สิทธิการสะสม (roa)

สิทธิในการสะสม (ROA) คืออะไร?

สิทธิในการสะสม (ROA) เป็นสิทธิที่อนุญาตให้ผู้ถือหุ้นกองทุนรวมได้รับค่าคอมมิชชั่นการขายที่ลดลงเมื่อจำนวนของกองทุนรวมที่ซื้อมาและจำนวนที่ถืออยู่แล้วเท่ากับสิทธิของจุดพักสะสม (ROA)

ประเด็นที่สำคัญ

• สิทธิ์ในการสะสม (ROA) ให้สิทธิ์แก่ผู้ถือหุ้นของกองทุนรวมที่มีศักยภาพในการลดภาระ (ค่าคอมมิชชั่น) เมื่อซื้อหุ้นของกองทุนเพิ่มเติมจุดมุ่งหมายสำหรับการโหลดกองทุนรวมคือจำนวนเงินดอลลาร์สำหรับการซื้อหุ้นของกองทุนที่มีคุณสมบัตินักลงทุนสำหรับการขายลดลง การเรียกเก็บเงินขณะที่ไม่ใช่กองทุนทั้งหมดมี ROAs ดังนั้นโปรดตรวจสอบก่อนซื้อหากคุณวางแผนที่จะสะสมตำแหน่งที่มีขนาดใหญ่

ทำความเข้าใจเกี่ยวกับสิทธิในการสะสม

สิทธิในการสะสมคะแนนสะสมถูกจัดทำโดย บริษัท กองทุนรวมเพื่อมอบส่วนลดค่าคอมมิชชั่นสำหรับนักลงทุน บริษัท กองทุนรวมกำหนดโครงสร้างค่าธรรมเนียมการขายสำหรับกองทุนรวมที่ลงทุน นักลงทุนต้องเสียค่าใช้จ่ายในการขายเมื่อพวกเขาซื้อหุ้นของกองทุนรวมกับคนกลางซึ่งมีค่าใช้จ่ายการขาย บริษัท กองทุนรวมอาจเสนอจุดพัก ROA ตามตารางค่านายหน้าการขาย

โดยทั่วไปจะไม่มีการ จำกัด เวลาว่ากองทุนรวมจะต้องมีคุณสมบัติในการรับสิทธิในการสะสมนานแค่ไหน ไม่ใช่กองทุนรวมทั้งหมดที่มีจุดพัก ROA ดังนั้นนักลงทุนควรตรวจสอบให้แน่ใจว่าได้ระบุไว้สำหรับกองทุนรวมหากมีอยู่ โดยทั่วไปแล้วจุดพักของ ROA จะอ้างอิงถึงค่าใช้จ่ายในการขายส่วนหน้าและดังนั้นจึงมีการจัดทำหลักในชั้นเรียนของกองทุนที่มีค่าใช้จ่ายการขายแบบส่วนหน้า

สิทธิของจุดพักสะสม

จุดพักถูกกำหนดไว้ในระดับต่าง ๆ เพื่อให้นักลงทุนได้รับส่วนลดค่าใช้จ่ายการขายเมื่อพวกเขาลงทุนมากขึ้น จุดพักจะถูกกำหนดโดยกองทุนรวมและบูรณาการภายในกระบวนการกระจายกองทุน โดยทั่วไปจะมีการเสนอให้กับกองทุนที่มีค่าธรรมเนียมการขายส่วนหน้า แต่อาจมีให้สำหรับค่าใช้จ่ายการขายประเภทอื่นเช่นกัน

กองทุนรวมจะต้องให้คำอธิบายของจุดพักและข้อกำหนดคุณสมบัติในหนังสือชี้ชวนของกองทุน นักลงทุนจะต้องเสียค่าใช้จ่ายในการขายที่ต่ำกว่าและประหยัดเงิน

หน่วยงานกำกับดูแลอุตสาหกรรมการเงิน (FINRA) ให้คำแนะนำต่อไปนี้สำหรับจุดพักของ ROA ของกองทุนรวม จุดพักของ ROA อาจมีผลเมื่อผู้ถือครองมีรายได้ถึง $ 25, 000

การลงทุนและค่าธรรมเนียมการขาย:

• น้อยกว่า $ 25, 000 5.00% อย่างน้อย $ 25, 000 แต่น้อยกว่า $ 50, 000 4.25% อย่างน้อย $ 50, 000 แต่น้อยกว่า $ 100, 000 3.75% อย่างน้อย $ 100, 000 แต่น้อยกว่า $ 250, 000 3.25% อย่างน้อย $ 250, 000 แต่น้อยกว่า $ 500, 000 2.75% อย่างน้อย $ 500, 000 แต่ น้อยกว่า $ 1 ล้าน 2.00% $ 1, 000, 000 หรือมากกว่าไม่มีค่าใช้จ่ายการขาย

สิทธิในการหยุดพักสะสมเป็นสิ่งสำคัญสำหรับนักลงทุนที่มีมูลค่าสูงซื้อหุ้นผ่านตัวกลางทางการเงินที่เรียกเก็บค่าธรรมเนียมการขายหน้ากองทุน จุดพัก ROA สามารถมีผลต่อแผนการลงทุนในระยะยาวของนักลงทุน ในตัวอย่างนี้นักลงทุนจะต้องลงทุนอีก 20, 000 ดอลลาร์เพื่อไปถึงจุดพักยอดขายหน้าถัดไปที่ 3.75% หากนักลงทุนมีการลงทุน 1 ล้านดอลลาร์หรือถึงจุดคุ้มทุน ROA ที่ 1 ล้านดอลลาร์โดยปกติแล้วพวกเขาจะไม่ต้องจ่ายค่าขายหน้า

ตัวอย่าง ROA

ตัวอย่างเช่นสมมติว่านักลงทุนต้องการซื้อหุ้น ABC Class A ของกองทุน $ 5, 000 พร้อมค่าการขาย front-end ที่เรียกเก็บโดยคนกลาง 5.00% การลงทุน $ 5, 000 เพิ่มไปยังการลงทุนที่มีอยู่ของนักลงทุน $ 25, 000 ในหุ้น Class A ของกองทุนแล้ว Fund ABC ทำตามกำหนดการเบรกพอยต์ ROA เดียวกันตามที่ FINRA กำหนดไว้

ด้วยการลงทุนใหม่มูลค่า 5, 000 ดอลลาร์ขณะนี้นักลงทุนมีการสะสม 30, 000 ดอลลาร์ ดังนั้นการซื้อเพิ่มเติมของพวกเขา $ 5, 000 จึงมีคุณสมบัติสำหรับการลดค่าใช้จ่ายการขาย front-end ที่ 4.25% เมื่อเทียบกับมาตรฐาน 5.00%