เพิ่มผลกำไรสูงสุดด้วยการหยุดความผันผวน

ผู้ค้าที่ใช้งานอยู่รอดเพราะพวกเขาใช้การป้องกันการสูญเสียเริ่มต้นเช่นเดียวกับการหยุดต่อท้ายเพื่อทำลายแม้กระทั่งหรือล็อคในผลกำไร ผู้ค้าหลายคนใช้เวลาเป็นชั่วโมงเพื่อทำให้สิ่งที่พวกเขาคิดว่าเป็นจุดเริ่มต้นที่สมบูรณ์แบบ แต่น้อยคนนักที่จะใช้เวลาเท่ากันในการสร้างจุดออกเสียง สิ่งนี้สร้างสถานการณ์ที่ผู้ค้ามีความถูกต้องเกี่ยวกับทิศทางของตลาด แต่ไม่สามารถมีส่วนร่วมในผลกำไรที่ยิ่งใหญ่ใด ๆ เพราะการหยุดต่อท้ายของพวกเขาได้รับผลกระทบก่อนที่ตลาดจะปรับตัวขึ้นหรือแตกทิศทาง หยุดเหล่านี้มักจะถูกตีก่อนกำหนดเพราะผู้ค้ามักจะวางไว้ตามรูปแบบกราฟหรือจำนวนเงินดอลลาร์

จุดประสงค์ของบทความนี้เพื่อแนะนำผู้อ่านให้รู้จักกับแนวคิดของการหยุดพักตามความผันผวนของตลาด ใน Investopedia.com ที่ผ่านมาได้ครอบคลุมหัวข้อของการใช้การหยุดความผันผวนตามช่วงจริงโดยเฉลี่ย (ATR) บทความนี้จะเปรียบเทียบการหยุด ATR กับความผันผวนอื่น ๆ ตามระดับสูงสุดการแกว่งของตลาดและมุม Gann (สำหรับไพรเมอร์ของ ATR ดูที่บทความของเรา: การ วัดความผันผวนด้วยค่าเฉลี่ยที่แท้จริง )

ออกจากวิธีการ

ปุ่มสามปุ่มในการพัฒนาวิธีการออกจากเสียงคือการกำหนดตัวบ่งชี้ความผันผวนที่จะใช้สำหรับการจัดวางจุดหยุดที่เหมาะสมทำไมจึงควรวางจุดหยุดด้วยวิธีนี้และวิธีการหยุดความผันผวนนี้โดยเฉพาะ บทความนี้จะแสดงตัวอย่างของการค้าที่ความผันผวนหยุดผลกำไรสูงสุด สุดท้ายเพื่อให้บทความมีความสมดุลฉันจะหารือเกี่ยวกับข้อดีและข้อเสียของการหยุดประเภทต่างๆ

คำสั่งหยุดมีสองประเภท จุดเริ่มต้นและจุดหยุดต่อท้าย คำสั่งหยุดเริ่มต้นจะถูกวางทันทีหลังจากดำเนินการคำสั่งซื้อ การหยุดครั้งแรกนี้มักจะอยู่ภายใต้หรือสูงกว่าระดับราคาที่หากละเมิดจะลบล้างวัตถุประสงค์ของการอยู่ในการค้า ตัวอย่างเช่นถ้ามีการดำเนินการใบสั่งซื้อเนื่องจากราคาปิดสูงกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่การหยุดครั้งแรกมักจะอ้างอิงกับค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ ในตัวอย่างนี้การหยุดครั้งแรกอาจถูกวางไว้ที่จุดที่กำหนดไว้ภายใต้ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ อีกตัวอย่างหนึ่งคือการเข้าสู่การซื้อขายเมื่อตลาดข้ามด้านบนแกว่งและวางจุดเริ่มต้นภายใต้จุดต่ำสุดครั้งสุดท้ายหรือซื้อในบรรทัดขาขึ้นกับจุดเริ่มต้นภายใต้เส้นแนวโน้ม ในแต่ละกรณีการหยุดครั้งแรกเกี่ยวข้องกับสัญญาณเข้า

