คำจำกัดความการลงทุนในหลักทรัพย์ต่างประเทศ (fpi)

การลงทุนในหลักทรัพย์ต่างประเทศคืออะไร

การลงทุนในหลักทรัพย์ต่างประเทศ (FPI) ประกอบด้วยหลักทรัพย์และสินทรัพย์ทางการเงินอื่น ๆ ที่ถือโดยนักลงทุนในประเทศอื่น ไม่ได้ให้กรรมสิทธิ์แก่นักลงทุนโดยตรงในสินทรัพย์ของ บริษัท และค่อนข้างมีสภาพคล่องโดยขึ้นอยู่กับความผันผวนของตลาด นอกเหนือจากการลงทุนโดยตรงจากต่างประเทศ (FPI) แล้ว FPI ยังเป็นวิธีการทั่วไปในการลงทุนในเศรษฐกิจต่างประเทศ การลงทุนโดยตรงจากต่างประเทศและ FPI เป็นแหล่งเงินทุนที่สำคัญสำหรับเศรษฐกิจส่วนใหญ่

ประเด็นที่สำคัญ

• การลงทุนในหลักทรัพย์ต่างประเทศ (FPI) เกี่ยวข้องกับการถือครองสินทรัพย์ทางการเงินจากประเทศที่อยู่นอกประเทศของผู้ลงทุนการถือครองหุ้นของ FII อาจรวมถึงหุ้น ADRs พันธบัตรกองทุนรวมและการแลกเปลี่ยนกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยนกับการลงทุนโดยตรงจากต่างประเทศ (FDI) วิธีทั่วไปสำหรับนักลงทุนที่จะเข้าร่วมในเศรษฐกิจต่างประเทศโดยเฉพาะนักลงทุนรายย่อยเช่น FDI, FPI ประกอบด้วยกรรมสิทธิ์แบบพาสซีฟ นักลงทุนไม่สามารถควบคุมกิจการหรือเป็นเจ้าของโดยตรงในทรัพย์สินหรือส่วนได้เสียใน บริษัท

ทำความเข้าใจกับการลงทุนในต่างประเทศ (FPI)

การลงทุนในพอร์ตโฟลิโอนั้นเกี่ยวข้องกับการลงทุนและการถือครองหลักทรัพย์หรือการลงทุนในหลักทรัพย์โดยทำด้วยความคาดหวังว่าจะได้รับผลตอบแทน ในการลงทุนในหลักทรัพย์ต่างประเทศหลักทรัพย์เหล่านี้อาจรวมถึงหุ้นหรือใบเสร็จรับเงินฝากแบบอเมริกัน (ADRs) ของ บริษัท ในประเทศอื่น ๆ นอกเหนือจากประเทศของนักลงทุน การถือครองยังรวมถึงพันธบัตรหรือตราสารหนี้อื่น ๆ ที่ออกโดย บริษัท เหล่านี้หรือรัฐบาลต่างประเทศกองทุนรวมหรือกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน (ETFs) ที่ลงทุนในสินทรัพย์ต่างประเทศหรือต่างประเทศ

นักลงทุนรายบุคคลที่สนใจในโอกาสนอกประเทศของตนเองนั้นมักจะลงทุนผ่าน FPI ในระดับมหภาคยิ่งขึ้นการลงทุนในหลักทรัพย์ต่างประเทศเป็นส่วนหนึ่งของบัญชีทุนของประเทศและแสดงบนยอดการชำระเงิน (BOP) BOP จะวัดปริมาณเงินที่ไหลจากประเทศหนึ่งไปยังประเทศอื่น ๆ ในช่วงปีงบประมาณหนึ่ง

FPI กับการลงทุนโดยตรงจากต่างประเทศ (FDI)

ด้วย FPI เช่นเดียวกับการลงทุนในพอร์ตโฟลิโอทั่วไปนักลงทุนจะไม่จัดการการลงทุนหรือ บริษัท ที่ออกเงินลงทุน พวกเขาไม่สามารถควบคุมสินทรัพย์หรือธุรกิจโดยตรง

