นักลงทุนควรตีความข้อมูลบัญชีลูกหนี้ในงบดุลของ บริษัท เป็นเงินที่ บริษัท มีความเชื่อมั่นอย่างสมเหตุสมผลในการจ่ายโดยลูกค้า ณ วันที่กำหนดในอนาคต อย่างไรก็ตามไม่มีการรับประกันที่แน่นอนว่า บริษัท จะได้รับเงินที่เป็นหนี้
ในงบดุลของ บริษัท รายการลูกหนี้หมายถึงเงินที่ลูกค้าเป็นหนี้สำหรับสินค้าหรือบริการที่ให้ สมมติว่า บริษัท XYZ ตกลงที่จะขายสินค้ามูลค่า 500, 000 ดอลลาร์แก่ลูกค้า ABC โดยใช้เงื่อนไข 90 รายการซึ่งหมายความว่าลูกค้ามีเวลา 90 วันในการชำระเงิน ณ จุดขายการบัญชีมีดังนี้: บริษัท XYZ บันทึก $ 500, 000 เป็นลูกหนี้โดยหักบัญชีบัญชีลูกหนี้ เนื่องจากเงินถูกจัดประเภทเป็นรายได้ให้กับ บริษัท ในขณะที่มีการขายมากกว่าเมื่อได้รับเงินสดจริงเครดิต 500, 000 ดอลลาร์จะถูกนำไปยังบัญชีรายได้ในงบดุลซึ่งยอดคงเหลือในรายการ เมื่อลูกค้าชำระเงินหวังว่าภายใน 90 วันที่ได้รับการจัดสรร บริษัท XYZ จะจัดประเภทใหม่ $ 500, 000 เป็นเงินสดในงบดุลโดยหักบัญชีเงินสดและเครดิตบัญชีลูกหนี้
ลูกหนี้การค้าเช่นเงินสดถือเป็นสินทรัพย์ สินทรัพย์คือสิ่งที่มีค่าซึ่ง บริษัท เป็นเจ้าของหรือควบคุม ลูกหนี้การค้าถือว่ามีค่าเพราะเป็นเงินที่ลูกค้าต้องชำระตามสัญญากับ บริษัท เป็นการดีที่เมื่อ บริษัท มีลูกหนี้ระดับสูง บริษัท จะระบุว่าจะล้างด้วยเงินสด ณ วันที่ที่กำหนดในอนาคต
ลูกหนี้การค้าไม่รับประกันว่าจะเปลี่ยนเป็นเงินสด ด้วยเหตุผลหลายประการลูกค้าละเลยที่จะจ่ายเงินที่เป็นหนี้ในบางครั้ง จากตัวอย่างข้างต้นสมมติว่าลูกค้า ABC ล้มละลายหลังจากซื้อจาก บริษัท XYZ ก่อนชำระบิลหรือพบว่าตัวเองล้มละลาย แม้ว่าลูกค้ามีภาระผูกพันตามกฎหมายที่จะต้องจ่าย แต่ก็ไม่สามารถทำได้หากไม่มีเงิน ลูกหนี้ที่ บริษัท ไม่คาดว่าจะเก็บรวบรวมแทนที่จะถูกจัดประเภทใหม่เป็นเงินสดจะถูกย้ายไปยังบัญชีสินทรัพย์ตรงกันข้ามในงบดุลที่รู้จักกันว่าเป็นค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญ
พื้นฐานการลงทุนกำหนดให้ทำการวิจัยเพิ่มเติมในบัญชีลูกหนี้ของ บริษัท เพียงเพราะลูกหนี้เป็นสินทรัพย์ไม่ได้หมายความว่าระดับสูงของพวกเขาควรได้รับการพิจารณาอย่างสม่ำเสมอ เมื่อ บริษัท มีลูกหนี้ระดับสูงที่เกี่ยวข้องกับเงินสดในมือมันมักจะบ่งบอกถึงแนวทางการดำเนินธุรกิจที่เข้มงวดในการเก็บหนี้ ลูกหนี้ระดับต่ำเป็นอีกสาเหตุหนึ่งที่ทำให้เกิดข้อกังวลเนื่องจากบางครั้งหมายความว่าฝ่ายการเงินของ บริษัท ไม่สามารถแข่งขันได้
บัญชีงบดุลอื่นที่จะวิเคราะห์อย่างใกล้ชิดคือค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญ การเพิ่มขึ้นอย่างมากในบัญชีนี้เป็นตัวบ่งชี้ว่า บริษัท กำลังออกเครดิตให้กับลูกค้าที่มีความเสี่ยง พิจารณาข้อมูลนี้เมื่อวิเคราะห์ลูกหนี้ของ บริษัท ดูผลประกอบการบัญชีลูกหนี้ของ บริษัท คำนวณโดยการหารยอดขายรวมของเครดิตในช่วงเวลาหนึ่งด้วยยอดลูกหนี้เฉลี่ยในช่วงเวลานั้น ตัวเลขสูงที่นี่แสดงให้เห็นว่า บริษัท มีประสิทธิภาพในการติดตามลูกหนี้
