กองทุนแลกเปลี่ยนที่มีการซื้อขายในตลาดเงิน (ETFs) เป็นส่วนที่จำเป็นของพอร์ตการลงทุนของนักลงทุนหลายคนเพราะพวกเขาให้ความปลอดภัยและการเก็บรักษาเงินทุนในตลาดที่วุ่นวาย โดยทั่วไปกองทุนเหล่านี้จะลงทุนในตราสารหนี้ระยะสั้นที่มีคุณภาพสูงและมีสภาพคล่องสูงเช่นพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯและกระดาษเพื่อการพาณิชย์ซึ่งโดยปกติจะไม่ให้รายได้จำนวนมาก
ในขณะที่ตลาดเงินอีทีเอฟลงทุนเงินทุนส่วนใหญ่ของพวกเขาในรายการเทียบเท่าเงินสดหรือหลักทรัพย์ที่ได้รับการจัดอันดับสูงและมีระยะเวลาครบกำหนดระยะสั้นมากบางคนอาจลงทุนในสินทรัพย์ส่วนหนึ่งในหลักทรัพย์ระยะยาว ผู้ลงทุนควรเข้าใจถึงหลักทรัพย์เหล่านั้นที่มีความเสี่ยงสูงกว่า
แม้ว่าการลงทุนทั้งหมดจะมีความเสี่ยง แต่ ETF ของตลาดเงินต่อไปนี้เป็นตัวเลือกที่ค่อนข้างปลอดภัยสำหรับนักลงทุน:
- กองทุนตราสารหนี้ระยะสั้นของ iShares อีทีเอฟ (SHV) ตราสารหนี้ระยะสั้นเอสเอฟ iShares (ใกล้) SPDR บลูมเบิร์กบาร์เคลย์ 1-3 เดือน T-Bill ETF (BIL) ETF ระยะสั้นระยะสั้น (GSY)
อ่านต่อเพื่อเรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับการลงทุนเหล่านี้ ข้อมูลที่ให้ในที่นี้ได้รับการปรับปรุงเมื่อวันที่ 25 กรกฎาคม 2019
ประเด็นที่สำคัญ
- อีทีเอฟตลาดเงินเป็นส่วนหนึ่งของพอร์ตการลงทุนของนักลงทุนเพราะพวกเขาให้ความปลอดภัยและการเก็บรักษาเงินทุนในตลาดที่ผันผวน ETF เหล่านี้ลงทุนในกองทุนส่วนใหญ่เป็นเงินสดและหลักทรัพย์ที่มีระยะเวลาครบกำหนดที่สั้นมากในขณะที่กองทุนอื่น ๆ จะลงทุนในสินทรัพย์ระยะยาว อีทีเอฟสี่ตัวที่มีตัวเลือกที่ปลอดภัย ได้แก่ อีทีเอฟอีบอนด์ Short Treasury Bond อีทีเอฟ iShares อีทีเอฟตราสารหนี้ระยะสั้น, SPDR บลูมเบิร์กบาร์เคลย์อีทีเอฟ T-Bill 1-3 เดือนและ ETF Invesco Ultra Short Duration
ETF พันธบัตรระยะสั้นของ iShares
อีทีเอฟตราสารหนี้ระยะสั้นของ iShares ทำการซื้อขายในตลาด Nasdaq และลงทุนในระยะสั้นที่สุดของกราฟอัตราผลตอบแทนโดยมุ่งเน้นไปที่พันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯที่มีระยะเวลาตั้งแต่หนึ่งเดือนถึงหนึ่งปีจนกระทั่งครบกำหนด กองทุนมีความเสี่ยงด้านเครดิตหรือความเสี่ยงด้านอัตราดอกเบี้ยน้อยมากดังนั้นโดยทั่วไปจะให้ผลตอบแทนต่ำมาก อัตราผลตอบแทนเฉลี่ยต่อปีของ ETF นับตั้งแต่ก่อตั้งขึ้นในปี 2550 คือ 0.99% แต่มันเป็นกองทุนที่ปลอดภัยมากที่ใช้จอดสินทรัพย์ในช่วงที่ตลาดมีความวุ่นวาย
กองทุนนี้มี 48 โฮลดิ้งลงทุนประมาณ 71% ของสินทรัพย์สุทธิ 24.6 พันล้านดอลลาร์ในหลักทรัพย์ธนารักษ์ของสหรัฐ ส่วนที่เหลืออีก 29% เป็นการลงทุนในเงินสดและ / หรือตราสารอนุพันธ์ การลงทุนในพันธบัตรของกองทุนทั้งหมดนั้นมีอันดับความน่าเชื่อถือสูงสุดที่ AAA ETF มีอัตราส่วนค่าใช้จ่ายต่ำเพียง 0.15%
ณ เดือนกรกฎาคม 2559 ETF เริ่มติดตามดัชนีพันธบัตรระยะสั้นของ ICE US Treasury มันต่ำกว่าเกณฑ์มาตรฐานเล็กน้อยโดยให้ผลตอบแทนหนึ่งปีที่ 2.35% เทียบกับ 2.49% สำหรับดัชนี
ETF พันธบัตรระยะสั้นของ iShares
