สารบัญ
- ผู้ค้าประเภทต่าง ๆ
- ข้อมูลพื้นฐานและการซื้อขาย
- ประกาศผลประกอบการ
- การอัปเกรดและดาวน์เกรดนักวิเคราะห์
- แยกสต็อก
- การครอบครองกิจการและอื่น ๆ
- บรรทัดล่าง
การซื้อขายขั้นพื้นฐานเป็นวิธีการที่ผู้ประกอบการค้ามุ่งเน้นไปที่เหตุการณ์เฉพาะของ บริษัท เพื่อกำหนดว่าจะซื้อหุ้นใดและเมื่อใดจะซื้อ การซื้อขายบนพื้นฐานมีความสัมพันธ์กับกลยุทธ์การซื้อและถือมากกว่าการซื้อขายระยะสั้น อย่างไรก็ตามมีบางกรณีที่การซื้อขายบนพื้นฐานสามารถสร้างผลกำไรอย่างมากในช่วงเวลาสั้น ๆ
ผู้ค้าประเภทต่าง ๆ
ก่อนที่เราจะมุ่งเน้นไปที่การซื้อขายขั้นพื้นฐานต่อไปนี้เป็นการตรวจสอบประเภทการซื้อขายหลัก:
- ร่อน: Scalper เป็นบุคคลที่ทำหลายสิบหรือหลายร้อยของการค้าต่อวันในความพยายามที่จะ "ถลกหนัง" กำไรเล็ก ๆ น้อย ๆ จากการค้าแต่ละโดยการใช้ประโยชน์จากการแพร่กระจายขอราคาเสนอ การซื้อขายโมเมนตัม: ผู้ค้าโมเมนตัมแสวงหาหุ้นที่เคลื่อนไหวอย่างมีนัยสำคัญในทิศทางเดียวในปริมาณสูง ผู้ค้าเหล่านี้พยายามที่จะผลักดันกำไรที่ต้องการ เทคนิคการค้า: ผู้ค้าทางเทคนิคมุ่งเน้นไปที่แผนภูมิและกราฟ พวกเขาวิเคราะห์เส้นบนกราฟหุ้นหรือดัชนีสำหรับสัญญาณของการบรรจบกันหรือความแตกต่างที่อาจบ่งบอกถึงการซื้อหรือขายสัญญาณ การซื้อขายขั้นพื้นฐาน: บริษัท การค้าขั้นพื้นฐานใช้การวิเคราะห์ขั้นพื้นฐานซึ่งตรวจสอบกิจกรรมขององค์กรโดยเฉพาะอย่างยิ่งรายงานผลประกอบการที่เกิดขึ้นจริงหรือที่คาดการณ์ไว้การแยกหุ้นการปรับโครงสร้างองค์กรหรือการเข้าซื้อกิจการ สวิงเทรดดิ้ง: เทรดเดอร์สวิงเป็นเทรดเดอร์พื้นฐานที่ดำรงตำแหน่งนานกว่าหนึ่งวัน ผู้ที่นับถือนิกายฟันดาเมนทัลลิสท์ส่วนใหญ่มักแกว่งการซื้อขายเนื่องจากการเปลี่ยนแปลงพื้นฐานขององค์กรมักจะต้องใช้เวลาหลายวันหรือหลายสัปดาห์ในการสร้างการเคลื่อนไหวของราคาที่เพียงพอสำหรับผู้ค้าเพื่อเรียกร้องผลกำไรที่สมเหตุสมผล
ผู้ค้าสามเณรอาจทดลองใช้เทคนิคเหล่านี้ แต่ในที่สุดพวกเขาควรตั้งอยู่บนช่องเดียวที่ตรงกับความรู้และประสบการณ์การลงทุนของพวกเขาด้วยสไตล์ที่พวกเขามีแรงจูงใจให้อุทิศการวิจัยการศึกษาและการปฏิบัติเพิ่มเติม
ข้อมูลพื้นฐานและการซื้อขาย
