งานการหาแนวโน้มระยะสั้นของสินทรัพย์ทางการเงินใด ๆ อาจดูน่ากลัวโดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อผู้ค้าลองดูแผนภูมิราคาของสินทรัพย์เพื่อขอคำแนะนำ ความผันผวนของราคาแบบวันต่อวันที่เห็นบนแผนภูมิสามารถปรากฏขึ้นอย่างไม่แน่นอนและสามารถทำให้ยากอย่างยิ่งในการพิจารณาว่าการเคลื่อนไหวของราคามีความสำคัญและจะส่งผลกระทบต่อทิศทางของหลักทรัพย์อย่างมีนัยสำคัญ
โชคดีสำหรับผู้ค้าเทคนิคการสร้างแผนภูมิและการวิเคราะห์ทางเทคนิคหลายอย่างได้รับการพัฒนาขึ้นซึ่งพยายามกรองสัญญาณรบกวนแบบสุ่มและมุ่งเน้นไปที่การเคลื่อนไหวที่สำคัญซึ่งทำหน้าที่เป็นตัวขับเคลื่อนแนวโน้มของสินทรัพย์ วิธีการหนึ่งในการกรองสัญญาณรบกวนนี้ซึ่งเป็นจุดสนใจของบทความนี้ก็เป็นที่รู้จักกันในชื่อแผนภูมิ Kagi แม้ว่าจะไม่ได้เป็นเครื่องมือทางเทคนิคที่พบบ่อยที่สุดหรือเป็นที่รู้จักกันอย่างแพร่หลาย แต่ก็อาจเป็นหนึ่งในการเพิ่มไปยังชุดเครื่องมือของคุณ
การก่อสร้างแผนภูมิ Kagi
แผนภูมิ Kagi ประกอบด้วยชุดของเส้นแนวตั้งที่อ้างอิงการเคลื่อนไหวของราคาแทนที่จะยึด เวลา เช่นแผนภูมิทั่วไปเช่นเส้นบาร์หรือแท่งเทียน
ดังที่คุณเห็นจากแผนภูมิ Kagi ด้านล่างสิ่งแรกที่ผู้ค้าจะสังเกตเห็นคือเส้นในแผนภูมิ Kagi นั้นมีความหนาแตกต่างกันไปขึ้นอยู่กับราคาของสินทรัพย์ บางครั้งเส้นบางในขณะที่เวลาอื่น ๆ เส้นจะหนาและหนา ความหนาที่แตกต่างกันของเส้นและทิศทางของพวกเขาคือสิ่งสำคัญที่สุดของแผนภูมิ Kagi เพราะนี่คือสิ่งที่ผู้ค้าใช้เพื่อสร้างสัญญาณธุรกรรม
MetaStock
รูปที่ 1
Kagis และเชิงเทียน
บรรทัดต่าง ๆ ที่ปรากฏบนแผนภูมิ Kagi อาจดูล้นหลามในตอนแรกดังนั้นเรามาดูตัวอย่างเชิงประวัติศาสตร์โดยใช้ Apple Computer Inc. (NASDAQ: AAPL) ระหว่างวันที่ 8 พฤษภาคมถึง 1 ธันวาคม 2549 เราเชื่อว่าตัวอย่างนี้จะทำให้เป็นจำนวนมาก ง่ายต่อการเข้าใจวิธีการสร้างแผนภูมิประเภทที่น่าสนใจนี้ นอกจากนี้เรายังได้แนบแผนภูมิแท่งเทียนปกติกับชาร์ต Kagi หลายแห่งเพื่อแสดงให้เห็นว่าราคาของสินทรัพย์อ้างอิงได้ทำอะไรเพื่อทำให้เกิดการเปลี่ยนแปลงในแผนภูมิ Kagi
ดังที่คุณเห็นในรูปที่ 2 ราคาหุ้น AAPL เริ่มลดลงหลังจากวันเริ่มต้นของแผนภูมิของเรา เมื่อราคาลดลงเส้นแนวตั้งถูกสร้างขึ้นและด้านล่างของเส้นแนวตั้งนี้เท่ากับราคาปิดต่ำสุด หากปิดงวดถัดไปจะต่ำกว่าจุดต่ำสุดในปัจจุบันบรรทัดนั้นจะถูกขยายให้เท่ากับค่าต่ำสุดใหม่ บรรทัดจะไม่เปลี่ยนทิศทางจนกว่าราคาจะเคลื่อนไหวเหนือเส้น Kagi มากกว่าจำนวนที่กลับรายการล่วงหน้าซึ่งโดยปกติจะกำหนดไว้ที่ 4% แม้ว่าพารามิเตอร์นี้สามารถเปลี่ยนแปลงได้ขึ้นอยู่กับความปลอดภัยหรือความต้องการของผู้ค้า
