S&P 500 ขายผ่านจุดต่ำสุดในเดือนกุมภาพันธ์หลังจากการตัดสินใจอัตราดอกเบี้ยของวันพุธและตอนนี้ซื้อขายที่ระดับต่ำสุดนับตั้งแต่เดือนกันยายน 2017 เครื่องมือนี้เข้าร่วมกับ Russell 2000 ที่ระดับต่ำสุด 2018 ใหม่ในขณะที่ Nasdaq 100 ยังคงซื้อขายรอบ 200 จุด เหนือเดือนกุมภาพันธ์ที่ต่ำ ชุดค่าผสมที่มีศักยภาพนี้ทำนายว่าดัชนีที่มีเทคโนโลยีสูงจะเล่นให้ทันในสัปดาห์หน้า
การขายออกเป็นการยืนยัน S & P 500 เดือน ต.ค. ทะลุผ่านค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 วัน (EMA) หลังจากการทดสอบสองเดือนส่งสัญญาณตลาดหมีทางเทคนิคพร้อมตั้งเวทีสำหรับยอดต่ำในช่วงไตรมาสแรกของปี 2562 ผู้เล่นในตลาดควร ดูการวางตำแหน่งสัมพัทธ์ระหว่างดัชนีเหล่านี้อย่างใกล้ชิดในช่วงเวลานี้เนื่องจากการพังทลายของแนสแด็ก 100 จะเปลี่ยนพลังงานของตลาดจากการแปรปรวนของตลาดหมีไปสู่การบรรจบกันของตลาดหมีซึ่งมักจะเป็นจุดเริ่มต้น
แผนภูมิรายเดือน SPY (2014 - 2018)
TradingView.com
SPDR S&P 500 อีทีเอฟ (SPY) ถ่วงน้ำหนักเกิน $ 210 ในเดือนธันวาคม 2014 และกราวด์ไซด์สู่การวิเคราะห์ในเดือนสิงหาคม 2558 ที่สร้างการสนับสนุนใหม่ใกล้กับ $ 180 ได้ทำการทดสอบระดับนั้นในไตรมาสแรกของปี 2559 และกลับมาสูงขึ้นหลังจากเสร็จสิ้นการเลือกตั้งในเดือนพฤศจิกายน ดัชนีโพสต์กำไรที่น่าประทับใจตลอดปี 2017 ในที่สุดทะยานที่ $ 287 ในเดือนมกราคม 2018 จากนั้นผู้ขายก็เข้าควบคุมทำให้เกิดความผันผวนสองสัปดาห์สู่ระดับ $ 252.92
ชุดต่ำสุดที่สูงขึ้นใน EMA 200 วันสร้างขึ้นในการสนับสนุน $ 250s ก่อนคลื่นการชุมนุมที่เสร็จสิ้นการเดินทางไปกลับสู่จุดสูงสุดก่อนในเดือนสิงหาคม การฝ่าวงล้อมที่ตามมาถ่วงเวลาเพียงเจ็ดคะแนนเหนือระดับสูงสุดของเดือนมกราคมทำให้วิธีการแกว่งกลับตัวที่ติดกับผู้ติดตามเทรนด์จำนวนมาก การปรับตัวลดลงอยู่ใกล้กับ $ 260 ในเดือนตุลาคมและแกะสลักการควบรวมกิจการเป็นรูปสี่เหลี่ยมผืนผ้าทั่วทั้งค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ทำลายช่วงการสนับสนุนสองและ 10 เดือนในสัปดาห์นี้
