ทำลายกองทุนการลงทุนช้อนชา

สารบัญ

• กองทุนหลัก TSP
• กองทุนหลักทรัพย์รัฐบาล
• กองทุนรวมตราสารแห่งการลงทุน
• กองทุนดัชนีหุ้นสามัญ
• กองทุนหุ้นขนาดเล็ก
• กองทุนหุ้นระหว่างประเทศ
• กองทุนวัฏจักร
• โปรแกรมการลงทุน TSP
• บรรทัดล่าง

แผนการออมทรัพย์ขั้นต้น (TSP) เสนอให้กับพนักงานรัฐบาลสหรัฐอเมริกาทุกคนเป็นหนึ่งในแผนการเกษียณอายุที่ง่ายและมีประสิทธิภาพมากที่สุดในการใช้งานในวันนี้ แต่ในขณะที่พนักงานพลเรือนและทหารหลายพันคนเลื่อนรายได้ส่วนหนึ่งของตนเข้าไปในแผนในแต่ละปีผู้เข้าร่วมจำนวนมากไม่เข้าใจตัวเลือกกองทุนที่แท้จริงที่มีอยู่หรือไม่แน่ใจว่ากองทุนใดเหมาะสมสำหรับพวกเขา

บทความนี้แบ่งเงินลงทุนหลักห้ากองทุนที่มีอยู่ใน TSP พร้อมกับกองทุน Lifecycle และการใช้งานที่เหมาะสม

ประเด็นที่สำคัญ

• แผนการออมทรัพย์อย่างรวดเร็ว (TSPs) เป็นแผนการเกษียณอายุโดยตรงที่นำเสนอให้กับพนักงานรัฐบาลสหรัฐอเมริกาในขณะที่แผน 401 (k) ที่เสนอโดยนายจ้างองค์กรเอกชนนั้นคล้ายกับแผน 401 (k) ที่เสนอโดยนายจ้างภาคเอกชน กองทุนดัชนีกองทุนแต่ละแห่งมีความเชี่ยวชาญในประเภทสินทรัพย์หรือส่วนตลาดที่แตกต่างกันเช่นตลาดหุ้นสหรัฐ, ตลาดหุ้นต่างประเทศและหุ้นกู้ของ บริษัท กองทุนหลักที่ห้าคือกองทุน G ลงทุนในพันธบัตรรัฐบาลที่มีความเสี่ยงต่ำและให้ผลตอบแทนต่ำ การป้องกันหลักให้กับนักลงทุน กองทุน G มีไว้สำหรับนักลงทุนที่เข้มงวดมาก

กองทุนหลัก TSP

กองทุนหลักห้ากองทุนที่เสนอในแผนการออมทรัพย์เพื่อการออมอย่างครอบคลุมครอบคลุมพื้นฐานของตราสารหนี้และตราสารทุนที่ซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์ กองทุนทั้งห้านี้บริหารโดยที่ปรึกษาแบล็คร็อคและให้บริการเฉพาะผู้เข้าร่วม TSP เท่านั้น ไม่มีใครแลกเปลี่ยนกับการแลกเปลี่ยนสาธารณะใด ๆ แม้ว่าแบล็คร็อคจะเสนอการซื้อขายที่เทียบเท่ากับกองทุน TSP บางส่วนผ่าน iShares ซึ่งเป็น บริษัท ย่อยที่เสนอ ETFs ครบวงจร

สี่ในห้ากองทุนเป็นกองทุนดัชนีซึ่งถือหลักทรัพย์ที่ตรงกับดัชนีตลาดแบบกว้าง เงินที่เข้าร่วมในกองทุน F และ C นั้นมีการลงทุนในบัญชีแยกต่างหากในขณะที่กองทุน S และ I มีการลงทุนในกองทุนทรัสต์ที่มีกองทุนบำเหน็จบำนาญที่ได้รับการยกเว้นภาษีและกองทุนบริจาค

กองทุนทั้งหมดยกเว้นกองทุน G นั้นลงทุน 100% ในดัชนีของตนและไม่ได้คำนึงถึงผลการดำเนินงานในปัจจุบันหรือโดยรวมของดัชนีที่เฉพาะเจาะจงหรือเศรษฐกิจโดยรวม ราคาหุ้นของกองทุน TSP แต่ละตัวจะคำนวณทุกวันและสะท้อนผลตอบแทนจากการลงทุนลบด้วยค่าใช้จ่ายในการบริหารและการซื้อขาย เงินห้ากองทุนจะถูกแบ่งย่อยด้านล่าง

กองทุนรวมที่ลงทุนในหลักทรัพย์รัฐบาล (G Fund)

นี่เป็นกองทุนหลักเดียวที่ไม่ได้ลงทุนในดัชนี กองทุน G ลงทุนในการรักษาความปลอดภัยคลังที่ไม่สามารถทำการตลาดพิเศษที่ออกให้โดยเฉพาะสำหรับ TSP โดยรัฐบาลสหรัฐ กองทุนนี้เป็นกองทุนเดียวใน TSP ที่รับประกันผลตอบแทนของผู้ลงทุน

