ตัวชี้วัดเช่นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่และ Bollinger Bands®เป็นเครื่องมือวิเคราะห์ทางเทคนิคเชิงคณิตศาสตร์ที่ผู้ค้าและนักลงทุนใช้ในการวิเคราะห์อดีตและทำนายแนวโน้มและรูปแบบของราคาในอนาคต ในกรณีที่ผู้ที่ยึดถือหลักการพื้นฐานอาจติดตามรายงานเศรษฐกิจและรายงานประจำปีผู้ค้าด้านเทคนิคจะใช้ตัวชี้วัดเพื่อช่วยตีความตลาด เป้าหมายในการใช้ตัวบ่งชี้คือการระบุโอกาสในการซื้อขาย ตัวอย่างเช่นครอสโอเวอร์เฉลี่ยเคลื่อนที่มักจะทำนายการเปลี่ยนแปลงแนวโน้ม ในตัวอย่างนี้การใช้ตัวบ่งชี้ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่กับแผนภูมิราคาช่วยให้ผู้ค้าระบุพื้นที่ที่แนวโน้มอาจมีการเปลี่ยนแปลง
การสอน: ตัวชี้วัดทางเศรษฐกิจ
ในทางกลับกันกลยุทธ์มักใช้ตัวบ่งชี้ในลักษณะที่มีวัตถุประสงค์เพื่อกำหนดกฎเกณฑ์การเข้าออกและ / หรือกฎการจัดการการค้า กลยุทธ์คือชุดของกฎที่ชัดเจนซึ่งระบุเงื่อนไขที่แน่นอนซึ่งการซื้อขายจะถูกสร้างจัดการและปิด โดยทั่วไปกลยุทธ์รวมถึงการใช้ตัวชี้วัดอย่างละเอียดหรือตัวบ่งชี้หลายตัวเพื่อสร้างอินสแตนซ์ที่กิจกรรมการซื้อขายจะเกิดขึ้น (ขุดให้ลึกลงไปในค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อ่าน: ค่าเฉลี่ยการเคลื่อนย้ายแบบง่ายและแบบ เอ็กซ์ โปแนนเชีย ล)
ในขณะที่บทความนี้ไม่ได้มุ่งเน้นไปที่กลยุทธ์การซื้อขายที่เฉพาะเจาะจงมันทำหน้าที่เป็นคำอธิบายว่าตัวชี้วัดและกลยุทธ์แตกต่างกันอย่างไรและพวกเขาทำงานร่วมกันอย่างไรเพื่อช่วยนักวิเคราะห์ทางเทคนิคระบุการตั้งค่าการซื้อขายที่มีความน่าจะเป็นสูง (สำหรับข้อมูลเพิ่มเติมโปรดดู: สร้างกลยุทธ์การซื้อขายของคุณเอง )
ตัวชี้วัด
มีตัวชี้วัดทางเทคนิคจำนวนมากขึ้นเพื่อให้ผู้ค้าทำการศึกษารวมถึงตัวชี้วัดในโดเมนสาธารณะเช่นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่หรือค่าออสซิลเลเตอร์ของสโทแคสติกรวมถึงตัวบ่งชี้กรรมสิทธิ์ที่มีวางจำหน่ายทั่วไป นอกจากนี้เทรดเดอร์หลายคนพัฒนาตัวบ่งชี้ที่เป็นเอกลักษณ์ของตัวเองบางครั้งด้วยความช่วยเหลือของโปรแกรมเมอร์ที่มีคุณสมบัติ ตัวบ่งชี้ส่วนใหญ่มีตัวแปรที่ผู้ใช้กำหนดซึ่งอนุญาตให้ผู้ค้าสามารถปรับเปลี่ยนปัจจัยการผลิตที่สำคัญเช่น "ระยะเวลาการมองย้อนกลับ" (จำนวนข้อมูลประวัติที่จะใช้ในการคำนวณแบบฟอร์ม) เพื่อให้เหมาะกับความต้องการของพวกเขา
