สารบัญ
- การกำหนดสหสัมพันธ์
- สูตรสำหรับสหสัมพันธ์คือ
- การอ่านตารางสหสัมพันธ์
- ความสัมพันธ์มีการเปลี่ยนแปลง
- คำนวณสหสัมพันธ์ตัวเอง
- วิธีการใช้สหสัมพันธ์
- บรรทัดล่าง
ในการเป็นผู้ค้าที่มีประสิทธิภาพการทำความเข้าใจความอ่อนไหวของพอร์ตโฟลิโอทั้งหมดของคุณต่อความผันผวนของตลาดเป็นสิ่งสำคัญ โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อทำการซื้อขายแลกเปลี่ยน เนื่องจากสกุลเงินมีราคาเป็นคู่จึงไม่มีการซื้อขายคู่เดียวที่เป็นอิสระจากคนอื่น ๆ เมื่อคุณทราบถึงความสัมพันธ์เหล่านี้และวิธีการที่เปลี่ยนแปลงคุณสามารถใช้พวกเขาควบคุมการเปิดเผยผลงานโดยรวมของคุณ
ประเด็นที่สำคัญ
- สหสัมพันธ์ (อังกฤษ: Correlation) เป็นการวัดเชิงสถิติว่าตัวแปรสองตัวเกี่ยวข้องกันอย่างไร ยิ่งมีค่าสัมประสิทธิ์สหสัมพันธ์มากเท่าไรก็ยิ่งมีความสัมพันธ์ที่ใกล้ชิดกันยิ่งขึ้นความสัมพันธ์เชิงบวกหมายความว่าค่าของตัวแปรสองตัวเคลื่อนไปในทิศทางเดียวกันค่าสหสัมพันธ์เชิงลบหมายถึงพวกมันเคลื่อนที่ในทิศทางตรงกันข้าม อัตราแลกเปลี่ยนมีแนวโน้มที่จะเคลื่อนไหวในทิศทางเดียวกันนอกจากนี้ยังสามารถใช้สกุลเงินที่มีความสัมพันธ์ในทางที่เป็นประโยชน์ร่วมกันเพื่อวัตถุประสงค์ในการป้องกันความเสี่ยง
การกำหนดสหสัมพันธ์
เหตุผลของการพึ่งพาซึ่งกันและกันของคู่สกุลเงินนั้นง่ายต่อการดู: หากคุณทำการซื้อขายปอนด์ของอังกฤษเทียบกับเงินเยนของญี่ปุ่น (คู่ GBP / JPY) คุณจะซื้อขายอนุพันธ์ของคู่สกุลเงิน GBP / USD และ USD / JPY; ดังนั้น GBP / JPY จะต้องมีความสัมพันธ์ค่อนข้างหนึ่งถ้าไม่ได้ทั้งคู่สกุลเงินอื่น ๆ เหล่านี้ อย่างไรก็ตามการพึ่งพาซึ่งกันและกันระหว่างสกุลเงินนั้นเกิดจากความจริงง่ายๆที่พวกเขาอยู่ในคู่ ในขณะที่คู่สกุลเงินบางคู่จะเคลื่อนไหวในทิศทางเดียวกันคู่สกุลเงินอื่น ๆ อาจเคลื่อนไหวในทิศทางตรงกันข้ามซึ่งก็คือผลลัพธ์ของกองกำลังที่ซับซ้อนมากขึ้น
ความสัมพันธ์ในโลกการเงินเป็นตัวชี้วัดทางสถิติของความสัมพันธ์ระหว่างสองหลักทรัพย์ สัมประสิทธิ์สหสัมพันธ์อยู่ระหว่าง -1.0 ถึง +1.0 สหสัมพันธ์ของ +1 หมายความว่าคู่สกุลเงินทั้งสองจะเคลื่อนไหวในทิศทางเดียวกัน 100% ของเวลา ความสัมพันธ์ของ -1 หมายถึงคู่สกุลเงินสองคู่จะเคลื่อนไหวในทิศทางตรงกันข้าม 100% ของเวลา สหสัมพันธ์ของศูนย์หมายความว่าความสัมพันธ์ระหว่างคู่สกุลเงินนั้นสุ่มอย่างสมบูรณ์
สูตรสำหรับสหสัมพันธ์คือ
r = ∑ (X − X) 2 (Y − Y) 2 ∑ (X − X) (Y − Y) โดยที่: r = สัมประสิทธิ์สหสัมพันธ์ X = ค่าเฉลี่ยของการสังเกตตัวแปร XY = ค่าเฉลี่ยของการสังเกต ของตัวแปร Y
