น้ำมันดิบส่งผลกระทบต่อราคาก๊าซอย่างไร

สารบัญ

• ต้นกำเนิดน้ำมันดิบ
• การค้นหาน้ำมันดิบ
• การกลั่นน้ำมันดิบ
• การใช้น้ำมัน
• ผลกระทบของ OPEC ต่อน้ำมัน
• ประเภทของน้ำมันและราคา
• สหสัมพันธ์น้ำมันและก๊าซ
• ก๊าซธรรมชาติและน้ำมันสัมพันธ์
• แหล่งข้อมูลน้ำมันและก๊าซ
• การผลิตก๊าซและน้ำมัน
• ราคาและการผลิตน้ำมัน
• บรรทัดล่าง

เมื่อราคาก๊าซสูงขึ้นมันส่งผลกระทบต่อการเดินทางของผู้คนการขนส่งสินค้าและการกำหนดงบประมาณของผู้คน เมื่อราคาเครื่องทำความร้อนในบ้านปีนขึ้นไปผู้คนต้องตัดสินใจว่าพวกเขาจะสามารถเปิดอุณหภูมิได้หรือไม่ เมื่อสินค้าต่าง ๆ มีราคาแพงมากขึ้นเพราะองค์ประกอบของพวกเขายังมีราคาแพงกว่าคนต้องตัดสินใจเลือกสิ่งที่จะซื้อ

เหตุผลหนึ่งสำหรับความผันผวนของราคาเหล่านี้และอื่น ๆ คือราคาน้ำมัน ราคาน้ำมันมีผลต่อการเลือกการใช้จ่ายรายบุคคล มันบังคับให้ บริษัท ในการตัดสินใจที่ยากลำบาก มันสามารถเปลี่ยนความสัมพันธ์ระหว่างประเทศ น้ำมันอาจเป็นทรัพยากรธรรมชาติที่สำคัญที่สุดในโลกและส่งผลกระทบต่อชีวิตประจำวันของผู้คนทั่วโลก

ต้นกำเนิดน้ำมันดิบ

ไม่มีใครรู้ว่าน้ำมันถูกสร้างขึ้นมาอย่างไร แต่มีทฤษฎีสองทฤษฎีที่อธิบายว่าสารนั้นมีต้นกำเนิดมาอย่างไร ทฤษฎีแรกแสดงให้เห็นว่าน้ำมันเป็นเชื้อเพลิงฟอสซิลซึ่งหมายความว่าประกอบด้วยพืชที่ตายแล้วและสัตว์ที่มีอายุหลายร้อยล้านปีก่อน หลังจากสลายตัวไปทั่ว eons สารประกอบทางเคมีของซากแตกสลายและกลายเป็นสิ่งที่เราเรียกว่าน้ำมัน

นักวิทยาศาสตร์รัสเซียในศตวรรษที่ยี่สิบเสนอทฤษฎี "abiotic" อีกทฤษฎีหนึ่งซึ่งระบุว่าน้ำมันมาจากแกนกลางของโลกซึ่งในที่สุดมันก็ไหลเหมือนลาวาลงไปในแอ่งใต้เปลือกโลก

การค้นหาน้ำมันดิบ

สามารถพบน้ำมันได้ในทุกทวีปของโลก สถานที่บางแห่งเช่นออสเตรเลียมีน้อยมาก แต่ประเทศที่มีแหล่งน้ำมันขนาดใหญ่เป็นผู้เล่นหลักในเวทีโลก ท้ายที่สุดพวกเขากำลังนั่งอยู่บนสระว่ายน้ำหนึ่งในแหล่งทรัพยากรที่สำคัญที่สุดของโลก

น้ำมันมีการวัดแบบดั้งเดิมในถังและ 1 บาร์เรลเท่ากับ 42 แกลลอน ผู้เชี่ยวชาญกล่าวว่ามีปริมาณสำรองน้ำมันประมาณ 1.5 ล้านล้านบาร์เรล หากคุณเคยอ่านอะไรเกี่ยวกับตะวันออกกลางคุณก็จะรู้ว่ามันเป็นศูนย์กลางของแหล่งน้ำมันของโลก ภูมิภาคนี้ตั้งอยู่บนยอดเหมืองทองคำเหลว ผู้เชี่ยวชาญประเมินว่าภูมิภาคนี้มีน้ำมันมากกว่า 1.2 ล้านล้านบาร์เรลในแหล่งน้ำมันและแหล่งสำรองต่างๆหรือประมาณ 49% ของทรัพยากรทั้งหมดของโลก