จุดหยุดต่อท้ายมักจะวางหลังจากตลาดเคลื่อนไปในทิศทางของการค้าของคุณ การใช้ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่เป็นตัวอย่างการหยุดต่อท้ายจะติดตามภายใต้ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ตามที่รายการต้นฉบับชื่นชมในคุณค่า สำหรับตำแหน่งที่ยาวขึ้นอยู่กับรายการแผนภูมิการแกว่งจุดหยุดต่อท้ายจะถูกวางไว้ใต้ส่วนล่างที่สูงขึ้นในแต่ละครั้ง ในที่สุดหากสัญญาณซื้อถูกสร้างขึ้นในบรรทัดขาขึ้นแล้วการหยุดต่อท้ายจะตามเทรนด์ไลน์ที่จุดภายใต้เทรนด์ไลน์

การพิจารณาหยุด

ในแต่ละตัวอย่างหยุดถูกวางไว้ที่ราคาตามจำนวนที่กำหนดไว้ภายใต้จุดอ้างอิง (เช่นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่, แกว่งและเส้นแนวโน้ม) เหตุผลที่อยู่เบื้องหลังการหยุดคือถ้าจุดอ้างอิงถูกละเมิดโดยจำนวนที่กำหนดไว้แล้วเหตุผลดั้งเดิมที่การค้าถูกดำเนินการในสถานที่แรกที่มีการละเมิด จุดที่กำหนดไว้มักจะตัดสินใจโดยการทดสอบหลังที่กว้างขวาง

การหยุดในลักษณะนี้มักจะนำไปสู่ผลลัพธ์การซื้อขายที่ดีขึ้นเพราะอย่างน้อยที่สุดพวกเขาจะถูกวางไว้ในลักษณะที่เป็นตรรกะ ผู้ค้าบางรายเข้าสู่ตำแหน่งแล้วหยุดโดยขึ้นอยู่กับจำนวนเงินดอลลาร์ที่เฉพาะเจาะจง ตัวอย่างเช่นพวกเขาใช้เวลานานในตลาดและหยุดที่จำนวนเงินดอลลาร์คงที่ภายใต้รายการ การหยุดแบบนี้มักเกิดขึ้นบ่อยที่สุดเพราะไม่มีเหตุผลอยู่ด้านหลัง ผู้ค้าจะหยุดตามจำนวนเงินดอลลาร์ซึ่งอาจไม่มีอะไรเกี่ยวข้องกับรายการ ผู้ค้าบางรายรู้สึกว่านี่เป็นวิธีที่ดีที่สุดในการป้องกันการขาดทุนในระดับที่สอดคล้องกัน แต่ในความเป็นจริงมันส่งผลให้หยุดได้รับการตีบ่อยขึ้น

คาดหวังอะไร

ความผันผวนนั้นเป็นปริมาณการเคลื่อนไหวที่คาดหวังจากตลาดในช่วงระยะเวลาหนึ่ง หนึ่งในมาตรการที่ดีที่สุดของความผันผวนสำหรับผู้ค้าที่จะใช้คือช่วงจริงเฉลี่ย (ATR) การหยุดความผันผวนใช้เวลาหลาย ATR เพิ่มหรือลบออกจากระยะใกล้และหยุดที่ราคานี้ จุดหยุดสามารถเคลื่อนที่ได้สูงกว่าในช่วงขาขึ้น, ล่างในช่วงขาลงหรือด้านข้าง เมื่อจัดตั้งจุดหยุดต่อท้ายมันไม่ควรถูกเคลื่อนย้ายไปยังตำแหน่งที่แย่กว่านี้ เหตุผลที่อยู่เบื้องหลังการหยุดคือผู้ค้ายอมรับความจริงที่ว่าตลาดจะมีสัญญาณรบกวนกับแนวโน้ม แต่โดยการคูณเสียงนี้ดังที่วัดโดย ATR โดยปัจจัยตัวอย่างสองหรือสามและเพิ่มหรือลบออกจาก ปิดการหยุดจะถูกเก็บไว้จากเสียง เมื่อทำตามขั้นตอนนี้ผู้ค้าอาจจะสามารถดำรงตำแหน่งของเขา / เธอไว้ได้นานขึ้นซึ่งจะช่วยให้การค้ามีโอกาสประสบความสำเร็จที่ดีขึ้น

