สารบัญ
- บัญชีตลาดเงินคืออะไร
- พวกเขาไม่ใช่กองทุนตลาดเงิน
- ความเสี่ยงด้านเงินเฟ้อ
- เพียงแค่ความสมดุลที่เหมาะสม
- เงินเป็นผ้าห่มความปลอดภัย
- แบ่งมันขึ้น
- บรรทัดล่าง
การลงทุนอาจเป็นความพยายามที่เสี่ยง มีหลายปัจจัยที่คุณต้องพิจารณาก่อนตัดสินใจลงทุนยานพาหนะใด ๆ หากคุณลงทุนในหุ้นคุณต้องแบกรับความเสี่ยงของตลาดและความผันผวนทางเศรษฐกิจ พันธบัตรนั้นมีทั้งความเสี่ยงด้านอัตราดอกเบี้ยและความเสี่ยงด้านเงินเฟ้อ แต่ถ้าคุณอยู่ในตลาดสำหรับสิ่งที่ค่อนข้างปลอดภัยมีบัญชีตลาดเงินอยู่เสมอ
บัญชีตลาดเงินมีวัตถุประสงค์เพื่อประโยชน์ในการรักษาเงินของเราให้ปลอดภัยและเป็นของเหลว แต่พวกเขามักจะเข้าใจผิดและใช้ผิด แต่พวกเขาคืออะไร และคุณจะหลีกเลี่ยงความผิดพลาดบางอย่างที่คนส่วนใหญ่ทำเมื่อลงทุนในรถยนต์ที่มีดอกเบี้ยต่ำเหล่านี้ได้อย่างไร?
อ่านเพื่อเรียนรู้เกี่ยวกับห้าข้อผิดพลาดที่ใหญ่ที่สุดที่นักลงทุนทำเมื่อมาถึงบัญชีตลาดเงิน
บัญชีตลาดเงินคืออะไร
ก่อนอื่นสิ่งสำคัญคือต้องเข้าใจบัญชีเหล่านี้และสิ่งที่พวกเขาเสนอ บัญชีตลาดเงินเป็นบัญชีเงินฝากที่มีในธนาคารและสหภาพเครดิต มักเรียกว่าบัญชีเงินฝากตลาดเงิน (MMDA) พวกเขามักจะมาพร้อมกับคุณสมบัติที่ทำให้แตกต่างจากบัญชีออมทรัพย์อื่น ๆ พวกเขาได้รับการพิจารณาว่าเป็นสถานที่ที่ยอดเยี่ยมในการเก็บเงินของคุณชั่วคราวโดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อตลาดมีความผันผวนและคุณไม่สามารถมั่นใจได้ว่าจะปลอดภัยอีกต่อไป
เมื่อคุณถือบัญชีตลาดเงินคุณสามารถมั่นใจได้ว่ายอดเงินของคุณได้รับการประกันโดยยอดคงเหลือ Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) สูงถึง $ 250, 000 โดยทั่วไปจะมียอดคงเหลือขั้นต่ำที่จำเป็นซึ่งจะต้องจัดขึ้นในช่วงระยะเวลาหนึ่ง - ปกติประมาณปี นักลงทุนที่มียอดคงเหลือต่ำกว่าค่าต่ำสุดมักจะมีค่าธรรมเนียม
บัญชี MM จำนวนมากมาพร้อมความสามารถในการเขียนเช็คและบัตรเดบิต แต่นักลงทุนมีจำนวนการทำธุรกรรมที่ จำกัด - ทั้งหมดหกการถ่ายโอนและการชำระเงินทางอิเล็กทรอนิกส์ต่อเดือนตามกฎระเบียบของ Federal Reserve D. ค่าธรรมเนียมจะถูกกำหนดให้กับผู้บริโภคที่ทำมากกว่าวงเงินที่กำหนด