นักลงทุนส่วนใหญ่ตระหนักถึงข้อมูลทางการเงินทั่วไปที่ใช้ในการวิเคราะห์พื้นฐานรวมถึงกำไรต่อหุ้น (EPS) รายได้และกระแสเงินสด ปัจจัยเชิงปริมาณเหล่านี้รวมถึงตัวเลขใด ๆ ที่พบในรายงานผลประกอบการของ บริษัท งบกระแสเงินสดหรืองบดุล พวกเขายังสามารถรวมผลลัพธ์ของอัตราส่วนทางการเงินเช่นผลตอบแทนต่อผู้ถือหุ้น (ROE) และตราสารหนี้ต่อทุน (D / E) ผู้ค้าขั้นพื้นฐานอาจใช้ข้อมูลเชิงปริมาณดังกล่าวเพื่อระบุโอกาสในการซื้อขายหาก บริษัท ออกผลประกอบการที่จับตลาดด้วยความประหลาดใจ
ปัจจัยพื้นฐานสองประการที่ติดตามอย่างใกล้ชิดที่สุดสำหรับผู้ค้าและนักลงทุนทุกที่คือการประกาศผลประกอบการและการอัพเกรดและวิเคราะห์ของนักวิเคราะห์ อย่างไรก็ตามการได้รับข้อมูลดังกล่าวนั้นเป็นเรื่องยากเนื่องจากมีผู้ชมหลายล้านคนบน Wall Street ที่มองหาข้อได้เปรียบที่เหมือนกันมาก
ประกาศผลประกอบการ
ส่วนประกอบที่สำคัญที่สุดของการประกาศผลประกอบการคือขั้นตอนการประกาศล่วงหน้า - เวลาที่ บริษัท ออกแถลงการณ์ระบุว่าจะตอบสนองเกินหรือไม่สามารถทำตามความคาดหวังของรายได้ ธุรกิจการค้ามักจะเกิดขึ้นทันทีหลังจากประกาศดังกล่าวเนื่องจากมีโอกาสที่จะเกิดแรงกระตุ้นในระยะสั้น
การอัปเกรดและดาวน์เกรดนักวิเคราะห์
ในทำนองเดียวกันการอัปเกรดและดาวน์เกรดนักวิเคราะห์อาจนำเสนอโอกาสการซื้อขายระยะสั้นโดยเฉพาะเมื่อนักวิเคราะห์ที่โดดเด่นปรับลดระดับหุ้นโดยไม่คาดหมาย การเคลื่อนไหวของราคาในสถานการณ์นี้อาจคล้ายกับก้อนหินที่ตกลงมาจากหน้าผาดังนั้นผู้ซื้อขายจะต้องรวดเร็วและว่องไวกับการขายชอร์ตของเขา
การประกาศผลประกอบการและการจัดอันดับนักวิเคราะห์มีความสัมพันธ์อย่างใกล้ชิดกับการซื้อขายหุ้น ผู้ค้าโมเมนตัมมองหาเหตุการณ์ที่ไม่คาดคิดที่ทำให้หุ้นซื้อขายหุ้นจำนวนมากและเคลื่อนไหวอย่างต่อเนื่องไม่ว่าจะขึ้นหรือลง
ผู้ประกอบการพื้นฐานมักเกี่ยวข้องกับการได้รับข้อมูลเกี่ยวกับเหตุการณ์เก็งกำไรที่ตลาดส่วนที่เหลืออาจขาดไป เพื่อที่จะอยู่ข้างหน้าหนึ่งก้าวของตลาดผู้ค้าที่ฉลาดสามารถใช้ความรู้ของพวกเขาเกี่ยวกับรูปแบบการซื้อขายในอดีตที่เกิดขึ้นระหว่างการมาถึงของการแยกสต็อกการได้มาการครอบครองและการจัดโครงสร้างใหม่
แยกสต็อก
เมื่อหุ้น $ 20 แยก 2 ต่อ 1 มูลค่าตลาดของ บริษัท จะไม่เปลี่ยนแปลง แต่ตอนนี้ บริษัท มีจำนวนหุ้นที่โดดเด่นเป็นสองเท่าในราคาหุ้นละ 10 ดอลลาร์ นักลงทุนหลายคนเชื่อว่าเนื่องจากนักลงทุนมีแนวโน้มที่จะซื้อหุ้น $ 10 มากกว่าที่พวกเขาจะได้ $ 20 หุ้นการแบ่งหุ้นมีความสำคัญในการเพิ่มขึ้นของมูลค่าตลาดของ บริษัท อย่างไรก็ตามโปรดจำไว้ว่าสิ่งนี้เป็นพื้นฐานไม่เปลี่ยนแปลงมูลค่าของ บริษัท
