เป็นเรื่องปกติที่ได้ยินว่ามีคนพูดว่า "หุ้นนี้ต้องขึ้นไป!" หรือ "สต็อกนี้ต้องลงไป!" ในกรณีดังกล่าวผู้ค้าได้ทำการคาดการณ์ว่าหุ้นควรจะเคลื่อนไหวในลักษณะที่อ้างอิงจากการวิจัยหรือการวิเคราะห์และไม่สนใจข้อเท็จจริงที่ว่าราคาหุ้นกำลังพูดถึงอะไรในตอนนี้
กลยุทธ์บางอย่างต้องการให้การเคลื่อนไหวของราคาลดลง (ซึ่งมีการสะสมสถานะเมื่อราคาเคลื่อนไหวต่อผู้ค้า) แต่สำหรับผู้ค้ารายบุคคลส่วนใหญ่ที่มีสถานะขนาดเล็กมีความต้องการเพียงเล็กน้อยที่จะจางหายไปของตลาดทำนายว่าจะกลับตัวในเวลาใด ๆ. ผู้ค้าโดยเฉพาะผู้ค้าระยะสั้นนั้นดีกว่ามากจริง ๆ รอราคาเพื่อยืนยันการกลับรายการ วิธีการคิดใหม่ของเราเพื่อช่วยเราในเรื่องนี้จะถูกดูในส่วนที่สอง ส่วนแรกดูที่เหตุผลที่การคาดการณ์อาจเป็นปัญหาได้
ทำไมการทำนายจึงเป็นปัญหา
- อนาคตไม่แน่นอน ไม่ว่าการวิเคราะห์ของเราจะดีเพียงใดมันก็ดีเท่าข้อมูลที่มีอยู่ในตอนนี้ เราไม่รู้แน่ชัดว่าจะเกิดอะไรขึ้นในวันพรุ่งนี้ การวิเคราะห์เกี่ยวกับการเคลื่อนไหวที่อาจเกิดขึ้นในอนาคตนั้นเกิดขึ้นจากแนวคิดของ "สิ่งอื่นใดที่เท่าเทียมกัน" ซึ่งหมายความว่าเราถือว่าหุ้นจะขึ้นไปตามแนวโน้มหากสิ่งต่าง ๆ ยังคงอยู่ในขณะนี้ เราไม่สามารถคาดการณ์เหตุการณ์ทั้งหมดได้ ในขณะที่บางวันในความเป็นจริงหลายวันทุกอย่างยังคงเท่าเดิมมีวันสัปดาห์เดือนหรือปีที่ท้าทายอัตราต่อรอง มันเป็นช่วงเวลาที่การทำนายนั้นอาจเป็นอันตรายโดยเฉพาะถ้าเราผิดในการทำนาย การคาดการณ์ว่าบางสิ่งจะเพิ่มขึ้นเมื่อราคาลดลงสามารถทำลายการเงินของผู้ค้าโดยเฉพาะอย่างยิ่งเนื่องจากเราไม่ทราบแน่ชัดว่าตลาดจะตอบสนองต่อข่าวหรือข้อมูลเพิ่มเติมที่มีอยู่ได้อย่างไร เมื่อราคาลดลงแม้ข่าวดีอาจไม่ได้ผลักดันราคาที่สูงขึ้นอย่างมีนัยสำคัญและเมื่อราคาสูงขึ้นข่าวร้ายก็ไม่จำเป็นว่าจะส่งผลเสียในระยะยาวต่อราคา หากตลาดโดยรวมขยับสูงขึ้นนี่ไม่ได้หมายความว่าหุ้นจะเคลื่อนไหวสูงขึ้นเช่นกัน บ่อยครั้งที่การวิเคราะห์หลักทรัพย์แต่ละรายการขึ้นอยู่กับความเชื่อมั่นของตลาดโดยรวม นี่อาจหมายถึงผู้ค้าคาดหวังว่าหุ้นหนึ่งหุ้นจะเพิ่มขึ้นเนื่องจากตลาดกำลังเพิ่มขึ้นหรือในทางกลับกัน สิ่งนี้ไม่ได้เกิดขึ้นเสมอโดยเฉพาะในช่วงเวลาที่สั้นลง น่าเสียดายที่สถานการณ์ทางเลือกเกิดขึ้นที่ผู้ค้าคาดหวังว่าหุ้นหนึ่งหุ้นจะดีกว่าในขณะที่ตลาดอื่น ๆ ยังคงร่วงลง ผู้ค้าจะต้องตระหนักถึงการเปลี่ยนแปลงของตลาดเช่นเดียวกับการเปลี่ยนแปลงของหุ้นแต่ละรายการ ไม่ว่าจะด้วยวิธีใดก็ตามผลลัพธ์ที่ได้คือเราต้องการที่จะซื้อขายในทิศทางของกระแสเงินสดในปัจจุบันไม่ใช่กับพวกเขาไม่ว่าจะเป็นในตลาดโดยรวมหรือหลักทรัพย์ส่วนบุคคล (สำหรับข้อมูลเพิ่มเติมให้ดูที่: ภูมิปัญญาทางการเงินจาก Three Wise Men .) การ คาดการณ์ว่าหุ้นใดหุ้นหนึ่งควรจะขยับขึ้นไปสูงกว่านั้นคลุมเครือและการตัดสินใจลงทุนจะไม่ค่อยรวมถึง จุดออกจาก กำไรหรือ Stop Loss แม้ว่าจะไม่ใช่ทุกกรณีผู้ค้าที่ไม่มีประสบการณ์คาดการณ์ว่าสถานะส่วนของพวกเขาจะเพิ่มขึ้นและคิดว่าพวกเขาจะสามารถเข้าใกล้จุดสูงสุดหากพวกเขาถูกต้อง ในความเป็นจริงแผนการที่คลุมเครือเช่นนี้จะไม่ค่อยเกิดขึ้น ดังนั้นผู้ค้าทุกคนจะต้องมีแผนสำหรับวิธีที่พวกเขาจะเข้าและออกจากการค้าไม่ว่าผลการค้าในผลกำไรหรือขาดทุน เวลาในการถือครองหุ้นลดลงตามความผันผวนที่เพิ่มขึ้น ความผันผวนของตลาดหุ้นได้เพิ่มขึ้นในช่วงหลายปีที่ผ่านมาในขณะที่ระยะเวลาการถือครองหลักทรัพย์ลดลง การซื้อและการถือครองยังคงเป็นกลยุทธ์ที่ใช้การได้หากวิธีนี้ได้รับการคิดค้นมาอย่างดี (เช่นเดียวกับวิธีการซื้อขายใด ๆ) แต่เนื่องจากเงินทุนที่ จำกัด ผู้ลงทุนซื้อและถือต้องระวังว่าความผันผวนสามารถไปถึงระดับที่สูงมาก ออกช่วงเวลาดังกล่าว ผู้ค้าที่มีการซื้อขายในกรอบเวลาที่สั้นลงควรทำการซื้อขายในทิศทางของการเคลื่อนไหวของราคาเนื่องจากความผันผวนที่เพิ่มขึ้นและแม้กระทั่งการเคลื่อนไหวในระยะสั้นก็สามารถรักษาระดับการซื้อเกินหรือเกินระดับไว้ได้เป็นระยะเวลานาน ในทางสถิติราคาไม่ค่อยเคลื่อนไหวเป็นเส้นตรงเป็นเวลานาน การคาดการณ์มักขึ้นอยู่กับความรู้สึกทางอารมณ์ที่แข็งแกร่ง - ความรู้สึกที่แข็งแกร่งมากขึ้นผู้ค้าขายที่แข็งแกร่งอาจคาดหวังว่าการตอบสนองต่อราคาจะเป็น ดังนั้นผู้ค้าสันนิษฐานว่าหุ้นจะบินไปในทิศทางที่คาดการณ์ไว้ในการเคลื่อนไหวตรงนำไปสู่การค้า homerun เมื่อเราดูหลักทรัพย์ทั้งหมดในโลกแล้วปัจจัยในตัวแปรเวลาการมีตำแหน่งที่ถูกต้องก่อนการเคลื่อนไหวครั้งสำคัญไม่น่าจะเป็นไปได้อย่างมากการพูดเชิงสถิติ ผู้ค้านั้นดีกว่าการค้าขายค่าเฉลี่ยและการซื้อขายในทิศทางของการเคลื่อนไหวของราคาเพื่อให้ได้กำไรมากกว่าการมองหาหนึ่งการค้าหรือหุ้นที่เพิ่มขึ้นอย่างมากในความโปรดปรานของพวกเขาในระยะเวลาอันสั้น
ทางเลือกในการทำนาย
เนื่องจากตอนนี้เราเข้าใจว่าการพยายามทำนายจุดเปลี่ยนในตลาดอาจมีราคาแพงมากคนหนึ่งถามว่า "ถ้าฉันไม่สามารถคาดเดาได้ฉันจะทำเงินได้อย่างไร"
คำตอบคือเราปฏิบัติตามราคาและเราสามารถทำได้โดยทำตามแนวทางด้านล่าง นี่ไม่ใช่รายการการเปลี่ยนแปลงของตลาดที่ละเอียดถี่ถ้วน แต่การทำความเข้าใจสิ่งเหล่านี้จะช่วยให้ผู้ค้าพบว่าตนเองอยู่ด้านขวาของการค้ามากกว่าทางที่ผิด
