมื่อมีการขายเงินลงทุนในราคาที่สูงกว่าราคาซื้อเดิมส่วนแบ่งเป็นสินทรัพย์ที่จ่ายจากผลกำไรของ บริษัท ต่อผู้ถือหุ้น พวกเขาถือเป็นรายได้สำหรับปีไม่ใช่กำไรจากอัตราภาษีแตกต่างกันไปตามกำไรที่ได้จากการถือครองสินทรัพย์ในระยะสั้นหรือระยะยาวก่อนขายอัตราภาษีจะแตกต่างกันไปตามเงินปันผล หรือมีคุณสมบัติ

ผลกำไร

การเพิ่มทุนคือการเพิ่มมูลค่าของสินทรัพย์ทุน - ไม่ว่าจะเป็นการลงทุนหรืออสังหาริมทรัพย์ - ที่ให้มูลค่าสูงกว่าราคาซื้อ นักลงทุนไม่ได้รับผลกำไรจากการลงทุนจนกว่าจะมีการขายเงินลงทุนเพื่อทำกำไร ในทางตรงกันข้ามการสูญเสียเงินทุนเกิดขึ้นเมื่อมีการลดลงของมูลค่าสินทรัพย์ทุนเมื่อเทียบกับราคาซื้อของสินทรัพย์ นักลงทุนจะไม่สูญเสียเงินทุนจนกว่าจะขายสินทรัพย์ด้วยส่วนลด

ตัวอย่างให้พิจารณาว่านักลงทุนซื้อหุ้นของ บริษัท XYZ 500 หุ้นในราคา $ 5 ต่อหุ้นสำหรับค่าใช้จ่ายด้านทุน $ 2, 500 (500 x $ 5 = $ 2, 500) ข่าวดีได้รับการประกาศและมีส่วนร่วมในการระดมทุนถึง $ 10 ทำให้การลงทุนรวมตอนนี้ $ 5, 000 (500 x $ 10 = $ 5, 000) หากนักลงทุนขายหุ้นตามมูลค่าตลาดรายได้รวมคือ $ 5, 000 กำไรจากการลงทุนนี้เท่ากับรายได้ทั้งหมดลบด้วยเงินทุนเริ่มต้น ($ 5, 000 - $ 2, 500 = $ 2, 500)

รายได้เงินปันผล

เงินปันผลเป็นรางวัลที่มอบให้แก่ผู้ถือหุ้นที่ลงทุนในหุ้นของ บริษัท ซึ่งมักมาจากกำไรสุทธิของ บริษัท กำไรส่วนใหญ่จะถูกเก็บไว้ภายใน บริษัท เป็นกำไรสะสมซึ่งเป็นเงินที่จะใช้สำหรับกิจกรรมทางธุรกิจอย่างต่อเนื่องและในอนาคต อย่างไรก็ตามส่วนที่เหลือจะจ่ายให้ผู้ถือหุ้นเป็นเงินปันผล คณะกรรมการ บริษัท สามารถจ่ายเงินปันผลตามความถี่ที่กำหนดเช่นรายเดือนรายไตรมาสรายครึ่งปีหรือรายปี อีกวิธีหนึ่งคือ บริษัท สามารถออกเงินปันผลพิเศษที่ไม่เกิดขึ้นเป็นรายบุคคลหรือนอกเหนือจากการจ่ายเงินปันผลตามกำหนดเวลา

ยกตัวอย่างเช่นพิจารณา บริษัท XYZ ที่กล่าวถึงก่อนหน้านี้ นักลงทุนที่ซื้อหุ้น 500 หุ้นในราคา $ 5 ต่อหุ้นสำหรับผลประโยชน์ $ 2, 500 เมื่อราคาหุ้นเพิ่มขึ้น นักลงทุนจะได้รับประโยชน์เมื่อ บริษัท XYX ประกาศการจ่ายเงินปันผลพิเศษ 2 ดอลลาร์ต่อหุ้นและไม่ว่าจะเคลื่อนไหวในราคาหุ้นใด

ข้อควรพิจารณาพิเศษ

การเก็บภาษีจากกำไรและเงินปันผลต่างกันอย่างไร ความแตกต่างสำหรับการได้รับทุนนั้นขึ้นอยู่กับว่าสินทรัพย์นั้นถูกถือครองในระยะเวลาสั้นหรือยาว เงินปันผลจัดเป็นทั้งแบบปกติและมีคุณสมบัติและต้องเสียภาษีตามลำดับ

กำไรจากภาษีจะถูกเก็บภาษีแตกต่างกันไปขึ้นอยู่กับว่าพวกเขาถูกมองว่าเป็นการถือครองระยะสั้นหรือระยะยาว กำไรจากการลงทุนถือเป็นระยะสั้นหากสินทรัพย์ที่ขายหลังจากถูกยึดไว้น้อยกว่าหนึ่งปี ในกรณีนี้กำไรจากการลงทุนระยะสั้นจะถูกเก็บภาษีเป็นรายได้ปกติสำหรับปี

สินทรัพย์ที่ถือครองมานานกว่าหนึ่งปีก่อนที่จะถูกขายถือเป็นกำไรระยะยาวจากการขาย คำนวณภาษีเฉพาะกำไรสุทธิสุทธิสำหรับปีเท่านั้น กำไรสุทธิสุทธิจะถูกกำหนดโดยการลบการสูญเสียเงินทุนจากกำไรทุนสำหรับปี สำหรับนักลงทุนส่วนใหญ่อัตราภาษีสำหรับกำไรจากการลงทุนจะน้อยกว่า 15%

เงินปันผลมักจะจ่ายเป็นเงินสด แต่อาจอยู่ในรูปของทรัพย์สินหรือหุ้น เงินปันผลอาจเป็นแบบธรรมดาหรือมีคุณสมบัติ เงินปันผลทั่วไปทั้งหมดจะต้องเสียภาษีและจะต้องประกาศเป็นรายได้ เงินปันผลที่ผ่านการรับรองจะถูกหักภาษีในอัตราที่น้อยลง

เมื่อ บริษัท คืนทุนให้แก่ผู้ถือหุ้นจะไม่ถือว่าเป็นการจ่ายเงินปันผลและลดหุ้นของผู้ถือหุ้นใน บริษัท เมื่อหุ้นพื้นฐานลดลงเป็นศูนย์ผ่านการคืนทุนการกระจายที่ไม่จ่ายเงินปันผลใด ๆ จะถือเป็นกำไรจากการขายหุ้นและจะถูกหักภาษีตามลำดับ นอกจากนี้นักลงทุนที่ได้รับเงินปันผลจำนวนมากจำเป็นต้องจ่ายภาษีโดยประมาณเพื่อหลีกเลี่ยงการถูกลงโทษ