การเก็งกำไรไม่ว่าจะเกิดขึ้นในพอร์ตการลงทุนของนักลงทุนเป็นเรื่องของการอภิปรายมาก ผู้เสนอสมมติฐานที่มีประสิทธิภาพของตลาดเชื่อว่าตลาดมีราคาที่ค่อนข้างยุติธรรมทำให้การเก็งกำไรเป็นหนทางที่ไม่น่าเชื่อถือและไร้เหตุผลต่อผลกำไร นักเก็งกำไรเชื่อว่าตลาดมีการตอบโต้กับตัวแปรมากมาย ตัวแปรเหล่านี้เป็นโอกาสของการเติบโตของเงินทุน
ผู้เชี่ยวชาญด้านการตลาดบางคนมองนักเก็งกำไรว่าเป็นนักพนัน แต่ตลาดที่มีสุขภาพดีนั้นประกอบด้วยเฮดเจอร์และอนุญาโตตุลาการเท่านั้น แต่ยังเป็นนักเก็งกำไรอีกด้วย ผู้ป้องกันความเสี่ยงเป็นนักลงทุนที่ไม่เสี่ยงต่อความเสี่ยงซึ่งซื้อตำแหน่งที่ตรงกันข้ามกับผู้อื่นที่เป็นเจ้าของอยู่แล้ว หากผู้ประกันความเสี่ยงเป็นเจ้าของหุ้น 500 หุ้นของ Marathon Oil แต่กลัวว่าราคาน้ำมันอาจลดลงอย่างมีนัยสำคัญในมูลค่าเขาหรือเธออาจขายหุ้นในระยะสั้นซื้อทางเลือกวางหรือใช้กลยุทธ์ป้องกันความเสี่ยงอื่น ๆ อีกมากมาย
อนุญาโตตุลาการพยายามใช้ประโยชน์จากความไร้ประสิทธิภาพในตลาด ตัวอย่างล่าสุดคือการเก็งกำไรแฝง รูปแบบของการซื้อขายที่มีความถี่สูงผู้ตัดสินความหน่วงแฝงพยายามใช้ประโยชน์จากเวลาที่ใช้ราคาเพื่อเดินทางจากการแลกเปลี่ยนหุ้นไปยังผู้ซื้อโดยวางคอมพิวเตอร์ไว้ในศูนย์ข้อมูลเดียวกับเซิร์ฟเวอร์ตลาดหลักทรัพย์ นักลงทุนสามารถทำกำไรโดยการใช้ประโยชน์จากความล่าช้าของไมโครวินาทีเหล่านี้
การเก็งกำไรคืออะไร? นักลงทุนเหล่านี้แต่ละคนมีความสำคัญต่อตลาดที่มีประสิทธิภาพและมีสุขภาพดี แต่การเก็งกำไรคืออะไรและทำไมมันถึงดึงดูดนักวิจารณ์ที่หลงใหลเช่นนี้?
นักเศรษฐศาสตร์จอห์นเมย์นาร์ดเคนส์เป็นหนึ่งในยักษ์ใหญ่ด้านการเงิน เขากล่าวว่าการเก็งกำไรรู้อนาคตของตลาดดีกว่าตลาด แทนที่จะซื้อหุ้นในสิ่งที่นักลงทุนมองว่าเป็น บริษัท คุณภาพสูงที่มีศักยภาพสูงในระยะยาวนักเก็งกำไรมองหาโอกาสที่การเคลื่อนไหวของราคามีความสำคัญ สมมติว่านักลงทุน A ซื้อหุ้นโบอิ้ง 300 หุ้นเพราะเขาหรือเธอเชื่อว่าอุตสาหกรรมการบินและอวกาศมีการเติบโตอย่างรวดเร็ว หากราคาของโบอิ้งลดลงในวันพรุ่งนี้โดยไม่มีเหตุผลพื้นฐานเขาหรือเธออาจจะซื้อหุ้นเพิ่มเพราะราคาลดลงแสดงถึงมูลค่าที่ดีกว่า
นักลงทุน B นักเก็งกำไรอาจขายหุ้น 300 เพราะเขาหรือเธอเชื่อว่าโบอิ้งมีความพร้อมสำหรับการเพิ่มขึ้นของราคาระยะสั้นหรือระยะกลาง นักลงทุน B อาจประเมินสุขภาพและปัจจัยพื้นฐานอื่น ๆ ของโบอิ้ง แต่ตัวชี้วัดหลักของเขาหรือเธอคือการเคลื่อนไหวของราคาระยะสั้นที่คาดการณ์ไว้