ในการซื้อขายแยกสต็อกสำเร็จผู้ซื้อขายจะต้องระบุขั้นตอนที่สต็อกซื้อขายอยู่ในปัจจุบันอย่างถูกต้อง ประวัติศาสตร์ได้พิสูจน์แล้วว่ามีรูปแบบการซื้อขายเฉพาะจำนวนเกิดขึ้นก่อนและหลังการประกาศแยก การแข็งค่าของราคาและโอกาสในการซื้อระยะสั้นโดยทั่วไปจะเกิดขึ้นในช่วงก่อนการประกาศและการเรียกใช้ก่อนการแยกและค่าเสื่อมราคา (โอกาสในการตัดสั้น) จะเกิดขึ้นในภาวะซึมเศร้าหลังการประกาศและภาวะซึมเศร้าหลังแยก โดยการระบุสี่ขั้นตอนเหล่านี้อย่างถูกต้องผู้ประกอบการแยกสามารถซื้อขายในและนอกสต็อกเดียวกันอย่างน้อยสี่ครั้งก่อนและหลังการแยกด้วยการซื้อขายระหว่างวันหรือการซื้อขายรายชั่วโมง
การครอบครองกิจการและอื่น ๆ
สุภาษิตโบราณ "ซื้อข่าวลือขายข่าว" นำไปใช้กับการซื้อขายในการเข้าซื้อกิจการกิจการและการปรับโครงสร้างองค์กร ในกรณีเหล่านี้หุ้นมักจะประสบกับการเพิ่มขึ้นของราคาอย่างรุนแรงในช่วงการเก็งกำไรซึ่งนำไปสู่เหตุการณ์และการลดลงอย่างมีนัยสำคัญทันทีหลังจากมีการประกาศเหตุการณ์
ที่กล่าวว่าสุภาษิตโบราณของนักลงทุน "ขายในข่าว" จะต้องมีคุณสมบัติอย่างมีนัยสำคัญสำหรับผู้ประกอบการค้าที่ชาญฉลาด เกมของผู้ค้าจะต้องก้าวไปข้างหน้าหนึ่งก้าวของตลาด ดังนั้นผู้ค้าไม่น่าจะซื้อหุ้นในระยะเก็งกำไรและถือไปจนถึงการประกาศที่เกิดขึ้นจริง ผู้ประกอบการค้าเกี่ยวข้องกับการจับโมเมนต์บางช่วงในช่วงการเก็งกำไรและอาจทำการค้าเข้าและออกจากสต็อกเดียวกันหลายต่อหลายครั้งเมื่อผู้ถือรัมรัมไปทำงาน ผู้ประกอบการค้าอาจถือครองตำแหน่งที่ยาวนานในช่วงเช้าและช่วงสั้น ๆ ในช่วงบ่ายซึ่งเป็นช่วงที่จับตามองแผนภูมิและข้อมูลระดับ 2 สำหรับสัญญาณการเปลี่ยนตำแหน่ง
เมื่อมีการประกาศจริงผู้ค้าจะมีโอกาสที่จะสต็อกสินค้าของ บริษัท ที่ได้มาทันทีหลังจากที่มีการประกาศข่าวความตั้งใจที่จะได้มาซึ่งจะเป็นการยุติความรู้สึกสบายจากการเก็งกำไรที่นำไปสู่การประกาศ ไม่ค่อยมีการประกาศการเข้าซื้อกิจการที่เห็นในเชิงบวกดังนั้นการลัดวงจร บริษัท ที่กำลังดำเนินการรับเป็นกลยุทธ์เสียงที่สอง
