นิยามหนี้สินไม่หมุนเวียน

หนี้สินไม่หมุนเวียนคืออะไร

หนี้สินไม่หมุนเวียนที่เรียกว่าหนี้สินระยะยาวหรือหนี้สินระยะยาวเป็นภาระผูกพันทางการเงินระยะยาวที่ระบุไว้ในงบดุลของ บริษัท หนี้สินเหล่านี้มีภาระผูกพันที่จะครบกำหนดเกินสิบสองเดือนในอนาคตเมื่อเทียบกับหนี้สินหมุนเวียนซึ่งเป็นหนี้สินระยะสั้นซึ่งมีวันครบกำหนดภายในระยะเวลาสิบสองเดือนถัดไป

ประเด็นที่สำคัญ

• หนี้สินไม่หมุนเวียนซึ่งเป็นที่รู้จักกันในนามหนี้สินระยะยาวเป็นภาระผูกพันที่ระบุไว้ในงบดุลที่ไม่ถึงกำหนดชำระเกินกว่าหนึ่งปีอัตราส่วนต่างๆที่ใช้หนี้สินไม่หมุนเวียนนั้นใช้เพื่อประเมินภาระหนี้ของ บริษัท เช่นหนี้สินต่อสินทรัพย์และหนี้ - ทุนตัวอย่างของหนี้สินไม่หมุนเวียนรวมถึงเงินกู้ยืมระยะยาวและภาระผูกพันตามสัญญาเช่า, เจ้าหนี้และรายได้รอการตัดบัญชี

หนี้สินไม่หมุนเวียน

ทำความเข้าใจกับหนี้สินไม่หมุนเวียน

หนี้สินไม่หมุนเวียนเมื่อเทียบกับกระแสเงินสดเพื่อดูว่า บริษัท จะสามารถปฏิบัติตามภาระผูกพันทางการเงินในระยะยาวได้หรือไม่ ในขณะที่ผู้ให้กู้ส่วนใหญ่มีความกังวลเกี่ยวกับสภาพคล่องระยะสั้นและปริมาณของหนี้สินหมุนเวียน แต่นักลงทุนระยะยาวใช้หนี้สินไม่หมุนเวียนเพื่อวัดว่า บริษัท กำลังใช้ภาระหนี้มากเกินไปหรือไม่ กระแสเงินสดของ บริษัท ที่มีเสถียรภาพมากขึ้นก็จะสามารถรองรับหนี้สินได้มากขึ้นโดยไม่เพิ่มความเสี่ยงในการผิดนัดชำระ

สำคัญ

ในขณะที่หนี้สินหมุนเวียนประเมินสภาพคล่อง แต่หนี้สินไม่หมุนเวียนช่วยประเมินความสามารถในการชำระหนี้

นักลงทุนและเจ้าหนี้ใช้อัตราส่วนทางการเงินจำนวนมากเพื่อประเมินความเสี่ยงด้านสภาพคล่องและการใช้ประโยชน์ อัตราส่วนหนี้เปรียบเทียบหนี้ทั้งหมดของ บริษัท กับสินทรัพย์รวมเพื่อให้แนวคิดทั่วไปเกี่ยวกับการใช้ประโยชน์จากสินทรัพย์ เปอร์เซ็นต์ที่ต่ำกว่าความสามารถในการก่อหนี้ที่ บริษัท ใช้จะน้อยลงและสถานะของ บริษัท จะแข็งแกร่งขึ้น ยิ่งอัตราส่วนสูงขึ้นเท่าใดความเสี่ยงทางการเงินก็ยิ่งมากขึ้น ตัวแปรอื่น ๆ คืออัตราส่วนหนี้สินระยะยาวต่อสินทรัพย์รวมและอัตราส่วนหนี้สินระยะยาวต่อโครงสร้างเงินทุนซึ่งแบ่งหนี้สินไม่หมุนเวียนตามจำนวนเงินทุนที่มีอยู่

นักวิเคราะห์ยังใช้อัตราส่วนความคุ้มครองเพื่อประเมินสถานะทางการเงินของ บริษัท รวมถึงกระแสเงินสดต่อหนี้สินและอัตราส่วนความสามารถชำระดอกเบี้ย อัตราส่วนกระแสเงินสดต่อหนี้สินเป็นตัวกำหนดระยะเวลาที่ บริษัท จะต้องชำระหนี้หาก บริษัท ใช้กระแสเงินสดทั้งหมดเพื่อชำระหนี้ อัตราส่วนความสามารถชำระดอกเบี้ยซึ่งคำนวณโดยการหารกำไรของ บริษัท ก่อนดอกเบี้ยและภาษี (EBIT) ด้วยการจ่ายดอกเบี้ยหนี้ในช่วงเวลาเดียวกันจะวัดว่ามีรายได้เพียงพอที่จะสร้างการจ่ายดอกเบี้ยหรือไม่ ในการประเมินความเสี่ยงด้านสภาพคล่องระยะสั้นนักวิเคราะห์จะพิจารณาอัตราส่วนสภาพคล่องเช่นอัตราส่วนสภาพคล่องอัตราส่วนด่วนและอัตราส่วนทดสอบกรด

ตัวอย่างของหนี้สินไม่หมุนเวียน

หนี้สินไม่หมุนเวียนรวมถึงหุ้นกู้เงินกู้ยืมระยะยาวเจ้าหนี้การค้าหนี้สินภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีภาระผูกพันตามสัญญาเช่าระยะยาวและภาระผูกพันผลประโยชน์เงินบำนาญ ส่วนของหนี้สินหุ้นกู้ที่จะไม่ชำระภายในปีที่จะถึงนี้จัดประเภทเป็นหนี้สินไม่หมุนเวียน การรับประกันที่ครอบคลุมระยะเวลามากกว่าหนึ่งปีจะบันทึกเป็นหนี้สินไม่หมุนเวียน ตัวอย่างอื่น ๆ ได้แก่ ค่าตอบแทนรอตัดบัญชีรายได้รอการตัดบัญชีและหนี้สินสุขภาพบางรายการ

การจำนองการชำระรถยนต์หรือเงินกู้ยืมอื่น ๆ สำหรับเครื่องจักรอุปกรณ์หรือที่ดินเป็นหนี้ระยะยาวทั้งหมดยกเว้นการชำระเงินที่จะต้องทำในช่วงสิบสองเดือนถัดไปซึ่งจัดประเภทเป็นหนี้สินระยะยาวในปัจจุบัน ตราสารหนี้ที่ถึงกำหนดภายในสิบสองเดือนอาจถูกรายงานว่าเป็นหนี้สินไม่หมุนเวียนหากมีความตั้งใจที่จะรีไฟแนนซ์หนี้นี้ด้วยการจัดการทางการเงินในกระบวนการปรับโครงสร้างหนี้ให้เป็นไปตามลักษณะที่ไม่เกิดขึ้นในปัจจุบัน