โบรกเกอร์

การทำความเข้าใจกับโครงสร้างค่าตอบแทนเป็นส่วนสำคัญในการตัดสินใจว่า บริษัท การลงทุนตัวแทนจำหน่ายจะเข้าร่วม เป็นสิ่งสำคัญอย่างไม่ต้องสงสัยหากคุณเป็นที่ปรึกษาทางการเงินรายใหม่ที่กำลังมองหา บริษัท โครงสร้างค่าตอบแทนก็มีความสำคัญหากคุณพร้อมที่จะออกจาก บริษัท ปัจจุบันของคุณและกำลังค้นหาการจ่ายเงินที่ดีกว่า

ค่าเล่าเรียน

ก่อนอื่นมาดูที่ค่าธรรมเนียมมา บริษัท อาจคิดค่านายหน้าจากลูกค้าในการขายกองทุนรวมและผลิตภัณฑ์ทางการเงินอื่น ๆ บริษัท อาจเรียกเก็บค่าธรรมเนียมการจัดการลูกค้าตามอัตราร้อยละของสินทรัพย์ภายใต้การจัดการ (AUM) หรือ บริษัท อาจทำทั้งสองอย่าง ค่าธรรมเนียมขั้นต้นที่เรียกเก็บกับลูกค้านั้นจะถูกแบ่งระหว่าง บริษัท และที่ปรึกษา

ส่วนค่าธรรมเนียมของ บริษัท จะครอบคลุมค่าใช้จ่ายของ บริษัท ค่าโสหุ้ยรวมถึงหลักทรัพย์คุ้มครองนักลงทุนคอร์ปอเรชั่น (SIPC) ค่าธรรมเนียมแพลตฟอร์มเทคโนโลยีของ บริษัท ค่าใช้จ่ายสำนักงานและค่าใช้จ่ายอื่น ๆ ของการดำเนินธุรกิจ

อย่างไรก็ตามไม่ใช่ทุก บริษัท ที่จ่ายเงินให้กับที่ปรึกษาทางการเงินในอัตราเดียวกัน

ค่าธรรมเนียมการจัดการที่ปรึกษาแบบคงที่

ที่ปรึกษาที่จัดการทรัพย์สินของลูกค้ามักจ่าย 10-25 คะแนนตามเกณฑ์สินทรัพย์ของลูกค้าสำหรับการเรียกเก็บเงินใบแจ้งยอดและการรายงานประสิทธิภาพ ตัวแทนจำหน่ายโบรกเกอร์เพิ่มเติมกำลังเลือกที่จะทำหน้าที่เหล่านี้ด้วยตัวเองมากกว่าผ่าน บริษัท เคลียร์ริ่ง ด้วยเหตุนี้พวกเขามักจะเรียกเก็บเงินระหว่าง $ 12.50 - $ 40.00 ต่อบัญชีต่อปีแทนที่จะคิดอัตราร้อยละของสินทรัพย์

ค่าธรรมเนียมใหม่ต่อบัญชีมักจะให้การออมอย่างมีนัยสำคัญเหนือค่าธรรมเนียมตาม AUM จะช่วยให้ที่ปรึกษารักษาตัวเองและลูกค้าได้มากขึ้น โบนัสอีกอย่างของค่าธรรมเนียมต่อบัญชีคือการใช้ Orion ซึ่งเป็นที่รู้จักกันดีว่ามีความแม่นยำสูง

Markups เกี่ยวกับผู้จัดการเงินนอก

ที่ดีลเลอร์โบรกเกอร์รายใหญ่คุณมักจะพบกับค่าธรรมเนียมการจัดการ 10 ถึง 25 คะแนนสำหรับผู้จัดการเงินบุคคลที่สาม ผู้ให้คำปรึกษาไม่ได้ตระหนักถึงมาร์กอัปนี้เสมอไปและผู้ค้าหลักทรัพย์มักจะไม่ต้องการอาสาสมัครข้อมูล ตามที่ผู้ให้คำปรึกษาควรสอบถามตัวแทนจำหน่ายเกี่ยวกับค่าธรรมเนียม

เป็นมิตรกับการถือครองโดยตรง

นายหน้าผู้ค้าจะเน้นมากขึ้นในการรับสินทรัพย์ในบัญชีซื้อขายหลักทรัพย์

ตัวแทนจำหน่ายโบรกเกอร์บางรายได้พยายามลดต้นทุนการถือครองสินทรัพย์ในบัญชีซื้อขายหลักทรัพย์ พวกเขาอาจไม่เรียกเก็บค่าธรรมเนียมสำหรับการถอน / ฝากอย่างเป็นระบบค่าเฉลี่ยดอลลาร์หรือแม้แต่การซื้อขายหุ้นของสหรัฐในบางบัญชี