ฝ่ายตรงข้ามของการเก็งกำไรเชื่อว่าการลงทุนเงินเพียงอย่างเดียวตามเหตุการณ์ที่อาจเกิดขึ้นในอนาคตอันใกล้คือการพนัน นักเก็งกำไรยืนยันว่าพวกเขาใช้แหล่งข้อมูลจำนวนมากเพื่อประเมินตลาดที่นักพนันส่วนใหญ่เดิมพันอย่างหมดจดในโอกาสหรือตัวชี้วัดที่มีนัยสำคัญทางสถิติน้อยกว่าอื่น ๆ
เก็งกำไรเป็นเรื่องง่ายอย่างที่มันดูเหมือน? John Maynard Keynes กล่าวต่อไปว่า "…คาสิโนควรจะไม่สามารถเข้าถึงได้และมีราคาแพงในที่สาธารณะเพื่อผลประโยชน์สาธารณะและอาจเป็นเช่นเดียวกันกับตลาดหุ้น" Keynes รู้ในช่วงต้นศตวรรษที่ 20 ว่ามีข้อมูลอะไรปรากฏขึ้นบ้างในวันนี้ การพยายามเอาชนะตลาดนั้นยากพอ ๆ กับการพยายามเอาชนะคาสิโน
การศึกษาหนึ่งที่ดำเนินการโดยสมาคมผู้ดูแลหลักทรัพย์ในอเมริกาเหนือพบว่าเพียง 30% ของนักเก็งกำไรที่เข้าร่วมในการซื้อขายแบบวันมีผลกำไรและมีเพียง 12% เท่านั้นที่มีศักยภาพในการทำกำไรในระยะยาว
นักเก็งกำไรที่ทำกำไรได้มักจะทำงานให้กับ บริษัท การค้าที่ให้การฝึกอบรมและทรัพยากรที่ออกแบบมาเพื่อเพิ่มโอกาสในการประสบความสำเร็จ สำหรับผู้ที่คาดเดาอย่างอิสระจำเป็นต้องใช้เวลาในการวิจัยตลาดติดตามเหตุการณ์ข่าวและเรียนรู้และเข้าใจกลยุทธ์การซื้อขายที่ซับซ้อน
วิธีการเก็งกำไร ศิลปะการเก็งกำไรครอบคลุมกลยุทธ์การซื้อขายที่หลากหลายรวมถึงการซื้อขายคู่การซื้อขายแกว่งการใช้กลยุทธ์การป้องกันความเสี่ยงและการรับรู้รูปแบบแผนภูมิ นักเก็งกำไรมักมีทักษะในการวิเคราะห์ขั้นพื้นฐานรวมถึงการหา บริษัท ที่มีมูลค่าสูงหรือต่ำกว่ามูลค่าดอกเบี้ยระยะสั้นที่ บริษัท ถืออยู่และการวิเคราะห์กำไรและงบการเงินอื่น ๆ ของ SEC
นอกเหนือจากการประเมินผลิตภัณฑ์นักเก็งกำไรที่มีทักษะรู้ว่าการเคลื่อนไหวระยะสั้นของตลาดการลงทุนนั้นเกี่ยวข้องกับเหตุการณ์ในโลกเป็นส่วนใหญ่ ความขัดแย้งในตะวันออกกลางอาจส่งผลกระทบต่อราคาน้ำมันตัวเลขยูโรโซนสำคัญอาจทำให้เกิดการเคลื่อนไหวอย่างรุนแรงในดัชนีตลาดในวงกว้างและการเปลี่ยนแปลงที่สำคัญของอัตราการว่างงานอาจส่งผลให้ตลาดพุ่งสูงขึ้นหรือลดลง
อัตราต่อรองอาจเทียบกับนักเก็งกำไร แต่ผู้ที่ทำให้กลยุทธ์เป็นกิจการที่ทำกำไรนั้นเป็นนักดูตลาดที่มีทักษะสูงผู้ประเมินผลิตภัณฑ์การลงทุนและมีประสบการณ์ในการอ่านอารมณ์ของตลาด
เก็งกำไรมีความเหมาะสมสำหรับผลงานของคุณ? ลอสแองเจลิสไทมส์ รายงานว่า ลอสแองเจลิส เบบี้บูมเมอร์วัยเกษียณกำลังพยายามใช้กลยุทธ์การลงทุนใหม่ แทนที่จะใช้กลยุทธ์การลงทุนแบบพาสซีฟที่พนักงานส่วนใหญ่ใช้สำหรับบัญชีเกษียณอายุของพวกเขาจำนวนคนที่เพิ่มมากขึ้นได้หันมาใช้ความคิดเพื่อพยายามรับมือกับความขาดแคลนในบัญชีเกษียณอายุของพวกเขา