บัญชีเหล่านี้มีภาระดอกเบี้ยซึ่งโดยทั่วไปแล้วจะเป็นตัวเลขหลักเดียวและอาจจ่ายน้อยกว่าบัญชีออมทรัพย์แบบเดิมเล็กน้อย นั่นเป็นเพราะพวกเขาสามารถลงทุนในกองทุนที่มีความเสี่ยงต่ำและมั่นคงเช่นพันธบัตรธนารักษ์ (T-bond) และโดยทั่วไปจะจ่ายอัตราดอกเบี้ยที่สูงกว่าบัญชีออมทรัพย์ ในขณะที่ผลตอบแทนอาจไม่มากบัญชีตลาดเงินยังคงเป็นตัวเลือกที่ดีในช่วงเวลาที่มีความไม่แน่นอน
ประเด็นที่สำคัญ
- บัญชีตลาดเงินเป็นเหมือนบัญชีออมทรัพย์ทั่วไปที่มีคุณสมบัติแตกต่างกันที่แยกพวกเขานักลงทุนจะต้องมียอดคงเหลือขั้นต่ำสำหรับระยะเวลาที่กำหนดและถูก จำกัด จำนวนการทำธุรกรรมที่อนุญาตบัญชีเงินในตลาดไม่ใช่เงินในตลาดเงิน กองทุนรวมบัญชีเหล่านี้มีแนวโน้มที่จะมีความเสี่ยงด้านเงินเฟ้อและไม่ควรใช้เป็นแหล่งการลงทุนที่สำคัญ
พวกเขาไม่ใช่กองทุนตลาดเงิน
การเข้าใจผิดตลาดบัญชีสำหรับกองทุนรวมตลาดเงินเป็นเรื่องปกติ แต่มีความแตกต่างที่สำคัญระหว่างเครื่องมือทางการเงินทั้งสอง
กองทุนรวมตลาดเงิน เป็นกองทุนรวมที่มีความเสี่ยงต่ำและให้ผลตอบแทนต่ำ กองทุนเหล่านี้ลงทุนในสินทรัพย์ที่มีสภาพคล่องสูงเช่นเงินสดและหลักทรัพย์เทียบเท่าเงินสด โดยทั่วไปพวกเขายังลงทุนในตราสารหนี้ที่มีอันดับความน่าเชื่อถือสูงซึ่งจะครบกำหนดในระยะสั้น การเข้าและออกจากกองทุน MM นั้นค่อนข้างง่ายเนื่องจากไม่มีภาระที่เกี่ยวข้องกับตำแหน่ง
แม้ว่าบ่อยครั้งที่นักลงทุนจะได้ยินตลาดเงินและคิดว่าเงินของพวกเขาปลอดภัยอย่างสมบูรณ์แบบ แต่สิ่งนี้ไม่ได้เกิดขึ้นจริงกับกองทุนตลาดเงิน บัญชีประเภทนี้ยังคงเป็นผลิตภัณฑ์การลงทุนและไม่มีการรับประกัน FDIC
ผลตอบแทนกองทุนตลาดเงินขึ้นอยู่กับอัตราดอกเบี้ยในตลาด พวกเขาอาจแบ่งออกเป็นประเภทต่าง ๆ เช่นกองทุนเงินที่ลงทุนในตราสารหนี้ - อัตราดอกเบี้ยลอยตัวและกระดาษเพื่อการค้า - ไม่ใช่สินทรัพย์ธนารักษ์หรือกองทุนเงินทุนที่ลงทุนในมาตรฐานที่ออกตราสารหนี้สหรัฐฯ - คลังตั๋วเงินและธนบัตร
ความเสี่ยงด้านเงินเฟ้อ
ความเข้าใจผิดที่พบบ่อยคือการเชื่อว่าการฝากเงินในบัญชีตลาดเงินเป็นการป้องกันคุณจากภาวะเงินเฟ้อ แต่นั่นไม่จริงเลย
