บันทึกข้อเสนอคืออะไร?

บันทึกข้อเสนอเป็นเอกสารทางกฎหมายที่ระบุวัตถุประสงค์ความเสี่ยงและเงื่อนไขของการลงทุนที่เกี่ยวข้องกับการเสนอขายในวง จำกัด เอกสารนี้รวมถึงรายการต่าง ๆ เช่นงบการเงินของ บริษัท ชีวประวัติการจัดการคำอธิบายโดยละเอียดเกี่ยวกับการดำเนินธุรกิจและอื่น ๆ

บันทึกข้อเสนอทำหน้าที่เพื่อให้ข้อมูลแก่ผู้ซื้อเกี่ยวกับการเสนอขายและเพื่อปกป้องผู้ขายจากความรับผิดที่เกี่ยวข้องกับการขายหลักทรัพย์ที่ไม่ได้ลงทะเบียน

ประเด็นที่สำคัญ

• บันทึกการเสนอขายเป็นเอกสารที่ออกให้กับผู้ลงทุนที่มีศักยภาพในการเสนอขายหุ้นแบบเฉพาะเจาะจงการเสนอขายหุ้นจะเป็นการระบุวัตถุประสงค์ความเสี่ยงการเงินและข้อตกลงการเสนอขายหุ้นของเอกชนเป็นการเสนอแผนธุรกิจที่ละเอียดถี่ถ้วน ความขยันเนื่องจากพวกเขา

การทำความเข้าใจบันทึกข้อตกลง

บันทึกข้อเสนอที่เรียกว่าบันทึกข้อตกลงเฉพาะเจาะจง (PPM) ถูกใช้โดยเจ้าของธุรกิจของ บริษัท เอกชนเพื่อดึงดูดกลุ่มนักลงทุนภายนอกโดยเฉพาะ สำหรับนักลงทุนที่เลือกเหล่านี้บันทึกข้อเสนอเป็นวิธีสำหรับพวกเขาที่จะเข้าใจยานพาหนะการลงทุน

โดยทั่วไปแล้วเจ้ามือการลงทุนในนามของเจ้าของธุรกิจ นายธนาคารใช้บันทึกเพื่อดำเนินการประมูลในกลุ่มนักลงทุนเฉพาะกลุ่มเพื่อสร้างความสนใจจากผู้ซื้อที่มีคุณสมบัติ

บันทึกข้อเสนอในขณะที่ใช้ในการเงินเพื่อการลงทุนนั้นเป็นแผนทางธุรกิจอย่างละเอียด ในทางปฏิบัติเอกสารเหล่านี้ถือเป็นกฎเกณฑ์ที่ใช้ในการปฏิบัติตามข้อกำหนดของหน่วยงานกำกับดูแลหลักทรัพย์เนื่องจากนักลงทุนที่มีความซับซ้อนที่สุดดำเนินการตรวจสอบอย่างละเอียด บันทึกการเสนอขายจะคล้ายกับหนังสือชี้ชวน แต่มีไว้สำหรับตำแหน่งส่วนตัวในขณะที่หนังสือชี้ชวนมีไว้สำหรับปัญหาการซื้อขายสาธารณะ

ตัวอย่างบันทึกข้อตกลง

ในหลายกรณี บริษัท หลักทรัพย์เอกชนต้องการเพิ่มระดับการเติบโตโดยไม่ต้องลงทุนในตราสารหนี้หรือออกสู่สาธารณะ ตัวอย่างเช่นหาก บริษัท ผู้ผลิตตัดสินใจที่จะขยายจำนวนโรงงานที่เป็นเจ้าของ บริษัท สามารถดูบันทึกข้อเสนอเพื่อเป็นเงินทุนสำหรับการขยายตัว เมื่อสิ่งนี้เกิดขึ้นธุรกิจจะตัดสินใจก่อนว่าต้องการเพิ่มและราคาเท่าใดต่อหุ้น ในตัวอย่างนี้ บริษัท ต้องการ $ 1 ล้านเพื่อเป็นเงินทุนสำหรับการเติบโตที่ $ 30 ต่อหุ้น

บริษัท เริ่มต้นจากการทำงานกับธนาคารเพื่อการลงทุนหรือนายธนาคารเพื่อร่างบันทึกข้อเสนอ บันทึกนี้เป็นไปตามกฎหมายหลักทรัพย์ที่กำหนดโดยคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (กลต.) หลังจากปฏิบัติตามข้อกำหนดแล้วเอกสารจะถูกหมุนเวียนในกลุ่มผู้มีส่วนได้เสียเฉพาะจำนวนหนึ่งซึ่งโดยปกติแล้ว บริษัท จะเป็นผู้เลือกเอง สิ่งนี้ตรงกันข้ามกับการเสนอขายหุ้นแก่ประชาชนทั่วไป (IPO) ซึ่งทุกคนในที่สาธารณะสามารถซื้อหุ้นใน บริษัท ได้

บันทึกข้อเสนอเสนอบอกนักลงทุนที่มีศักยภาพทั้งหมดที่พวกเขาจำเป็นต้องรู้เกี่ยวกับ บริษัท: เงื่อนไขการลงทุนลักษณะธุรกิจและความเสี่ยงที่อาจเกิดขึ้นจากการลงทุน เอกสารเกือบจะรวมถึงข้อตกลงการสมัครสมาชิกซึ่งถือเป็นสัญญาทางกฎหมายระหว่าง บริษัท ผู้ออกหลักทรัพย์และนักลงทุน

เสนอหนังสือบริคณห์สนธิกับหนังสือชี้ชวนอย่างย่อ

ในขณะที่มีการใช้หนังสือบริคณห์สนธิในการเสนอขายเป็นการเฉพาะเจาะจงหนังสือชี้ชวนสรุปเป็นเอกสารการเปิดเผยข้อมูลที่ให้แก่นักลงทุนโดย บริษัท กองทุนรวมก่อนหรือในเวลาที่ขายให้กับประชาชน

เอกสารฉบับนี้เป็นฉบับย่อของหนังสือชี้ชวนฉบับสุดท้ายที่ช่วยให้นักลงทุนสามารถดูข้อมูลที่เกี่ยวข้องกับวัตถุประสงค์และเป้าหมายการลงทุนของกองทุนค่าใช้จ่ายในการขายและอัตราส่วนค่าใช้จ่ายกลยุทธ์การลงทุนที่มุ่งเน้นและข้อมูลในทีมผู้บริหารกองทุน ข้อมูลภาษีที่เกี่ยวข้องและค่าชดเชยจากนายหน้าจะรวมอยู่ในเอกสารการเปิดเผย สรุปหนังสือชี้ชวนให้นักลงทุนได้รับข้อมูลที่พวกเขาต้องการจากหนังสือชี้ชวนสุดท้ายได้อย่างรวดเร็วและเป็นภาษาอังกฤษธรรมดา