MetaStock
รูปที่ 2
การกลับรายการ
เมื่อวันที่ 1 มิถุนายน 2549 หุ้น AAPL ปิดเหนือระดับต่ำของ Kagi 4.02% ซึ่งเป็นมากกว่าจำนวนเงินโอนกลับ 4% ที่จำเป็นในการเปลี่ยนทิศทางของแผนภูมิ (4%) ดังที่คุณเห็นจากแผนภูมิด้านล่างการกลับรายการจะแสดงโดยเส้นแนวนอนเล็ก ๆ ไปทางขวาตามด้วยเส้นแนวตั้งในทิศทางของการกลับรายการ สาย Kagi ที่เพิ่มขึ้นจะยังคงอยู่ในทิศทางขึ้นไปจนกว่าจะตกลงต่ำกว่าระดับสูงสุดมากกว่า 4%
Megastock
รูปที่ 3
ผู้ค้าหลายรายให้การต้อนรับการกลับรายการเพราะนี่เป็นสัญญาณ Kagi แบบกระทิงตัวแรกที่ถูกสร้างขึ้นตั้งแต่สร้างแผนภูมิในช่วงต้นเดือนพฤษภาคม อย่างไรก็ตามโชคไม่ดีสำหรับวัวการเคลื่อนไหวครั้งนี้ไม่ยั่งยืนเนื่องจากหมีตอบสนองและผลักดันให้ราคาต่ำกว่าระดับสูงสุดของสาย Kagi มากกว่าจำนวนการกลับรายการ 4% การพลิกกลับด้านล่างจะแสดงบนแผนภูมิเป็นอีกเส้นแนวนอนไปทางขวาตามด้วยเส้นที่เคลื่อนที่ในทิศทางลง
ดังที่คุณเห็นได้จากรูปที่ 4 ด้านล่างวัวและหมีใช้เวลาสองสามสัปดาห์เพื่อต่อสู้กับทิศทางของหุ้น Apple ทำให้แผนภูมิ Kagi กลับทิศทางหลายครั้ง การเคลื่อนไหวสามครั้งที่สูงขึ้นที่เกิดขึ้นระหว่างเดือนมิถุนายนและกรกฎาคมนั้นสูงกว่าระดับต่ำสุดของแผนภูมิถึง 4% ซึ่งทำให้แผนภูมิ Kagi กลับทิศทาง การเคลื่อนไหวเหล่านี้แสดงให้เห็นถึงความเชื่อมั่นที่เพิ่มขึ้น แต่พวกเขายังไม่แข็งแกร่งพอที่จะทำให้แนวโน้มกลับคืน
(หากต้องการเรียนรู้เพิ่มเติมโปรดอ่าน: การ ย้อนกลับหรือการกลับรายการ: รู้จักความแตกต่าง และ การสนับสนุนและการพลิกกลับด้านต้านทาน )
Megastock
รูปที่ 4
เส้นหนา
จำนวนการพลิกกลับที่ผิดพลาดเริ่มแสดงให้ผู้ค้าเห็นว่าความสนใจในหุ้นเพิ่มขึ้น แต่แนวโน้มที่แท้จริงยังคงอยู่ในการควบคุมของหมี เรื่องนี้เปลี่ยนไปเมื่อวันที่ 20 กรกฎาคม 2549 เนื่องจากช่องว่างที่มากกว่า 4% จำเป็นต้องย้อนกลับทิศทางของแผนภูมิ ในความเป็นจริงกำไรเพิ่มขึ้นมากพอที่จะส่งราคาสูงกว่าราคาที่สูงขึ้นก่อนหน้านี้บนแผนภูมิ Kagi ซึ่งแสดงโดยเส้นแนวนอนที่วาดล่าสุดใกล้ $ 59 การเคลื่อนไหวเหนือระดับสูงของ Kagi ก่อนหน้าเช่นเดียวกับที่แสดงในภาพด้านล่างทำให้เส้นของแผนภูมิ Kagi กลายเป็นตัวหนา
Megastock
รูปที่ 5