กองทุนนี้จึงมีความเสี่ยงต่ำที่สุดในห้ากองทุนและเงินทั้งหมดที่มีส่วนร่วมใน TSP จะถูกนำไปไว้ในกองทุนนี้โดยปริยายเว้นแต่ผู้เข้าร่วมจะระบุเป็นอย่างอื่น จะจ่ายอัตราดอกเบี้ยตามอัตราผลตอบแทนในตลาดปัจจุบันของตราสารหนี้สาธารณะที่มีการซื้อขายที่คงค้างอยู่ที่มีอายุคงเหลืออย่างน้อยสี่ปี อายุเฉลี่ยประมาณ 11 ปีและปรับอัตราดอกเบี้ยรวมเป็นรายเดือน

กองทุน G ได้ให้อัตราผลตอบแทนต่ำสุดของกองทุนหลักใด ๆ ในอดีต กองทุน Barclays iShares ที่ตรงกับกองทุน G ที่สุดคือ iShares Barclays 7-10 ปีกองทุน T-Bond (ARCA: IEF) ที่มีอายุเฉลี่ย 8.38 ปีและกองทุน T-Bond 10-20 ปี (ARCA: TLH) มีอายุเฉลี่ย 14.36 ปี

กองทุนดัชนีการลงทุนตราสารหนี้ (กองทุน F)

กองทุนนี้แสดงให้เห็นถึงขั้นตอนต่อไปถึงความเสี่ยง / รางวัลบันไดใน TSP กองทุน F ซื้อหลักทรัพย์ที่ตรงกับดัชนี Barclays Capital US Aggregate Bond ดัชนีนี้ลงทุนในตราสารหนี้หลากหลายประเภทรวมถึงตราสารหนี้ที่ซื้อขายในตลาดสาธารณะและหลักทรัพย์หน่วยงานราชการพันธบัตรองค์กรและต่างประเทศและหลักทรัพย์ที่มีการจดจำนอง (MBS)

กองทุนนี้ยังจ่ายดอกเบี้ยรายเดือนซึ่งโดยปกติจะเกินกว่าที่กองทุนจีจีจ่ายให้ อย่างไรก็ตามมันไม่ได้รับประกันผลตอบแทนของเงินต้นของนักลงทุน ETF ของ Barclays iShares ที่เทียบเท่าคือ ETF ของ iShares Core Total US Bond Market (ARCA: AGG)

กองทุนรวมดัชนีการลงทุนหุ้นสามัญ (C Fund)

กองทุนนี้เป็นกองทุนอนุรักษ์ที่มีอยู่มากที่สุดในสามกองทุนที่มีอยู่ใน TSP กองทุน C ลงทุนใน บริษัท ขนาดใหญ่และกลางถึง 500 รายซึ่งประกอบด้วยดัชนี Standard และ Poor's 500 กองทุนนี้มีความผันผวนมากกว่ากองทุน G หรือ F และมีผลตอบแทนสูงกว่าเมื่อเวลาผ่านไป ETF เทียบเท่า Barclays iShares คือ iShares Core S&P 500 (ARCA: IVV)

กองทุนดัชนีหุ้นย่อยรายย่อย (S Fund)

กองทุน S ถือหลักทรัพย์เช่นเดียวกับดัชนีตลาดหุ้น Dow Jones US เสร็จสมบูรณ์ ดัชนีนี้ประกอบด้วย บริษัท 4, 500 แห่งนอก 500 ดัชนีของ Standard & Poor ซึ่งประกอบไปด้วยส่วนที่เหลือของดัชนี Wilshire 5000 ซึ่งเป็นดัชนีหุ้นที่กว้างที่สุด

ตามที่ชื่อกองทุนระบุ บริษัท เหล่านี้มีขนาดเล็กลงและก่อตั้งน้อยกว่า บริษัท S&P 500 และมีศักยภาพในการเติบโตมากกว่า บริษัท ในกองทุน C กองทุน S ถือเป็นหนึ่งในสองกองทุนที่มีความเสี่ยงสูงสุดใน TSP กองทุนนี้มีผลการดำเนินงานที่ดีกว่ากองทุน C ซึ่งมีความผันผวนมากกว่าเมื่อเวลาผ่านไป

บาร์เคลย์ iShares ไม่มีเทียบเท่ากองทุน S ผู้ที่ต้องการทำซ้ำกองทุนนี้นอก TSP สามารถใช้สี่กองทุนต่อไปนี้เพื่อครอบคลุมหลาย ๆ บริษัท ในกองทุน S (และบางส่วนที่ไม่ใช่):

• Russell Midcap ETF (ARCA: IWR) ดัชนี Russell 2000 ETF (ตัวพิมพ์เล็กเท่านั้น) (ARCA: IWM) I Total ETF (ARCA: ITOT) Russell 3000 ETF (ARCA: IWV)

กองทุนรวมดัชนีการลงทุนระหว่างประเทศ (I Fund)

