การกระจายคืออะไร?
คำว่า "การกระจาย" มีความหมายหลายอย่างในโลกการเงินส่วนใหญ่เกี่ยวข้องกับการชำระสินทรัพย์จากกองทุนบัญชีหรือความปลอดภัยส่วนบุคคลให้กับนักลงทุนหรือผู้รับผลประโยชน์ การแจกแจงบัญชีเกษียณอายุเป็นเรื่องที่พบบ่อยที่สุดและจำเป็นต้องมีหลังจากที่เจ้าของบัญชีถึงอายุที่กำหนด การกระจายยังหมายถึง บริษัท หรือกองทุนรวมของการจ่ายหุ้นเงินสดและการจ่ายเงินอื่น ๆ ให้กับผู้ถือหุ้น
การกระจายมาจากผลิตภัณฑ์ทางการเงินที่แตกต่างกัน อย่างไรก็ตามไม่ว่าจะมาจากแหล่งใดการชำระเงินการจัดจำหน่ายมักจะส่งไปยังผู้รับผลประโยชน์โดยตรงไม่ว่าจะทางอิเล็กทรอนิกส์หรือโดยเช็ค
ประเด็นที่สำคัญ
- การกระจายโดยทั่วไปหมายถึงการเบิกจ่ายสินทรัพย์จากกองทุนบัญชีหรือการรักษาความปลอดภัยส่วนบุคคลให้กับนักลงทุนการกระจายกองทุนรวมประกอบด้วยกำไรสุทธิจากการขายสินทรัพย์ที่มีกำไรรวมถึงรายได้เงินปันผลและดอกเบี้ยที่ได้รับจากสินทรัพย์เหล่านั้น ด้วยหลักทรัพย์เช่นหุ้นหรือพันธบัตรการกระจายคือการจ่ายดอกเบี้ยเงินต้นหรือเงินปันผลโดยผู้ออกหลักทรัพย์เพื่อการลงทุนบัญชีเกษียณอายุที่ได้รับการพิจารณาเป็นพิเศษมีการกระจายขั้นต่ำที่จำเป็น - การถอนแบบบังคับหลังจากผู้ถือบัญชีถึงอายุที่กำหนด
การกระจายจากกองทุนรวม
ด้วยกองทุนรวมการกระจายเป็นการแสดงการจัดสรรกำไรและเงินปันผลหรือรายได้ดอกเบี้ยที่สร้างขึ้นโดยกองทุนสำหรับนักลงทุนเป็นระยะในช่วงปีปฏิทิน ประเภทหนึ่งที่พบบ่อยคือการกระจายตัวของกำไรสุทธิที่มาจากผลกำไรจากการขายกองทุนรวม ตัวอย่างเช่นหากมีการซื้อหุ้นในราคา $ 75 และขายในภายหลังในราคา $ 150 กำไรจากการลงทุนจะอยู่ที่ $ 75 ลบด้วยค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานของกองทุน จำนวนที่แน่นอนของการกระจายจะถูกนับหลังจากการลบค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานเหล่านี้
เมื่อมีการจ่ายเงินปันผลและการกระจายราคาหุ้นของกองทุนจะลดลงตามผลรวมของการกระจายหุ้นต่อผู้ถือหุ้นของกองทุน ราคาตกเนื่องจากการกระจายถูกถอนออกจากสินทรัพย์ของกองทุนซึ่งจะลดมูลค่าสินทรัพย์สุทธิ (NAV)
การกระจายหุ้นและพันธบัตร
ด้วยหลักทรัพย์เช่นหุ้นหรือพันธบัตรการกระจายคือการจ่ายดอกเบี้ยเงินต้นหรือเงินปันผลโดยผู้ออกหลักทรัพย์เพื่อผู้ถือหุ้นหรือผู้ถือหุ้นกู้อย่างสม่ำเสมอ เมื่อ บริษัท ได้รับผลกำไร บริษัท สามารถนำเงินทุนไปลงทุนในธุรกิจใหม่ได้ แต่อาจจ่ายผลกำไรส่วนหนึ่งให้แก่ผู้ถือหุ้นในรูปของเงินปันผล บางครั้ง บริษัท เสนอแผนการลงทุนเงินปันผลซึ่งสามารถนำไปใช้ในการซื้อหุ้นเพิ่มเติมของหุ้นหรือกองทุนได้ หากไม่มีแผนลงทุนใหม่เงินทุนจะไหลเข้าสู่บัญชีของนักลงทุนเป็นเงินสด
การกระจายการลงทุนที่น่าเชื่อถือ
รายได้ที่เกิดจากความไว้วางใจในการลงทุนนั้นจะมอบให้กับนักลงทุนโดยทั่วไปเป็นการกระจายรายเดือนหรือรายไตรมาส ด้วยเหตุนี้การแจกแจงจึงทำหน้าที่คล้ายกับการจ่ายหุ้น อย่างไรก็ตามการแจกแจงมักจะให้อัตราผลตอบแทนที่สูงขึ้นซึ่งอาจสูงถึง 10% ต่อปี การกระจายที่ได้รับลดความน่าเชื่อถือของรายได้ที่ต้องเสียภาษีและเป็นผลให้มีการจ่ายภาษีรายได้เพียงเล็กน้อยหรือไม่มีเลย