ประเทศที่มีน้ำมันมากที่สุดไม่เพียง แต่ในตะวันออกกลาง แต่ทั่วโลกคือซาอุดิอาระเบีย ราชอาณาจักรซึ่งเป็นที่พำนักแห่งจิตวิญญาณของศาสนาอิสลามมีรายงานว่ามีน้ำมันสำรองมากกว่า 267 พันล้านบาร์เรลรองจากเวเนซุเอลาที่มีเพียง 300, 000 ล้านบาร์เรลเท่านั้น ประเทศตะวันออกกลางอื่น ๆ ที่มีปริมาณมากมีประมาณครึ่งหนึ่งของสิ่งที่ซาอุดิอาระเบียมีอยู่ในปริมาณสำรอง ประเทศเหล่านี้รวมถึงอิรักอิหร่านคูเวตและสหรัฐอาหรับเอมิเรตส์ โดยรวมปริมาณน้ำมันที่มีอยู่อย่างมหาศาลของภูมิภาคทำให้พวกเขาเป็นส่วนหนึ่งของเศรษฐกิจโลก

แคนาดาซึ่งมีกำลังการผลิตเกือบ 2 หมื่นล้านบาร์เรลภายในเขตแดนมีปริมาณสำรองน้ำมันพิสูจน์มากเป็นอันดับสามของโลก อย่างไรก็ตามแหล่งสำรองเหล่านี้ส่วนใหญ่ตั้งอยู่ใน "หลุมทราย" ของอัลเบอร์ตาภูมิประเทศที่ทำให้น้ำมันสกัดจากโลกได้ยากกว่าในประเทศอื่น ๆ อย่างไรก็ตามคาดว่านวัตกรรมทางเทคโนโลยีจะทำให้การสกัดน้ำมันอยู่ในภูมิประเทศแบบนี้ง่ายขึ้น ประเทศอื่นที่มีแหล่งน้ำมันขนาดใหญ่ ได้แก่ รัสเซียลิเบียสหรัฐอเมริกาไนจีเรียและคาซัคสถาน

การกลั่นน้ำมันดิบ

ก่อนที่จะสามารถใช้น้ำมันได้จะต้องถูกแยกย่อยในกระบวนการที่เรียกว่า "การกลั่น" หลังจากทำการซื้อน้ำมันจะถูกส่งไปยังโรงกลั่นต่าง ๆ ทั่วโลก ในอเมริกาโรงกลั่นน้ำมันหลายแห่ง (แต่ไม่ทั้งหมด) อยู่ในภูมิภาคคาบสมุทรกัลฟ์ นี่คือเหตุผลที่ต้นทุนน้ำมันมีแนวโน้มผันผวนในช่วงฤดูพายุ ยกตัวอย่างเช่นพายุเฮอริเคนขนาดใหญ่ทำให้น้ำมันที่โรงกลั่นเสี่ยงต่อการถูกทำลาย

การกลั่นน้ำมันใช้งานได้ง่าย น้ำมันดิบถูกใส่ลงในหม้อไอน้ำและเปลี่ยนเป็นไอ จากนั้นไอจะเคลื่อนที่เข้าสู่ห้องกลั่นซึ่งกลายเป็นของเหลว น้ำมันชนิดต่าง ๆ นั้นเกิดขึ้นตามอุณหภูมิที่กลั่น ยกตัวอย่างเช่นน้ำมันเบนซินจะถูกกลั่นที่อุณหภูมิเย็นกว่าน้ำมันที่เหลือซึ่งใช้ในการทำผลิตภัณฑ์เช่นแอสฟัลต์และน้ำมันดิน หลังจากสารต่างๆที่ทำจากน้ำมันถูกประมวลผลแล้วพวกเขามาถึงผลิตภัณฑ์ต่าง ๆ เพื่อทำทุกอย่างเล็กน้อยจากบ้านร้อนไปจนถึงรถยนต์พลังงาน

