หุ้นค้าปลีกมีผลประกอบการที่หลากหลายจนถึงปีนี้ ผลตอบแทนที่ได้จากดาวฤกษ์ในหุ้นเติบโตของอีคอมเมิร์ซเช่น Amazon.com, Inc. (AMZN) และ eBay Inc. (EBAY) ได้ชดเชยผลตอบแทนย่อยในการดิ้นรนชื่อห้างสรรพสินค้าที่มีปัญหาเช่น Macy's, Inc. (M) และ Nordstrom, Inc. (JWN) การแบ่งโดยสิ้นเชิงระหว่างผู้ชนะและผู้แพ้ในอวกาศเป็นวิธีที่จะอธิบายว่าทำไมกลุ่มโดยรวมมีประสิทธิภาพต่ำกว่า S&P 500 ประมาณ 15% ต่อปี (YTD)
แม้ว่ายอดขายออนไลน์ที่เพิ่มขึ้นและพฤติกรรมการซื้อของผู้บริโภคที่เปลี่ยนไปพร้อมกับความกังวลในเรื่องข้อพิพาททางการค้ายังคงนำเสนอความท้าทายสำหรับผู้ค้าปลีกหลายราย แต่ปัจจัยพื้นฐานที่แข็งแกร่งยังคงแข็งแกร่ง การเติบโตทางเศรษฐกิจที่ยืดหยุ่นการสร้างงานที่แข็งแกร่งและการเติบโตของค่าจ้างเป็นปัจจัยสนับสนุนการใช้จ่ายของผู้บริโภค ตัวเลขยอดค้าปลีกเน้นเงื่อนไขที่ดีเหล่านี้ - ในขณะที่ลดลงเล็กน้อยในเดือนกันยายนพวกเขามีกำไรในช่วงหกเดือนก่อนหน้า
“ ในขณะที่ความไม่แน่นอนเกี่ยวกับนโยบายการค้าและปัญหาอื่น ๆ ได้ส่งผลกระทบต่อความเชื่อมั่นของผู้บริโภคเมื่อไม่นานมานี้ผู้บริโภคยังคงให้ความสำคัญกับพวกเขาเป็นอย่างมากเนื่องจากแนวโน้มและปัจจัยระยะยาวเช่นตลาดแรงงานตึงตัว "Jack Kleinhenz หัวหน้านักเศรษฐศาสตร์ (NRF) เพิ่งบอก The Wall Street Journal ทางอีเมล ยิ่งไปกว่านั้น NRF คาดการณ์ยอดค้าปลีกในช่วงวันหยุดปีนี้ในช่วงเดือนพฤศจิกายนและธันวาคมจะเพิ่มขึ้นระหว่าง 3.8% และ 4.2% เมื่อเทียบกับปี 2561-2546 และ 3.7% เมื่อเทียบกับห้าปีก่อน
จากมุมมองทางเทคนิคกองทุนแลกเปลี่ยนซื้อขายปลีก (ETFs) สามกองทุนที่ระบุไว้ด้านล่างนี้มีลักษณะที่จะเกิดการฝ่าวงล้อมขณะที่เราย้ายไปสู่ฤดูกาลการใช้จ่ายในวันหยุด ลองมาดูข้อมูลเฉพาะของแต่ละกองทุนอย่างละเอียดและดูแผนภูมิเพื่อดูความเป็นไปได้ในการซื้อขาย
อีทีเอฟค้าปลีก SPDR S&P (XRT)
