สำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์แห่งสหรัฐอเมริกา (ก.ล.ต.) กำหนดการซื้อขายหลักทรัพย์โดยใช้ข้อมูลภายในที่ผิดกฎหมายว่าเป็น "การซื้อหรือขายหลักทรัพย์ในการละเมิดหน้าที่ความไว้วางใจหรือความสัมพันธ์อื่น ๆ ของความไว้วางใจและความเชื่อมั่นในขณะที่ครอบครองเนื้อหา กรณีของการซื้อขายหลักทรัพย์โดยใช้ข้อมูลภายในมักนำไปสู่การเรียกเก็บค่าธรรมเนียมทางแพ่งจากคณะกรรมการ ก.ล.ต. หากหลักฐานที่เพียงพอรับประกันการฟ้องร้องคดีอาญาผู้กระทำผิดจะถูกจับกุมและส่งมอบให้สำนักงานอัยการสหรัฐฯเพื่อดำเนินคดีทางอาญา ต่อไปนี้เป็นบทลงโทษที่สำคัญที่สุดสามประการสำหรับการซื้อขายหลักทรัพย์โดยใช้ข้อมูลวงในในสหรัฐอเมริกา
ประโยคคุก
เมื่อวันที่ 3 ต.ค. 2554 Raj Rajaratnam ถูกตัดสินลงโทษในข้อหาโกงหลักทรัพย์และการสมรู้ร่วมคิดทั้ง 14 ข้อหาและถูกตัดสินจำคุก 11 ปี เขาถูกปรับมากกว่า $ 150 ล้านในการลงโทษทางแพ่ง The Galleon Group ก่อตั้งขึ้นโดย Rajaratnam ในปี 1997 เติบโตขึ้นเป็นหนึ่งในกองทุนเฮดจ์ฟันด์ที่ใหญ่ที่สุดในโลกด้วยเงินกว่า 7 พันล้านดอลลาร์ภายใต้การบริหาร บริษัท ถูกปิดตัวลงหลังจากที่ราชรัตน์ถูกจับกุมเมื่อวันที่ 9 ตุลาคม 2552 สำหรับการซื้อขายหลักทรัพย์โดยใช้ข้อมูลภายในและการสมรู้ร่วมคิด
สำนักงานอัยการสูงสุดของสหรัฐอเมริกาดำเนินการสอบสวนอย่างกว้างขวางซึ่งประกอบด้วยการบันทึกลวดประปามากกว่า 18, 000 รายการที่เกี่ยวข้องกับบุคคลมากกว่า 500 คน ก.ล.ต. สรุปว่า Rajaratnam ซื้อขายข้อมูลภายในที่ไม่ใช่ข้อมูลสาธารณะซึ่งเกี่ยวข้องกับหมายเลขรายงานผลประกอบการการควบรวมและรายละเอียดสัญญาและเก็บเกี่ยวผลกำไรที่ผิดกฎหมายมากกว่า $ 25 ล้าน
รายละเอียดของคดีความทางอาญารวมถึงการบันทึกการดักฟังดักฟังถูกเปิดเผยต่อสื่อทำให้เกิดความโกรธเคืองต่อสาธารณะชนกับมหาเศรษฐีผู้เย่อหยิ่ง เพื่อลดความคิดใด ๆ ที่มหาเศรษฐีได้รับการส่งผ่านฟรีสำหรับการซื้อขายหลักทรัพย์โดยใช้ข้อมูลภายในศาลได้ทำตัวอย่างของมหาเศรษฐีด้วยการส่งหนึ่งในประโยคคุกที่ยาวที่สุดจนถึงปัจจุบันเพื่อการค้าภายใน
Zvi Goffer ประโยค