ETF พันธบัตรระยะสั้นของ iShares ลงทุนสินทรัพย์ส่วนใหญ่ในหลักทรัพย์เพื่อการลงทุนเกรดตราสารหนี้ที่มีระยะเวลาเฉลี่ยที่โดยทั่วไปน้อยกว่าหนึ่งปี กองทุนมีการจัดการอย่างแข็งขันซึ่งหมายความว่าจะไม่พยายามจับคู่ประสิทธิภาพของดัชนี
จากทรัพย์สินสุทธิมูลค่า 6.5 พันล้านดอลลาร์ของกองทุน 7.41% เป็นเงินสดและ 17.96% เป็นหลักทรัพย์ที่ได้รับการสนับสนุนสินทรัพย์ ประมาณ 34% ของพันธบัตรกองทุนได้รับการจัดอันดับ AAA ประมาณ 10% ได้รับการจัดอันดับ AA และการจัดอันดับ A ประมาณ 22% พันธบัตรที่เหลือจะได้รับการจัดอันดับ BBB
การถือครองห้าอันดับแรกใน ETF คือ:
- กองทุนการเงินระหว่างประเทศ BCF คลังบันทึกหมายเหตุกฎบัตรการสื่อสารในการดำเนินงาน LLCCVS Health Corp.Abbvie
ETF นี้มีอัตราส่วนค่าใช้จ่าย 0.25%
SPDR Bloomber Barstays 1-3 เดือน T-Bill ETF
SPDR Bloomberg Barstays 1-3 เดือน T-Bill พยายามติดตามผลการดำเนินงานของ Bloomberg Barclays 1-3 เดือนดัชนี US Treasury Bill และมีการซื้อขายในตลาดหุ้น NYSE Arca กองทุนลงทุนในช่วงสั้นที่สุดของกราฟอัตราผลตอบแทนและมุ่งเน้นไปที่ศูนย์ตราสารหนี้สหรัฐคูปองที่มีระยะเวลาคงเหลือระหว่างหนึ่งถึงสามเดือน ใช้ความเสี่ยงด้านเครดิตหรืออัตราน้อยมากดังนั้นจึงพยายามส่งมอบผลตอบแทนที่ปลอดภัย เนื่องจากระยะเวลาสั้น ๆ ของการลงทุนในพอร์ตโฟลิโอของมัน ETF จึงมีการปรับสมดุลในช่วงสิ้นเดือน
นักลงทุนไม่ควรคาดหวังผลตอบแทนสูงจากกองทุน SPF Barclays 1-3 เดือน T-Bill นับตั้งแต่ก่อตั้งขึ้นในปี 2550 กองทุนได้สร้างผลตอบแทนเฉลี่ยปีละ 0.64% อย่างไรก็ตามกองทุนอาจเป็นตัวเลือกการลงทุนที่เหมาะสมในช่วงที่ตลาดผันผวน โปรดทราบว่าแม้การลงทุนระยะสั้นมากจะมีความเสี่ยงด้านตลาดโดยเฉพาะเมื่ออัตราดอกเบี้ยระยะสั้นมีความผันผวน
กองทุนมีสินทรัพย์สุทธิ 9.2 พันล้านดอลลาร์และมีเงินสดมากกว่า 29 ล้านดอลลาร์ อัตราส่วนค่าใช้จ่ายของกองทุน 0.14%
ETF ระยะสั้นระยะสั้นของ Invesco
ETF Invesco Ultra Short Duration พยายามเพิ่มรายได้ปัจจุบันรักษาทุนและรักษาสภาพคล่องให้กับนักลงทุน กองทุนมีการจัดการอย่างแข็งขันและพยายามที่จะดีกว่าดัชนี Bloomberg 1 ถึง 3 เดือนของสหรัฐดัชนีตั๋วเงินคลังสหรัฐและธนาคาร ICE แห่งอเมริกา - เมอร์ริลลินช์ดัชนีดัชนีตั๋วเงินคลังสหรัฐฯ ได้รับคะแนนเฉลี่ยสี่ดาวจาก Morningstar จาก 151 กองทุน
ETF นี้ถือหลักทรัพย์ที่มีระยะเวลาเฉลี่ยน้อยกว่าหนึ่งปีรวมถึงพันธบัตรสหรัฐพันธบัตร บริษัท และสูงถึง 10% ในพันธบัตรที่ให้ผลตอบแทนสูง ส่วนที่ให้ผลตอบแทนสูงอาจเพิ่มผลตอบแทน แต่อาจเพิ่มความเสี่ยงของกองทุนได้เล็กน้อย แต่ระยะเวลาสั้น ๆ ของการถือครองผลตอบแทนสูงอาจลดความเสี่ยง
พอร์ตที่มีความเสี่ยงเล็กน้อยของกองทุนสร้างผลตอบแทนสูงกว่าค่าเฉลี่ยเล็กน้อยเมื่อเทียบกับกองทุนรวมตลาดเงินอีทีเอฟอื่น ๆ ผลตอบแทนหนึ่งปี 3.12% ผลตอบแทนสามปี 2.36% และผลตอบแทนห้าปี 1.81% กองทุนมีสินทรัพย์สุทธิ 2.5 พันล้านดอลลาร์และอัตราส่วนค่าใช้จ่าย 0.25% ซึ่งสูงกว่ากองทุนตลาดเงินเฉลี่ย
