หากมีการแสวงหาในโลกของการลงทุนที่เท่าเทียมกับการค้นหา Holy Grail มันจะได้รับความสามารถในการมองเห็นแนวโน้มการเปลี่ยนแปลง มีหลายวิธีที่นักลงทุนพยายามทำสิ่งนี้ด้วยระดับความสำเร็จที่แตกต่างกัน แต่เครื่องมือการติดตามแนวโน้มทั่วไปคือการลู่เข้าหากันแบบเฉลี่ยสองเส้นที่เคลื่อนที่ได้ (MACD) เครื่องมือนี้ใช้วัดโมเมนตัมของหุ้นและสามารถช่วยเหลือนักลงทุนในการมองเห็นการเปลี่ยนแปลงของความเชื่อมั่นของตลาด
เช่นเดียวกับราคาหุ้นโมเมนตัมจะมีแนวโน้ม การเปลี่ยนแปลงโมเมนตัมนำหน้าการเปลี่ยนแปลงราคาหุ้น บทความนี้ถูกออกแบบมาเพื่อช่วยให้คุณเห็นแนวโน้มการเปลี่ยนแปลงของโมเมนตัมและราคาหุ้น
ธรรมชาติของโมเมนตัม
โมเมนตัมในการสร้างแผนภูมิคล้ายกับโมเมนตัมในฟิสิกส์ ถ้าคุณขว้างลูกบอลในอากาศมันจะลอยขึ้นและเคลื่อนที่ช้าลง หลังจากตรวจสอบโมเมนตัมการเปลี่ยนแปลงบุคคลสามารถกำหนดว่าเมื่อใดลูกบอลจะหยุดปีนเขาเปลี่ยนทิศทางและลง
เช่นเดียวกับในฟิสิกส์การเปลี่ยนแปลงโมเมนตัมเกิดขึ้นก่อนที่ราคาจะเปลี่ยนแปลง การเปลี่ยนแปลงของโมเมนตัมเหล่านี้สามารถสังเกตได้ง่าย ๆ โดยใช้ตัวบ่งชี้ MACD (แม็ค - ดี)
การเคลื่อนย้ายค่าคอนเวอร์เจนซ์เฉลี่ย (MACD)
Gerald Appel พัฒนาตัวบ่งชี้ MACD ในความพยายามที่จะทำแผนภูมิโมเมนตัมโดยการวัดพื้นที่ที่เพิ่มขึ้นและลดลงระหว่างค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่สองค่าเอ็กซ์โปเนนเชียล (โดยปกติคือ 12 วันและ 26 วัน) หากระยะห่างระหว่างค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่สองค่าเบี่ยงเบนไปจากนั้นโมเมนตัมก็จะเพิ่มขึ้นในขณะที่ถ้าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่กำลังมาบรรจบกันโมเมนตัมก็จะลดลง ระยะห่างระหว่างค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่สองเส้นจะถูกทำกราฟในสิ่งที่เรียกว่าเส้น MACD (สีดำ) ดังที่เห็นในรูปที่ 1
เพื่อยืนยันการเปลี่ยนแปลงของโมเมนตัมค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียลเก้าวันจะถูกเพิ่มเป็นสายสัญญาณ (เส้นสีแดงในรูปที่ 1) สัญญาณซื้อเกิดขึ้นเมื่อเส้น MACD ตัดตัวเหนือเส้นสัญญาณ สัญญาณขายเกิดขึ้นเมื่อเส้น MACD ลดลงต่ำกว่าเส้นสัญญาณ ในความพยายามที่จะเพิ่มประสิทธิภาพสัญญาณเหล่านี้พบว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 12- และ 26 วันสำหรับสัญญาณระยะยาวและค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่เจ็ดและ 18 วันสำหรับสัญญาณระยะสั้นเหมาะ
ส่งสัญญาณ MACD
การฝึกฝนการวาดเส้นแนวโน้มบนแผนภูมิหุ้นนั้นเกือบจะเท่ากับการซื้อหุ้น แต่สิ่งที่คุณอาจไม่ทราบก็คือคุณสามารถวาดเส้นแนวโน้มบนตัวบ่งชี้เช่น MACD แบบสองบรรทัด แนวรับและแนวต้านพร้อมกันนั้นสร้างช่องทางของการกระทำที่ช่วยวัดความแข็งแกร่งในปัจจุบันของแนวโน้ม
ในรูปที่ 2 เราวัดความแข็งแรงของแนวโน้มหุ้นโดยการสร้างช่องทาง ในการสร้างช่องทางให้ดึงการสนับสนุนโดยเชื่อมต่อส่วนล่างและกำหนดเส้นทางส่งคืนโดยเชื่อมต่อกับส่วนบนของ MACD
ในเดือนพฤศจิกายน 2551 และในเดือนกุมภาพันธ์ 2552 สัญญาณ MACD ทำจุดสูงสุดใหม่ในขณะที่ราคาหลักทรัพย์ปรับตัวสูงขึ้นเช่นกัน สิ่งนี้เรียกว่า divergence และบอกนักลงทุนว่าหุ้นสูญเสียโมเมนตัม นักลงทุนสามารถเลือกตำแหน่งสั้นเมื่อสัญญาณ MACD กระเด็นแนวต้าน ตำแหน่งสั้นอาจได้รับการครอบคลุมเมื่อเส้น MACD มาถึงการสนับสนุนที่ด้านล่างของช่องหรือสำหรับการซื้อขายระยะยาวเมื่อช่องขาดเหมือนที่มันใกล้สิ้นเดือนเมษายน 2009
หากเราดูรูปที่ 3 ในเดือนกรกฎาคม 2551 เราอาจสังเกตุว่าสัญญาณ MACD ทำจุดต่ำและสูงขึ้นจากราคาหุ้น ปรากฏการณ์นี้กำลังส่งสัญญาณการกลับรายการที่เป็นไปได้ ในเดือนพฤศจิกายนการพลิกกลับได้รับการยืนยันเมื่อ MACD สร้างระดับต่ำสุดที่สำคัญแสดงให้เห็นถึงการสะสมในโมเมนตัมรั้น
มกราคม 2552 เห็นว่าหุ้นทำจุดสูงสุดใหม่เมื่อราคาทะลุแนวต้านระยะยาว อย่างไรก็ตาม MACD แสดงให้เห็นว่าโมเมนตัมไม่ได้ยืนยันการฝ่าวงล้อม พร้อมด้วยสัญญาณ MACD ไต่ระดับต่อเนื่องขณะที่หุ้นพยายามสร้างฐานรองรับใกล้ระดับ 80 ดอลลาร์ เมื่อราคาหุ้นทะลุแนวรับ MACD ก็ทะลุแนวรับเพื่อยืนยันว่าหุ้นจะไม่รักษาระดับราคาปัจจุบันและนักลงทุนควรขายหุ้น
บรรทัดล่าง
ความแข็งแรงของแนวโน้มปัจจุบันสามารถวัดได้โดยการส่งสัญญาณ MACD ดูการพลิกกลับของจุดโดยมองหา divergences ในโมเมนตัมที่วัดโดยช่องสัญญาณ MACD กำหนดสัญญาณซื้อและขายโดยใช้ MACD crossovers หรือกระเด็นเส้นของช่อง การเรียนรู้ที่จะใช้และรับรู้สัญญาณเหล่านี้ช่วยให้นักลงทุนเพิ่มผลกำไรเมื่อซื้อขายแนวโน้มระยะสั้นและระยะกลาง