ด้วยสินทรัพย์ภายใต้การจัดการ (AUM) $ 265.33 ล้านเหรียญสหรัฐกองทุน SPDR S&P เพื่อการค้าปลีก (XRT) พยายามที่จะให้ผลลัพธ์การลงทุนที่คล้ายกันกับดัชนี S&P Retail Select Industry - ดัชนีมาตรฐานประกอบด้วยหุ้นค้าปลีกขนาดใหญ่ในทุกตลาด การจัดสรรอุตสาหกรรมย่อยสามอันดับแรกของกองทุน ได้แก่ เครื่องแต่งกายที่ 21.55% อินเทอร์เน็ตและการตลาดทางตรง 17.91% และยานยนต์ 17.24% สเปรดเฉลี่ยต่ำสุดพิเศษ 0.03% เมื่อรวมกับมูลค่าการซื้อขายรายวันประมาณ 6 ล้านหุ้นทำให้อีทีเอฟเหมาะสำหรับทั้งนักลงทุนและนักเก็งกำไร XRT เรียกเก็บค่าธรรมเนียมการจัดการรายปี 0.35% ออกเงินปันผล 1.59% และได้คืน 5% YTD ณ วันที่ 18 ตุลาคม 2019
รูปแบบส่วนหัวและไหล่ผกผันเกิดขึ้นบนแผนภูมิของ XRT ในช่วงห้าเดือนที่ผ่านมาซึ่งแสดงให้เห็นว่ามีส่วนต่างจากราคาปลายปี ราคาปิดเหนือเส้นขอบเสื้อด้านล่างและค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย 200 วันในวันพฤหัสบดีซึ่งอาจส่งผลให้ผู้ซื้อดัน ETF เข้าสู่แนวต้านที่สำคัญระหว่าง $ 46 และ $ 48 นอกจากนี้ดัชนีความแข็งแรงสัมพัทธ์ (RSI) ที่อ่านต่ำกว่าระดับที่ซื้อเกินจะให้ราคาที่เพียงพอสำหรับการทดสอบระดับนี้ก่อนที่จะเคลื่อนไหวแก้ไข ผู้ค้าควรคิดเกี่ยวกับการวางคำสั่งหยุดการขาดทุนที่ด้านล่าง SMA 200 วันเพื่อปกป้องเงินทุน
หุ้น Direxion Daily Retail Bull 3X (RETL)
Direxion Daily Retail Bull 3X Shares (RETL) มุ่งหวังที่จะคืนผลการดำเนินงานประจำวันของดัชนี S&P Retail Select Industry เป็นสามเท่า เรเวอเรจของ RETL ทำให้เป็นเครื่องมือที่เหมาะสำหรับผู้ค้าที่ต้องการเดิมพันที่ก้าวร้าวกับหุ้นค้าปลีกที่หลากหลายซึ่งดำเนินงานในอุตสาหกรรมต่างๆ ดัชนีอ้างอิงของกองทุนประกอบด้วยผู้ถือครองประมาณ 85 รายที่ช่วยกระจายความเสี่ยงในตลาด ผู้ที่ซื้อขาย ETF ควรใช้คำสั่ง จำกัด แทนที่จะเป็นคำสั่งซื้อของตลาดเพื่อต่อสู้กับส่วนต่างราคาที่เพิ่มขึ้น 0.45% และปริมาณการซื้อขายเฉลี่ยประมาณ 36, 000 หุ้น อัตราส่วนค่าใช้จ่าย 0.99% ของกองทุนไม่ถูก แต่มันมีความสำคัญน้อยกว่าเนื่องจากภารกิจทางยุทธวิธีระยะสั้นของกองทุน ณ วันที่ 18 ต.ค. 2562 RETL มีสินทรัพย์สุทธิอยู่ที่ 13.72 ล้านดอลลาร์ให้ผลตอบแทน 1.25% และมีผลตอบแทนต่อปีค่อนข้างคงที่ ในทางทฤษฎี ETF ควรได้รับผลตอบแทน 15% YTD (ประสิทธิภาพของ XRT สามครั้ง) อย่างไรก็ตามเนื่องจากเป็นการปรับยอดรายวันผลตอบแทนจึงเบี่ยงเบนไปจากการใช้ประโยชน์จากโฆษณาเนื่องจากผลของการประนอม
