หนึ่งในเหตุผลที่รัฐบาลของรัฐส่วนใหญ่ในสหรัฐอเมริกาสั่งให้ผู้ขับขี่ทุกคนซื้อประกันภัยรถยนต์เพื่อหลีกเลี่ยงปัญหาของ "การเลือกที่ไม่พึงประสงค์" หรือกระบวนการที่ลูกค้าประกันที่มีความเสี่ยงมากที่สุดบังคับให้มีความเสี่ยงน้อยที่สุด หากราคาไม่สามารถปรับได้ตามความเสี่ยงของแต่ละบุคคลลูกค้าประกันที่แพงที่สุดจะผลักดันเบี้ยประกันโดยเฉลี่ยและทำให้มันไม่คุ้มค่าสำหรับการเสี่ยงซื้อน้อยที่สุด การเลือกที่ไม่พึงประสงค์ยังเป็นเหตุผลว่าทำไมผู้ใหญ่ชาวอเมริกันถึงปีภาษีปี 2018 ได้รับคำสั่งให้ซื้อประกันสุขภาพผ่าน Obamacare มีข้อโต้แย้งทางเศรษฐกิจสำหรับการซื้อที่ถูกบังคับ แต่ตัวอย่างในชีวิตจริงแสดงให้เห็นว่าทฤษฎีและการปฏิบัติมักจะแตกต่างกัน
วิธีที่ บริษัท ประกันภัยเอกชนป้องกันการเลือกที่ไม่พึงประสงค์
การเลือกที่ไม่พึงประสงค์เป็นปัญหาของความรู้ความน่าจะเป็นและความเสี่ยง ในสถานการณ์ส่วนใหญ่มันสามารถเอาชนะได้อย่างง่ายดายด้วยกลไกราคาที่แตกต่าง สมมติว่าบุคคลสองคนสมัครประกันภัยรถยนต์ผ่าน Allstate Corporation (NYSE: ALL) ผู้สมัครคนแรกคือชายอายุ 22 ปีขับรถไปและกลับจากที่ทำงานทุกวันมีประวัติของการเร่งความเร็วและมีอุบัติเหตุก่อนหน้านี้ที่บันทึกไว้ ผู้สมัครคนที่สองเป็นแม่วัย 40 ปีที่มักจะใช้บริการขนส่งสาธารณะเพื่อทำงานและไม่เคยมีตั๋วหรืออุบัติเหตุมานานกว่าทศวรรษ
จากมุมมองของ บริษัท ประกันผู้สมัครคนแรกนั้นมีความเสี่ยงและมีแนวโน้มที่จะเสียเงิน ผู้สมัครที่สองมีความเสี่ยงเล็กน้อย เพื่อระบุสิ่งที่มีความเสี่ยง Allstate จะถามคำถามเพื่อพิสูจน์ในระหว่างขั้นตอนการสมัครและพิจารณาตารางการคำนวณ ปรากฎว่าผู้ชาย 20 สิ่งที่แพงที่สุดที่จะประกัน ดังนั้น Allstate สามารถชดเชยความเสี่ยงเพิ่มเติมได้โดยการเรียกเก็บเบี้ยประกันที่สูงกว่าให้กับผู้สมัครคนแรก
การเลือกแบบไม่พึงประสงค์และการแก้ปัญหาอื่น ๆ
บุคคลแตกต่างกันไปตามความต้องการการป้องกันความเสี่ยงและความรู้เกี่ยวกับความเสี่ยงและการยอมรับความเสี่ยง บริษัท ประกันภัยอาจมีความรู้น้อยลงในแต่ละสถานการณ์ หาก บริษัท ประกันล้มเหลวในการแยกแยะระหว่างลูกค้าที่มีความเสี่ยงสูงและมีความเสี่ยงต่ำหมายความว่าพวกเขาไม่สามารถดำเนินการตามหลักคณิตศาสตร์ประกันภัยที่มีประสิทธิภาพได้ค่าเบี้ยประกันเฉลี่ยต่อผู้บริโภคอาจสูงมากจนลูกค้าที่มีความเสี่ยงต่ำหลุดออกจากตลาด
หากรูปแบบทางเศรษฐศาสตร์ของการกำหนดราคาแบบแตกต่างนั้นไม่ได้รับอนุญาตหรือไม่สามารถทำได้การแก้ปัญหาอื่น ๆ ในการเลือกแบบไม่พึงประสงค์คือเพื่อป้องกันไม่ให้ลูกค้าที่มีความเสี่ยงต่ำหลุดออกจากตลาด นี่หมายถึงบังคับให้ทุกคนต้องซื้อประกันจึงป้องกันไม่ให้ บริษัท ประกันยุบตัวลงภายใต้ต้นทุนของการจ่ายเงินที่มีความเสี่ยงสูง ผลความเสี่ยงต่ำจะต้องอุดหนุนความเสี่ยงสูง