ผู้ค้าจะใช้การเปลี่ยนจากเส้นบางเป็นเส้นหนาหรือในทางกลับกันเพื่อสร้างสัญญาณธุรกรรม สัญญาณซื้อจะถูกสร้างขึ้นเมื่อสาย Kagi สูงกว่าระดับสูงสุดก่อนหน้าโดยเปลี่ยนจากบางเป็นหนา สัญญาณขายจะถูกสร้างขึ้นเมื่อเส้น Kagi ตกลงต่ำกว่าจุดต่ำสุดก่อนหน้าและเส้นจะเปลี่ยนจากหนาเป็นผอม ดังที่คุณเห็นในรูปที่ 6 แผนภูมิ Kagi กลับทิศทางหลังจากการวิ่งที่คมชัด แต่การกลับรายการแบบง่ายไม่เปลี่ยนความหนาของเส้นหรือสร้างสัญญาณธุรกรรม ในตัวอย่างนี้หมีไม่สามารถส่งราคาต่ำกว่าราคาต่ำสุดก่อนหน้านี้บนแผนภูมิ Kagi
เมื่อโมเมนตัมรั้นยังคงดำเนินต่อไปอีกในช่วงกลางเดือนสิงหาคมราคาจะกลับไปในทิศทางขาขึ้นสร้างการแกว่งตัวต่ำซึ่งจะถูกใช้เพื่อสร้างสัญญาณขายในอนาคต ในที่สุดวัวไม่สามารถผลักดันราคาหุ้นของ Apple กลับลงมาต่ำกว่าระดับต่ำทำให้แผนภูมิ Kagi ยังคงอยู่ในภาวะตลาดขาขึ้นตลอดระยะเวลาที่เหลือของการทดสอบ การไม่มีสัญญาณการขายทำให้ผู้ค้าได้รับประโยชน์จากแนวโน้มขาขึ้นที่แข็งแกร่งโดยไม่มีการเปลี่ยนแปลงจากราคาที่ผันผวน
Megastock
รูปที่ 6
ตัวอย่างระยะยาว
ตอนนี้เรามีความเข้าใจในสิ่งที่สร้างสัญญาณธุรกรรมเมื่อใช้แผนภูมิ Kagi มาดูตัวอย่างประวัติศาสตร์ในระยะยาวโดยใช้แผนภูมิของ Apple Computer (30 เมษายน 2548 - 31 ธันวาคม 2549) ขอให้สังเกตว่าการเคลื่อนที่เหนือระดับสูงสุดก่อนหน้าทำให้เส้นตัวหนาในขณะที่การขยับตัวต่ำกว่าจุดต่ำทำให้เส้นบางลงอีกครั้ง ความหนาที่เปลี่ยนแปลงเป็นกุญแจสำคัญในการกำหนดสัญญาณการทำธุรกรรมเนื่องจากความผันผวนนี้แสดงให้เห็นว่าบูลส์หรือหมีนั้นอยู่ในการควบคุมของโมเมนตัม โปรดจำไว้ว่าผู้ค้าจะใช้การเปลี่ยนจากแบบบางเป็นแบบหนาเป็นสัญญาณซื้อในขณะที่การเปลี่ยนแปลงจากแบบหนาเป็นแบบบางนั้นแสดงว่าโมเมนตัมขาลงมีความสำคัญและเป็นเวลาที่ดีในการพิจารณาขาย
Megastock
รูปที่ 7
บรรทัดล่าง
ความผันผวนของราคาในแต่ละวันสามารถทำให้ผู้ค้าในตลาดการเงินยากที่จะกำหนดแนวโน้มที่แท้จริงของสินทรัพย์ โชคดีสำหรับผู้ค้าวิธีการต่าง ๆ เช่นการสร้างแผนภูมิของ Kagi ช่วยให้หมดสิ้นการมุ่งเน้นไปที่การเคลื่อนไหวของราคาที่ไม่สำคัญซึ่งไม่ส่งผลกระทบต่อโมเมนตัมในอนาคต ในตอนแรกแผนภูมิ Kagi สามารถดูเหมือนชุดที่สับสนของบรรทัดที่วางแบบสุ่ม แต่ในความเป็นจริงการเคลื่อนไหวของแต่ละบรรทัดขึ้นอยู่กับราคาและสามารถใช้เพื่อสร้างสัญญาณการซื้อขายที่ทำกำไรได้มาก เทคนิคการสร้างแผนภูมินี้ไม่เป็นที่รู้จักสำหรับผู้ค้าที่ใช้งานอยู่เป็นหลัก แต่เนื่องจากความสามารถในการระบุแนวโน้มที่แท้จริงของสินทรัพย์จึงไม่น่าแปลกใจที่จะเห็นการหลั่งไหลของจำนวนผู้ค้าที่พึ่งพาแผนภูมินี้เมื่อทำการตัดสินใจใน ตลาด