การแจกบัญชีเพื่อการเกษียณอายุ
การแจกแจงจากบัญชีเกษียณอายุแบบดั้งเดิม (IRA) สามารถเกิดขึ้นได้ทุกเมื่อหลังจากสร้างบัญชี การแจกแจงบัญชีการเกษียณอายุแบ่งออกเป็นสองประเภท
- การแจกจ่ายก่อนอายุ59½อาจมีการคิดค่าปรับ IRS และภาษีเงินได้นิติบุคคล เจ้าของไออาร์เอหลายคนอาจเผชิญกับค่าธรรมเนียมเหล่านี้หากพวกเขาใช้เงินของไออาร์เอเพื่อซื้อสินค้าจำนวนมากหรือสำหรับกรณีฉุกเฉินเนื่องจากเงินไม่ได้ถูกนำมารวมในเวลาที่ฝากเงินเข้าบัญชีในระหว่างหรือหลังจากบุคคลอายุ59½ อย่างไรก็ตามผู้เสียภาษีจะยังคงเก็บภาษีจากจำนวนเงินที่ถอนออกจากวงเล็บภาษีปัจจุบันของพวกเขา
Roth IRAs โดยทั่วไปยังต้องการเงินในบัญชีจนถึงอายุ59½ก่อนการกระจาย หลังจากที่บัญชีมีอยู่เป็นเวลาหลายปีผู้ถือบัญชีอาจถอนเงินก่อนกำหนด แต่จะจ่ายค่าปรับหากพวกเขาถอนผลรวมมากกว่าผลงานของพวกเขา - หากการกระจายรวมถึงรายได้ของบัญชีในคำอื่น ๆ
บัญชีเกษียณอายุอื่น ๆ ยังมีข้อ จำกัด อายุสำหรับการถอนโดยไม่มีการลงโทษ การกระจายจากแผนที่ผ่านการรับรองเช่นบัญชี 403 (b) และแผน 457 เป็นสองตัวอย่างของแผนดังกล่าว พนักงานโรงเรียนของรัฐเฉพาะสมาชิกของคำสั่งทางศาสนาและกลุ่มที่ได้รับการยกเว้นภาษีอื่น ๆ มีแผน 403 (b) แผน 457 ประกอบด้วยเงินสมทบเงินเดือนรอการตัดบัญชีและส่วนใหญ่จะใช้โดยรัฐบาลของรัฐและท้องถิ่น
การกระจายที่จำเป็นจากแผนการเกษียณอายุ
ยกเว้น Roth IRA แผนการเกษียณอายุทั้งหมดที่กล่าวถึงก่อนหน้านี้กำหนดให้ผู้ถือเริ่มถอนเงินเมื่อถึงอายุ 72 จำนวนเงินที่แน่นอนของการกระจายขั้นต่ำที่ต้องการประจำปีนี้ (RMD) ขึ้นอยู่กับอายุของเจ้าของบัญชีและมูลค่าของเงินทุนใน บัญชีตามแนวทางของ IRS
การแจกแจงทั้งหมดจากบัญชีเกษียณอายุเหล่านี้มีการเข้าถึงภาษีโดยยึดตามภาษีของแต่ละบุคคล ณ เวลาที่ถอนเงิน การประเมินภาษีสะท้อนให้เห็นถึงความจริงที่ว่าเงินสมทบในบัญชีถูกสร้างขึ้นด้วยเงินดอลลาร์ล่วงหน้า
โปรดทราบว่ามีเพียงการแจกแจงจาก Roth IRAs หรือ Roth 401 (k) s เท่านั้นที่สามารถทำได้โดยไม่ต้องเสียภาษีเงินได้เนื่องจากการมีส่วนร่วมของ Roth ทำด้วยเงินดอลลาร์หลังหักภาษี - นักลงทุนไม่ได้รับการลดหย่อนหรือเครดิตในเวลานั้น นอกจากนี้บัญชี Roth ไม่จำเป็นต้องมีการแจกแจงขั้นต่ำในทุกช่วงอายุ
ตัวอย่างชีวิตจริงของการแจกแจง
กองทุนดัชนี Fidelity 500 (FXAIX) ซึ่งพยายามทำซ้ำผลการดำเนินงานของ S&P 500 จ่ายการจ่ายเงินปันผลเป็นรายไตรมาสในเดือนเมษายนกรกฎาคมตุลาคมและธันวาคม สำหรับปี 2561 นักลงทุนจะได้รับ 1.79 ดอลลาร์สำหรับทุกส่วนของกองทุนที่พวกเขาเป็นเจ้าของ ปีละสองครั้งในเดือนเมษายนและธันวาคมพวกเขายังได้รับกำไรจากการลงทุนซึ่งเท่ากับ $ 0.57 ต่อหุ้น เว้นแต่ลูกค้าระบุเป็นอย่างอื่น Fidelity จะคืนค่าการกระจายเหล่านี้โดยอัตโนมัติเพิ่มจำนวนหุ้นของกองทุนที่เป็นเจ้าของ