ตัวอย่าง: การเลือกแบบไม่พึงประสงค์และพระราชบัญญัติการดูแลราคาไม่แพง
พระราชบัญญัติการดูแลราคาไม่แพงที่ถกเถียงกันของปี 2010 หรือที่รู้จักกันทั่วไปว่าเป็น ACA หรือ Obamacare ต้องใช้ผู้ใหญ่ที่ไม่มีข้อยกเว้นในสหรัฐอเมริกาเพื่อซื้อประกันสุขภาพ สิ่งนี้เรียกว่า "อาณัติของแต่ละบุคคล" มันถูกออกแบบมาโดยเฉพาะเพื่อหยุดการเลือกที่ไม่พึงประสงค์จากการยึดตลาดประกันสุขภาพหลังจาก ACA มีผลบังคับใช้
ACA สองด้านทำให้งานประกันภัยมีความยากมากขึ้นทำให้ผู้ให้บริการประกันภัยและลูกค้าที่มีความเสี่ยงต่ำเสียเปรียบทางเศรษฐกิจ ขั้นแรก บริษัท ประกันภัยจะต้องให้ความคุ้มครองขั้นต่ำในระดับเดียวกันเรียกว่า "ผลประโยชน์ด้านสุขภาพที่จำเป็น" แก่ผู้สมัครประกันภัยทุกคน ประการที่สองเบี้ยประกันใช้ระบบการจัดอันดับชุมชนที่ทำให้การคัดกรองผิดกฎหมายขึ้นอยู่กับการพิจารณาสุขภาพส่วนบุคคลหลายอย่างเช่นประวัติทางการแพทย์ที่ผ่านมาหรือเพศ แต่พรีเมี่ยมส่วนใหญ่ตั้งอยู่บนภูมิศาสตร์และอายุ
ACA จัดการกับปัญหาเหล่านี้โดยบังคับให้ทุก บริษัท ที่มีพนักงานมากกว่า 50 คนขึ้นไปซื้อประกันและกำหนดหน้าที่ของแต่ละบุคคล เนื่องจากเป็นไปได้ แต่ไม่ถูกกฎหมายในการคัดกรองบุคคลตามความเสี่ยง บริษัท ประกันภัยได้รับเงินอุดหนุนสำหรับผู้บริโภคที่มีความเสี่ยงสูง ปัญหาการเลือกที่ไม่พึงประสงค์ถูกสร้างขึ้นโดยผลประโยชน์ด้านสุขภาพที่จำเป็นและได้รับการแก้ไขในทางทฤษฎีโดยคำสั่งของแต่ละบุคคลแม้ว่าการแลกเปลี่ยนส่วนใหญ่จะต้องดิ้นรน ณ เดือนกรกฎาคม 2559 คำสั่งของแต่ละบุคคลถูกยกเลิกโดยการเรียกเก็บภาษี GOP 2017
ตัวอย่าง: การเลือกแบบไม่พึงประสงค์และการประกันภัยรถยนต์
บนพื้นผิวประกันภัยรถยนต์ทำงานแบบเดียวกับการประกันสุขภาพ เมื่อ บริษัท ประกันภัยไม่สามารถคัดกรองได้อย่างมีประสิทธิภาพไดรเวอร์ที่มีความเสี่ยงสูงอาจบังคับให้พรีเมี่ยมสำหรับทุกคน สิ่งนี้อาจส่งผลให้ผู้ขับขี่ที่มีความเสี่ยงต่ำตัดสินใจไม่ขับซึ่งจะส่งผลเสียต่อผลกำไรของ บริษัท ประกัน นั่นคือทฤษฎี แต่ความจริงที่ใช้งานได้จริงเป็นสิ่งที่ตรงกันข้าม
ประกันภัยรถยนต์ที่ได้รับคำสั่งมักจะไม่กำหนดเป้าหมายไดรเวอร์ที่มีความเสี่ยงต่ำ ค่อนข้างจะกำหนดเป้าหมายไดรเวอร์ที่มีความเสี่ยงสูงและบังคับให้พวกเขาซื้อประกัน นักสถิติประกันภัยและประกันภัยรถยนต์ที่ทันสมัยไม่ได้ต่อสู้กับการระบุไดรเวอร์ที่มีความเสี่ยงและปลอดภัยและหลายคนไม่ต้องการที่จะครอบคลุมไดรเวอร์ที่มีความเสี่ยงสูงในการสูญเสีย ด้วยเหตุนี้รัฐบาลของรัฐ 43 แห่งและ District of Columbia จึงเสนอนโยบายการประกันภัยรถยนต์ที่ได้รับการสนับสนุนของตนเองเพื่อสนับสนุนไดรเวอร์ที่มีความเสี่ยงสูง รัฐที่ก้าวหน้าที่สุด ได้แก่ นอร์ ธ แคโรไลน่าและนิวยอร์ก