Zvi Goffer อดีตพ่อค้าที่ Galleon Group ผู้ดำเนินการโดยนามแฝงว่า "Octopussy" ถูกไล่ออกจาก Galleon ในปี 2551 หลังจากนั้นเขาได้ร่วมก่อตั้ง Incremental Capital LLC กอฟเฟอร์ถูกตัดสินว่ามีการซื้อขายหลักทรัพย์โดยใช้ข้อมูลวงในในปี 2554 การกระทำบางอย่างของเขารวมถึงการติดสินบนทนายความเป็นการส่วนตัวสำหรับข้อมูลเกี่ยวกับข้อเสนอการควบรวมกิจการ กอฟเฟอร์ถูกตัดสินว่ากระทำความผิดด้วยหลักทรัพย์ 12 ครั้งและการสมคบคิดอีกสองครั้งและถูกตัดสินจำคุก 10 ปีและถูกปรับ 10 ล้านเหรียญ
ค่าปรับแข็ง
SAC Capital ซึ่งเป็นกองทุนป้องกันความเสี่ยงชั้นนำในวอลล์สตรีทได้ตัดสินว่ามีความผิดในการซื้อขายหลักทรัพย์และการฉ้อโกงทางสายในเดือนพฤศจิกายน 2556 และตกลงที่จะจ่ายเงินจำนวน 1.8 พันล้านดอลลาร์ซึ่งเป็นการซื้อขายภายในที่ใหญ่ที่สุดเพียงครั้งเดียว หลังจากการติดตามมานานหลายทศวรรษคณะกรรมการ ก.ล.ต. ได้ยื่นฟ้องร้องคดีต่อสตีเฟนเอโคเฮนเมื่อเดือนกรกฎาคม 2556 เนื่องจากไม่สามารถควบคุมผู้จัดการผู้จัดการพอร์ตสองคนที่มีส่วนร่วมในการค้าหลักทรัพย์โดยมิชอบด้วยกฎหมาย ผู้ร้ายหลักสองคนคือ Michael Steinberg และ Mathew Martoma ต่างก็ถูกตั้งข้อหาแยกต่างหากสำหรับการซื้อขายหลักทรัพย์โดยใช้ข้อมูลภายใน โคเฮนหลีกเลี่ยงการฟ้องร้องทางอาญา
ถูกแบนจากการจัดการเงินนอก
ก.ล.ต. พยายามห้ามไม่ให้โคเฮนจัดการกองทุนภายนอก อย่างไรก็ตามการตั้งถิ่นฐานของสำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. จำกัด การห้ามการกำกับดูแลเนื่องจากการพิจารณาคดีของศาลอุทธรณ์ที่พลิกคดีที่เกี่ยวข้องกับการค้าภายในอีกครั้งในปี 2557 และเนื่องจากมีการลดลงของค่าใช้จ่ายสำหรับ Michael Steinberg และจำเลยอีกหกคน การห้ามไม่ให้โคเฮนทำตัวเป็นหัวหน้างานที่กองทุนจดทะเบียนและจัดการการลงทุนภายนอก
ก.ล.ต. ยังได้รับบทบัญญัติในการตรวจสอบ บริษัท ของโคเฮนและดำเนินการตรวจสอบการกำกับดูแลเป็นระยะ โคเฮนจะมีสิทธิ์ในปี 2561 ในการจัดการเงินทุนภายนอก เป็นที่คาดการณ์ว่าโคเฮนสามารถระดมทุนได้ถึง 2.5 พันล้านเหรียญสหรัฐในวันที่เขาตัดสินใจกลับไปบริหารกองทุนภายนอก หลังจากปิดกิจการ SAC Capital โคเฮนได้สร้าง Point72 Asset Management LP สำนักงานครอบครัวที่มีพนักงาน 850 คนลดลงจาก 1, 000 คนที่ SAC ณ ปี 2558 LP72 บริษัท หลักทรัพย์จัดการกองทุนพอยต์ 72 ได้จัดการกองทุนส่วนบุคคลของโคเฮน 8 ถึง 9 พันล้านดอลลาร์