กองทุนนี้ลงทุนในหลักทรัพย์ที่สะท้อนดัชนี Morgan Stanley Capital International EAFE (ยุโรปออสตราเลเซียฟาร์อีสท์) นี่เป็นหนึ่งในดัชนีระหว่างประเทศที่กว้างขึ้นซึ่งเป็นการลงทุนใน บริษัท ที่มีขนาดใหญ่และเป็นที่ยอมรับมากขึ้นใน 22 ประเทศที่พัฒนาแล้วทั่วโลก มันถือเป็นกองทุนที่มีความเสี่ยงสูงอื่น ๆ ใน TSP และมีประวัติผลตอบแทนเฉลี่ยต่อปีสูงกว่ากองทุน C

กองทุนนี้เป็นกองทุนเดียวใน TSP ที่ลงทุนใน บริษัท นอกสหรัฐอเมริกา The Barclays iShares ที่เทียบเท่า ETF คือ iShares MSCI ยุโรป ETIA และ Australasia ตะวันออกไกล (สัญลักษณ์ EFA)

กองทุนระยะเวลาการลงทุน (L Funds)

กองทุนระยะเวลาการลงทุนเป็นกองทุนรวมที่ลงทุนในกองทุนหลักทั้งห้ารวมกันและทำหน้าที่เหมือนกองทุนเป้าหมายตามธรรมชาติ ได้รับการออกแบบและจัดการโดยผู้จัดการพอร์ตโฟลิโอที่แบล็กร็อกแคปิตอลและทำหน้าที่เป็นกองทุน "นำร่องอัตโนมัติ" สำหรับผู้เข้าร่วมที่ไม่ต้องการจัดสรรสินทรัพย์ของตนเอง พวกเขาลงทุนเป็นหลักในกองทุนหุ้นเมื่อมีการออกและจัดสรรใหม่อย่างช้า ๆ โดยผู้จัดการกองทุนเข้าสู่กองทุนพันธบัตรทั้งสองทุก 90 วันจนกว่าพวกเขาจะเติบโต

การจัดสรรสินทรัพย์ของกองทุนรวมถึง 74% ที่ลงทุนในกองทุนพันธบัตรและ 26% ที่เหลือจะถูกแบ่งระหว่างกองทุนหุ้นทั้งสาม

ผู้เข้าร่วมควรดูแลให้ตรงกับวันครบกำหนดของกองทุน L ที่พวกเขาเลือกกับเวลาที่พวกเขาเริ่มได้รับการแจกแจงแทนเมื่อพวกเขาแยกออกจากการรับราชการ แต่ละแบบได้รับการออกแบบเพื่อให้มีรายได้สำหรับผู้ที่จะเริ่มรับผลตอบแทนภายในห้าปีนับจากวันที่ครบกำหนด

พวกเขายังเสนอการผสมผสานที่ดีที่สุดที่เป็นไปได้ของการเติบโตเปรียบเทียบกับผลตอบแทนระหว่างขั้นตอนการเติบโตและรายได้ของแต่ละกองทุน กองทุนรายได้ L สามารถนำไปใช้กับผู้ที่เกษียณอายุแล้วและต้องการรายได้อย่างระมัดระวังในปัจจุบัน

โปรแกรมการลงทุน TSP

ถึงแม้ว่ากองทุน L จะให้การจัดการพอร์ตโฟลิโอมืออาชีพอย่างเดียวสำหรับผู้เข้าร่วม TSP แต่โปรแกรมการลงทุน TSP ที่จัดการโดยเอกชนบางรายอาจให้อิทธิพลเพิ่มเติมสำหรับนักลงทุนเชิงรุก Tsptalk.com เสนอกลยุทธ์การจับเวลาในตลาดหลายระดับและ TSPCenter.com ให้ความเห็นและแนวคิดเพิ่มเติม

ผู้ที่แสวงหาผลตอบแทนที่สูงขึ้นและเต็มใจที่จะรับความเสี่ยงเพิ่มเติมสามารถค้นหาออนไลน์สำหรับกลยุทธ์จังหวะตลาดอื่น ๆ ที่เป็นกรรมสิทธิ์ซึ่งอาจเอาชนะดัชนีเมื่อเวลาผ่านไป แน่นอนว่าโปรแกรมเหล่านี้ส่วนใหญ่คิดค่าธรรมเนียมรายไตรมาสหรือรายปีสำหรับบริการและไม่สามารถรับประกันผลลัพธ์ได้

บรรทัดล่าง

แผนออมทรัพย์ของเราเปิดโอกาสให้ผู้เข้าร่วมมีทางเลือกในการเติบโตรายได้และการอนุรักษ์เงินทุน ค่าใช้จ่ายการลงทุนประจำปีในแผนนี้อยู่ในระดับต่ำที่สุดในอุตสาหกรรมและเงินทั้งหมดมีความโปร่งใสอย่างเต็มที่ ไม่มีค่าธรรมเนียมซ่อนเร้นในแผนนี้และผู้เข้าร่วมควรคิดอย่างรอบคอบก่อนกลิ้งสินทรัพย์แผนของพวกเขาที่อื่นเมื่อพวกเขาออกจากตำแหน่ง