การหยุดแบบอื่น ๆ ที่ขึ้นอยู่กับความผันผวนของตลาดคือการหยุดซึ่งคำนวณโดยอ้างอิงจากค่าสูงสุดหรือต่ำสุดในช่วงเวลาที่กำหนดแผนภูมิแกว่งซึ่งช่วยให้ตลาดสามารถเลื่อนขึ้นและลงภายในแนวโน้ม มุมแกนต์ซึ่งเคลื่อนที่ด้วยอัตราความเร็วที่สม่ำเสมอในทิศทางของแนวโน้ม (หากต้องการเรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับมุมของ Gann ให้ดูที่บทความของเรา: วิธีใช้ตัวบ่งชี้ Gann )

ตัวอย่าง

เมื่อทำงานกับการหยุดความผันผวนหนึ่งจะต้องกำหนดวัตถุประสงค์ของกลยุทธ์การซื้อขายอย่างชัดเจน ตัวบ่งชี้ความผันผวนแต่ละตัวมีลักษณะเฉพาะของตัวเองโดยเฉพาะอย่างยิ่งเกี่ยวกับจำนวนของกำไรแบบเปิดที่ได้รับคืนในความพยายามที่จะอยู่กับแนวโน้ม

รูปที่ 1: 2009 พฤษภาคมถั่วเหลือง

แผนภูมินี้แสดงการหยุดแบบต่างๆที่จะใช้กับตำแหน่งสั้น มีการหยุดการติดตามสี่ประเภทที่ใช้ในตัวอย่างนี้ สูงสุดสูงสุดของ 20 วันที่ผ่านมาช่วงทรูเฉลี่ย 20 วันคูณ 2 บวกสูงแผนภูมิแกว่งสูงสุดและมุมมอง Gann ที่ลดลง

รูปที่ 2: ถั่วเหลืองพฤษภาคม 2009 ด้วยความผันผวนต่อท้ายหยุด

ในรูปที่ 2 ลูกศรระบุตำแหน่งที่ความผันผวนของการหยุดต่อท้ายแต่ละจุดจะดำเนินการในระหว่างการค้าปกติ

เมื่อดูที่กราฟจะพบว่าจุดสูงสุดสูงสุด 20 วันเป็นจุดหยุดที่เคลื่อนที่ช้าที่สุดและสามารถให้ผลกำไรกลับมาได้มากที่สุด แต่ยังเปิดโอกาสให้ผู้ค้าโอกาสที่ดีที่สุดในการจับแนวโน้มขาลง

ATR หยุด 20 วันคูณ 2 + ความสูงจะลดลงตราบใดที่ตลาดทำเสียงสูงต่ำ หยุดนี้ไม่เคยขยับขึ้นแม้ว่าด้านบนจะขยับขึ้น มันยังคงอยู่ในระดับต่ำสุดที่มาถึงในช่วงลดลง เพราะมันไม่เคยขยับสูงขึ้นมันให้กำไรน้อยกว่าการหยุดต่อท้ายอื่น ๆ ข้อเสียของการหยุดนี้คือว่ามันอาจจะถูกดำเนินการในช่วงต้นของแนวโน้มจึงป้องกันการมีส่วนร่วมในการย้ายลงที่มีขนาดใหญ่