หลายคนแย้งว่าการได้รับผลประโยชน์เล็ก ๆ น้อย ๆ ในธนาคารดีกว่าที่จะไม่ได้รับดอกเบี้ยเลย แต่การที่อัตราเงินเฟ้อในระยะยาวไม่ได้เป็นจุดสำคัญของบัญชีตลาดเงิน อัตราเงินเฟ้ออยู่ในระดับต่ำในปี 2019-1.8% ณ เดือนมิถุนายนในขณะที่อัตราเงินเฟ้อเฉลี่ยในอดีต 20 ปีอยู่ที่ 2.24% บัญชีตลาดเงินโดยเฉลี่ยจ่ายดอกเบี้ยต่ำกว่า 2% ดังนั้นเงินที่อยู่ในบัญชีตลาดเงินจึงไม่น่าจะแซงหน้าอัตราเงินเฟ้อ
ตัวอย่างเช่นสมมติว่าเงินเฟ้อนั้นต่ำกว่าค่าเฉลี่ยในอดีต 20 ปี แม้ในสถานการณ์เช่นนี้ธนาคารอัตราดอกเบี้ยที่จ่ายในบัญชีเหล่านี้ก็ลดลงเช่นกันซึ่งส่งผลต่อเจตนาดั้งเดิมของบัญชี ดังนั้นในขณะที่บัญชีตลาดเงินเป็นการลงทุนที่ปลอดภัย แต่ก็ไม่ได้ป้องกันคุณจากภาวะเงินเฟ้อ
การลงทุนในบัญชีตลาดเงินไม่ได้ช่วยปกป้องคุณจากภาวะเงินเฟ้อ
เพียงแค่ความสมดุลที่เหมาะสม
การเปลี่ยนแปลงของอัตราเงินเฟ้อจะมีผลต่อประสิทธิภาพของบัญชีตลาดเงิน กล่าวโดยย่อการมีเงินทุนสูงในบัญชีเหล่านี้จะไม่มีประสิทธิภาพ แต่พวกเขาต้องการยอดเงินขั้นต่ำที่มากกว่าบัญชีออมทรัพย์แบบดั้งเดิม
โดยทั่วไปแล้วค่าใช้จ่ายในการอยู่อาศัยหกถึง 12 เดือนจะถูกแนะนำสำหรับจำนวนเงินที่ควรเก็บเป็นเงินสดในบัญชีประเภทนี้สำหรับเหตุการณ์ฉุกเฉินและเหตุการณ์ในชีวิตที่ไม่คาดฝัน ยิ่งไปกว่านั้นเงินกำลังนั่งลงและสูญเสียคุณค่า
เงินเป็นผ้าห่มความปลอดภัย
ในหลายกรณีเราถูกตั้งโปรแกรมให้เชื่อว่าการสะสมเงินเป็นวิธีที่มีผลมากที่สุด แต่นั่นไม่จำเป็นต้องเป็นเรื่องจริงโดยเฉพาะเมื่อพูดถึงการออมเงินในตลาดเงินหรือบัญชีออมทรัพย์มาตรฐาน มันยากที่จะมีเงินที่คุณได้ทำงานอย่างหนักเพื่อผลักดันให้เข้าสู่ตลาดเปิดซึ่งเผชิญกับความไม่แน่นอนทั้งหมดที่มาพร้อมกับมัน น่าเสียดายที่คนมักจะอยู่ในสถานะเงินสดนานเกินไปแทนที่จะลงทุนและนั่นเป็นเพราะความกลัว
The Great Recession นำพาให้นักลงทุนระมัดระวังต่อไปในช่องกระต่ายเงินสด แต่ผลตอบแทนสูงจากเงินของคุณอาจมาจากการลงทุนที่หลากหลาย ห้าสิบปีที่แล้วคุณสามารถเก็บเงินทีละเล็กทีละน้อยในแต่ละวันและมั่นใจได้ว่าคุณจะโอเค แต่ยุคปัจจุบันเป็นตัวกำหนดอนาคตที่แตกต่างเพื่อความมั่นคงทางการเงินของเรา วันนี้ความท้าทายคือการเอาชนะแสงสะท้อนธรรมชาติของเราเพื่อเก็บไว้ทั้งหมด
