สำรองประเมินคืออะไร
เงินสำรองการประเมินค่าเป็นสินทรัพย์ที่ บริษัท ประกันภัยกำหนดไว้ตามกฎหมายของรัฐเพื่อลดความเสี่ยงจากการลดลงของมูลค่าการลงทุน
เนื่องจากนโยบายต่าง ๆ เช่นประกันชีวิตประกันสุขภาพและค่างวดต่าง ๆ อาจมีผลบังคับใช้เป็นระยะเวลานานเงินสำรองเหล่านี้ป้องกัน บริษัท ประกันภัยจากการสูญเสียจากการลงทุนที่อาจไม่ทำงานตามที่คาดไว้ สิ่งนี้จะช่วยให้มั่นใจได้ว่าผู้ถือกรมธรรม์จะได้รับค่าสินไหมทดแทนและผู้ถือเงินรายปีจะได้รับรายได้แม้ว่าทรัพย์สินของ บริษัท ประกันภัยจะสูญเสียมูลค่า
ทำลายลงสำรองการประเมินค่า
ข้อกำหนดการประเมินค่าสำรองมีการเปลี่ยนแปลงตลอดหลายปีที่ผ่านมา ก่อนปี พ.ศ. 2535 สมาคมพิทักษ์ประกันภัยแห่งชาติกำหนดให้มีการบังคับใช้การสำรองการประเมินมูลค่าหลักทรัพย์เพื่อป้องกันการลดลงของมูลค่าในหลักทรัพย์ของ บริษัท ประกันภัยที่จัดขึ้นเป็นการลงทุน
อย่างไรก็ตามหลังจากปี 1992 ข้อกำหนดสำรองการประเมินค่าหลักทรัพย์แบบบังคับจะเปลี่ยนเป็นสำรองการประเมินค่าสินทรัพย์และสำรองการบำรุงรักษาดอกเบี้ย สิ่งนี้สะท้อนให้เห็นถึงลักษณะของธุรกิจประกันภัยกับ บริษัท ที่ถือครองสินทรัพย์ประเภทต่างๆและลูกค้าที่ซื้อผลิตภัณฑ์ที่เกี่ยวข้องกับเงินงวดมากขึ้น
การเปลี่ยนแปลงข้อกำหนดการประเมินค่าสำรองในตลาดที่เลื่อนลอย
บริษัท ประกันชีวิตมีภาระผูกพันที่จะต้องจ่ายผลประโยชน์ที่ระบุชื่อโดยผู้ถือกรมธรรม์ที่ซื้อประกันและค่างวด บริษัท เหล่านี้จำเป็นต้องมีสินทรัพย์ในระดับที่เหมาะสมเพื่อให้แน่ใจว่าพวกเขาสามารถปฏิบัติตามภาระผูกพันเหล่านี้ในช่วงหลายปีที่นโยบายอาจมีผลบังคับใช้
กฎหมายและมาตรฐานต่างๆของรัฐกำหนดให้ระดับนี้ต้องคำนวณตามหลักคณิตศาสตร์ประกันภัย วิธีการนี้ใช้สำหรับการเรียกร้องค่าสินไหมทดแทนที่คาดหวังในหมู่ผู้ถือกรมธรรม์รวมทั้งการคาดการณ์เกี่ยวกับเบี้ยประกันในอนาคตที่ บริษัท จะได้รับ
ทว่าตลาดประกันภัยและผลิตภัณฑ์เงินรายปีได้เปลี่ยนไปในช่วงปี 1980 สภาประกันชีวิตแห่งอเมริการายงานว่าในปี 2523 บริษัท ประกันชีวิตคิดเป็นสัดส่วน 51% ของเงินสำรองที่ บริษัท ถืออยู่ในขณะที่เงินสำรองสำหรับค่างวดรายบุคคลคิดเป็นเพียง 8 เปอร์เซ็นต์เท่านั้น
แต่ในปี 1990 เงินสำรองสำหรับการประกันชีวิตลดลงเหลือ 29 เปอร์เซ็นต์ของเงินสำรองทั้งหมดในขณะที่เปอร์เซ็นต์ที่ถือครองสำหรับค่างวดแต่ละปีเพิ่มขึ้นเป็น 23 เปอร์เซ็นต์ สิ่งนี้สะท้อนให้เห็นถึงการเติบโตของความนิยมของแผนการเกษียณอายุที่บริหารโดย บริษัท ประกันภัย
บรรยากาศของอัตราดอกเบี้ยที่เปลี่ยนแปลงสามารถสร้างความเสี่ยงที่ส่งผลกระทบต่อเงินทุนสำรองที่จำเป็นสำหรับการจ่ายเงินงวดอย่างต่อเนื่องมากกว่าผลประโยชน์การประกันชีวิตที่จ่ายเป็นเงินก้อนครั้งเดียว
โดยการแนะนำกฎเกณฑ์ที่เปลี่ยนแปลงเพื่อแยกการประเมินมูลค่าสินทรัพย์ออกจากทุนสำรองเพื่อการบำรุงรักษาสมาคมนายหน้าประกันภัยแห่งชาติตระหนักถึงความจำเป็นในการป้องกันความผันผวนของมูลค่าของส่วนของผู้ถือหุ้นและกำไรที่เกี่ยวข้องกับสินเชื่อ