John C. Bogle ผู้ก่อตั้ง The Vanguard Group ให้คำแนะนำแก่ผู้คนในการลงทุนระยะยาว เขาชี้ให้เห็นในหนังสือของเขาว่า "การปะทะกันของวัฒนธรรม: การลงทุนกับการเก็งกำไร" ที่เอาชนะตลาดหุ้นเป็นเกมที่ไม่มีผลรวม การพยายามเอาชนะตลาดด้วยกองทุนเพื่อการเกษียณเมื่อผู้ค้าส่วนใหญ่ล้มเหลวคือการใช้เงินที่ไม่ฉลาดซึ่งคุณจะไว้วางใจในภายหลังเมื่อคุณไม่สามารถทำงานได้
นักวางแผนทางการเงินส่วนใหญ่เชื่อว่าการเก็งกำไรนั้นเหมาะสมในบัญชีซื้อขายหลักทรัพย์โดยใช้เงินที่ไม่จำเป็นสำหรับการสนับสนุนรายวันของตัวคุณเองหรือครอบครัวของคุณ ก่อนที่จะมีส่วนร่วมในการเก็งกำไรชำระหนี้กองทุนบัญชีเกษียณของคุณและเริ่มกองทุนวิทยาลัยถ้าจำเป็น
ไม่ว่าคุณจะคาดเดาอย่างไรก็ควรเป็นส่วนเล็ก ๆ ของพอร์ตการลงทุนโดยรวมของคุณ
การเรียนรู้ที่จะเป็นนักเก็งกำไร ทักษะทุกอย่างใช้เวลาในการเรียนรู้และเป็นผู้เชี่ยวชาญ ก่อนที่จะซื้อขายด้วยเงินจริงให้ตั้งค่าบัญชีเสมือนผ่านหนึ่งในโบรกเกอร์ส่วนลดมากมายหรือเว็บไซต์ฟรี เรียนรู้ว่าตลาดมีพฤติกรรมอย่างไรและดูว่าหุ้นที่คุณชื่นชอบมีปฏิกิริยาอย่างไรต่อเหตุการณ์ในตลาด
ผู้ค้าอ้างถึงหนังสือ "วิธีสร้างรายได้ในหุ้น" โดย William O'Neil เป็นข้อมูลอ้างอิงที่มีค่าสำหรับการเรียนรู้ศิลปะการเก็งกำไร หนังสือเล่มนี้และอื่น ๆ มากมายให้คำแนะนำที่เป็นประโยชน์แก่ผู้ประกอบการเกี่ยวกับการซื้อขายและการบริหารความเสี่ยง
ในที่สุดการสร้างชุมชนของผู้ค้าที่คุณไว้วางใจและวิเคราะห์การซื้อขายของพวกเขาเป็นทรัพยากรที่มีค่า ลองสร้างรายการผู้ค้าที่ประสบความสำเร็จของ Twitter หรือ Facebook ค้นหาผู้ค้าในพื้นที่ของคุณและเข้าร่วมชมรมการลงทุนหรือผู้ค้า การเรียนรู้ด้วยตัวเองจะไม่ค่อยสร้างผลลัพธ์ที่ประสบความสำเร็จ ใช้ประโยชน์จากประสบการณ์ของผู้อื่นและเสนอเพื่อแบ่งปันความรู้ของคุณด้วย
การ เก็งกำไร ด้านล่าง มีการเติบโตอย่างรวดเร็วในความนิยมเนื่องจากการเข้าถึงตลาดการลงทุนในโลกผ่านพอร์ทัลนายหน้าออนไลน์ได้อย่างง่ายดาย เนื่องจากการเก็งกำไรเป็นเรื่องยากที่จะเชี่ยวชาญให้ใช้เวลาในการซื้อขายในบัญชีเสมือน เมื่อคุณเห็นประวัติความสำเร็จที่ยั่งยืนผ่านตลาดทั้งขึ้นและลงคุณควรพิจารณาเก็งกำไรด้วยเงินจริง
อินเทอร์เน็ตและสื่อทางการเงินอาจสนับสนุนการเก็งกำไร แต่นั่นไม่ได้หมายความว่าคุณควรทำตามฝูง การเก็งกำไรที่ประสบความสำเร็จต้องใช้ทักษะเวลาและประสบการณ์มากมายในการเป็นผู้เชี่ยวชาญที่คนส่วนใหญ่ที่ทำงานนอกอุตสาหกรรมการเงินไม่มี วิธีการที่แฝงมากขึ้นมีแนวโน้มที่จะให้ผลลัพธ์ที่ดีกว่าเมื่อพิจารณาถึงการจ่ายเงินปันผลและการเติบโตของเงินทุนระยะยาว