การใช้น้ำมัน

ทำให้รู้สึกว่าเศรษฐกิจที่ใหญ่ที่สุดในโลกจะใช้น้ำมันมากที่สุด อเมริกาซึ่งมีผลิตภัณฑ์มวลรวมภายในประเทศที่ใหญ่ที่สุดในโลก (จีดีพี) ใช้น้ำมันมากกว่าประเทศอื่น ๆ สหรัฐอเมริกาใช้น้ำมันประมาณเกือบ 25% ของการผลิตน้ำมัน 80 ล้านบาร์เรลทั่วโลกทุกวัน

วลีที่ว่า "การพึ่งพาน้ำมันจากต่างประเทศของอเมริกา" ถูกกล่าวถึงบ่อยครั้งในสื่อโดยเฉพาะอย่างยิ่งในการอ้างอิงถึงการนำเข้าของอเมริกาจากตะวันออกกลาง อย่างไรก็ตามคำแถลงนี้ไม่ได้บอกอย่างถูกต้องว่าใครเป็นผู้จัดหาสหรัฐประมาณ 34% ของการใช้น้ำมันของอเมริกาทั้งหมดมาจากแหล่งสำรองที่พบใน 50 รัฐ ประเทศที่ส่งออกน้ำมันไปยังอเมริกามากที่สุดคือแคนาดารองลงมาคือซาอุดิอาระเบีย

สหภาพยุโรป (EU) ยังใช้ปริมาณสำรองของโลกเป็นจำนวนมากโดยมีปริมาณประมาณ 14.5 ล้านบาร์เรลต่อวัน ประเทศอื่น ๆ ที่มีเศรษฐกิจขนาดใหญ่เป็นที่ยอมรับ - ญี่ปุ่นแคนาดาและเกาหลีใต้อยู่ในอันดับต้น ๆ ของรายชื่อผู้บริโภคน้ำมันรายใหญ่ที่สุดของโลก

จีนเป็นประเทศหนึ่งที่อาจมีบทบาทสำคัญในการบริโภคน้ำมันของโลก ปัจจุบันจีนจัดอันดับให้เป็นผู้บริโภคน้ำมันรายใหญ่อันดับสามของโลก แต่ด้วยเศรษฐกิจที่มีการเปลี่ยนแปลงและเติบโตอย่างรวดเร็วการใช้น้ำมันของจีนคาดว่าจะเพิ่มขึ้นอย่างทวีคูณ นักวิเคราะห์กล่าวว่าความต้องการน้ำมันของจีนเพิ่มขึ้นประมาณ 7.5% ต่อปี

ความต้องการที่เพิ่มขึ้นนี้รวมถึงความต้องการพลังงานที่เพิ่มขึ้นของประเทศเช่นอินเดียและบราซิลนั้นเป็นปัจจัยสำคัญในการเพิ่มขึ้นของราคาน้ำมันในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา ประเทศเหล่านี้ทำหน้าที่เป็นอุปสงค์น้ำมันทั่วโลก อย่างไรก็ตามวิธีการที่ราคาน้ำมันไม่ได้สะท้อนถึงตลาดเสรี

ผลกระทบของ OPEC ต่อน้ำมัน

ร่างกายเดียวมีอิทธิพลอย่างมากต่อราคาน้ำมันทั่วโลก องค์การประเทศผู้ส่งออกน้ำมันหรือที่รู้จักกันในอีกชื่อหนึ่งว่าโอเปกเป็นกลุ่มที่สร้างขึ้นจาก 12 ประเทศที่ใหญ่ที่สุดในโลกที่ผลิตน้ำมันรวมถึงรัฐตะวันออกกลางที่สำคัญเวเนซุเอลาและไนจีเรีย จากข้อมูลของ OPEC กลุ่มนี้ควบคุมปริมาณสำรองน้ำมันที่รู้จักกันทั่วโลกถึง 78% ผู้ผลิตน้ำมันรายใหญ่ที่ไม่ได้อยู่ในกลุ่ม OPEC ได้แก่ รัสเซียแคนาดาและสหรัฐอเมริกา