การอ่านตารางสหสัมพันธ์
ด้วยความรู้เรื่องความสัมพันธ์ในใจเราลองมาดูตารางต่อไปนี้ซึ่งแต่ละคู่แสดงความสัมพันธ์ระหว่างคู่สกุลเงินหลัก (ขึ้นอยู่กับการซื้อขายจริงในตลาด forex)
ตารางด้านบนแสดงให้เห็นว่าในช่วงหนึ่งเดือนที่ EUR / USD และ GBP / USD มีความสัมพันธ์เชิงบวกที่แข็งแกร่งมากที่ 0.95 นี่ก็หมายความว่าเมื่อการชุมนุม EUR / USD GBP / USD ได้ปรับตัวขึ้น 95% ของเวลาเช่นกัน ในช่วงหกเดือนที่ผ่านมาความสัมพันธ์นั้นอ่อนแอลง (0.66) แต่ในระยะยาว (หนึ่งปี) คู่สกุลเงินทั้งสองยังคงมีความสัมพันธ์ที่แข็งแกร่ง
ในทางตรงกันข้าม EUR / USD และ USD / CHF มีความสัมพันธ์เชิงลบใกล้เคียงที่สมบูรณ์แบบที่ -1.00 นี่หมายความว่า 100% ของเวลาเมื่อ EUR / USD ปรับตัวขึ้น USD / CHF ก็ถูกขายออกไป ความสัมพันธ์นี้ยังคงเป็นจริงในระยะเวลานานเนื่องจากตัวเลขความสัมพันธ์ยังค่อนข้างมีเสถียรภาพ
ถึงกระนั้นความสัมพันธ์ก็ไม่คงที่เสมอไป ยกตัวอย่าง USD / CAD และ USD / CHF ด้วยค่าสัมประสิทธิ์ 0.95 พวกเขามีความสัมพันธ์เชิงบวกที่แข็งแกร่งในปีที่ผ่านมา แต่ความสัมพันธ์ลดลงอย่างมีนัยสำคัญในเดือนก่อนหน้าลดลงถึง. 28 นี่อาจเป็นเพราะสาเหตุหลายประการที่ทำให้เกิดปฏิกิริยาที่คมชัดสำหรับสกุลเงินของประเทศในระยะสั้นเช่นการปรับขึ้นของราคาน้ำมัน
สหสัมพันธ์จะเปลี่ยนแปลง
เป็นที่ชัดเจนแล้วว่าความสัมพันธ์มีการเปลี่ยนแปลงซึ่งทำให้การติดตามความสัมพันธ์มีความสำคัญมากยิ่งขึ้น ความเชื่อมั่นและปัจจัยทางเศรษฐกิจทั่วโลกเป็นแบบไดนามิกมากและสามารถเปลี่ยนแปลงได้ทุกวัน ความสัมพันธ์ที่แข็งแกร่งในวันนี้อาจไม่สอดคล้องกับความสัมพันธ์ระยะยาวระหว่างคู่สกุลเงินสองคู่ นั่นคือเหตุผลที่การพิจารณาความสัมพันธ์ตามรอยหกเดือนก็มีความสำคัญเช่นกัน สิ่งนี้ให้มุมมองที่ชัดเจนยิ่งขึ้นเกี่ยวกับความสัมพันธ์หกเดือนโดยเฉลี่ยระหว่างคู่สกุลเงินสองคู่ซึ่งมีความแม่นยำมากกว่า ความสัมพันธ์มีการเปลี่ยนแปลงด้วยเหตุผลหลายประการที่พบบ่อยที่สุดซึ่งรวมถึงนโยบายทางการเงินที่แตกต่างกันความไวของคู่สกุลเงินบางอย่างต่อราคาสินค้าโภคภัณฑ์เช่นเดียวกับปัจจัยทางเศรษฐกิจและการเมืองที่ไม่ซ้ำกัน
การคำนวณสหสัมพันธ์ด้วยตนเอง
วิธีที่ดีที่สุดในการติดตามทิศทางและความแข็งแกร่งของการจับคู่ความสัมพันธ์ของคุณคือการคำนวณด้วยตนเอง นี่อาจฟังดูยาก แต่จริงๆแล้วมันค่อนข้างง่าย ซอฟต์แวร์ช่วยคำนวณความสัมพันธ์อย่างรวดเร็วสำหรับอินพุตจำนวนมาก