ในทางตรงกันข้ามการปรับโครงสร้างองค์กรมีแนวโน้มที่จะถูกมองในเชิงบวกหากตลาดไม่ได้คาดการณ์ไว้และหากหุ้นอยู่ในกรอบระยะยาวแล้วเนื่องจากปัญหาภายในองค์กร หากคณะกรรมการขับไล่ซีอีโอที่ไม่เป็นที่นิยมอย่างฉับพลันหุ้นอาจมีการเคลื่อนไหวขาขึ้นในระยะสั้นเพื่อเฉลิมฉลองข่าว
การซื้อขายหุ้นของเป้าหมายการเทคโอเวอร์เป็นกรณีพิเศษเนื่องจากข้อเสนอซื้อหุ้นจะมีราคาต่อหุ้นที่เกี่ยวข้อง ผู้ค้าควรระมัดระวังที่จะหลีกเลี่ยงการถือหุ้นที่ติดหรือใกล้กับราคาเสนอขายเพราะโดยทั่วไปหุ้นจะไม่เคลื่อนไหวอย่างมีนัยสำคัญในระยะสั้นเมื่อพวกเขาพบว่าช่วงแคบ ๆ ใกล้เป้าหมาย โดยเฉพาะอย่างยิ่งในกรณีที่มีการเทคโอเวอร์ข่าวลือโอกาสในการซื้อขายที่ดีที่สุดจะอยู่ในช่วงการเก็งกำไร (หรือช่วงเวลาที่ราคาต่อหุ้นที่ฉาวสำหรับการเสนอซื้อหุ้นจะผลักดันการเคลื่อนไหวของราคาจริง)
ข่าวลือและการเก็งกำไรเป็นข้อเสนอการซื้อขายที่มีความเสี่ยงโดยเฉพาะอย่างยิ่งในกรณีของการซื้อกิจการการครอบครองกิจการและการปรับโครงสร้างองค์กร เหตุการณ์เหล่านี้สร้างความผันผวนของราคาหุ้น อย่างไรก็ตามเนื่องจากมีความเป็นไปได้ที่จะเกิดการเคลื่อนไหวของราคาอย่างรวดเร็วเหตุการณ์เหล่านี้อาจเป็นโอกาสในการซื้อขายขั้นพื้นฐานที่มีกำไรมากที่สุด
บรรทัดล่าง
นักยุทธศาสตร์การซื้อขายจำนวนมากใช้โมเดลที่มีความซับซ้อนสำหรับโอกาสในการซื้อขายที่เกี่ยวข้องกับกิจกรรมที่นำไปสู่และตามประกาศรายได้การอัพเกรดและวิเคราะห์นักวิเคราะห์การแยกหุ้นการซื้อกิจการการเข้าครอบครองและการจัดโครงสร้างใหม่ แผนภูมิเหล่านี้มีลักษณะคล้ายกับแผนภูมิที่ใช้ในการวิเคราะห์ทางเทคนิค แต่ไม่มีความซับซ้อนทางคณิตศาสตร์ แผนภูมิเป็นแผนภูมิรูปแบบที่เรียบง่าย พวกเขาแสดงรูปแบบในอดีตของพฤติกรรมการซื้อขายที่เกิดขึ้นใกล้กับเหตุการณ์เหล่านี้และใช้รูปแบบเหล่านี้เป็นแนวทางในการทำนายการเคลื่อนไหวระยะสั้นในปัจจุบัน
หากผู้ค้าพื้นฐานระบุตำแหน่งปัจจุบันของหุ้นและการเคลื่อนไหวของราคาที่ตามมาที่อาจเกิดขึ้นอย่างถูกต้องพวกเขามีโอกาสที่ดีในการดำเนินการซื้อขายที่ประสบความสำเร็จ การซื้อขายบนพื้นฐานอาจมีความเสี่ยงในกรณีที่รู้สึกสบายและโฆษณาเกินจริง แต่ผู้ค้าที่ชาญฉลาดสามารถลดความเสี่ยงโดยใช้รูปแบบทางประวัติศาสตร์เพื่อเป็นแนวทางในการซื้อขายระยะสั้นของพวกเขา ในระยะสั้นนักลงทุนควรทำการบ้านก่อนที่จะกระโดดเข้ามา