เนื่องจากกลุ่มประเทศโอเปกผลิตน้ำมันมากในโลกพวกเขาสามารถควบคุมราคาต่อบาร์เรลได้ขึ้นอยู่กับจำนวนบาร์เรลต่อวันที่กลุ่มจะขายในตลาดน้ำมันโลก หากกลุ่มต้องการราคาสูงขึ้นเพื่อสร้างรายได้พวกเขาสามารถลดปริมาณน้ำมันที่มีส่วนร่วมในตลาดโลก และหากพวกเขาต้องการให้ราคาลดลง - ราคาพลังงานที่สูงขึ้นทำให้ความต้องการของผู้บริโภคลดลง - พวกเขาสามารถปล่อยบาร์เรลออกสู่ตลาดได้มากขึ้น

ในขณะที่แคนาดารัสเซียอเมริกาและผู้ผลิตรายอื่นสามารถเพิ่มอุปทานได้ แต่พวกเขาไม่สามารถส่งผลกระทบต่อราคาโลกเกือบเท่าโอเปก

ประเภทของน้ำมันและราคา

บางคนอาจคิดว่ามีน้ำมันเพียงชนิดเดียว แต่ก็ยังห่างไกลจากความจริง: มี 161 ประเภทที่แตกต่างกันโดยมีความสอดคล้องของตัวเองสลายทางเคมีและศักยภาพในการใช้งาน

แม้ว่าจะมีน้ำมันหลายรูปแบบ แต่โดยทั่วไปเราอ้างราคาเพียงหนึ่งถังเท่านั้น เนื่องจากผู้ค้าน้ำมันได้เลือกน้ำมันที่มีการใช้กันอย่างแพร่หลายเพื่อกำหนดราคาต่อบาร์เรล ตัวอย่างเช่นน้ำมันธรรมดาชนิดหนึ่งที่พบและใช้ในอเมริกาเรียกว่า West Texas Intermediate (WTI) ความนิยมของ West Texas Intermediate นั้นเป็นเพราะน้ำมัน "เบาและหวาน" ซึ่งง่ายต่อการแยกย่อยในกระบวนการกลั่น เนื่องจากมีการซื้อน้ำมันนี้บ่อยครั้งจึงใช้เป็นมาตรฐานอุตสาหกรรม

ราคามาตรฐานอื่น ๆ ถูกใช้ทั่วโลก ประเทศในยุโรปส่วนใหญ่ใช้เบรนต์เบลนด์ที่พบในทะเลเหนือเป็นราคามาตรฐาน เกณฑ์มาตรฐานที่ใช้กันอย่างแพร่หลายคือตะกร้า OPEC ซึ่งรวมราคาน้ำมันยอดนิยมประเภทอื่น ๆ จากทั่วโลกเข้าไว้ใน "ตะกร้าราคา"

และในขณะที่สามารถซื้อน้ำมันได้โดยตรง (ในตลาดที่เรียกว่า Spot Spot) ราคาต่อบาร์เรลโดยทั่วไปไม่ได้สะท้อนสิ่งที่ลูกค้าจ่าย แทนราคา bandied เกี่ยวกับได้ถูกขายในตลาดซื้อขายล่วงหน้า ในอเมริกาฟิวเจอร์สน้ำมันดิบ WTI ซื้อขายผ่าน New York Mercantile Exchange (NYMEX) ฟิวเจอร์สน้ำมันยุโรปมีการขายผ่านสาขาในกรุงลอนดอนของ Intercontinental Exchange Globex เป็นอีกหนึ่งตลาดสินค้าโภคภัณฑ์ยอดนิยมที่ฟิวเจอร์สเปลี่ยนมือ