ยกตัวอย่างเช่นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่เป็นเพียงราคาเฉลี่ยของหลักทรัพย์ในช่วงเวลาหนึ่ง ช่วงเวลาถูกระบุในประเภทค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ เช่นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วัน ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่นี้จะเฉลี่ยกิจกรรมราคา 50 วันก่อนหน้าโดยปกติจะใช้ราคาปิดของหลักทรัพย์ในการคำนวณ (แม้ว่าจะมีจุดราคาอื่น ๆ เช่นราคาเปิดราคาสูงหรือราคาต่ำ) ผู้ใช้กำหนดความยาวของค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่เช่นเดียวกับจุดราคาที่จะใช้ในการคำนวณ (หากต้องการเรียนรู้เพิ่มเติมดู การย้ายค่าเฉลี่ย (MA) )
กลยุทธ์
กลยุทธ์คือชุดของวัตถุประสงค์กฎที่แน่นอนที่กำหนดเมื่อผู้ค้าจะดำเนินการ โดยทั่วไปแล้วกลยุทธ์จะรวมทั้งตัวกรองการค้าและทริกเกอร์ซึ่งทั้งสองอย่างมักจะใช้ตัวชี้วัด ตัวกรองการค้าระบุเงื่อนไขการตั้งค่า ทริกเกอร์การค้าระบุว่าเมื่อใดควรดำเนินการ ตัวอย่างเช่นตัวกรองการค้าอาจเป็นราคาที่ปิดเหนือค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 วัน นี่เป็นการตั้งเวทีสำหรับทริกเกอร์การค้าซึ่งเป็นเงื่อนไขจริงที่กระตุ้นให้ผู้ซื้อขายทำหน้าที่ - AKA ซึ่งเป็นบรรทัดในทราย ทริกเกอร์การค้าอาจเป็นเมื่อราคาถึงหนึ่งขีดเหนือแถบที่ละเมิดค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 วัน
เพื่อความชัดเจนกลยุทธ์ไม่ใช่เพียง "ซื้อเมื่อราคาเคลื่อนไหวเหนือเส้นค่าเฉลี่ย" สิ่งนี้เป็นข้อแก้ตัวมากเกินไปและไม่ได้ให้รายละเอียดที่ชัดเจนใด ๆ สำหรับการดำเนินการ นี่คือตัวอย่างของคำถามที่ต้องตอบเพื่อสร้างกลยุทธ์วัตถุประสงค์:
- ชนิดของค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ประเภทใดที่จะใช้รวมถึงความยาวและจุดราคาที่จะใช้ในการคำนวณราคาของค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่จะต้องเคลื่อนย้ายไปไกลเท่าไหร่ราคาควรจะเข้าสู่การค้าหรือไม่ควรทำการค้าขายทันทีที่ราคาเคลื่อนไหว ที่ใกล้กับบาร์หรือที่เปิดบาร์ถัดไปคำสั่งประเภทใดที่จะใช้เพื่อทำการค้า จำกัด ? ตลาดมีการซื้อขายสัญญาหรือหุ้นจำนวนเท่าใดกฎการจัดการเงินคืออะไรกฎการออกคืออะไร
คำถามเหล่านี้ทั้งหมดจะต้องตอบเพื่อพัฒนาชุดของกฎที่กระชับเพื่อสร้างกลยุทธ์
การใช้ตัวชี้วัดทางเทคนิคเพื่อพัฒนากลยุทธ์