แผนภูมิการแกว่งตามแนวโน้มของตลาดตามที่กำหนดโดยชุดท็อปส์ซูล่างและพื้นล่าง ตราบใดที่ยอดปัจจุบันยังต่ำกว่าระดับสูงสุดก่อนหน้าการซื้อขายจะยังคงอยู่ เมื่อเทรนด์ถูกข้ามการค้าจะหยุดลง การหยุดยั้งความผันผวนต่อท้ายประเภทนี้สามารถให้ผลกำไรจำนวนมากคืนมาขึ้นอยู่กับขนาดของการแกว่ง การแลกเปลี่ยนคืออาจอนุญาตให้ผู้ค้าเข้าร่วมในการย้ายที่ใหญ่ขึ้น (สำหรับข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับแผนภูมิแบบสวิงโปรดดูที่ บทนำสู่การสร้างแผนภูมิแบบสวิง )

จุดหยุดสุดท้ายต่อท้ายคือมุมหยุด Gann มุม Gann เริ่มต้นจากจุดสูงสุดสูงสุดทันทีก่อนการเข้าสู่การค้า มุมของ Gann ในตัวอย่างนี้เลื่อนลงด้วยอัตราเร็วสี่และแปดเซนต์ต่อวัน ในขณะที่ตลาดเคลื่อนตัวลงระยะห่างระหว่างมุมกว้างขึ้น ซึ่งหมายความว่าผู้ประกอบการค้าอาจให้ผลกำไรจำนวนมากคืนขึ้นอยู่กับมุมที่ Gann ได้รับเลือกเป็นจุดอ้างอิงสำหรับการหยุดต่อท้าย นอกจากนี้การค้าอาจหยุดลงก่อนกำหนดหากเลือกมุมที่ไม่ถูกต้อง

ประเภทของระบบการซื้อขายที่ได้รับประโยชน์มากที่สุดจากการหยุดความผันผวนคือระบบที่ได้รับความนิยม ผู้ซื้อขายใช้ตัวบ่งชี้แนวโน้มเช่นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่เส้นแนวโน้มหรือแผนภูมิแกว่งเพื่อกำหนดแนวโน้มจากนั้นจะติดตามตำแหน่งที่เปิดโดยใช้การหยุดความผันผวน การหยุดแบบนี้อาจป้องกันไม่ให้แส้งแส้โดยการหยุดเสียงข้างนอกไว้ ตลาดที่มีความผันผวนสูงหรือไม่มีทิศทางเป็นเงื่อนไขที่เลวร้ายที่สุดในการซื้อขายโดยใช้การหยุดความผันผวน ภายใต้เงื่อนไขเหล่านี้หยุดมีแนวโน้มที่จะได้รับผลกระทบบ่อยครั้ง

ข้อสรุป

โดยธรรมชาติแล้วระบบการซื้อขายเทรนด์จะคืนกำไรที่เปิดไว้ให้เสมอเมื่อใช้กับการหยุดต่อท้าย วิธีเดียวในการป้องกันสิ่งนี้คือการกำหนดเป้าหมายกำไร อย่างไรก็ตามการกำหนดเป้าหมายกำไรสามารถ จำกัด จำนวนกำไรจากการซื้อขาย การหยุดต่อท้ายบางอย่างขึ้นอยู่กับความผันผวนสามารถป้องกันการจับแนวโน้มขนาดใหญ่ถ้าหยุดจะย้ายบ่อยเกินไป ความผันผวนอื่น ๆ ตามการหยุดตามรอยอาจ "คืน" กำไรที่เปิดมากเกินไป ด้วยการศึกษาและทดลองกับการหยุดแบบต่าง ๆ เหล่านี้เราสามารถเพิ่มประสิทธิภาพซึ่งการหยุดที่ดีที่สุดตรงตามวัตถุประสงค์การซื้อขายของเขาหรือเธอ

นอกจากนี้อ่าน Forget The Stop คุณมีตัวเลือก เพื่อเรียนรู้เกี่ยวกับตัวเลือกอื่น ๆ สำหรับการ จำกัด การสูญเสีย