ในการคำนวณความสัมพันธ์อย่างง่ายเพียงใช้โปรแกรมสเปรดชีตเช่น Microsoft Excel แพ็คเกจการสร้างแผนภูมิจำนวนมาก (แม้กระทั่งบางฟรี) อนุญาตให้คุณดาวน์โหลดราคาสกุลเงินรายวันย้อนหลังซึ่งคุณสามารถขนส่งไปยัง Excel ใน Excel เพียงใช้ฟังก์ชันความสัมพันธ์ซึ่งก็คือ = CORREL (ช่วง 1, ช่วง 2) การอ่านหนึ่งปีหกปีสามเดือนและหนึ่งเดือนให้มุมมองที่ครอบคลุมมากที่สุดเกี่ยวกับความเหมือนและความแตกต่างของความสัมพันธ์ในช่วงเวลาหนึ่ง อย่างไรก็ตามคุณสามารถตัดสินใจด้วยตัวคุณเองว่าต้องการวิเคราะห์อะไร
นี่คือกระบวนการคำนวณความสัมพันธ์ที่ได้รับการตรวจสอบทีละขั้นตอน
- รับข้อมูลราคาสำหรับคู่สกุลเงินสองคู่ของคุณ พูด, GBP / USD และ USD / JPY ทำสองคอลัมน์แต่ละคอลัมน์แต่ละอันมีหนึ่งในคู่เหล่านี้ จากนั้นกรอกคอลัมน์ด้วยราคารายวันที่ผ่านมาที่เกิดขึ้นสำหรับแต่ละคู่ในช่วงเวลาที่คุณกำลังวิเคราะห์ที่ด้านล่างของหนึ่งคอลัมน์ในช่องว่างพิมพ์ใน = CORREL (เน้นข้อมูลทั้งหมดในหนึ่งใน คอลัมน์การกำหนดราคาคุณควรได้รับช่วงของเซลล์ในกล่องสูตรพิมพ์ในคอมมาเพื่อแสดง cellRepeat ใหม่ขั้นตอนที่ 3-5 สำหรับสกุลเงินอื่นปิดสูตรเพื่อให้ดูเหมือน = CORREL (A1: A50, B1: B50) ตัวเลขที่ผลิตแสดงถึงความสัมพันธ์ระหว่างคู่สกุลเงินสองคู่
แม้ว่าความสัมพันธ์จะเปลี่ยนแปลงไปตามกาลเวลา แต่ก็ไม่จำเป็นต้องอัปเดตหมายเลขของคุณทุกวัน การอัพเดตทุก ๆ สองสามสัปดาห์หรืออย่างน้อยเดือนละครั้งเป็นความคิดที่ดี
วิธีการใช้ความสัมพันธ์เพื่อการค้า Forex
เมื่อคุณรู้วิธีคำนวณความสัมพันธ์แล้วก็ถึงเวลาที่ต้องพิจารณาวิธีการใช้ประโยชน์ของคุณ
ขั้นแรกพวกเขาสามารถช่วยคุณหลีกเลี่ยงการป้อนสองตำแหน่งที่ยกเลิกซึ่งกันและกันเช่นโดยรู้ว่า EUR / USD และ USD / CHF เคลื่อนไหวในทิศทางตรงกันข้ามเกือบ 100% ของเวลาคุณจะเห็นว่ามีพอร์ตยาว / USD และ USD ยาว / CHF เหมือนกันกับที่แทบไม่มีตำแหน่ง - เนื่องจากความสัมพันธ์บ่งชี้ว่าเมื่อการชุมนุม EUR / USD USD / CHF จะได้รับการเทขาย ในทางกลับกันการถือครอง EUR / USD ที่ยาวและ AUD / USD หรือ NZD / USD ที่มีความคล้ายคลึงกับการเพิ่มขึ้นเป็นสองเท่าในตำแหน่งเดียวกันเนื่องจากความสัมพันธ์มีความแข็งแกร่ง
การกระจายการลงทุนเป็นอีกปัจจัยหนึ่งที่ต้องพิจารณา เนื่องจากความสัมพันธ์ของ EUR / USD และ AUD / USD เป็นแบบดั้งเดิมที่ไม่ได้เป็นบวก 100% ผู้ค้าสามารถใช้สองคู่นี้เพื่อกระจายความเสี่ยงของพวกเขาในขณะที่ยังคงรักษามุมมองทิศทางหลัก ตัวอย่างเช่นหากต้องการแสดงแนวโน้มที่เป็นลบต่อ USD ผู้ค้าแทนที่จะซื้อสองล็อตของ EUR / USD อาจซื้อหนึ่งล็อตของ EUR / USD และหนึ่งล็อตของ AUD / USD ความสัมพันธ์ที่ไม่สมบูรณ์ระหว่างคู่สกุลเงินที่แตกต่างกันสองคู่ช่วยให้กระจายความเสี่ยงได้มากขึ้นและลดความเสี่ยงลง นอกจากนี้ธนาคารกลางของออสเตรเลียและยุโรปยังมีอคติทางนโยบายการเงินที่แตกต่างกันดังนั้นในกรณีที่มีการชุมนุมดอลลาร์ดอลลาร์ออสเตรเลียอาจได้รับผลกระทบน้อยกว่าเงินยูโรหรือในทางกลับกัน