สหสัมพันธ์น้ำมันและก๊าซ

ราคาน้ำมันดิบและก๊าซธรรมชาติมีความสัมพันธ์เชิงบวก จำกัด ดูเหมือนว่ามีเหตุผลจะมีความสัมพันธ์เชิงบวกระหว่างสินค้าโดยเฉพาะอย่างยิ่งเนื่องจากก๊าซธรรมชาติมักจะเป็นผลพลอยได้จากการขุดเจาะน้ำมันดิบ ในบางครั้งน้ำมันดิบและก๊าซธรรมชาติมีความสัมพันธ์เชิงบวกตลาดสำหรับสินค้าแต่ละรายการมีความแตกต่างกันอย่างมากและขึ้นอยู่กับแรงพื้นฐานที่แตกต่างกัน การวิเคราะห์ทางสถิติแสดงให้เห็นว่ามีช่วงเวลาของความสัมพันธ์เชิงบวก แต่โดยทั่วไปแล้วทั้งสองมีความสัมพันธ์ จำกัด

ก๊าซธรรมชาติและน้ำมันสัมพันธ์

ค่าสัมประสิทธิ์สหสัมพันธ์เป็นตัวชี้วัดทางสถิติของขอบเขตที่ราคาของก๊าซธรรมชาติและน้ำมันดิบเคลื่อนไหวร่วมกัน นอกจากนี้ยังเป็นตัวชี้วัดระดับที่ราคาเคลื่อนไปด้วยกัน ค่าสัมประสิทธิ์สหสัมพันธ์ถูกวัดในระดับ -1 ถึง +1 การวัด +1 หมายถึงความสัมพันธ์เชิงบวกที่สมบูรณ์แบบระหว่างราคาสินทรัพย์ทั้งสองหมายความว่าราคาของสินทรัพย์เคลื่อนไหวไปด้วยกันในทิศทางเดียวกันไปสู่ระดับเดียวกันตามสัดส่วนตลอดเวลา

การวัด -1 หมายถึงความสัมพันธ์เชิงลบที่สมบูรณ์แบบ ซึ่งหมายความว่าราคาสินทรัพย์เคลื่อนไหวไปในทิศทางตรงกันข้ามกันในสัดส่วนเดียวกันตลอดเวลา หากค่าสัมประสิทธิ์สหสัมพันธ์เป็นศูนย์ก็หมายความว่าไม่มีความสัมพันธ์ระหว่างราคาทั้งสอง ค่าสัมประสิทธิ์สหสัมพันธ์มักถูกใช้ในการสร้างพอร์ตการลงทุนโดยการวัดทางสถิติของความหลากหลายของสินทรัพย์ในพอร์ตโฟลิโอ

แหล่งข้อมูลน้ำมันและก๊าซ

การบริหารข้อมูลพลังงาน (EIA) ให้ข้อมูลทางประวัติศาสตร์สำหรับความสัมพันธ์รายวันระหว่างสินค้าโภคภัณฑ์เป็นรายไตรมาส ข้อมูลนี้บ่งชี้ความสัมพันธ์ระหว่างน้ำมันดิบและก๊าซธรรมชาติกำลังลดลง ตัวอย่างเช่นในปี 2004 ค่าเฉลี่ยสหสัมพันธ์รายไตรมาสระหว่างราคาทั้งสองอยู่ที่ประมาณ 0.45 นี่คือความสัมพันธ์เชิงบวกในระดับปานกลาง (สำหรับการอ่านที่เกี่ยวข้องดูที่ทำไมราคาน้ำมันดิบตก: 5 บทเรียนจากอดีต)

ในปี 2010 ค่าเฉลี่ยความสัมพันธ์นี้ลดลงถึง -0.006 ซึ่งแสดงว่ามีความสัมพันธ์น้อยมากระหว่างราคา ในปี 2557 ค่าเฉลี่ยสหสัมพันธ์เท่ากับ 0.075 สิ่งนี้บ่งชี้ความสัมพันธ์น้อยมาก อย่างไรก็ตามสองไตรมาสแรกของปี 2558 มีความสัมพันธ์เฉลี่ย 0.195 ซึ่งเป็นบวกเล็กน้อย ราคาสินค้าโภคภัณฑ์ทั้งสองโดยทั่วไปลดลงในช่วงเวลานี้