ตัวบ่งชี้ไม่ใช่กลยุทธ์การซื้อขาย ตัวบ่งชี้สามารถช่วยผู้ค้าระบุสภาพตลาด กลยุทธ์คือกฎของผู้ซื้อขาย: วิธีตีความและใช้ตัวชี้วัดเพื่อคาดเดาความรู้เกี่ยวกับกิจกรรมการตลาดในอนาคต เครื่องมือการซื้อขายทางเทคนิคมีหลายประเภทรวมถึงแนวโน้มปริมาณความผันผวนและตัวบ่งชี้โมเมนตัม บ่อยครั้งที่ผู้ค้าจะใช้ตัวบ่งชี้หลายตัวเพื่อจัดทำกลยุทธ์แม้ว่าตัวชี้วัดประเภทต่างๆจะแนะนำเมื่อใช้มากกว่าหนึ่งตัว การใช้ตัวบ่งชี้ที่แตกต่างกันสามตัวในประเภทเดียวกัน - โมเมนตัมตัวอย่างเช่น - ส่งผลให้เกิดการนับข้อมูลเดียวกันหลายครั้งซึ่งเป็นศัพท์ทางสถิติที่เรียกว่า ควรหลีกเลี่ยง Multicollinearity เนื่องจากจะให้ผลลัพธ์ที่ซ้ำซ้อนและสามารถทำให้ตัวแปรอื่น ๆ มีความสำคัญน้อยลง ผู้ค้าควรเลือกตัวบ่งชี้จากหมวดหมู่ต่าง ๆ เช่นตัวบ่งชี้โมเมนตัมและตัวบ่งชี้แนวโน้ม บ่อยครั้งที่ตัวบ่งชี้ตัวหนึ่งถูกใช้เพื่อยืนยัน นั่นคือเพื่อยืนยันว่าตัวบ่งชี้อื่นกำลังสร้างสัญญาณที่ถูกต้อง (หากต้องการเรียนรู้เพิ่มเติมดูที่: ข้อมูลพื้นฐานเกี่ยวกับการถดถอยสำหรับการวิเคราะห์ธุรกิจ )
ยกตัวอย่างเช่นกลยุทธ์เฉลี่ยเคลื่อนที่อาจใช้การใช้ตัวบ่งชี้โมเมนตัมเพื่อยืนยันว่าสัญญาณการซื้อขายนั้นถูกต้อง ตัวบ่งชี้โมเมนตัมหนึ่งคือ RSI ซึ่งเปรียบเทียบการเปลี่ยนแปลงราคาเฉลี่ยของรอบระยะเวลาก้าวหน้ากับการเปลี่ยนแปลงราคาเฉลี่ยของรอบระยะเวลาที่ลดลง เช่นเดียวกับตัวชี้วัดทางเทคนิคอื่น ๆ RSI มีอินพุตตัวแปรที่ผู้ใช้กำหนดรวมถึงการกำหนดระดับที่จะแสดงถึงสภาพการซื้อมากเกินไปและเกินขนาด ดังนั้น RSI จึงสามารถใช้เพื่อยืนยันสัญญาณใด ๆ ที่ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ก่อให้เกิด สัญญาณที่ตรงข้ามอาจบ่งบอกว่าสัญญาณนั้นมีความน่าเชื่อถือน้อยกว่าและควรหลีกเลี่ยงการแลกเปลี่ยน
การรวมตัวบ่งชี้และตัวบ่งชี้แต่ละตัวต้องใช้การวิจัยเพื่อพิจารณาแอปพลิเคชันที่เหมาะสมที่สุดตามสไตล์ของผู้ซื้อขายและการยอมรับความเสี่ยง ข้อดีอย่างหนึ่งของการใช้กฎการซื้อขายเชิงปริมาณเป็นกลยุทธ์คือช่วยให้ผู้ค้าสามารถนำกลยุทธ์ไปใช้กับข้อมูลในอดีตเพื่อประเมินว่ากลยุทธ์จะดำเนินการอย่างไรในอดีตซึ่งเป็นกระบวนการที่เรียกว่า backtesting แน่นอนว่าสิ่งนี้ไม่รับประกันผลลัพธ์ในอนาคต แต่แน่นอนว่าสามารถช่วยในการพัฒนากลยุทธ์การซื้อขายที่ทำกำไรได้ (เรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับประโยชน์และข้อเสียของ การทดสอบย้อน หลังอ่าน: การทดสอบย้อนกลับและการทดสอบไปข้างหน้า: ความสำคัญของสหสัมพันธ์ )
ไม่ว่าจะใช้ตัวบ่งชี้ใดกลยุทธ์ต้องระบุอย่างชัดเจนว่าตัวบ่งชี้จะตีความอย่างไรและจะดำเนินการอย่างไรอย่างแม่นยำ ตัวบ่งชี้เป็นเครื่องมือที่ผู้ค้าใช้เพื่อพัฒนากลยุทธ์ พวกเขาไม่ได้สร้างสัญญาณการซื้อขายด้วยตนเอง ความคลุมเครือใด ๆ สามารถนำไปสู่ปัญหา
การเลือกตัวบ่งชี้เพื่อพัฒนากลยุทธ์