- ราคามีความผันผวนในคลื่น เมื่อดูแผนภูมิใด ๆ หลังจากทำความเข้าใจกับจุดต่าง ๆ ข้างต้นผู้ค้าทุกคนจะต้องเข้าใจว่าราคาเคลื่อนไหวตามกรอบเวลา ซึ่งหมายความว่าแม้ว่าราคาอาจลดลงผู้ค้าไม่จำเป็นต้องตื่นตระหนกและกระโดดออกจากตำแหน่งตราบใดที่แนวโน้มอีกต่อไปยังคงสูงขึ้น อย่างไรก็ตามพวกเขายังควรมีจุดออกในกรณีที่ราคาไม่มีแนวโน้มสูงขึ้นในกรอบเวลาของพวกเขาอีกต่อไป ผู้ค้าระยะสั้นสามารถมีส่วนร่วมในแต่ละคลื่นเหล่านี้ แต่ต้องยังคงว่องไวและไม่ผูกติดอยู่กับทิศทางเดียวเมื่อทำเช่นนั้น การคาดการณ์ว่าราคาจะเคลื่อนไหวในทิศทางเดียวเท่านั้นคือการไม่สนใจทฤษฎีที่ว่าราคาเคลื่อนไหวในคลื่น (สำหรับข้อมูลเพิ่มเติมให้ดูที่: ออกจากกลยุทธ์: รูปลักษณ์ที่สำคัญ ) อย่าถือว่าการสนับสนุนหรือการต่อต้านจะเกิดขึ้น ความเข้าใจผิดที่พบบ่อยมากคือการสนับสนุนและการต่อต้านจะเกิดขึ้นหรือการหยุดพักของระดับเหล่านี้จะทำให้เกิดการฝ่าวงล้อมมากมาย ผู้ค้าตำแหน่งมักจะกำหนดสิ่งที่พวกเขาทำนายว่าจะเกิดขึ้น สิ่งที่ผู้ค้าจำเป็นต้องทราบก็คือระดับแนวรับและแนวต้านเป็นเพียงส่วนราคาที่สำคัญ การตั้งสมมติฐานว่าจะเกิดการฝ่าวงล้อมหรือระดับที่จะหยุดการเคลื่อนไหวต่อไปคือความพยายามที่จะทำนายตลาด แต่ผู้ค้าควรดูสิ่งที่เกิดขึ้นรอบ ๆ ระดับเหล่านี้แล้วเข้าสู่การเคลื่อนไหวในทิศทางเดียวหรืออีกทิศทางหนึ่ง หากความต้านทานยังคงอยู่และราคาก็จะเข้าสู่ตำแหน่งสั้น ๆ เช่น หากมีการฝ่าวงล้อมเกิดขึ้นก็สามารถทำการซื้อขายในทิศทางนั้นได้ โปรดทราบว่ามีการฝ่าวงล้อมที่ผิดพลาดและ - อีกครั้ง - ราคาเคลื่อนไหวเป็นเกลียว อย่าผูกติดอยู่กับตำแหน่งเพียงเพราะตำแหน่งแสดงผลกำไรในช่วงเวลาหนึ่ง
มันเป็นการดีที่จะคิดว่าการสนับสนุนและความต้านทานเป็นจุดหมุนสำหรับราคาและพื้นที่เพื่อค้นหารายการและออก โดยการทำเช่นนี้เราไม่ได้คาดการณ์ว่าจะมีบางอย่างเกิดขึ้นหรือขัดต่อการเคลื่อนไหวของราคา แต่เราเข้าสู่การไหลของราคาปัจจุบัน สิ่งนี้ทำให้การซื้อขาย "เรื่องจริง" เมื่อเทียบกับอารมณ์ เราได้เลือกระดับที่สำคัญที่จะช่วยให้เราแยกคลื่นราคาที่ตลาดเคลื่อนตัวเข้ามาจากนั้นเราสามารถดำรงตำแหน่งที่สอดคล้องกันเมื่อราคาตอบสนองต่อระดับเหล่านี้
บรรทัดล่าง
ปัญหาเกี่ยวกับการสะสมความรู้คือบ่อยครั้งที่มันทำให้เรากระตือรือร้นมากขึ้นในมุมมองและความคิดเห็นของเราและดังนั้นเราจึงทำการคาดการณ์ที่โดดเด่นยิ่งขึ้น การคาดการณ์อาจมีค่าใช้จ่ายสูงโดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อเรารับตำแหน่งต่อต้านการเคลื่อนไหวของราคาที่เกิดขึ้นในการคาดการณ์การกลับตัวที่รวดเร็วและคมชัด ด้วยเหตุผลหลายประการที่ทำให้การคาดการณ์ตลาดเป็นสิ่งที่อันตรายและในที่สุดก็ไม่จำเป็นต้องทำเงิน โดยการตระหนักว่าราคาขยับเข้ามาในคลื่นและเราไม่ควรคาดการณ์ว่าระดับที่สำคัญจะถือหรือแตกเราสามารถเข้าสู่การซื้อขายที่จุดสำคัญ แต่ในการตอบสนองต่อราคาที่ทำจริงและไม่ใช่สิ่งที่เราคาดหวังว่าจะทำ ผู้ค้าได้รับประโยชน์จากความว่องไวที่เหลืออยู่ในตำแหน่งของพวกเขาและไม่ผูกติดอยู่กับทิศทางที่เฉพาะเจาะจงเนื่องจากการคาดการณ์ (สำหรับการอ่านเพิ่มเติมให้ดูที่: จิตวิทยาการสนับสนุนและโซนต่อต้าน )