ความสัมพันธ์ที่สูงที่สุดคือในไตรมาสที่สามของปี 2005 โดยมีค่าเท่ากับ 0.699 ความสัมพันธ์ต่ำที่สุดคือในไตรมาสที่สามของปี 2010 โดยมีค่าสหสัมพันธ์เชิงลบเท่ากับ -0.21 โดยทั่วไปความสัมพันธ์จะลดลง EIA ตั้งข้อสังเกตนี้เป็นเพราะการเพิ่มขึ้นของการผลิตก๊าซธรรมชาติหินน้ำมัน

การผลิตก๊าซและน้ำมัน

การผลิตน้ำมันก๊าซธรรมชาติเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วด้วยการค้นพบเทคโนโลยีการขุดหินใหม่ ระหว่างปี 2550 ถึง 2555 การผลิตก๊าซธรรมชาติจากการขุดหินดินดานเพิ่มขึ้น 417% และการผลิตโดยรวมเพิ่มขึ้นประมาณ 20% ในช่วงเวลาเดียวกัน ราคาก๊าซธรรมชาติได้แสดงให้เห็นถึงความผันผวนในอดีตมากกว่าราคาน้ำมันดิบในขณะที่ราคาก๊าซธรรมชาติที่อยู่ในระดับต่ำได้นำไปสู่ภาคต่าง ๆ เช่นอุตสาหกรรมการขนส่งเพื่อใช้ก๊าซธรรมชาติมากกว่าน้ำมันดิบ ปริมาณการใช้ก๊าซธรรมชาติในภาคการขนส่งเพิ่มขึ้น 22% จากปี 2550-2555

ราคาและการผลิตน้ำมัน

เทคโนโลยีการขุดค้นจากชั้นหินยังนำไปสู่การขยายการผลิตน้ำมันดิบ การผลิตน้ำมันดิบรายวันเพิ่มขึ้นจาก 5.35 ล้านบาร์เรลต่อวันในปี 2552 เป็น 6.5 ล้านบาร์เรลในปี 2555 การผลิตในปี 2557 เพิ่มขึ้นเป็น 8.7 ล้านบาร์เรลต่อวัน ตัวเลขประมาณการสำหรับปี 2558 บ่งชี้ว่าจำนวนนี้มีแนวโน้มที่จะเติบโตมากขึ้น

การผลิตที่เพิ่มขึ้นนี้เป็นหนึ่งในสาเหตุของการลดลงอย่างมากของราคาน้ำมันจาก 2014 ถึง 2015 น้ำมันซื้อขายที่ $ 105 ต่อบาร์เรลในเดือนมิถุนายนของปี 2014 และในช่วงปลายเดือนมกราคม 2015, ราคา cratered ประมาณ $ 45 ต่อบาร์เรล อุปทานมีมากกว่าอุปสงค์และการผลิตที่เพิ่มขึ้นประกอบกับอุปสงค์ที่ลดลงส่งผลกระทบต่อราคา นอกจากนี้ความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจทั่วโลกได้เรียกร้องให้ตั้งคำถามถึงความแข็งแกร่งของอุปสงค์ในอนาคต

บรรทัดล่าง

น้ำมันเป็นหนึ่งในสินค้าที่สำคัญที่สุดของโลก เป็นผลให้ประเทศที่ควบคุมปริมาณอุปทานของโลกมี (และออกกำลังกาย) มีอำนาจเหนือความพร้อมของมันอย่างมาก อุปทานของน้ำมันในตลาดโลกมีผลกระทบต่อราคาและความผันผวนถูกส่งผ่านไปยังผู้บริโภคโดยเฉพาะในประเทศที่ใช้น้ำมันเป็นจำนวนมากเช่นสหรัฐอเมริกา

ราคาน้ำมันจะถูกกำหนดโดยคุณภาพและความสะดวกในการกลั่น นักลงทุนมีตัวเลือกในการลงทุนในฟิวเจอร์สน้ำมันซึ่งมีอิทธิพลต่อราคาน้ำมันที่รายงาน ตลาดน้ำมันค่อนข้างซับซ้อนและความเข้าใจที่ดีขึ้นเกี่ยวกับวิธีที่น้ำมันมาถึงคุณจากพื้นดินในทุกรูปแบบจะช่วยให้คุณเข้าใจและจัดการกับราคาที่ผันผวน