ตัวเลขผลการดำเนินงานของกองทุนรวมมีการรายงานจากค่าธรรมเนียมหรือไม่?

คำตอบขึ้นอยู่กับวิธีที่คุณกำหนด "ค่าใช้จ่ายในการดำเนินงาน"

ลองดูคำเปรียบเทียบแบบภาพยนตร์เพื่อล้างความคลุมเครือที่เห็นได้ชัดนี้ ค่าใช้จ่ายของกองทุนรวมนั้นคล้ายกับค่าใช้จ่ายในการไปโรงภาพยนตร์ในพื้นที่ของคุณ สมมติว่าราคาตั๋วภาพยนตร์ราคา $ 9 ขนมขบเคี้ยวเช่นข้าวโพดคั่วน้ำอัดลมและขนมหวานสามารถเพิ่มอีก 4 เหรียญให้กับค่าใช้จ่ายทั้งหมดของความบันเทิงนี้ซึ่งหมายความว่าคุณต้องเสียเงิน $ 13 ในการชมภาพยนตร์

สถานการณ์ที่คล้ายกันนำไปใช้เมื่อมันมาถึงค่าใช้จ่ายทั้งหมดสำหรับนักลงทุนกองทุนรวม ก่อนอื่นคุณต้องพิจารณาผลตอบแทนรวมของกองทุนซึ่งคำนวณโดยหักค่าใช้จ่ายในการดำเนินงาน (การจัดการการลงทุนการเก็บบันทึกการบริการดูแลภาษีภาษีกฎหมายการบัญชีและการตรวจสอบ) ซึ่งแสดงเป็นอัตราส่วนค่าใช้จ่ายและค่าธรรมเนียมการตลาด / การจัดจำหน่าย เพื่อเป็นค่าธรรมเนียม 12b-1 หากมี) ผลตอบแทนรวมเป็นตัวเลขสุทธิ: ผลตอบแทนสุทธิลบด้วยตัวเลขอื่น ๆ เหล่านี้

นอกจากนี้ในการรวมกันคือค่าใช้จ่ายในการทำธุรกรรมของกองทุน - ค่าธรรมเนียมนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์และหลักทรัพย์และผลต่างระหว่างราคาเสนอซื้อและราคาขายซึ่งไม่รวมอยู่ในอัตราส่วนค่าใช้จ่าย เหล่านี้อาจเป็นรายการค่าใช้จ่ายที่สำคัญสำหรับกองทุนที่มีผลประกอบการสูง สุดท้ายหากกองทุนของคุณมีค่าใช้จ่ายการขาย (โหลด) ค่าธรรมเนียมดังกล่าวจะไม่รวมอยู่ในอัตราส่วนค่าใช้จ่าย

จากมุมมองข้างต้นอัตราส่วนค่าใช้จ่ายของกองทุนรวมนั้นเหมือนกับราคาตั๋วหนังในตัวอย่างของเราในขณะที่ต้นทุนการทำธุรกรรมและค่าใช้จ่ายในการขายนั้นเทียบเท่ากับที่ผู้ชมภาพยนตร์ใช้จ่ายที่เคาน์เตอร์เครื่องดื่ม เห็นได้ชัดว่าราคาตั๋วภาพยนตร์และอัตราส่วนค่าใช้จ่ายไม่รวมค่าใช้จ่ายทั้งหมดของการเดินทางไปดูภาพยนตร์หรือลงทุนในกองทุนรวม

เมื่อพิจารณาค่าใช้จ่ายและค่าใช้จ่ายคุณภาพการลงทุนของกองทุนรวมจะเพิ่มขึ้นโดยไม่มีค่าธรรมเนียมการขายและค่าธรรมเนียม 12b-1 และการมีค่าใช้จ่ายต่ำและอัตราส่วนการหมุนเวียนของพอร์ต เป็นเรื่องของการบันทึกว่ากองทุนที่มีต้นทุนต่ำมีประสิทธิภาพสูงกว่ากองทุนที่มีต้นทุนสูง

ผู้อ่านควรทราบว่าเนื่องจากค่าธรรมเนียมการไถ่ถอนสำหรับการถอนต้นจากกองทุนถูกควบคุมโดยนักลงทุนไม่ใช่ บริษัท กองทุนพวกเขาไม่ได้คิดในการสนทนานี้

หากต้องการเรียนรู้เพิ่มเติมดูที่การ เลือกกองทุนรวมที่ถูก ต้อง

ที่ปรึกษา Insight

Dan Stewart, CFA®

การบริหารสินทรัพย์ของเรเวีย ดัลลัสเท็กซัส

มีกองทุนรวมที่มีต้นทุนต่ำและไม่มีโหลดมากเกินไปที่สามารถทำซ้ำหรืออย่างน้อยก็คล้ายกับโหลดกองทุนมาก ไม่มีเหตุผลที่จะต้องจ่ายภาระ หากคุณวางแผนที่จะใช้กองทุนรวมเลือกอย่างชาญฉลาด อีกทางเลือกหนึ่งคือกองทุนแลกเปลี่ยนซื้อขาย (ETF) คิดว่านี่เป็นกองทุนรวมไฮบริดที่คุณสามารถรับความหลากหลายได้ทันทีโครงสร้างต้นทุนต่ำและซื้อขายตลอดทั้งวัน

ตรงกันข้ามกับกองทุนรวมที่คุณสามารถซื้อหรือขายเมื่อสิ้นวันด้วยมูลค่าสินทรัพย์สุทธิ

เช่นเดียวกับกองทุนรวมคุณต้องทำวิจัยของคุณและดูว่าการลงทุนอ้างอิงภายใน ETF อย่างไรและอย่างไร หากคุณลงทุนอย่างอดทนกองทุนดัชนีจะใช้ได้ดี หากคุณใช้งานมากขึ้น ETF มักเป็นตัวเลือกที่ดีกว่า