คำสั่งซื้อหยุดคืออะไร
คำสั่งหยุดซื้อซื้อแนะนำให้นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ซื้อเมื่อราคากระทบถึงราคาที่สูงกว่าราคาปัจจุบัน เมื่อราคาถึงจุดที่หยุดการซื้อจะกลายเป็นคำสั่งซื้อในตลาดและสามารถเติมได้ในราคาต่อไป คำสั่งประเภทนี้สามารถนำไปใช้กับหุ้นตราสารอนุพันธ์อัตราแลกเปลี่ยนหรือเครื่องมือซื้อขายอื่น ๆ ได้หลากหลาย คำสั่งซื้อหยุดสามารถตอบสนองวัตถุประสงค์ที่หลากหลายด้วยสมมติฐานพื้นฐานที่ว่าราคาหุ้นที่ไต่ระดับขึ้นไปสูงจะยังคงเพิ่มขึ้นต่อไป
สั่งซื้อหยุด
พื้นฐานของคำสั่งซื้อหยุด
คำสั่งซื้อหยุดมักจะถูกมองว่าเป็นเครื่องมือในการป้องกันการสูญเสียตำแหน่งสั้น ๆ นักลงทุนยินดีที่จะเปิดตำแหน่งสั้น ๆ เพื่อวางเดิมพันที่ราคาหลักทรัพย์จะลดลง หากเกิดเหตุการณ์ดังกล่าวนักลงทุนสามารถซื้อหุ้นที่ถูกกว่าและทำกำไรส่วนต่างระหว่างการขายชอร์ตกับการซื้อตำแหน่งที่ยาวนาน นักลงทุนสามารถป้องกันการเพิ่มขึ้นของราคาหุ้นซื้อวางคำสั่งซื้อหยุดเพื่อให้ครอบคลุมตำแหน่งสั้นในราคาที่ จำกัด การขาดทุน เมื่อใช้เพื่อแก้ไขตำแหน่งสั้น ๆ การหยุดซื้อมักเรียกว่าคำสั่งหยุดการขาดทุน
ผู้ขายระยะสั้นสามารถวางหยุดซื้อที่ราคาการนัดหยุดงานไม่ว่าจะต่ำหรือสูงกว่าจุดที่พวกเขาเปิดตำแหน่งสั้น หากราคาได้ลดลงอย่างมีนัยสำคัญและนักลงทุนกำลังมองหาที่จะปกป้องตำแหน่งที่ทำกำไรของพวกเขาจากการเคลื่อนไหวขึ้นไปตามมาพวกเขาสามารถวางหยุดซื้อต่ำกว่าราคาเปิดเดิม นักลงทุนที่กำลังมองหาเพื่อป้องกันการสูญเสียจากภัยพิบัติจากการเคลื่อนไหวที่เพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญจะเปิดคำสั่งซื้อหยุดเหนือราคาขายชอร์ตดั้งเดิม
ซื้อคำสั่งหยุดสำหรับบูลส์
กลยุทธ์ที่อธิบายไว้ข้างต้นใช้หยุดซื้อเพื่อป้องกันการเคลื่อนไหวรั้นในการรักษาความปลอดภัย กลยุทธ์ที่ไม่ค่อยมีคนรู้จักใช้การหยุดซื้อเพื่อทำกำไรจากการเคลื่อนไหวขึ้นของราคาหุ้น นักวิเคราะห์ทางเทคนิคมักจะอ้างถึงระดับของความต้านทานและการสนับสนุนสำหรับหุ้น ราคาอาจสูงขึ้นและต่ำลง แต่อยู่ในระดับสูงโดยมีแนวต้านและแนวรับบริเวณต่ำ สิ่งเหล่านี้สามารถเรียกว่าเพดานราคาและชั้นราคา อย่างไรก็ตามนักลงทุนบางคนคาดว่าหุ้นที่ไต่ระดับเหนือแนวต้านในสิ่งที่รู้จักกันในชื่อ Breakout จะไต่ระดับต่อไป คำสั่งซื้อหยุดจะมีประโยชน์มากในการทำกำไรจากปรากฏการณ์นี้ นักลงทุนจะเปิดคำสั่งซื้อหยุดเหนือแนวต้านเพื่อจับกำไรที่มีอยู่เมื่อเกิดการฝ่าวงล้อม คำสั่งหยุดการขาดทุนสามารถป้องกันการลดลงของราคาหุ้นในภายหลัง
ประเด็นที่สำคัญ
- คำสั่งหยุดซื้อคือคำสั่งซื้อหลักทรัพย์ในราคาที่ใช้สิทธิ มันเป็นกลยุทธ์ในการทำกำไรจากการเคลื่อนไหวขาขึ้นของราคาหุ้นโดยการวางคำสั่งล่วงหน้านอกจากนี้ยังสามารถใช้คำสั่งหยุดซื้อเพื่อป้องกันการสูญเสียตำแหน่งสั้น ๆ ที่ไม่ จำกัด
ตัวอย่างของคำสั่งซื้อหยุด
พิจารณาความเคลื่อนไหวของราคา ABC ของหุ้นที่มีแนวโน้มว่าจะแยกช่วงการซื้อขายระหว่าง $ 9 และ $ 10 สมมติว่าผู้ค้าทำการวางเดิมพันในการเพิ่มราคาเกินระดับ ABC และวางคำสั่งหยุดซื้อที่ $ 10.20 เมื่อหุ้นถึงราคาดังกล่าวคำสั่งซื้อจะกลายเป็นคำสั่งซื้อของตลาดและระบบการซื้อขายจะซื้อหุ้นในราคาที่มีอยู่ถัดไป
คำสั่งประเภทเดียวกันสามารถใช้เพื่อครอบคลุมตำแหน่งสั้น ในสถานการณ์สมมติข้างต้นสมมติว่าผู้ซื้อขายมีสถานะสั้นใน ABC ซึ่งหมายความว่าเธอกำลังเดิมพันกับราคาที่ลดลงในอนาคต เพื่อป้องกันความเสี่ยงจากการเคลื่อนไหวของหุ้นในทิศทางตรงกันข้ามนั่นคือการเพิ่มขึ้นของราคาผู้ประกอบการวางคำสั่งซื้อหยุดที่ทำให้เกิดสถานะซื้อหากราคาของ ABC เพิ่มขึ้น ดังนั้นแม้ว่าหุ้นจะเคลื่อนไหวในทิศทางตรงกันข้ามผู้ค้าก็จะชดเชยการขาดทุนของเธอ