แบ่งมันขึ้น
ความหลากหลายของสินทรัพย์เป็นหนึ่งในกฎหมายพื้นฐานของการลงทุน เงินสดไม่แตกต่างกัน หากคุณยืนยันที่จะถือเงินของคุณทั้งหมดในบัญชีตลาดเงินไม่ควรมีบัญชีใดบัญชีหนึ่งมากกว่าจำนวนเงินประกัน FDIC ที่มีมูลค่า $ 250, 000 ไม่ใช่เรื่องแปลกที่จะเห็นครอบครัวหรือนิคมที่มีบัญชีธนาคารหลายบัญชีเพื่อประกันเงินของพวกเขาให้ได้มากที่สุด
การใช้กลยุทธ์นี้การแบ่งเงินออกเป็น“ ถัง” สามอันสามารถพิสูจน์ได้ว่ามีประโยชน์ การมีเงินสำรองไว้สำหรับระยะสั้น (หนึ่งถึงสามปี), ระยะกลาง (สี่ถึง 10 ปีและระยะยาว (10 ปีบวก) สามารถนำนักลงทุนลงวิธีที่มีเหตุผลมากขึ้นว่านานแค่ไหนและอย่างไร มาก - เงินจะต้องได้รับการบันทึกเพื่อใช้วิธีการทางยุทธวิธีที่มากขึ้นเราสามารถใช้ถังเดียวกันและประเมินความอดทนของคุณสำหรับความเสี่ยงในทางที่เป็นจริง
พิจารณานำเงินระยะยาวไปไว้ในยานพาหนะการลงทุนที่มีความเสี่ยงต่ำอื่น ๆ เช่นเงินรายปีนโยบายการประกันชีวิตพันธบัตรหรือพันธบัตรธนารักษ์ มีตัวเลือกมากมายที่จะแบ่งมูลค่าสุทธิของคุณเพื่อป้องกันความเสี่ยงจากการสูญเสียมูลค่าเงินของคุณที่เก็บไว้เป็นเงินสด ยานพาหนะการลงทุนหลายแห่งนอกเหนือจากบัญชีตลาดเงินให้ดอกเบี้ยที่สูงขึ้น สำหรับนักลงทุนที่มีความอดทนมากขึ้นหรือผู้ที่ต้องการให้เงินเคลื่อนไหวในระยะสั้นและระยะกลางมีกองทุนและกลยุทธ์การลงทุนที่สามารถให้ผลตอบแทนที่คุณต้องการ - เวลาและความผันผวน วิธีการเหล่านี้พร้อมกับการเก็บเงินที่เคลื่อนไหวตลอดเวลาในแต่ละช่วงเวลาของชีวิตสามารถช่วยแซงอัตราเงินเฟ้อในปัจจุบันและอนาคตในขณะที่ปกป้องเงินจากการสูญเสียมูลค่า ไม่ว่าจะด้วยวิธีใดการมีความเข้าใจอย่างถ่องแท้เกี่ยวกับผลิตภัณฑ์เหล่านี้คือสิ่งที่จะช่วยให้คุณตัดสินใจได้อย่างถูกต้อง
บรรทัดล่าง
บัญชีตลาดเงินมีจุดประสงค์เอกเทศเพื่อรักษาเงินของคุณไว้ แม้ว่าเงินจะไม่ทำอะไรเลยเว้นแต่มันจะถูกย้ายและในที่สุดก็จะต้องให้นักลงทุนในการวิจัยทางเลือกของพวกเขาและการลงทุนที่หลากหลายมากขึ้น