เนื่องจาก RETL ติดตามดัชนีเดียวกันกับ XRT แผนภูมิทั้งสองจะจัดเรียงชิดกัน ไหล่ขวาของหัวผกผันและรูปแบบไหล่พบการสนับสนุนใน SMA 50 วันก่อนหน้านี้ในเดือนนี้ด้วยราคาในขณะนี้การทดสอบการก่อตัวของคอและ SMA 200 วัน กลุ่มข้ามของเส้นคอนเวอร์เจนซ์ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ (MACD) เหนือเส้นสัญญาณในวันที่ 14 ต.ค. ยืนยันการเคลื่อนไหวของราคารั้นล่าสุด ผู้ค้าที่เปิดตำแหน่งยาวในระดับปัจจุบันควรกำหนดเป้าหมายไปที่แนวต้านที่สำคัญที่ $ 33.50 และตั้งคำสั่งหยุดภายใต้จุดต่ำสุดของหนึ่งในสามช่วงการซื้อขายที่ผ่านมาโดยขึ้นอยู่กับการยอมรับความเสี่ยงส่วนบุคคล
อีทีเอฟขายปลีก ProShares ออนไลน์ (ONLN)
เปิดตัวในเดือนกรกฎาคม พ.ศ. 2561 ETF สำหรับการค้าปลีกออนไลน์ ProShares (ONLN) มีวัตถุประสงค์เพื่อให้ผลตอบแทนที่สอดคล้องกับดัชนีการค้าปลีกออนไลน์ของ ProShares กองทุน $ 21.92 ล้านทำหน้าที่ได้อย่างยอดเยี่ยมในการเสนอขายให้กับ บริษัท ค้าปลีกที่ขายทางออนไลน์เป็นหลักนั่นคือผ่านแพลตฟอร์มโทรศัพท์มือถือหรือผ่านการซื้อแอพ เนื่องจากอีทีเอฟทำการชั่งน้ำหนักหุ้นตามราคาตลาดที่ปรับเปลี่ยนชื่อใหญ่ ๆ ในอุตสาหกรรมมีการจัดสรรที่ใหญ่มาก ตัวอย่างเช่นอเมซอนยักษ์ใหญ่ทางอิเล็กทรอนิกส์และ บริษัท อาลีบาบากรุ๊ปโฮลดิ้ง จำกัด (BABA) ที่เทียบเท่าของจีนสั่งการให้น้ำหนัก 23.87% และ 12.38% ตามลำดับ ปริมาณการซื้อขายของกองทุนสามารถทำให้แห้งได้ในบางครั้งโดยมีการแลกเปลี่ยนหุ้นประมาณ 10, 000 วันเกือบทุกวันแม้ว่าสเปรดเฉลี่ยสี่เปอร์เซ็นต์จะช่วยให้ต้นทุนการทำธุรกรรมแข่งขันได้ ONLN เป็นกองทุนที่มีผลการดำเนินงานดีที่สุดในสามแห่งที่กล่าวถึงโดยเพิ่มขึ้นกว่า 14% YTD ณ วันที่ 18 ต.ค. 2562
ราคาหุ้นของกองทุนมีการซื้อขายในรูปแบบลิ่มที่ลดลงตั้งแต่เดือนกรกฎาคมเพื่อกำหนดแนวรับและแนวต้านที่ชัดเจน ผู้ค้าควรมองหาโอกาสในการซื้อหากราคาปิดเหนือเส้นแนวโน้มบนของรูปแบบในปริมาณที่สูงกว่าค่าเฉลี่ย - การเคลื่อนไหวที่สามารถครองการชุมนุมช่วงต้นปี 2562 และดูการทดสอบจุดสูงสุดในรอบ 52 สัปดาห์ที่ 40.16 ดอลลาร์ หากมีการฝ่าวงล้อมเกิดขึ้นให้ตัดการสูญเสียอย่างรวดเร็วหากราคาแผงลอยและย้อนกลับต่ำกว่าเส้นแนวโน้มสูงสุดของลิ่ม
StockCharts.com