ผู้ซื้อขายสามารถใช้ค่า pip หรือแต้มที่แตกต่างกันเพื่อประโยชน์ของเขาหรือเธอ ลองพิจารณา EUR / USD และ USD / CHF อีกครั้ง พวกเขามีความสัมพันธ์เชิงลบใกล้เคียงกัน แต่ค่าของการย้าย pip ใน EUR / USD คือ $ 10 จำนวนมาก 100, 000 หน่วยในขณะที่มูลค่าการย้าย pip ใน USD / CHF เท่ากับ 9.24 สำหรับจำนวนหน่วยเดียวกัน นี่หมายความว่าผู้ค้าสามารถใช้ USD / CHF เพื่อป้องกันความเสี่ยง EUR / USD
ต่อไปนี้เป็นวิธีการป้องกันความเสี่ยง: สมมติว่าผู้ซื้อขายมีพอร์ตสั้นหนึ่ง EUR / USD ล็อตที่ 100, 000 หน่วยและหนึ่ง USD / CHF ล็อตสั้นที่ 100, 000 หน่วย เมื่อ EUR / USD เพิ่มขึ้น 10 pips หรือคะแนนผู้ซื้อขายจะลดลง $ 100 ในตำแหน่ง อย่างไรก็ตามเนื่องจาก USD / CHF เคลื่อนไหวตรงข้ามกับ EUR / USD ตำแหน่ง USD / CHF สั้นจะทำกำไรได้น่าจะขยับขึ้นใกล้กับ 10 pips สูงกว่าเพิ่มขึ้น $ 92.40 สิ่งนี้จะเปลี่ยนผลขาดทุนสุทธิของพอร์ตเป็น - $ 7.60 แทนที่จะเป็น - $ 100 แน่นอนว่าการป้องกันความเสี่ยงนี้ยังหมายถึงผลกำไรที่น้อยลงในกรณีที่มีการขายสกุลเงิน EUR / USD ที่แข็งแกร่ง
ไม่ว่าคุณกำลังมองหาที่จะกระจายตำแหน่งของคุณหรือหาคู่สำรองเพื่อใช้ประโยชน์จากมุมมองของคุณมันเป็นสิ่งสำคัญที่จะต้องตระหนักถึงความสัมพันธ์ระหว่างคู่สกุลเงินต่างๆและแนวโน้มการเปลี่ยนแปลงของพวกเขา นี่คือความรู้ที่ทรงพลังสำหรับผู้ค้ามืออาชีพที่ถือมากกว่าหนึ่งคู่สกุลเงินในบัญชีการซื้อขายของพวกเขา ความรู้ดังกล่าวช่วยให้นักลงทุนกระจายความเสี่ยงหรือเพิ่มผลกำไรเป็นสองเท่า
บรรทัดล่าง
ในการเป็นผู้ค้าที่มีประสิทธิภาพและเข้าใจการเปิดเผยของคุณเป็นสิ่งสำคัญที่จะต้องเข้าใจว่าคู่สกุลเงินที่แตกต่างกันมีความสัมพันธ์กันอย่างไร คู่สกุลเงินบางคู่ย้ายเข้าหากันขณะที่คู่อื่นอาจเป็นขั้วตรงข้าม การเรียนรู้เกี่ยวกับความสัมพันธ์ของสกุลเงินช่วยให้ผู้ค้าจัดการพอร์ตการลงทุนของพวกเขาได้อย่างเหมาะสมมากขึ้น โดยไม่คำนึงถึงกลยุทธ์การซื้อขายของคุณและไม่ว่าคุณกำลังมองหาที่จะกระจายตำแหน่งของคุณหรือหาคู่อื่นเพื่อใช้ประโยชน์จากมุมมองของคุณมันเป็นสิ่งสำคัญที่จะต้องคำนึงถึงความสัมพันธ์ระหว่างคู่สกุลเงินต่างๆและแนวโน้มการเปลี่ยนแปลง