ตัวบ่งชี้ประเภทใดที่ผู้ค้าใช้ในการพัฒนากลยุทธ์ขึ้นอยู่กับประเภทของกลยุทธ์ที่เขาหรือเธอตั้งใจจะสร้าง สิ่งนี้เกี่ยวข้องกับรูปแบบการซื้อขายและการยอมรับความเสี่ยง ผู้ค้าที่แสวงหาการเคลื่อนไหวระยะยาวที่มีผลกำไรจำนวนมากอาจมุ่งเน้นไปที่กลยุทธ์การติดตามแนวโน้มดังนั้นจึงใช้ตัวบ่งชี้การติดตามแนวโน้มเช่นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ ผู้ค้าที่สนใจในการเคลื่อนไหวเล็ก ๆ ที่มีกำไรเล็ก ๆ น้อย ๆ อาจสนใจกลยุทธ์มากขึ้นโดยพิจารณาจากความผันผวน อีกครั้งอาจใช้ตัวบ่งชี้ประเภทต่าง ๆ เพื่อยืนยัน
ผู้ค้ามีตัวเลือกในการซื้อระบบการซื้อขาย "กล่องดำ" ซึ่งเป็นกลยุทธ์ที่มีกรรมสิทธิ์ในเชิงพาณิชย์ ข้อได้เปรียบในการซื้อระบบกล่องดำเหล่านี้คือการวิจัยและการทดสอบย้อนหลังทั้งหมดได้ดำเนินการในเชิงทฤษฎีสำหรับผู้ค้า ข้อเสียคือผู้ใช้ที่ "บินตาบอด" เนื่องจากวิธีการที่มักจะไม่เปิดเผยและมักจะผู้ใช้ไม่สามารถปรับแต่งใด ๆ ที่จะสะท้อนให้เห็นถึงรูปแบบการค้าของเขาหรือเธอ (เรียนรู้ว่าระบบกล่องดำทำงานกับ ETF อัจฉริยะได้อย่างไรดู: ทำให้ พอร์ตของคุณคมขึ้นด้วย ETF อัจฉริยะ )
บรรทัดล่าง
ตัวชี้วัดเพียงอย่างเดียวไม่ได้ส่งสัญญาณการซื้อขาย ผู้ค้าแต่ละคนจะต้องกำหนดวิธีการที่แน่นอนที่จะใช้ตัวชี้วัดเพื่อส่งสัญญาณโอกาสในการซื้อขายและการพัฒนากลยุทธ์ ตัวชี้วัดสามารถนำไปใช้ได้อย่างแน่นอนโดยไม่ต้องรวมเข้ากับกลยุทธ์ อย่างไรก็ตามกลยุทธ์การซื้อขายทางเทคนิคมักจะมีตัวบ่งชี้อย่างน้อยหนึ่งประเภท การระบุชุดของกฎที่แน่นอนเช่นเดียวกับกลยุทธ์ช่วยให้ผู้ค้า backtest เพื่อตรวจสอบความมีชีวิตของกลยุทธ์เฉพาะ นอกจากนี้ยังช่วยให้ผู้ค้าเข้าใจถึงความคาดหวังทางคณิตศาสตร์ของกฎระเบียบหรือกลยุทธ์ที่ควรปฏิบัติในอนาคต สิ่งนี้มีความสำคัญต่อผู้ค้าทางเทคนิคเพราะมันช่วยให้ผู้ค้าประเมินผลการดำเนินงานของกลยุทธ์อย่างต่อเนื่องและสามารถช่วยตัดสินว่าเมื่อใดและเวลาที่จะปิดสถานะ
ผู้ค้ามักพูดถึง Holy Grail ซึ่งเป็นความลับทางการค้าหนึ่งเดียวที่จะนำไปสู่ผลกำไรในทันที น่าเสียดายที่ไม่มีกลยุทธ์ที่สมบูรณ์แบบที่จะรับประกันความสำเร็จสำหรับนักลงทุนแต่ละคน ผู้ค้าแต่ละคนมีสไตล์ที่เป็นเอกลักษณ์อารมณ์ความเสี่ยงและบุคลิกภาพ ดังนั้นขึ้นอยู่กับผู้ซื้อขายแต่ละรายที่จะเรียนรู้เกี่ยวกับเครื่องมือวิเคราะห์ทางเทคนิคที่หลากหลายที่มีอยู่ทำการวิจัยว่าพวกเขาปฏิบัติงานอย่างไรตามความต้องการของแต่ละบุคคลและพัฒนากลยุทธ์ตามผลลัพธ์ (สำหรับข้อมูลเพิ่มเติมดูได้ที่: เอาตัว รอดจากเกมซื้อขาย )