ในทางตรงกันข้ามการลงทุนโดยตรงจากต่างประเทศ (FDI) ช่วยให้นักลงทุนซื้อผลประโยชน์ทางธุรกิจโดยตรงในต่างประเทศ ตัวอย่างเช่นสมมติว่านักลงทุนที่อยู่ในนิวยอร์กซิตี้ซื้อคลังสินค้าในเบอร์ลินเพื่อเช่ากับ บริษัท เยอรมันที่ต้องการพื้นที่เพื่อขยายการดำเนินงาน เป้าหมายของนักลงทุนคือการสร้างกระแสรายได้ระยะยาวในขณะที่ช่วยให้ บริษัท เพิ่มผลกำไร

นักลงทุนจาก FDI นี้ควบคุมการลงทุนทางการเงินของพวกเขาและมักจะบริหาร บริษัท ที่พวกเขานำเงินมา นักลงทุนช่วยสร้างธุรกิจและรอดูผลตอบแทนจากการลงทุน (ROI) อย่างไรก็ตามเนื่องจากเงินของนักลงทุนเชื่อมโยงกับ บริษัท พวกเขาเผชิญกับสภาพคล่องน้อยลงและมีความเสี่ยงมากขึ้นเมื่อพยายามขายดอกเบี้ยนี้ นักลงทุนยังต้องเผชิญกับความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนซึ่งอาจลดมูลค่าของการลงทุนเมื่อแปลงจากสกุลเงินของประเทศเป็นสกุลเงินหลักหรือดอลลาร์สหรัฐ ความเสี่ยงเพิ่มเติมคือความเสี่ยงทางการเมืองซึ่งอาจทำให้เศรษฐกิจต่างประเทศและการลงทุนของเขาสั่นคลอน

ข้อดี

• เป็นไปได้สำหรับนักลงทุนรายย่อย

• ผลตอบแทนการลงทุนที่รวดเร็ว

• ของเหลวสูง

จุดด้อย

• ไม่มีการควบคุมโดยตรง / การจัดการการลงทุน

• ระเหย

• สาเหตุของการหยุดชะงักทางเศรษฐกิจ (ถ้าถอนตัว)

แม้ว่าความเสี่ยงเหล่านี้จะส่งผลกระทบต่อการลงทุนในหลักทรัพย์ต่างประเทศ แต่ก็มีความเสี่ยงน้อยกว่าการลงทุนโดยตรงจากต่างประเทศ เนื่องจากการลงทุนของ FPI เป็นสินทรัพย์ทางการเงินไม่ใช่ทรัพย์สินหรือส่วนได้เสียโดยตรงใน บริษัท พวกเขาจึงมีความสามารถในการทำการตลาดมากขึ้น

ดังนั้น FPI จึงมีสภาพคล่องสูงกว่าการลงทุนโดยตรงและให้โอกาสแก่นักลงทุนในการได้รับผลตอบแทนที่รวดเร็วกว่าหรือเป็นการออกจากที่เร็วกว่า อย่างไรก็ตามเช่นเดียวกับการลงทุนส่วนใหญ่ที่เสนอระยะสั้นระยะสั้นสินทรัพย์ FPI อาจได้รับผลกระทบจากความผันผวน เงิน FPI มักจะออกจากประเทศของการลงทุนเมื่อใดก็ตามที่มีความไม่แน่นอนหรือข่าวเชิงลบในที่ดินต่างประเทศซึ่งสามารถทำให้รุนแรงขึ้นปัญหาทางเศรษฐกิจที่นั่น

การลงทุนในหลักทรัพย์ต่างประเทศนั้นเหมาะสมกับนักลงทุนรายย่อยโดยทั่วไปในขณะที่การลงทุนโดยตรงจากต่างประเทศนั้นเป็นจังหวัดของนักลงทุนสถาบันบุคคลที่มีมูลค่าสูงเป็นพิเศษและ บริษัท ต่างๆ อย่างไรก็ตามนักลงทุนรายใหญ่เหล่านี้อาจใช้การลงทุนในหลักทรัพย์ต่างประเทศ

ตัวอย่างการลงทุนในต่างประเทศ (FPI)

ปี 2018 เป็นสิ่งที่ดีสำหรับอินเดียในแง่ของ FPI กว่า 600 กองทุนลงทุนใหม่ที่จดทะเบียนกับคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ของอินเดีย (SEBI) ทำให้มีจำนวนทั้งสิ้น 9, 246 บรรยากาศของกฎระเบียบที่ง่ายขึ้นและผลการดำเนินงานที่แข็งแกร่งของตลาดหุ้นอินเดียในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมาเป็นหนึ่งในปัจจัยที่กระตุ้นความสนใจของนักลงทุนต่างชาติ