ค่าธรรมเนียมบัญชีที่ไม่ได้ใช้งานและบัญชีเกษียณอายุ (IRA) ค่าธรรมเนียมการดูแลยังคงเกิดขึ้นตามปกติในบัญชีนายหน้า ที่ปรึกษาทางการเงินจำเป็นต้องหานายหน้าตัวแทนจำหน่ายที่จะไม่บิดแขนวางทรัพย์สินทั้งหมดของพวกเขาในบัญชีนายหน้า

ข้อผิดพลาดและการประกันการละเว้น

ตัวแทนจำหน่ายโบรกเกอร์ส่วนใหญ่ต้องการที่ปรึกษาในการซื้อข้อผิดพลาดและการประกันการละเว้น (E&O) ผ่านแผนกลุ่มของตัวแทนจำหน่าย โดยทั่วไปแล้วผู้ค้าหลักทรัพย์จะถือว่า E&O เป็นศูนย์กำไรและทำเครื่องหมายไว้ ค่าใช้จ่ายต่อปี 3, 000 เหรียญหรือมากกว่านั้นเป็นเรื่องปกติ Deductibles มักจะอยู่ในช่วง $ 10, 000 ถึง $ 25, 000 ในอดีตมักจะมี deductibles ประมาณ $ 5, 000

อัตรา E&O และ deductibles อาจสูงกว่านี้หากที่ปรึกษาลงทุนในสินทรัพย์เฉพาะ การลงทุนจำนวนมากใน REITs บริษัท พัฒนาธุรกิจ (BDCs) หรือการลงทุนทางเลือกสามารถเพิ่มค่าใช้จ่าย

อย่างไรก็ตามผู้ค้าหลักทรัพย์บางรายอนุญาตให้ที่ปรึกษาของพวกเขาซื้อประกัน E&O ของตนเอง มันถูกกว่ามากหากไม่มีมาร์กเกอร์ของนายหน้าซื้อขาย ด้วยประวัติความสอดคล้องที่ดีที่ปรึกษาที่มีใบอนุญาต Series 6 ซึ่งลงทุนเฉพาะใน ETFs กองทุนรวมและค่างวดผันแปรมักจะได้รับความคุ้มครอง E & O น้อยกว่ามาก

นายหน้าตัวแทนจำหน่ายที่เสนอ Big Bucks

อัตราส่วนการจ่ายเงินสำหรับ บริษัท นั้นอยู่ทั่วแผนที่และอัตราส่วนภายในแต่ละ บริษัท นั้นแตกต่างกันไปตามประเภทผลิตภัณฑ์ ต่อไปนี้เป็นรายการของดีลเลอร์โบรกเกอร์ที่มีอัตราส่วนการจ่ายเงินสูงที่สุดในปี 2562 ช่วงในคอลัมน์อัตราส่วนการจ่ายเงินหมายถึงอัตราส่วนแตกต่างกันไปขึ้นอยู่กับปัจจัยหลายประการ รายการทั้งหมดที่มีช่วงค่าธรรมเนียมในสินทรัพย์ทุกประเภทสามารถดูได้ที่การวางแผนทางการเงิน

2019 อัตราส่วนการจ่ายเงินกองทุนรวม
บริษัท	อัตราส่วนการจ่าย
บริการทางการเงินอเมริกันพอร์ต	90-95%
การเงินของ Ameriprise	สูงถึง 91%
การลงทุนใน Ameritas	50-94%
ทุน Arkadios	92%
ที่ปรึกษาแอกซ่า	50-91%
Cadaret, Grant และ Co.	90%
การวิจัยการลงทุนเคมบริดจ์	สูงถึง 100%
Centaurus Financial	สูงถึง 90%
เครือข่ายทางการเงินเครือจักรภพ	มากถึง 95%
หลักทรัพย์คราวน์แคปิตอล	85-95%
ผู้ก่อตั้ง บริษัท หลักทรัพย์การเงิน	สูงถึง 90%
การบริหารความมั่งคั่ง Geneos	93%
H. เบ็ค	มากถึง 95%
กลุ่มการเงินอิสระ	90-95%
Kestra การเงิน	65-95%
หลักทรัพย์ Kovack	90%
LPL การเงิน	90-98%
หลักทรัพย์เอ็มโฮลดิ้ง	91%
บริการนักลงทุน MML	40-83%
หลักทรัพย์ PlanMember	สูงถึง 93%
หลักทรัพย์หลัก	มากถึง 95%
ProEquities	มากถึง 92%
Prospera บริการทางการเงิน	มากถึง 99%
บริการทางการเงินของ Raymond James	สูงถึง 90%
บริการทางการเงินของ Securian	มากถึง 95%
หลักทรัพย์อเมริกา	มากถึง 95%
เครือข่ายบริการด้านหลักทรัพย์	95%
พันธมิตร SFA	90-92%
ศูนย์การลงทุน	90-93%
บริษัท ขายหลักทรัพย์	มากถึง 92%
ที่ปรึกษาคณะสาม	มากถึง 92%
United Planners บริการด้านการเงิน	90-95%
ที่ปรึกษาทางการเงินของ Voya	มากถึง 92%
ที่ปรึกษาทางการเงินของ Waddell & Reed	มากถึง 94%