การขายออกที่เริ่มต้นในเดือนกันยายนทำลายช่องทางที่เพิ่มขึ้น 10 เดือนในวันที่ 14 ธันวาคมสร้างแนวต้านใหม่ระหว่าง $ 260 และ $ 263 ดัชนีปรับตัวลงเมื่อ. 382 Fibonacci การปรับฐานของปี 2016 ถึงปี 2018 มีแนวโน้มสูงขึ้นเมื่อปิดการซื้อขายเมื่อวันพุธทำให้อัตราต่อรองสำหรับขาขึ้นยืนอยู่ที่ $ 250 (2, 500 สัญญาซื้อขายล่วงหน้า) การตีกลับที่มาถึงการสนับสนุนช่องทางที่ขาดสามารถเสนอโอกาสการขายสั้น ๆ สำหรับผู้เล่นในตลาดที่ก้าวร้าวซึ่งเปิดเผยมากกว่า $ 260
เล่นใหม่ในเดือนมกราคม 2559 หรือไม่
สถานการณ์ที่เป็นทางเลือก แต่ไม่ดีเท่ากันอาจจะเกิดขึ้นในไม่กี่เดือนข้างหน้า การเคลื่อนไหวของราคาตั้งแต่ไตรมาสที่สี่ของปี 2560 ได้ร่างเค้าโครงของศีรษะและไหล่ที่เป็นรูปแบบของไหล่ที่ขาดไหล่ขวา ข้อตกลงการค้าหรือตัวเร่งปฏิกิริยาในเชิงบวกในทำนองเดียวกันสามารถสร้างกำลังซื้อที่เพียงพอในการเข้าถึง EMA ที่เสียไป 200 วันซึ่งลดลงจาก $ 273 ในขณะที่การพลิกกลับที่ตามมาจะตกลงไปที่หัวและไหล่
อย่างไรก็ตามสโคปแบบรายเดือนยังไม่ถึงระดับ oversold ในรอบขาลงที่เริ่มต้นในเดือนตุลาคม (สี่เหลี่ยมสีเทา) สิ่งนี้อาจส่งสัญญาณการเคลื่อนไหวของราคาที่ดีในไตรมาสแรกของปี 2562 ซึ่งเป็นผลมาจากการลดลงของผลกระทบในเดือนมกราคมหรือคลื่นฟื้นตัวจากข่าว ในทางกลับกันตลาดอาจทำตัวเหมือนที่เคยทำในช่วงสองสามสัปดาห์แรกของปี 2559 เมื่อจุดต่ำสุดลดลงในแนวตั้งที่ยังคงดำเนินต่อไปจนถึงวันที่ 20 มกราคม
ผู้ค้าควรดูระดับการปรับฐานย้อนหลัง 50% ใกล้กับ $ 235 สำหรับการซื้อขายที่อาจเกิดขึ้นได้ในอีกไม่กี่สัปดาห์ข้างหน้า โซนราคานั้นสอดคล้องกับ EMA 50 เดือนและ 200 สัปดาห์ซึ่งเป็นระดับการสนับสนุนที่ลึกซึ่งในที่สุดก็สิ้นสุดการแก้ไขในปี 2559 ดัชนีไม่ได้ซื้อขายต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ในช่วงเจ็ดปีที่ผ่านมาดังนั้นนี่จึงเป็นครั้งสุดท้าย แนวของการป้องกันสำหรับวัวกระทิงซึ้ง ในอีกด้านหนึ่งสิ่งสำคัญคือต้องจำไว้ว่าการวิเคราะห์ระดับการสนับสนุนในปี 2551 ก่อนหน้านี้เกิดการล่มสลายของตลาดอย่างเต็มรูปแบบภายในสามเดือน
บรรทัดล่าง
S&P 500 ขายต่ำไปจนถึงเดือนกุมภาพันธ์ 2561 และลดลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบ 15 เดือน สิ่งนี้ทำให้ Nasdaq 100 เป็นโดมิโนสุดท้ายที่อยู่ในแนวโน้มขาขึ้นที่เริ่มขึ้นในปี 2559 การวิเคราะห์ที่เห็นอกเห็นใจจากดัชนีเทคโนโลยีหนักสามารถขัดขวางดัชนีความผันผวนของตลาด (VIX) สู่ระดับ 50 ในขณะที่จัดกิจกรรมการขาย
